คู่มือการอยู่รอดในตลาดผันผวน: คู่มือครบวงจรเพื่อสร้างรายได้จากสเตเบิลคอยน์

ผู้เขียนต้นฉบับ: Sanqing, Foresight News

เมื่อตลาดตกต่ำ เงินสดคือราชา

แต่การถือเงินสดไม่เท่ากับการนอนเฉยๆ บิทคอยน์กระโดดไปมาซ้ำๆ ในช่วงผันผวน ฤดูกาลของอัลต์คอยน์ยังมาไม่ถึง เส้นกำไรขาดทุนของตำแหน่งสัญญาซื้อขายล่วงหน้าถูกกัดเซาะใกล้แกนศูนย์ ค่าใช้จ่ายด้านเวลากำลังเดินหน้า ค่าเสียโอกาสกำลังเดินหน้า เงินเฟ้อก็กำลังเดินหน้า การถือเหรียญรอคอยเองก็เป็นการสูญเสียแฝงอยู่แล้ว เงินทุนที่เข้าใจจริงๆ ได้ถอนตัวจากการเดิมพันความเสี่ยงสูงไปนานแล้ว หันไปกินดอกเบี้ยจากสเตเบิลคอยน์แทน ใช้ผลตอบแทนเพื่อป้องกันเสียงรบกวนจากตลาด ใช้ดอกเบี้ยทบต้นเพื่อเติมเต็มช่องว่างของการรอคอย

ศูนย์ซื้อขาย

Binance U รับประกันทุนและรับเหรียญ: อัตราผลตอบแทนต่อปีประมาณ 10.13% จำกัดที่ 10,000 U จ่ายดอกเบี้ยรายวัน สิ้นสุดวันที่ 20 มีนาคม เวลา 07:59 น. U ย่อมาจาก United Stables ได้รับการสนับสนุนเต็มที่ 1:1 โดยเงินสดและทุนสำรองที่ผ่านการตรวจสอบ

Binance USD1 ถือครองและรับแอร์ดรอป: ถือครอง USD1 เพื่อแบ่งปันโทเค็น WLFI 235 ล้านเหรียญ แจกจ่ายตามสัดส่วนยอดคงเหลือทุกวันศุกร์เวลา 08:00 น. สิ้นสุดวันที่ 20 มีนาคม เวลา 08:00 น. บัญชีเลเวอเรจ/สัญญาซื้อขายล่วงหน้าได้รับโบนัส 1.2 เท่า อัตราผลตอบแทนต่อปีอ้างอิงสำหรับการแจกจ่ายสามครั้งแรกคือ 6.82%, 6.99% และ 7.10% หลังโบนัส 1.2 เท่าเป็น 8.18%, 8.39% และ 8.52%; USD1 ที่ได้มาจากการยืมสเตเบิลคอยน์อื่นมาแลก ส่วนเลเวอเรจจะนับเพียง 30% ของยอดคงเหลือที่เหมาะสม

Bybit BYUSDT: อัตราผลตอบแทนต่อปี 6.89% จำกัดที่ 100,000 U จ่ายดอกเบี้ยหลังเวลา 08:00 น. ทุกวัน เป็นหลักประกันที่เหมาะสมสำหรับบัญชีรวม UTA รองรับการดำเนินการกู้ยืมแบบวนซ้ำ อัตราดอกเบี้ยกู้ยืมมักอยู่ที่ประมาณ 3% BYUSDT เป็นโทเค็นเฉพาะแพลตฟอร์มที่เปิดตัวโดย Bybit โทเค็นนี้แปลงยอดคงเหลือ USDT ที่ผู้ใช้ฝากไว้ในผลิตภัณฑ์เงินฝากประจำเป็นโทเค็น โดยมีอัตราแลกเปลี่ยน 1:1 กับ USDT BYUSDT ไม่รองรับการโอนหรือถอนบนเชน หมุนเวียนเฉพาะภายในแพลตฟอร์ม Bybit

HTX U: อัตราผลตอบแทนต่อปี 6% จำกัดที่ 5 ล้าน U คำนวณดอกเบี้ยทบต้นทุกชั่วโมง ฝากและถอนได้ตลอดเวลา

