94,500ドルがビットコインの多空分岐点となり、日足構造が重要な観察エリアに突入 | ゲスト分析

Odaily 特別市場アナリスト Cody Feng、米国コロンビア大学金融統計学修士。大学時代から米国株の量的取引に注力し、ビットコインなどのデジタル資産へと範囲を拡大。実戦を通じて体系的な量的取引モデルとリスク管理システムを構築。市場変動に対する鋭いデータ洞察力を持ち、専門的な取引分野での継続的な深耕と安定したリターンの追求を志す。毎週、BTCの技術面、マクロ経済、資金面などの変化を深く掘り下げ、実践戦略を振り返って提示し、近い将来注目すべき重要な出来事を予告し、参考に供する。

取引週報コアサマリー：

• 戦略実行（短期）成果検証：先週の取引は既定の戦略に厳密に従って実行され、1回の短期取引（1倍レバレッジ）を成功裏に完了し、累計で3.4%の利益を実現した。

• 核心的見解（短期）検証：先週提示した「ビットコインは84,000～94,500ドルのレンジ内で変動を維持する可能性がある」という核心的見解は、市場によって正確に裏付けられた。過去1週間、価格は最高94,789ドル、最低89,311ドルを記録し、提示した抵抗線94,500ドルと支持線89,500ドルと高い一致を見せた。この結果は、我々の重要なポイントに関する分析判断を強く裏付けるものである。

以下では、相場予測、戦略実行、具体的な取引プロセスを詳細に振り返る。

一、取引相場振り返り：(01.05～01.11)

1、先週の短期取引振り返り：

我々は独自に構築した「スプレッド取引」と「モメンタム定量化」の二大モデルから発せられる取引シグナル（図一の赤緑ブロックシグナル参照）に厳密に基づき、市場トレンドに対する正確な予測と組み合わせ、1回の短期取引を成功裏に完了し、累計で3.4%の利益を実現した。具体的な取引明細と振り返りは以下の通り：

①、取引明細サマリー：(レバレッジ無し)

②、短期取引振り返り：

• 取引(利益 3.4%)：今回の操作は「抵抗線で反発したら売り」戦略を完璧に実行した：第一段階として、価格が上昇して94,500ドルの重要な抵抗線に接近した時、スプレッド取引モデルのトップシグナル（緑点）と共振を形成し、我々は果断に30%の売りポジションを建てた。第二段階として、価格が目標支持エリアまで下落し、モデルのボトムシグナル（赤点）をトリガーした後、我々は流れに乗ってポジションを決済し、利益を確定した。

2、先週の値動き予測と操作戦略振り返り：

①、先週明確に指摘：84,000～94,500ドルエリアの得失を重点的に観察する。エリアの上下縁を有効にブレイクする前は、価格はレンジ内変動パターンを維持する。

②、核心ポイント振り返り：第一の抵抗は93,000～94,500ドルエリア、第一の支持は89,500～91,000ドルエリアを注視。

②、操作戦略振り返り：

• 中期戦略：市場が84,000～94,500ドルレンジ内変動を維持する場合、65%前後の中期ポジション（売り）を引き続き保有する。

• 短期戦略：価格が84,000～94,500 ドルレンジ内変動を維持する場合、プランAに従って操作を実行する：

• エントリー：価格が反発して93,000～94,500 ドルエリアに達し、反発シグナルが出現した時、30%の売りポジションを建てることができる。

• リスク管理：売りポジションの損切りは95,500 ドル上方に設定する。

• 利確：価格が下落して86,000～86,500 ドルエリアに達し、底入れシグナルが出現した時、売りポジションの一部を段階的に決済する。

• 全決済：価格が84,000ドル付近まで下落し、底入れシグナルが出現した時、全ポジションを決済して利益を確定する。

図一

二、トレンドモデル判断：ビットコインの将来の値動きとエントリー方法

市場の動きを組み合わせ、筆者は独自に構築した取引システムに基づき、複数モデルと多次元などの観点から、ビットコインの値動き構造を深く分析する。

1、(図二)に示す通り、週足チャートから分析：

• モメンタム定量化モデル：テクニカル指標は、モメンタムラインがゼロライン下方で収束して接近しており、同時にネガティブなエネルギー柱が持続的に萎縮していることを示している。これは下落の速度が鈍化していることを示す。しかし、現在のシグナルはトレンドがすでに反転したことを確認していない。

モメンタム定量化モデルは示唆：価格下落指数：高

• センチメント定量化モデル：青色センチメントライン数値 52.61、強度ゼロ；黄色センチメントライン数値 20.76、強度ゼロ、ピーク数値は 0。

センチメント定量化モデルは示唆：価格圧力及び支持指数：中立

• デジタルモニタリングモデル：価格が強気・弱気（黄青線）分岐線を下抜けてから8週間が経過している。先週、強気側が再びこの線への攻撃を開始したが、弱気側の抵抗に遭い反落した。今回の攻撃が失敗したことは、弱気側が依然として市場の主導権を握っていることを意味する。

