การตีความข้อมูล: ตลาดกระทิงของ crypto ได้เริ่มต้นในปี 2023 จะเกิดอะไรขึ้นต่อไป?

ผู้เขียนต้นฉบับ: แนนซี่ ลูบาเล

การรวบรวมต้นฉบับ: Deep Chao TechFlow

การมองโลกในแง่ดีที่เพิ่มขึ้นเกี่ยวกับการอนุมัติสปอต Bitcoin ETF การลดลงของ BTC ที่กำลังจะเกิดขึ้น และความเชื่อมั่นของตลาดเชิงบวก บ่งชี้ว่าตลาดกระทิงของ crypto จะเริ่มในปี 2023

แม้ว่านักลงทุนจะมีความหวังเพียงเล็กน้อยสำหรับการฟื้นตัวในตลาด crypto เมื่อต้นปี 2023 แต่สิ่งที่เกิดขึ้นในปีนี้ทำให้ผู้เข้าร่วมตลาดส่วนใหญ่ประหลาดใจ ด้วยราคาของ Bitcoin, Ethereum, Solana และอัลท์คอยน์อื่น ๆ อีกมากมายที่พุ่งสูงขึ้น ความผันผวนสูงในตลาด crypto ดูเหมือนจะเพิ่มขึ้น โดยคาดว่าจะเกิดภาวะกระทิงในปี 2024

ตลาดสกุลเงินดิจิทัลทั่วโลกมีมูลค่า 1.69 ล้านล้านดอลลาร์ เพิ่มขึ้น 112% ในช่วง 12 เดือนที่ผ่านมา ราคา Bitcoin และ Ethereum เพิ่มขึ้น 154% และ 93% ตามลำดับ การเติบโตนี้มีความสำคัญมากยิ่งขึ้นในกลุ่มอัลท์คอยน์ เช่น Solana และ Avalanche (AVAX) ซึ่งเพิ่มขึ้น 880% และ 250% ตามลำดับในช่วงเวลาเดียวกัน

ปัจจัยสำคัญที่ผลักดันราคาสกุลเงินดิจิทัล ได้แก่ โอกาสที่เพิ่มขึ้นของ Bitcoin Spot ETF ที่ได้รับการอนุมัติ การอัพเกรดเครือข่าย Ethereum ที่ประสบความสำเร็จในเซี่ยงไฮ้ และ Bitcoin Halving

โอกาสในการอนุมัติ Bitcoin Spot ETF เพิ่มขึ้น

การอภิปรายเกี่ยวกับ Bitcoin ETF ยังคงร้อนแรงในสหรัฐอเมริกา

จากการวิเคราะห์ ETF ของ Bloomberg มีโอกาส 90% ที่ Spot BTC ETF จะได้รับการอนุมัติก่อนวันที่ 10 มกราคม ซึ่งเป็นกำหนดเวลาทางกฎหมายขั้นสุดท้ายสำหรับ ก.ล.ต. ในการตัดสินใจเกี่ยวกับใบสมัครบางรายการ

หากได้รับการอนุมัติ ETF ดังกล่าวสามารถดึงดูดนักลงทุนสถาบันเข้ามาในพื้นที่ได้มากขึ้น และมีผลกระทบเชิงบวกไม่เพียงแต่ต่อ BTC เท่านั้น แต่ยังรวมถึงราคาของสกุลเงินดิจิทัลอื่น ๆ ด้วย

Michael Saylor ผู้สนับสนุน Bitcoin (ผู้ก่อตั้ง MicroStrategy) กล่าวว่าการอนุมัติจุด Bitcoin ETF อาจเป็นการพัฒนาที่ใหญ่ที่สุดใน Wall Street ในรอบสามทศวรรษ

