強気相場の触媒を探しています: Meme を引き継ぐこれらの消費者向けアプリケーションは注目に値します

深潮TechFlow

特邀专栏作者

2024-06-03 08:00

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過度な強気な態度に惑わされないでください。

オリジナル著者: IGNAS |

オリジナル編集: Deep Chao TechFlow

完全希薄化評価額（FDV）50億ドルで新たなL2プロジェクトが立ち上がるのを見るのはうんざりだ。新しい L2 で別の Uniswap、Aave、または Liquity フォークを見るのはさらに退屈です。

また、価値が高く、トークンに何の価値も追加しない別のインフラストラクチャプロトコル (データの可用性、オラクル、サービスとしてのブロックチェーンなど) を購入することにも興味がありません。イノベーションを渇望しています！イノベーションはどこにあるのでしょうか？

強気相場の内部触媒を探している

前回のブログでは、市場の退屈な現状について言及し、市場を上昇させる可能性のある外部の触媒について共有しました。 ETH ETFと仮想通貨に対する米国政府の態度の変化が影響する可能性はあるが、利下げなどのさらなる外部要因がその後の強気相場を推進するだろう。

私は2020～21年の強気相場のポジショニングがとても気に入っています。パンデミックのせいで、政府はお金（外部触媒）を印刷しなければならなくなり、家で退屈した人々はNFTを投機し、1000％のDeFi利回りファームに参加し、メタバースを探索し、Axie Infinityや他のP2Eゲームで「働き」始めました。。暗号通貨分野における当社の複数のイノベーションは、私たちの興味を引き付け続けます。

しかし今のところ、この強気相場はやや精彩を欠いているように見える。

私は、この強気市場がスーパーサイクルに変わるためには、個人投資家を惹きつけ、誰もがペーパー利益の増加を実感できるようにしながら、彼らの関心と参加を維持し続けるための強力な内部イノベーションが（マクロ環境に加えて）必要であると信じています。

仮想通貨市場を活性化できなければ、仮想通貨市場の忠実なユーザーであっても、PvP市場での取引のリスクと報酬の比率がコスト効率が悪いため、単純にBTC、ETH、SOLを保有することを選択するでしょう。

今のところ、私たちはポイントを稼いでいるか、ミームについて推測しているだけです。ミームは確かに興味深いものであり、一部の新しい個人投資家が市場に参加している兆候があります。しかし、特別なニッチ分野を持っていない場合、Meme でお金を稼ぐ可能性は低いです。影響力のある人、マーケットメーカー、ポンプ・アンド・ダンプ・グループはすべて、世間知らずのトレーダーから巨万の富を築いています。

ポイントは、1) 入金された資金と 2) 取引量によって報酬が決定されることが多いため、金持ちがさらに金持ちになるエアドロップのトレンドは消えつつあります。複数のウォレットを作成し、手動取引を実行することで、少なくともより多くのエアドロップを獲得できます。しかし、ほとんどのエアドロップは現在直線的であり、LayerZero の反シビルの取り組みが状況を変えている可能性があります。

では、このサイクルにおけるどのようなイノベーションが個人投資家の熱意を取り戻すことができるのでしょうか?

ご存知のとおり、私は再ステーキングの話に強気です。なぜなら、それは新しいトークンを印刷するための遊び場であり、再ステークは利回りを増加させ、ETHの需要を増加させるからです。しかし、再宣伝は個人投資家にとって魅力的な話ではない。「普遍的な主観的作品トークン」が何なのかを実際に理解したり、読もうとする人はほとんどいません。

仮説の再設定は、大企業にとってのゲームです。ただし、技術に精通した個人投資家にとっては、革新的な AVS (アクティブ検証サービス) の方が魅力的かもしれません。

(再形成とステーキング:Eigenlayer アクティブ検証サービスガイド)

BTCFi は、Ordinals と Runes と並んで、このサイクルで 2 番目に好きなイノベーション/物語です。前回の記事でその理由を説明しました。

(Rune Protocol リリースの先導: 当初の誇大宣伝を超えて)

しかし、技術に精通したイーサリアムやソラナのプレーヤーでさえ、技術的な複雑さと明確な価値提案の欠如により、あまり興味を持っていません。ただし、中国人のおばあちゃんが BRC 20 を取引している陽気なビデオがいくつかあります。

私たちは、投資への情熱を再燃させ、多数の新しい小売ユーザーを惹きつけ、実際に彼らのためにお金を稼ぐことができる何かを必要としていました（ほとんどのミームとは異なります）。

現在のサイクルでNFTやP2Eがどうなるかを予測するのは難しいですが、私は新世代の消費者向けアプリケーションを信じる傾向があります。この傾向が起こっている兆候はすでにあります。