Kraken USDG / USD เงินตราต่างประเทศ: อัตราผลตอบแทนต่อปี 5.25% จำกัดที่ 10 ล้าน U การถือครองโดยตรงหัก 1% การล็อค 30 วันหรือ 60 วันไม่หัก จ่ายดอกเบี้ยทุกวันอาทิตย์ USDG เป็นสเตเบิลคอยน์ดอลลาร์สหรัฐที่ออกโดย Paxos อยู่ภายใต้การกำกับดูแลของหน่วยงานการเงินสิงคโปร์ (MAS) ด้านหลังคือพันธมิตร Global Dollar Network ซึ่งมีลักษณะพิเศษคือการกระจายผลตอบแทนจากการลงทุนในทุนสำรองให้กับพันธมิตรในระบบนิเวศ เพื่อกระตุ้นการกระจายและการใช้งาน ปัจจุบันได้รับใบอนุญาตการปฏิบัติตาม MiCA ของสหภาพยุโรปแล้ว

HTX USDE: อัตราผลตอบแทนต่อปี 5% จำกัดที่ 100,000 U คำนวณดอกเบี้ยทบต้นทุกชั่วโมง ฝากและถอนได้ตลอดเวลา

Kraken USDT / USDC: อัตราผลตอบแทนต่อปี 5% จำกัดที่ 10 ล้าน U การถือครองโดยตรงหัก 1% การล็อค 30 วันหัก 0.25% การล็อค 60 วันไม่หัก จ่ายดอกเบี้ยทุกวันอาทิตย์

การจัดการเงินออนเชน

ผลิตภัณฑ์ต่อไปนี้มีตรรกะแตกต่างจากกิจกรรมของศูนย์ซื้อขาย เงินทุนจะถูกฝากเข้าสู่โปรโตคอลหรือแพลตฟอร์มต่างๆ โดยตรง และต้องรับความเสี่ยงด้านสัญญาอัจฉริยะในระดับโปรโตคอล

รางวัลของผลิตภัณฑ์บางส่วนไม่ได้ชำระด้วยสเตเบิลคอยน์ทั้งหมด ผลตอบแทนจริงหลังจากแปลงเป็นฐาน U อาจต่ำกว่าอัตราผลตอบแทนต่อปีที่ระบุ ผลิตภัณฑ์กระเป๋าเงิน Binance สามารถพบได้ในหน้า Binance Wallet - Discover - Wealth Management

Unitas USDu: อัตราผลตอบแทนต่อปี 13.82% ชำระด้วย USDu คำนวณดอกเบี้ยทบต้นรายวัน การไถ่ถอนรอได้นานสุด 7 วัน ยังไม่มีกำหนดสิ้นสุด USDu เป็นสเตเบิลคอยน์แบบให้ผลตอบแทนแบบกระจายอำนาจที่ออกโดย Unitas Labs สร้างบน Solana ใช้กลยุทธ์ delta neutral เพื่อรับผลตอบแทนจากระบบนิเวศ Jupiter Perps

Concrete USDT: อัตราผลตอบแทนต่อปี 11.49% โดยส่วน USDT 7.99% ที่เหลือเป็นโทเค็นโปรโตคอล สเตเบิลคอยน์คำนวณดอกเบี้ยทบต้นรายวัน โทเค็นรับได้ในช่วงเวลา TGE การไถ่ถอนรอได้นานสุด 7 วัน สิ้นสุดวันที่ 2 เมษายน เวลา 08:00 น.

ZEROBASE USDT: อัตราผลตอบแทนต่อปี 9% ชำระด้วย USDT คำนวณดอกเบี้ยทบต้นรายวัน การไถ่ถอนรอได้นานสุด 7 วัน ยังไม่มีกำหนดสิ้นสุด

USDD: อัตราผลตอบแทนต่อปี 7.92% ชำระด้วยส่วนผสมของ USDT (5%) และ USDD ดอกเบี้ยสะท้อนในส่วนการเพิ่มมูลค่าของ sUSDD ไถ่ถอนทันที สิ้นสุดวันที่ 10 เมษายน เวลา 08:00 น.

Grvt USDT: แค่ถือครองเงินทุนก็สามารถรับดอกเบี้ยได้ พร้อมกันนี้ยังสามารถใช้เป็นหลักประกันการซื้อขายได้ อัตราผลตอบแทนต่อปี 5%~11% จำกัดที่ 100,000 U จ่ายดอกเบี้ยทุกวันอังคาร ต้องทำธุรกรรมให้ครบ 5 รายการทุก 4 สัปดาห์จึงจะปลดล็อก 5% เชิญเพื่อนที่มีประสิทธิภาพ 1 คนเพิ่มเติม +6% จ่ายทุกวันอังคาร ยังไม่มีกำหนดสิ้นสุด Grvt เป็นศูนย์ซื้อขายอนุพันธ์แบบกระจายอำนาจที่ก่อตั้งในปี 2022 มีเงินทุนทั้งหมด 33 ล้านดอลลาร์ วางแผนจะทำ TGE ในเดือนมิถุนายนปีนี้

Katana USDC: อัตราผลตอบแทนต่อปี 6.82% ฝากไว้ในโปรโตคอล Morpho โดยส่วน USDC 1.22% ที่เหลือเป็นโทเค็น KAT สเตเบิลคอยน์ลงทุนใหม่อัตโนมัติ โทเค็นหมุนเวียนในช่วงเวลา TGE ไถ่ถอนทันที สิ้นสุดวันที่ 16 เมษายน เวลา 08:00 น.

