Tác giả gốc: Ada, TechFlow

Thị trường tiền điện tử khá yên tĩnh trong năm nay.

Thị trường altcoin nhìn chung khá ảm đạm và ngoại trừ một số ít chuyên gia giao dịch trực tuyến, rất ít người có thể kiếm được tiền một cách ổn định.

Nhưng trong thị trường có vẻ yên tĩnh này, vẫn có một nhóm người đang âm thầm kiếm bộn tiền.

Họ thậm chí còn được coi là "người ngoài cuộc":

Tôi không tin vào tiền điện tử, cũng không quan tâm đến các yếu tố cơ bản hay câu chuyện, và tôi không suy đoán dựa trên cảm xúc.

Nguyên tắc của họ có thể được tóm tắt trong một câu: chỉ kinh doanh chênh lệch giá, không giao dịch.

Bài viết gần đây về "Doll Sister" đã lan truyền chóng mặt. Ở một mức độ nào đó, cô ấy cũng là một nhà đầu cơ chênh lệch giá, sống sót bằng cách khai thác thuật toán, cảm xúc và chênh lệch lưu lượng truy cập.

Về cơ bản, cô ấy và những người đầu cơ tiền điện tử đang làm cùng một việc: tìm kiếm cơ hội trong các lỗ hổng của quy tắc và khuếch đại lợi nhuận thông qua việc thực hiện.

Trong thế giới mà đầu cơ và đổi mới cùng tồn tại, những người đầu cơ thường sáng suốt hơn những người xây dựng.

Họ nhìn thấy những lỗ hổng mang tính hệ thống, những động cơ không phù hợp, những quy tắc bị trì hoãn và lòng tham của con người.

Trong số này, chúng tôi đã phỏng vấn một số nhà đầu cơ chênh lệch giá ở nhiều loại hình khác nhau.

Câu chuyện của họ có thể cho chúng ta biết rằng kiếm tiền trong thế giới tiền điện tử có thể là một nỗ lực ổn định và có lợi nhuận.

Bậc thầy về chênh lệch giá thứ sáu: Chênh lệch giá không phải là một chiến lược mà là một cách suy nghĩ.

Tôi là Lao Liu và tôi bước vào thế giới tiền điện tử vào năm 2021.

Giống như nhiều người khác, tôi có lẽ đã bị cuốn vào đỉnh điểm của làn sóng DOGE và SHIB vào khoảng giữa năm 2021. Một người bạn của tôi, điều hành một doanh nghiệp vật liệu xây dựng, sau khi kiếm được tiền bằng cách mua vào một cách mù quáng, đã nhiệt tình giới thiệu tôi: "Thôi nào, bạn có thể kiếm được 10.000 đô la một ngày ở đây đấy."

Như bạn có thể đoán, trong "Phép màu Chó" này, anh ấy kiếm được tiền, tôi mất tiền và trở thành người nắm giữ túi tiền. Nhưng trải nghiệm đó đã khiến tôi lần đầu tiên thực sự nhận ra rằng trong thế giới tiền điện tử, tâm lý thị trường có thể nhanh chóng và trực tiếp chuyển thành tiền bạc.

Sau cơn sốt blockchain cuối năm, một thị trường giá xuống kéo dài bốn năm đã xuất hiện. Chính trong thời gian thị trường giá xuống này, tôi đã có thời gian quan sát một số hiện tượng nhất định, chẳng hạn như chênh lệch giá giữa các sàn giao dịch và chênh lệch tỷ giá giữa BTC và ETH.

Lúc đó, tôi không nghĩ đến việc kiếm tiền từ nó; tôi chỉ cảm thấy thị trường có quá nhiều bất ổn, và độ trễ giữa thông tin và giá cả chính là tiền. Sau này, tôi phát hiện ra rằng khoảng cách thông tin trong Web3 có thể được khai thác một cách chính xác. Đó là cách tôi dần dần chuyển từ một người quan sát sang một nhà đầu cơ chênh lệch giá.

Chuyên ngành và công việc của tôi có liên quan đến tài chính, nhưng tôi không có kiến thức nền về giao dịch.