トップのコンシューマアプリ

5 月 7 日、4 つの新しいソーシャルアプリが、料金別のプロトコルの上位 15 位に一時的にランクインしました。

ファンタジートップ
フレンドテック
ポンプドットファン
YOLO ゲーム

「ユーザー数はまだ少ない（DAUが約20,000人を超える人はいない）が、収益化の観点から見ると、彼らの成功は独自の配信の構築に向けた暗号ネイティブのビジネスモデルの変化を表している。」 - Our Network Newsletter Consumer Ecosystem Reportより。

正直に言うと、私は Blast L2 (Paradigm による) には非常に懐疑的です。なぜなら、これはポイントを獲得するための単なる別の L2 だからです。また、ファームポイントにETHを入金する予定もありません。

しかし、『Fantasy Top』が私をブラストに引き込みました。結局のところ、他の L2 についてはあまり気にしていませんでした。私が気になるのはL2上のアプリケーションです。

Fantasy Top では、Twitter インフルエンサーの関与についての推測が可能です。ブラストゴールド + FAN ポイントを獲得したり、ヒーローカードを交換したりできます。

これは、投機と暗号Twitterを組み合わせたニッチなプロトコルです。しかし、Facebook がハーバード大学の学生がつながるプラットフォームとしてスタートし、後に他のアイビーリーグの大学にも拡大したのと同じように、Fantasy Top もその範囲を拡大して、有名な Twitter や Instagram のインフルエンサーを含める可能性を秘めています。

イーロン・マスクのカードはヒットするだろう。

暗号通貨サークルを超えたこの種の成長が、このサイクルに対する私の希望です。これを達成する可能性が最も高いアプリケーションはどれですか?

Friend Tech は短期間ではありましたが、Only Fan の女の子たちを惹きつけましたが、彼らは留まりませんでした。 Friend Tech は現在、別のローカル L2 ポイントプログラムで自らを改革する岐路に立っています。

Pumpdotfun は素晴らしいプラットフォームです。はい、私は投機的なミームのファンではありませんが、プラットフォームとしての Pumpdotfun は現在の市場段階に適切な市場適合性を見つけました。

YOLO ゲームも主に投機に基づいていますが、他のアプリよりも投機とソーシャル要素をうまく融合させた消費者向けアプリが 1 つあります。それが Polymarket です。

Polymarket予測市場

Polymarket は、満期時に 1 ドルまたは 0 ドルで決済されるイベント駆動型のバイナリーオプションの取引を可能にする予測市場です。

有効期限が切れる前にポジションを終了することを選択できます。

たとえば、米国大統領選挙で誰が勝つか、または 2025 年までに ETH が BTC を追い抜くかどうかに賭けることができます。

私が気に入っているのは、リアルタイムの感情分析に群衆の集合知を活用しているからです。世界の出来事をより明確に理解するのに役立ちます。

Vitalik は Polymarket を何度も賞賛しています。

ETH ETF 承認を巡る投機の熱狂の最中、Polymarket には毎日約 2,000 人のアクティブユーザーがいました。まだ数は少ないですが、成長の可能性は十分にあります。

Polymarket は、Vitalik Buterin and Founders Fund (Peter Thiel のベンチャーキャピタル会社) から 7,000 万ドルを調達したばかりです。彼らがすぐにエアドロップを開始しても驚かないでしょう。

私がもっと楽観的に考えている消費者向けアプリがもう 1 つあります。それは Farcaster です。

Farcaster - 分散型 Twitter

Farcaster 、報道された評価額10億ドルで1億5,000万ドルを調達！

これは、2024 年の他の資金調達と比較すると、Eigenlayer は 1 億ドル、Optimism は 8,900 万ドル、Berachain は 6,900 万ドルを調達しています。

Farcaster は、ソーシャルメディア (Twitter) と暗号通貨の最良の機能を組み合わせた、このサイクルの 0 から 1 のイノベーションです。ソーシャルインタラクションと支払いや取引などの金融取引が組み合わされたスーパー暗号アプリケーションになる可能性があります。

X が突然消えたとしても、すべての Crypto Twitter ユーザーが短期間ながら Farcaster に移動する可能性は十分にあります。

Farcaster では、$DEGEN コミュニティトークンが初期ユーザーにエアドロップされた 2 月にユーザーが大幅に増加しました。驚くべきことに、デイリーアクティブユーザー数は増加を続け、59,000 人に達しました。

レンズプロトコルは、毎日 19,000 人のアクティブユーザーがいる分散型ソーシャルメディアのもう 1 つのレイヤーです。

Lens のユーザー数は少ないですが、実際には、Lens はユーザーのコンテンツとアイデンティティをオンチェーンで保存する唯一のネットワークです。 Farcaster の投稿とやり取りはオフチェーンです (ユーザープロファイルはオンチェーンです)。

