เข็มทิศหุ้น-คริปโต丨Strategy เพิ่มการถือครอง Bitcoin 250 เหรียญในสัปดาห์เดียว; Bitmine เพิ่ม ETH 12,500 เหรียญเมื่อสัปดาห์ที่แล้ว ยอดถือครองรวมเพิ่มเป็น 6.03 ล้านเหรียญ (13 ตุลาคม)
- ประเด็นสำคัญ: ตลาดหุ้นสหรัฐฯ และตลาดคริปโตอ่อนตัวลงพร้อมกันในช่วงที่ผ่านมา สถาบันการเงินหันไปใช้การจัดพอร์ตเชิงป้องกัน (BlackRock ปรับเพิ่มอันดับพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ ระยะสั้นเป็น Overweight และปรับลดหุ้นสหรัฐฯ) บริษัทจดทะเบียนที่ถือ Bitcoin เป็นทุนสำรองมียอดซื้อสุทธิรายสัปดาห์ลดลงอย่างรวดเร็ว 90.6% การแปลงหุ้นสหรัฐฯ เป็นโทเคนยังอยู่ในช่วงเริ่มต้น ตลาดระยะสั้นอาจแกว่งตัวปรับฐาน
- ปัจจัยสำคัญ:
- BlackRock ปรับเพิ่มอันดับพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ ระยะสั้นเป็น Overweight และปรับลดหุ้นสหรัฐฯ เป็น Neutral ยุติจุดยืน Underweight พันธบัตรสหรัฐฯ ที่ดำเนินมาเกือบ 6 ปี; Morgan Stanley มองว่าตลาดพันธบัตรกำลังทำหน้าที่收紧ทางการเงินของ Fed ล่วงหน้า
- บริษัทจดทะเบียนทั่วโลกมียอดซื้อสุทธิ Bitcoin รายสัปดาห์เพียง 22.5 ล้านดอลลาร์ ลดลง 90.6% เมื่อเทียบรายสัปดาห์; Strategy เพิ่มการถือครอง 250 BTC ยอดถือครองรวมแตะ 848,250 เหรียญ
- Bitmine ถือ ETH ประมาณ 6.03 ล้านเหรียญ (คิดเป็น 4.9% ของอุปทาน) โดย质押แล้ว 84% Tom Lee คาดว่า ETH จะทะลุ 5,000 ดอลลาร์ภายในสิ้นปีนี้ คาดรายได้จากการ质押ต่อปีประมาณ 400 ล้านดอลลาร์
- IMF ระบุว่าการซื้อขายหุ้นสหรัฐฯ แบบโทเคนมากกว่าครึ่งเกิดขึ้นนอกเวลาซื้อขายปกติ ประมาณ 80% มีมูลค่าไม่ถึง 1 หุ้น และกว่า 85% ของการเปลี่ยนแปลงราคาข้ามคืนสะท้อนสู่ราคาหุ้นแบบดั้งเดิมภายใน 5 นาทีแรกหลังเปิดตลาด
- First Digital ผู้ออก stablecoin เตรียมเข้าจดทะเบียนใน Nasdaq ผ่านการควบบริษัทเปลือกด้วยมูลค่าประเมิน 250 ล้านดอลลาร์ ปริมาณการซื้อขายสะสมของ FDUSD เกิน 4.7 ล้านล้านดอลลาร์
- การเลือกตั้งกลางเทอมของสหรัฐฯ ใกล้เข้ามา สถาบันการเงินแนะนำใช้กลยุทธ์เชิงป้องกัน รอปัจจัยบวกจากนโยบาย
หมายเหตุบรรณาธิการ: ในเข็มทิศหุ้น-คริปโตช่วงก่อนเทศกาลที่ผ่านมา เราได้เน้นย้ำให้ทุกท่าน "ระมัดระวังและหลีกเลี่ยงความเสี่ยง" และทิศทางตลาดหุ้นหลังเทศกาลก็เป็นไปตามที่คาดการณ์ไว้ โดยผลลัพธ์ถือว่ายากจะประเมิน