Nhiều người, khi nghe đến từ "arbitrage", thường nghĩ rằng nó đòi hỏi công nghệ tiên tiến và các kịch bản phức tạp, và chỉ dành cho các chuyên gia tài chính. Tuy nhiên, thực tế không phải vậy. Giao dịch chênh lệch giá mà tôi gặp ban đầu rất thô sơ—đó là giao dịch thủ công. Không có kịch bản, không có bot; nó dựa vào thị lực, đôi tay và tốc độ internet.

Sau đó, tôi bắt đầu học cách sử dụng các công cụ và tập lệnh với một người bạn khác. Mặc dù một số phương pháp định lượng đã được kết hợp sau này, nhưng cốt lõi vẫn là thử nghiệm và sai sót ở cấp cơ sở.

Vì vậy, tôi nghĩ một trong những ảnh hưởng sâu sắc từ nền tảng cơ sở của tôi là khi nhìn vào thế giới tiền điện tử, tôi có một góc nhìn thứ ba. Tôi không tin vào tài chính mới, cũng không bác bỏ công nghệ. Tôi không hoàn toàn dựa vào giao dịch; tôi thiên về logic chênh lệch giá hơn. Bất cứ nơi nào đơn giản và có rào cản gia nhập thấp, tôi sẽ đến đó. Tôi luôn ở trong quá trình học hỏi bằng thực hành và thành thạo thông qua học hỏi.

Ngược lại, nếu tôi có kinh nghiệm về giao dịch định lượng hoặc ngoại hối, tôi có thể đã học cách phòng ngừa rủi ro bằng quyền chọn của Phố Wall ngay từ đầu, điều này có nghĩa là tôi sẽ bỏ lỡ rất nhiều điều thú vị từ các phương pháp không chính thống.

Giao dịch chênh lệch giá thành công đầu tiên của tôi diễn ra vào cuối năm 2021, khi giá BTC và ETH trên Binance và OKX thường xuyên chênh lệch, vì vậy tôi đã cân nhắc xem có nên thử giao dịch chênh lệch giá thủ công hay không.

Tôi đã mua ETH với giá 3600 trên Binance, và OKEx niêm yết ở mức khoảng 3630, về mặt lý thuyết là tôi kiếm được 30 đô la mỗi ETH. Tuy nhiên, tắc nghẽn trên chuỗi là một hiện tượng phổ biến trong giao dịch chênh lệch giá, và hầu hết các cơ hội chênh lệch giá chỉ kéo dài vài phút hoặc thậm chí vài chục giây. Khi tôi thực sự hoàn tất giao dịch chênh lệch giá này và thanh toán tài khoản, tôi nhận thấy rằng sau khi trừ đi phí giao dịch, hoa hồng và biến động thời gian trong quá trình này, lợi nhuận ròng thực tế của tôi thấp hơn nhiều so với chênh lệch giá rõ ràng.

Mặc dù không kiếm được nhiều tiền, nhưng đây là lần đầu tiên tôi được trải nghiệm niềm vui của việc đầu tư chênh lệch giá.

Đối mặt với số lượng lớn các dự án mới trên thị trường, tôi chủ yếu xem xét hai khía cạnh. Thứ nhất, tôi xem xét các yếu tố cơ bản, bao gồm TVL (Giới hạn Tổng Giá trị) cơ bản nhất và hoạt động trên chuỗi, cũng như nền tảng của đội ngũ, doanh thu giao thức và sự tham gia của cộng đồng. Thứ hai, tôi xem xét các cơ hội chênh lệch giá, đánh giá xem liệu có những cơ hội thị trường kém hiệu quả hay không, chẳng hạn như thanh khoản không đồng đều hoặc lỗ hổng trong cơ chế airdrop.

Hơn nữa, tôi sẽ không động đến một dự án nào nếu nó không tạo thành một vòng lặp giá. Ví dụ, tôi sẽ tự hỏi mình ba câu hỏi: Dự án này có dòng tiền hoặc logic lợi nhuận có thể kiểm chứng được không? Có bất kỳ sự bất cân xứng rõ ràng nào trong cơ chế của nó không? Các ưu đãi có quá mức không? Nếu câu trả lời cho tất cả những điều này là "có", thì điều đó có nghĩa là có thể có cơ hội chênh lệch giá.

Nhìn chung, tôi thích các dự án DeFi và chuỗi chéo vì chúng mang lại nhiều cơ hội chênh lệch giá hơn.