กลุ่มนักลงทุนทั้งหมดกำลังสะสม Bitcoin

ผู้ถือ Bitcoin แสดงความมั่นใจใน BTC โดยการเพิ่มการถือครองของพวกเขา ข้อมูลออนไลน์จาก Glassnode แสดงให้เห็นถึงการกลับตัวของแนวโน้ม โดยผู้ถือระยะยาวยังคงเพิ่มสถานะของตนอย่างต่อเนื่อง เนื่องจากพวกเขายังคงมองโลกในแง่ดีเกี่ยวกับแนวโน้มของ Bitcoin ที่กำลังขึ้น

การติดตามยอดคงเหลือของผู้ถือระยะยาวเป็นตัวบ่งชี้ที่มีประสิทธิภาพของราคาสูงสุดและต่ำสุด ในทุกรอบตลาด จะเห็นการสะสมของผู้ถือได้อย่างชัดเจนจนกระทั่งราคาในท้องถิ่นถึงจุดสูงสุด และผู้ถือเริ่มขายในปริมาณมากเพื่อให้ได้กำไร

ที่สำคัญกว่านั้น วาฬ Bitcoin ถือครองอย่างน้อย 1,000 BTCแสดงสัญญาณของการสะสมซึ่งเป็นสัญญาณในอดีตที่นำหน้าการฟื้นตัวอย่างรวดเร็ว

ตามรายงานที่เผยแพร่โดย Glassnode เมื่อวันที่ 27 พฤศจิกายน คะแนนแนวโน้มสะสมของ Bitcoin ปัจจุบันอยู่ที่ 1 ซึ่งบ่งชี้ว่าโดยรวมแล้ว พวกวาฬ Bitcoin กำลังซื้อ Bitcoin

MicroStrategy ซึ่งเป็นวาฬ Bitcoin ที่รู้จักกันดี ยังคงเพิ่มการถือครอง Bitcoin อย่างต่อเนื่อง หลังจากซื้อ Bitcoins เพิ่มเติม 14,620 Bitcoins ในราคาเฉลี่ย 42,110 เหรียญสหรัฐต่อเหรียญ ทำให้มีการถือครอง Bitcoin ทั้งหมดเป็น 189,150 Bitcoin

ข้อมูล Glassnode ยังแสดงให้เห็นว่านักลงทุนที่มีเงินทุนต่ำกว่ายังสร้างสถิติการสะสม Bitcoin ในปี 2023 ซึ่งสร้างสถิติสูงสุดใหม่ตลอดเวลา

เช่นเดียวกับในรอบก่อนหน้านี้ การสะสมอย่างต่อเนื่องนี้เป็นตัวบ่งชี้ที่เป็นไปได้ว่าตลาดสกุลเงินดิจิทัลยังไม่ถึงจุดสูงสุดของราคา

การลดลงของ Bitcoin และข้อมูลในอดีตเน้นถึงศักยภาพ

แนวโน้มราคา Bitcoin มีแนวโน้มที่จะแสดงรูปแบบวงจร นักวิเคราะห์ได้เปรียบเทียบเส้นทางราคาปัจจุบันกับรูปแบบในอดีต โดยเสนอว่าสภาวะในขณะนี้อาจคล้ายคลึงกับวัฏจักรขาขึ้นที่อาจเกิดขึ้นในปี 2013 และ 2017

ในทำนองเดียวกัน ราคาขาขึ้นในอดีตของ Bitcoin มีแนวโน้มที่จะเป็นไปตามรอบสี่ปี ซึ่งมักได้รับแรงหนุนจากเหตุการณ์ต่างๆ เช่น Bitcoin halving ซึ่งจะช่วยลดอัตราที่นักขุดสามารถสร้างและรับ Bitcoin ใหม่ได้

เหตุการณ์การลดครึ่งหนึ่งครั้งต่อไปจะเกิดขึ้นในฤดูใบไม้ผลิปี 2024 และข้อมูลที่ผ่านมาบ่งชี้ว่าตลาดกระทิงอาจเริ่มต้นสองสามเดือนก่อนเหตุการณ์การลดครึ่งหนึ่ง และดำเนินต่อไปจนกว่าราคา Bitcoin จะแตะระดับสูงสุดใหม่ตลอดกาล