ในช่วง 2 สัปดาห์ที่ผ่านมา ตลาดหุ้นสหรัฐฯ และเกาหลีใต้ต่างปรับตัวลงในระดับหนึ่ง และแตกต่างจากแนวโน้มก่อนหน้าที่傾向ฟื้นตัวจากการย่อตัว เมื่อเร็วๆ นี้ แม้จะมีปัจจัยบวกจากการฟื้นตัวของสถานการณ์การเมืองระดับมหภาคและภูมิรัฐศาสตร์ ก็ยังยากที่จะกลบความอ่อนแอ และยังช่วยลดความคาดหวังในการขึ้นดอกเบี้ยของเฟดได้ในระดับหนึ่งเช่นกัน ในกลุ่ม AI แม้วันครบกำหนดเป้าหมายการ IPO ของ Anthropic จะใกล้เข้ามา ก็ยังไม่มีปัจจัยบวกกระตุ้นใดๆ ในทางกลับกัน หนังสือชี้ชวน IPO ของ Anthropic กลับเผยให้เห็นโครงสร้างรายได้ที่เปราะบางและสงครามต้นทุนที่ขยายตัวต่อเนื่องของบริษัทยักษ์ใหญ่ AI ในปัจจุบัน
ด้วยสถานการณ์ปัจจุบัน สถาบันวิจัยและบริษัทจัดการสินทรัพย์ต่างก็ลงมือโหวตด้วยเท้าของตน: BlackRock Investment Institute (สถาบันการลงทุนแบล็กร็อก) ได้ปรับการจัดสรรสินทรัพย์สหรัฐฯ เมื่อเร็วๆ นี้ โดยปรับอันดับพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ ระยะสั้นขึ้นเป็น overweight ปรับพันธบัตรระยะยาวจาก underweight เป็น neutral ยุติจุดยืน underweight ต่อพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ ที่ดำเนินมาประมาณ 6 ปี ในขณะเดียวกัน สถาบันดังกล่าวได้ปรับอันดับหุ้นสหรัฐฯ จาก overweight เป็น neutral และปรับลดอันดับหลักทรัพย์ค้ำประกันสินเชื่อที่อยู่อาศัยของสถาบันสหรัฐฯ (MBS) ขณะที่ Morgan Stanley มองว่า ตลาดพันธบัตรกำลังดำเนินการ tighten บางส่วนที่เฟดควรจะทำผ่านอัตราดอกเบี้ยนโยบายล่วงหน้า ซึ่งอาจสร้างเงื่อนไขให้ตลาดหุ้นผ่อนคลายแรงกดดันได้ Mike Wilson หัวหน้านักกลยุทธ์หุ้นสหรัฐฯ ของ Morgan Stanley ชี้ว่าผู้ลงทุนในขณะนี้ต้องจับตาตัวชี้วัดสำคัญ 2 ประการ: ผลประกอบการหุ้นกลุ่มการเงินและความผันผวนของตลาดพันธบัตร หาก CPI เดือนกันยายนออกมาอ่อนโยน แรงกดดันในตลาดพันธบัตรผ่อนคลายลง เฟดอาจมีพื้นที่สังเกตการณ์มากขึ้น และตลาดหุ้นอาจมีพื้นฐานสำหรับการปรับขึ้นที่กว้างขึ้น
สำหรับการซื้อขายหุ้นสหรัฐฯ ในรูปแบบโทเคนที่ตลาดคริปโตฝากความหวังไว้ จากมุมมองปัจจุบันยังอยู่ในช่วงเริ่มต้นเท่านั้น กองทุนการเงินระหว่างประเทศ (IMF) ระบุเมื่อเร็วๆ นี้ว่า การซื้อขายหุ้นสหรัฐฯ ในรูปแบบโทเคนรองรับการซื้อขายตลอด 24 ชั่วโมงและการถือเศษหุ้น โดยมากกว่าครึ่งของการซื้อขายเกิดขึ้นนอกเวลาซื้อขายปกติของตลาด และประมาณ 80% ของการซื้อขายเกี่ยวข้องกับหุ้นน้อยกว่า 1 หุ้น การเปลี่ยนแปลงราคาช่วงข้ามคืนมีข้อมูลที่มีประสิทธิภาพ โดยมากกว่า 85% ของการเปลี่ยนแปลงราคาจะสะท้อนเข้าสู่ราคาหุ้นแบบดั้งเดิมภายใน 5 นาทีหลังตลาดเปิด ตลาดหุ้นในรูปแบบโทเคนยังมีขนาดเล็กและกระจัดกระจาย สามารถปรับปรุงกระบวนการชำระบัญชีและระบบอัตโนมัติได้ แต่จำเป็นต้องเสริมสร้างหลักประกันด้านกฎหมาย สภาพคล่อง และการทำงานร่วมกันระหว่างระบบ