Thành thật mà nói, kinh doanh chênh lệch giá thực sự rất đau khổ. Nhìn bề ngoài, có vẻ như bạn liên tục lợi dụng kẽ hở, nhưng thực chất, bạn chỉ đang tự đẩy mình vào tình thế khó khăn.

Bạn phải đối mặt với sự chậm trễ, biến động và cô đơn. Những người không có thói quen sẽ nhanh chóng bị lo lắng xâm chiếm.

Một điểm quan trọng khác là học cách dừng lại. Dù có lãi hay lỗ, bạn tuyệt đối không thể cứ ôm khư khư và cố chấp như vậy.

Hãy tắt máy tính khi cần, ra ngoài ăn một bữa ngon khi cần, và chơi game khi cần. Bạn sẽ dễ dàng nhận ra cơ hội hơn khi cơ thể và tâm trí được thư giãn.

Tôi vừa mua một bể cá mới và bắt đầu học cách nuôi cá bảy màu. Làm việc này sau giờ làm cũng khá thư giãn. Bí quyết để nuôi cá là trước tiên phải đảm bảo nước sạch, sau đó bạn không cần phải can thiệp mỗi ngày; chúng sẽ tự lớn lên. Điều này rất giống với mục tiêu cuối cùng của chúng tôi trong kinh doanh chênh lệch giá.

Trong những năm gần đây, tôi ngày càng tin rằng toàn bộ ngành công nghiệp tiền điện tử thực sự đang tham gia vào hoạt động chênh lệch giá.

Việc cày điểm, tận dụng airdrop, khai thác trợ cấp, thao túng luật lệ và mua rẻ bán đắt về cơ bản đều là những cách lợi dụng một số loại bất đối xứng trong hệ thống.

Tài chính hóa là một hình thức kinh doanh chênh lệch giá có quy mô thấp, trong khi giao dịch định lượng là một hình thức kinh doanh có quy mô lớn, nhưng nguyên tắc cơ bản thì giống nhau: xác định tình trạng kém hiệu quả và khuếch đại chúng thông qua thực hiện.

Đó là lý do tại sao tôi thường nói rằng kinh doanh chênh lệch giá không phải là một chiến lược, mà là một cách tư duy. Nó không chỉ là việc tìm kiếm sự chênh lệch giá, mà còn là việc nâng cao tư duy của bạn.

Nó giữ bạn trong một chu kỳ liên tục của việc quan sát, xác minh và thực hiện. Khi bạn có thể duy trì nhận thức này, bạn không chỉ là người hưởng lợi từ chênh lệch giá, mà còn là người có thể liên tục hưởng lợi từ chênh lệch giá.

Khi bạn áp dụng tư duy chênh lệch giá, bạn sẽ khám phá ra rằng thế giới tiền điện tử thực chất không phải là một sòng bạc; nó giống như một tấm gương phản chiếu sự hiểu biết của mọi người về hiệu quả, mong muốn và cách thực hiện.

Anh Thanh Thủy: Hãy là bạn của thời gian

Tôi là Qingshui Ge và tôi đã tham gia đầu tư chênh lệch giá trong hơn ba năm, chủ yếu tập trung vào các đợt IPO trên thị trường sơ cấp.

Lần đầu tiên tôi nghe về blockchain là vào năm 2020. Vào thời điểm đó, tôi đang kinh doanh thương mại điện tử xuyên biên giới, nhưng tình hình kinh doanh ngày càng tệ hơn và tôi rất cần tìm một lối thoát mới.

Sau đó, tôi gặp một số người trong thế giới tiền điện tử trong một cộng đồng trả phí và bắt đầu học hỏi từ họ. Lúc đó, tôi thực sự muốn thành công, vì vậy từ năm 2022 đến tháng 4 năm 2023, tôi đã mua rất nhiều khóa học và tham gia nhiều cộng đồng trả phí, hy vọng tìm được cơ hội kiếm tiền.