ในความเป็นจริง เหตุการณ์ Halving ที่กำลังจะเกิดขึ้นในอีกไม่ถึงหกเดือน การคาดการณ์กำลังเพิ่มขึ้นว่าราคา BTC จะแตะตัวเลขหกหลัก

ความเชื่อมั่นของตลาด Crypto ยังคงเพิ่มขึ้นอย่างต่อเนื่อง

แวดวงโซเชียลมีเดียได้เห็นการฟื้นตัวของทัศนคติเชิงบวกในช่วงไม่กี่ครั้งที่ผ่านมา ดัชนี Crypto Fear Greed ซึ่งเป็นบารอมิเตอร์ของความเชื่อมั่นของนักลงทุน ปัจจุบันมีคะแนนอยู่ที่ 73 ซึ่งบ่งชี้ถึงสถานะของความโลภที่มีอยู่ในตลาด

โดยเฉพาะอย่างยิ่ง ดัชนียังคงอยู่เหนือ 50 ในช่วงส่วนใหญ่ของปี 2023 ซึ่งบ่งชี้ว่าผู้เข้าร่วมตลาดมีทัศนคติเชิงบวกเกี่ยวกับตลาด crypto ในวงกว้าง

รูปแบบของความเชื่อมั่นในตลาดนี้เป็นลางสังหรณ์ของราคาที่สูงขึ้นในอดีต และอาจเป็นตัวบ่งชี้ถึงตลาดกระทิงที่กำลังจะเกิดขึ้น นอกจากนี้ยังอาจเป็นตัวบ่งชี้ถึงตลาดกระทิงที่กำลังจะเกิดขึ้นอีกด้วย สิ่งที่น่าสนใจคือครั้งสุดท้ายที่ความเชื่อมั่นของตลาดมาถึงระดับนี้ก็คือในเดือนพฤศจิกายน 2021 เมื่อ Bitcoin ขึ้นไปแตะระดับ ATH สูงสุดที่ 69,000 ดอลลาร์

ตัวชี้วัดทางเทคนิคยังสะท้อนถึงความเชื่อมั่นของเทรดเดอร์อีกด้วย

เมื่อวันที่ 23 ตุลาคม มูลค่าตลาดรวมของสกุลเงินดิจิทัลเกินค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่แบบเอ็กซ์โปเนนเชียล (EMA) 50 สัปดาห์ และแตะ 1.1 ล้านล้านดอลลาร์ ในขณะที่เขียนบทความนี้ มูลค่าตลาดรวมสูงถึง 1.632 ล้านล้านดอลลาร์ ผู้ซื้ออาจตั้งเป้าหมายช่วงจุดสูงสุดในเดือนเมษายน 2022 ที่ 2.168 ล้านล้านดอลลาร์ เทรดเดอร์ทางเทคนิคมองหาตัวบ่งชี้สำคัญเหล่านี้ก่อนที่จะคาดการณ์การกลับตัว

ตัวบ่งชี้ความแข็งแกร่งสัมพัทธ์ (RSI) สำหรับมูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาดของสกุลเงินดิจิทัลทั่วโลกได้เข้าสู่แดนที่มีการซื้อมากเกินไป ใกล้ถึงระดับแนวต้าน 80 จุด ซึ่งตอกย้ำการครอบงำของตลาดกระทิง EMA ยังได้สร้างครอสโอเวอร์แบบกระทิงในกราฟรายสัปดาห์อีกด้วย

นอกจากนี้ หากผู้ซื้อสร้างแนวรับเหนือระดับ 1.75 ล้านล้านดอลลาร์จากปริมาณเชิงบวก แนวโน้มขาขึ้นสามเดือนอาจขยายไปจนถึงปี 2024