การเลือกตั้งกลางเทอมของสหรัฐฯ ใกล้เข้ามา ตลาดทุนทั่วโลกอาจยังคงเผชิญความผันผวนระยะสั้นพร้อมแนวโน้มย่อตัวก่อนผลลัพธ์จะออกมา หากมีปัจจัยบวกเชิงนโยบายจึงจะพุ่งขึ้นอย่างรวดเร็วได้ ขอแนะนำให้ผู้อ่านยังคงใช้กลยุทธ์เชิงป้องกันในการเข้าร่วมตลาดทุน เพื่อหลีกเลี่ยงการร่วงลงเพิ่มเติมของตลาดโดยรวม
ข้อมูลตลาดหุ้น-คริปโตเพิ่มเติมสามารถดูได้ที่ MSX.COM (หมายเหตุจาก Odaily: เนื้อหาบทความนี้ไม่ถือเป็นคำแนะนำการลงทุน มีไว้เพื่อการเรียนรู้และแลกเปลี่ยนเท่านั้น)
อัปเดตความเคลื่อนไหวบริษัทจดทะเบียนด้านคริปโตประจำสัปดาห์
บริษัทจดทะเบียนชั้นนำด้าน BTC Treasury
จากข้อมูลของ SoSoValue ณ เวลา 8.00 น. ตามเวลาตะวันออกของสหรัฐฯ วันที่ 12 ตุลาคม 2026 ยอดซื้อสุทธิรายสัปดาห์รวมของบริษัทจดทะเบียนทั่วโลก (ไม่รวมบริษัทขุดเหมือง) ที่จัดสรร Bitcoin อยู่ที่ 22.5 ล้านดอลลาร์สหรัฐ ลดลง 90.6% เมื่อเทียบกับสองสัปดาห์ก่อน
Strategy (เดิมชื่อ MicroStrategy) ซื้อ Bitcoin 250 เหรียญในราคา $86,194 เมื่อสัปดาห์ที่แล้ว คิดเป็นมูลค่าประมาณ 22 ล้านดอลลาร์สหรัฐ ยอดถือครองรวมแตะ 848,250 เหรียญ
Metaplanet บริษัทจดทะเบียนของญี่ปุ่นไม่ได้ซื้อ Bitcoin เมื่อสัปดาห์ที่แล้ว
นอกจากนี้ ยังมีอีก 2 บริษัทที่ประกาศซื้อ Bitcoin หรือแจ้งสถานะการถือครอง Bitcoin เมื่อสัปดาห์ที่แล้ว Bitcoin Japan บริษัทด้านสำรอง Bitcoin และการลงทุน AI ขั้นสูง ประกาศเมื่อวันที่ 7 ตุลาคม ว่าซื้อ Bitcoin 5.8847 เหรียญในราคา $84,706.34 ยอดถือครองรวมแตะ 17.8035 เหรียญ ขณะที่ Bitmine บริษัทด้านสินทรัพย์ Ethereum ประกาศหลังเวลา 8.00 น. ตามเวลาตะวันออกของสหรัฐฯ วันที่ 5 ตุลาคม ว่าซื้อ Bitcoin 1 เหรียญ โดยไม่เปิดเผยมูลค่าการซื้อที่แน่ชัด ยอดถือครองรวมแตะ 214 เหรียญ
ณ เวลาที่เผยแพร่ บริษัทจดทะเบียนทั่วโลกที่อยู่ในสถิติ (ไม่รวมบริษัทขุดเหมือง) ถือครอง Bitcoin รวมทั้งสิ้น 1,163,359 เหรียญ เพิ่มขึ้น 0.3% เมื่อเทียบกับสองสัปดาห์ก่อน มูลค่าตลาดปัจจุบันอยู่ที่ประมาณ 96.57 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ คิดเป็น 5.8% ของมูลค่าตลาดหมุนเวียนของ Bitcoin