デジタルモニタリングモデルは示唆：モニタリング（トップ・ボトム）デジタルシグナルは出現せず；週足ローソク足は上ヒゲ付き十字線で終了、下落幅約0.57%。

以上のデータは示唆：ビットコイン週足は弱気トレンドに入り、変動調整リスクに警戒が必要。

図二

2、(図三)に示す通り、日足チャートから分析：

• モメンタム定量化モデル：先週全体は「まず上昇、その後下落」の動きを示した。前半週、モメンタムラインは順次ゼロラインを上抜け、ポジティブなエネルギー柱が持続的に拡大した；しかし後半、モメンタムラインは再び粘着する傾向にあり、エネルギー柱は明らかに萎縮し、買いの勢いが弱まっていることを示している。

モメンタム定量化モデルは示唆：日足レベルは強気・弱気の争奪段階にあり、ゼロラインの得失を注視する。

• センチメント定量化モデル：先週の日足終値後、青色センチメントライン数値 28、強度ゼロ；黄色センチメントライン数値 62、強度ゼロ。

センチメント定量化モデルは示唆：圧力及び支持指数：中立

以上のデータは示唆：日足レベルは強気・弱気の分水嶺にあり、トレンド方向はさらなる確認を待つ。

図三

三、今週の相場予測：(01.12～01.18)

1、今週の核心的見解：

• ビットコインは引き続き84,000～94,500 ドルレンジ内で反復変動すると予想されるが、レンジ両端での強気・弱気の駆け引きを重点的に観察する必要がある。

• 下方ブレイク：一度有効に84,000ドルを下抜けると、値動きは下方へ転換し、最初のテスト目標は80,000ドルを見る。

• 上方ブレイク：94,500ドルを強く支えとして確立できれば、一連のかなり力強いテクニカル反発相場を開始する可能性がある。

2、核心的抵抗線：

• 第一抵抗エリア：92,000～93,000ドルエリア

• 第二抵抗エリア：94,500～95,000ドルエリア

• 重要な抵抗線：97,500～99,500ドル付近。

3、核心的支持線：

• 第一支持線：89,500～91,000ドルエリア

• 第二支持線：86,000～86,500ドルエリア

• 第三支持線：83,500～84,500ドルエリア

• 重要な支持線：80,000ドル付近。

四、今週の操作戦略(突発的なニュースの影響を排除)：(01.12～01.18)

1、 中期戦略：

• 価格が有効に94,500ドルをブレイクする前は、引き続き65%前後の中期ポジション（売り）を維持する。

• 価格が成功裏にブレイクし、94,500ドルを支えとして確立した後、全中期ポジション（売り）を決済し、観望する。

2、 短期戦略：30%のポジションを利用し、損切りポイントを設定し、支持線及び抵抗線に基づき、「スプレッド」の機会を探す。(30分を操作サイクルとする)。

3、 市場の変化に動的に対応し、リアルタイムのモデルシグナルと組み合わせるため、我々はA/B/C三つの短期操作予備案を策定する：

• プラン A：価格が84,000～94,500 ドルレンジ内変動を維持する場合：

• エントリー：核心的抵抗線判断に基づき（今週の相場予測参照）、反発して93,000～94,500 ドルエリアに達し、時間足モデルのトップシグナルと組み合わさった時、30%の売りポジションを建てることができる。

• リスク管理：売りポジションの初期損切りはコスト価格上方約1.5%付近（すなわち 1.015*コスト価格）に設定する。

• 決済：核心的支持線付近まで下落し、モデルシグナルと組み合わさった時、段階的に決済して利益を確定することができる。

• プラン B：価格が有効に84,000 ドル支持線を下抜ける場合：

• エントリー：下方へ有効に核心的支持線を下抜けた場合、売りを追って30%の売りポジションを建てることができる。

• リスク管理：売りポジションの初期損切りはコスト価格上方約1.5%付近（すなわち 1.015*コスト価格）に設定する。

• 決済：80,000ドル付近まで下落し、モデルシグナルと組み合わさった時、段階的に決済して利益を確定することができる。

• プラン C：成功裏にブレイクし、94,500 ドル抵抗線を支えとして確立する場合：

• エントリー：成功裏に核心的抵抗線をブレイクし、モデルシグナルと組み合わさった時、30%の買いポジションを建てることができる。

• リスク管理：買いポジションの初期損切りはコスト価格下方約1.5%付近（すなわち 0.985*コスト価格）に設定する。

• 決済：97,500ドル付近まで反発し、モデルシグナルと組み合わさった時、段階的に決済して利益を確定することができる。

五、マクロ経済と流動性週間観察：(01.12～01.18)

一、FOMC 委員密集発言：政策予想再調整の重要な窓口

今週、米連邦準備制度（FRB）システムは稀に見る委員の密集発言窓口を迎える。異なる年度の投票権を持つ複数の地区連銀総裁及び理事が、経済見通し、インフレ動向、政策スタンスをめぐり集中的に発言し、市場が将来の金融政策パスを判断するための重要な情報を提供する。

発言陣容から見ると、FOMC永久票委をカバー