Bitway USDT: อัตราผลตอบแทนต่อปี 12% กลยุทธ์เชิงปริมาณ การไถ่ถอนรอ 7 วัน ยังไม่มีกำหนดสิ้นสุด Bitway ให้บริการการจัดการเงินสเตเบิลคอยน์ (USDT, USDC, U) แบบกลางตลาดและกลยุทธ์เชิงปริมาณผ่านผลิตภัณฑ์ Bitway Earn เป็นหลัก ก่อตั้งโดยอดีตสมาชิกทีม Binance และได้รับการสนับสนุนเงินทุนจาก YZi Labs, TRON DAO, HTX Ventures เป็นต้น รวมกว่า 5 ล้านดอลลาร์ และได้ทำ TGE เสร็จสิ้นในเดือนมีนาคมปีนี้แล้ว

Bitway USDT/USDC: อัตราผลตอบแทนต่อปี 5% กลยุทธ์กลาง การไถ่ถอนรอ 7 วัน ยังไม่มีกำหนดสิ้นสุด โดย USDC สามารถทำได้ผ่านกระเป๋าเงิน Binance เท่านั้น

Pendle

Pendle เป็นโปรโตคอลแยกอัตราดอกเบี้ย ที่แยกเงินต้นของสินทรัพย์กับผลตอบแทนในอนาคตออกมาเพื่อกำหนดราคาและซื้อขายแยกกัน การซื้อ PT (โทเค็นเงินต้น) สามารถล็อคผลตอบแทนคงที่ เมื่อครบกำหนดจะไถ่ถอนตามมูลค่าที่ตราไว้ การซื้อ YT (โทเค็นผลตอบแทน) จะได้รับผลตอบแทนทั้งหมดของสินทรัพย์พื้นฐานก่อนครบกำหนด เมื่อครบกำหนดมูลค่าจะเป็นศูนย์

YT โดยพื้นฐานแล้วคือเลเวอเรจอัตราดอกเบี้ย อัตราผลตอบแทนโดยนัยยิ่งต่ำ YT ยิ่งถูก เลเวอเรจยิ่งสูง แต่ต้องระวังว่า APY สูงของตำแหน่งหลายตำแหน่งบนแพลตฟอร์มชำระด้วยคะแนนหรือโทเค็นโปรโตคอล ไม่ใช่สเตเบิลคอยน์หรือเหรียญหลัก ผลตอบแทนจริงขึ้นอยู่กับราคาตลาดสุดท้ายของสินทรัพย์เหล่านี้

USDG: ครบกำหนด 28 พฤษภาคม 2026 (ประมาณ 71 วัน) ปัจจุบัน APY จริง 7.54% อัตราผลตอบแทนโดยนัย 5.3% เลเวอเรจ YT ประมาณ 99 เท่า Long Yield APY ประมาณ 442%

sNUSD: ครบกำหนด 4 มิถุนายน 2026 (ประมาณ 78 วัน) ปัจจุบัน APY จริง 8.79% อัตราผลตอบแทนโดยนัย 7.7% เลเวอเรจ YT ประมาณ 63 เท่า Long Yield APY ประมาณ 53.77%

หมายเหตุ:

(1) เลือกเพียงบางส่วนของกิจกรรมผลตอบแทน ไม่ได้ครอบคลุมผลิตภัณฑ์การจัดการเงินสเตเบิลคอยน์ทั้งหมดในตลาด

(2) ข้อมูลสถิติถึงเช้าวันที่ 17 มีนาคม ข้อมูลล่าสุดให้อ้างอิงตามข้อมูลเรียลไทม์ของแต่ละแพลตฟอร์ม

(3) ผลิตภัณฑ์สร้างดอกเบี้ยสเตเบิลคอยน์ที่มีอัตราผลตอบแทนต่อปีสูง มักมาพร้อมกับความเสี่ยงระดับหนึ่ง โปรดอย่าเทียบอัตราผลตอบแทนต่อปีสูงกับผลตอบแทนไร้เสี่ยง บทความนี้เป็นเพียงการรวบรวมข้อมูล ไม่ถือเป็นคำแนะนำในการลงทุน