Metaplanet: ไตรมาส 3 ซื้อสุทธิ 1,000 BTC ณ สิ้นเดือนกันยายนยอดถือครองรวมแตะ 44,000 เหรียญ
Metaplanet บริษัทจดทะเบียนของญี่ปุ่น ประกาศเมื่อสัปดาห์ที่แล้วว่าสำหรับปีงบประมาณสิ้นสุดเดือนธันวาคม 2026 ในไตรมาสที่ 3 ซื้อสุทธิ 1,000 BTC ณ วันที่ 30 กันยายน 2026 ยอดถือครอง Bitcoin รวมแตะ 44,000 BTC
นอกจากนี้ บริษัทยังได้ดำเนินการขายและซื้อคืน Bitcoin ในไตรมาสนี้ โดยมีวัตถุประสงค์เพื่อทดสอบความสามารถของบริษัทในการแปลง Bitcoin ที่ถือครองเป็นเงินสด โดยเฉพาะอย่างยิ่ง ในช่วงดังกล่าวบริษัทขาย BTC 10,000 เหรียญ พร้อมกับซื้อ BTC 11,000 เหรียญ ดังนั้นการถือครองจึงเพิ่มขึ้นสุทธิ 1,000 BTC
บริษัทจดทะเบียนชั้นนำด้าน ETH Treasury
Bitmine Immersion Technologies (BMNR) ประกาศเมื่อวันที่ 12 ตุลาคม ว่าถือครอง ETH ประมาณ 6.03 ล้านเหรียญ คิดเป็นประมาณ 4.9% ของอุปทาน ETH ทั้งหมด บริษัทเพิ่มถือ ETH 12,532 เหรียญเมื่อสัปดาห์ที่แล้ว การถือครองเพิ่มขึ้นจาก 6 ล้านเหรียญ ทำให้ใกล้ถึงเป้าหมายการถือครอง 5% ของอุปทาน ETH ทั้งหมดเพียงก้าวเดียว นอกจาก ETH แล้ว สินทรัพย์คริปโต เงินสด หลักทรัพย์ที่ซื้อขายได้ และการลงทุนอื่นๆ ของบริษัทรวมกันประมาณ 1.62 หมื่นล้านดอลลาร์สหรัฐ บริษัทได้ stake ETH 5,067,309 เหรียญ คิดเป็นมูลค่าประมาณ 1.29 หมื่นล้านดอลลาร์สหรัฐตามข้อมูลในประกาศ คิดเป็นประมาณ 84% ของการถือครอง ETH ทั้งหมด
Tom Lee กล่าวว่าตั้งแต่เริ่มกลยุทธ์ ETH Treasury เมื่อวันที่ 30 มิถุนายน 2025 บริษัทซื้อ ETH อย่างต่อเนื่องทุกสัปดาห์ เขาคาดว่าหลังจาก ETH ทั้งหมดที่บริษัทถือครองเสร็จสิ้นการ stake ผ่าน MAVAN และพันธมิตร เมื่อคำนวณจากอัตราผลตอบแทน 7 วันปัจจุบันที่ 2.61% รายได้จากการ stake แบบ annualized อาจสูงถึงประมาณ 400 ล้านดอลลาร์สหรัฐ นอกจากนี้ หุ้นบุริมสิทธิแบบ perpetual BMNP ของบริษัทปิดที่ 99.53 ดอลลาร์สหรัฐ สูงกว่าราคาเสนอขาย 80 ดอลลาร์สหรัฐต่อหุ้น Tom Lee เชื่อว่าการ tokenization การถ่ายโอนความมั่งคั่ง และความต้องการที่เกี่ยวข้องกับ AI จะผลักดันการพัฒนาตลาดคริปโต และ Bitmine มีแนวโน้มจะได้ประโยชน์จากวัฏจักรขาขึ้นรอบต่อไป
Tom Lee: Ethereum อาจทะลุ 5,000 ดอลลาร์ภายในสิ้นปี วัฏจักรนี้อาจพุ่งแตะ 50,000 ดอลลาร์