予想外の動きとして、 Lens は Polygon PoS から zkSync に移行する ZK Stack ハイパーチェーンを発表しました。 zkSync にとっては大きな勝利でしたが、Polygon にとっては敗北でした。

どのコンシューマアプリケーションについて楽観的ですか? X でこの質問をしたところ、興味深いコメントがたくさん得られました。

(詳しくはツイートをご覧ください)

お金を稼ぐ新しい方法

私が消費者向けアプリに強気なのは、それらがユーザー報酬メカニズムとトークン経済学に革新をもたらし、現在の流通量の少なさと希薄化の高さの問題から抜け出す道を提供してくれるからです。

問題は、人気のあるコンシューマアプリケーションが少なすぎることです。

さらに、Farcaster や Lens の成長を推測するのは現時点では複雑に思えるかもしれませんが、仮想通貨に関して私にとって明らかなことの 1 つは、仮想通貨は常にアーリーアダプターに報酬を与える独自の方法を見つけているということです。

私は初期の Farcaster ユーザーとして DEGEN エアドロップで数千ドルを受け取りました。実際、Farcaster には、聞いたこともない 47 の「シナリオコイン」 (ソーシャルミーム) もあります。

Lens には独自のミームがありますが、私は、Lens が将来のある時点で $LENS エアドロップを開始すると確信しています。ファーキャスターについてはよくわかりません。

エアドロップはあなたのエンゲージメントに基づいて行われるため、1 回または 2 回投稿しただけでは多くの利益を得ることはできません。ただし、これらのプラットフォームは、現在の「金持ちはどんどん金持ちになる」ポイントメタモデルから抜け出す方法を提供しており、エアドロップはあなたの懐の深さに依存します。

Fantasy Top や Polymarket であっても、報酬はより能力に基づいています。十分に賢ければ、大きな利益を得ることができます。

これらの消費者向けアプリケーションは、異なるトークンエコノミクスを備えている可能性があり、流動性が低く、FDV が高いという罠を回避できる可能性があります。 Friend Tech は 100% コミュニティにエアドロップされます。他の消費者向けアプリもFTの例に倣うことを願っています。

公正で寛大な Polymarket は市場を揺るがし、インフラ製品から消費者向けアプリケーションに至るまで、より多くの VC 資金とユーザーの注目を集める可能性があります。

真剣に、このサイクルでもっと成功する消費者向けアプリが本当に必要です。私たちの業界のために。私は、仮想通貨を現在の堕落から救う何かが必要だというピコラスの視点が好きです。

多数の新規ユーザーを引き付ける可能性のある分野は他にもあります。 Telegram と Ton および新しい暗号ゲームの統合。

Ton エコシステムと dApps に関する私の強気な論文を読むことができます。

もう一つの分野はGamefiです。

私は、Pink Brains の研究者であるSkipperと協力して、最新のトップ GameFi ゲームとその革新的なトークンエコノミクスとインセンティブについて研究しています。

GameFi: アーリーアダプターにとって「最もプレイする価値がある」Web3 ゲームトップ 3

それに直面しよう。以前の GameFi プロジェクトのほとんどには「プレイ」要素が欠けていました。

さらに、「獲得」要素は多くの場合、これらのプレイ不可能なゲームには魅力がないため、何の価値も生み出さないユーティリティトークンをユーザーに支払うことに関するものです。

それは 2024 年に変わります。主流の注目を集めることができるプレイヤー中心の Web3 ゲームが初めて登場しました。

ここでは、アーリーアダプターにとって価値のある 3 つのトップ Web3 ゲームを紹介します。

ニャンヒーローズ

ニャンヒーローズは、巨大なメカに乗って戦う猫を追加すると、オーバーウォッチによく似ています。この Solana ベースの FPS ゲームは、壁登りなどのダイナミックな動きを組み込むことでプレイヤーを魅了します。

Nyan Heroes は、プレリリースシーズンからわずか 2 シーズンで、Epic Games ストアのウィッシュリストのトップ 5 に入っています。

F2P ゲームは 5 月 21 日に $NYAN トークンをローンチしたばかりで、現在の時価総額は 2,500 万ドルですが、チームがサービスを提供し続ける限り、すでに Bybit、Gate.io、HTX、MEXC、Backpack Exchange に上場されています。、これは素晴らしい将来の値動きは良い兆候です。

このゲームの開発スタジオである 9 Lives Interactive は、3 月初旬の資金調達ラウンドで 300 万ドルを調達しました。

ニャンヒーローの強気の触媒：