Tom Lee ประธานบริษัท Bitmine ซึ่งเป็นบริษัทด้าน Ethereum Treasury กล่าวในการให้สัมภาษณ์เมื่อเร็วๆ นี้ว่า Ethereum อาจปรับขึ้นไปถึง 25,000 ถึง 50,000 ดอลลาร์สหรัฐในวัฏจักรนี้ เขาเชื่อว่า ETH แกว่งตัวในกรอบใกล้เคียงกันมาเป็นเวลาห้าปี การสร้างฐานอย่างต่อเนื่องอาจปูพื้นฐานสำหรับการ Breakout ที่ใหญ่ขึ้นในอนาคต
Tom Lee ยังคาดว่าราคา ETH ณ สิ้นปีจะเกิน 5,000 ดอลลาร์สหรัฐ โดยชี้ว่าหาก Bitcoin ปรับขึ้นเกิน 100,000 ดอลลาร์สหรัฐ ETH อาจแตะประมาณ 7,500 ดอลลาร์สหรัฐ อย่างไรก็ตาม ข้อมูลคาดการณ์ตลาดแสดงว่าเทรดเดอร์ในปัจจุบันมองว่าโอกาสที่ ETH จะขึ้นไปถึง 5,000 ดอลลาร์สหรัฐก่อนสิ้นปี 2026 มีเพียง 4% เท่านั้น
บริษัทจดทะเบียนชั้นนำด้าน SOL Treasury
DeFi Development (DFDV) บริษัท Solana Treasury ที่จดทะเบียนใน Nasdaq เปิดเผยว่าเพิ่มถือ SOL ประมาณ 22,070 เหรียญเมื่อสัปดาห์ที่แล้ว ยอดถือครองรวมเพิ่มขึ้นเป็นประมาณ 2,586,200 เหรียญ คิดเป็นมูลค่าประมาณ 302 ล้านดอลลาร์สหรัฐ บริษัทระบุว่าตั้งแต่ประกาศผลประกอบการไตรมาส 2 เมื่อวันที่ 12 สิงหาคม สำรอง SOL และสินทรัพย์เทียบเท่าของบริษัทเพิ่มขึ้นประมาณ 12% นอกจากนี้ แผนการออกหุ้นนอกตลาด (CHAD ATM) มูลค่า 300 ล้านดอลลาร์สหรัฐที่จัดตั้งขึ้นเมื่อเร็วๆ นี้จะช่วยให้มีแหล่งเงินทุนเพิ่มเติมสำหรับการขยายสำรอง SOL ต่อไปในอนาคต
ต้นเดือนตุลาคม HSDT บริษัท Solana Treasury ประกาศเสร็จสิ้นแผนการออกหุ้น 15 ล้านดอลลาร์สหรัฐ โดยราคาเสนอขายสูงกว่ามูลค่าทรัพย์สินสุทธิของบริษัท 5% พร้อมแนบใบสำคัญแสดงสิทธิ บริษัทจะนำเงินที่ได้ไปใช้ในการเพิ่มถือ SOL หรือซื้อหุ้นคืน ปัจจุบัน HSDT ถือครอง SOL ประมาณ 2.3 ล้านเหรียญ มูลค่าประมาณ 274 ล้านดอลลาร์สหรัฐ
บริษัทจดทะเบียนชั้นนำด้าน Altcoin Treasury
First Digital ได้บรรลุข้อตกลงควบรวมกิจการขั้นสุดท้ายกับ CSLM Digital Asset Acquisition Corp III ซึ่งเป็นบริษัทจดทะเบียนใน Nasdaq โดยมีมูลค่าประเมินก่อนการทำธุรกรรมที่ 250 ล้านดอลลาร์สหรัฐ หลังการทำธุรกรรมเสร็จสิ้น ทั้งสองฝ่ายคาดว่าจะจัดตั้งบริษัทโฮลดิ้งใหม่และจดทะเบียนใน Nasdaq โดยคาดว่าจะเสร็จสิ้นในครึ่งแรกของปี 2027 แต่ยังต้องได้รับการอนุมัติจากหน่วยงานกำกับดูแลและปฏิบัติตามเงื่อนไขการปิดการซื้อขายอื่นๆ ณ วันที่ 30 มิถุนายน 2026 ปริมาณการซื้อขายสะสมของ FDUSD เกิน 4.7 ล้านล้านดอลลาร์สหรัฐ สำหรับปีงบประมาณสิ้นสุดวันที่ 30 มิถุนายน 2025 First Digital มีรายได้