Sau đó, tôi may mắn và các dòng chữ khắc bắt đầu xuất hiện trên thị trường vào tháng 5 năm 2023. Tôi đã vay 10.000 nhân dân tệ từ thẻ tín dụng và bắt đầu chơi chữ khắc. Kiếm tiền vào thời điểm đó cực kỳ dễ dàng. Từ tháng 5 năm 2023 đến cuối năm 2023, khoản lợi nhuận chưa thực hiện cao nhất của tôi là hàng chục triệu nhân dân tệ. Tuy nhiên, vì đây là lần đầu tiên tôi gặp phải điều gì đó mới mẻ, tôi đã thiếu tự chủ và không kịp chốt lời, nên cuối cùng lợi nhuận đã bị xóa sổ. Nhưng trải nghiệm này cũng cho tôi nếm trải hương vị thành công. Số tiền tôi kiếm được cho phép tôi trả hết nợ, thậm chí tôi còn dư ra một ít. Tôi đã dùng số tiền lãi còn lại để mua Bitcoin.

Từ đó trở đi, tôi chọn giao dịch chênh lệch giá thông qua các sản phẩm tiền điện tử mới là công việc chính. Mỗi ngày, ngoài ăn ngủ, tôi dành toàn bộ thời gian trực tuyến để theo dõi thông tin dự án mới nhất. Sau đó, tôi tạo ra cộng đồng trả phí của riêng mình, "Spark", vào thời kỳ đỉnh cao, cộng đồng này có hơn một nghìn thành viên. Tôi cập nhật thông tin dự án mới nhất cho các thành viên trong nhóm hàng ngày và viết hướng dẫn vận hành, với hy vọng dẫn dắt một nhóm người đạt được lợi nhuận tốt trên thị trường tiền điện tử thông qua giao dịch chênh lệch giá không rủi ro.

Nếu tôi phải đưa ra lời khuyên cho những người mới tham gia đầu tư chênh lệch giá thông qua các đợt chào bán tiền xu ban đầu (ICO), tôi sẽ khuyên họ nên chốt lời ngay lập tức và tránh tham lam quá mức. Từ kinh nghiệm của bản thân, tôi đã từng có một trải nghiệm rất đáng tiếc. Tôi đã tham gia vào một dự án có tên là PIPE, với giá vốn chỉ 0,8 USDT. Tuy nhiên, dự án này lại cực kỳ nổi tiếng, đạt mức giá đỉnh điểm là 8000 USDT cho mỗi đồng, tương đương với lợi nhuận gấp hàng chục nghìn lần. Tôi hy vọng sẽ kiếm được bộn tiền từ dự án này, vì vậy tôi đã giữ lại mà không bán, chỉ để chứng kiến nó bắt đầu giảm. Có lẽ vì không muốn chấp nhận thất bại, tôi nghĩ rằng giá có thể phục hồi và phá vỡ mức cao nhất mọi thời đại, vì vậy tôi đã trở nên quá tham lam. Cuối cùng, đồng tiền đã về không. Đây là một bài học rất đau đớn đối với tôi, và tôi thường dùng nó để nhắc nhở bản thân và những người mới tham gia ngành: đừng tham lam, hãy thực tế và kiếm tiền dần dần để trở nên giàu có.

Năm nay, thị trường không có dự án IPO nào đặc biệt hot, nên cộng đồng của tôi dần trở nên toàn diện hơn. Tôi chia sẻ bất kỳ dự án nào có lợi nhuận với các thành viên trong nhóm, chẳng hạn như Alpha của Binance và giao thức Spark. Sau một thời gian tham gia thị trường này, tôi nhận ra rằng yếu tố chính ảnh hưởng đến lợi nhuận của mọi người chính là tư duy của họ. Nhiều người ban đầu đã bỏ qua arbitrage IPO, sau đó thấy nó không khả thi, rồi lại tham gia thị trường vì FOMO, và cuối cùng bị mắc kẹt. Tư duy này là điển hình của một "người mới" - nhiều người mơ ước làm giàu chỉ sau một đêm, nhưng rồi bị thực tế tát vào mặt. Cuối cùng, đó là vì họ không thể chấp nhận bản thân và ngày càng lún sâu vào con đường sai lầm.

Lôi Tử: Khóa lợi nhuận bằng công nghệ

Tôi là Lei Zi, và tôi đã tham gia giao dịch chênh lệch giá được bốn năm. Hiện tại, tôi chủ yếu tập trung vào giao dịch chênh lệch giá tần suất cao giữa nhiều sàn DEX trong hệ sinh thái Solana.

Việc tôi bước chân vào ngành công nghiệp tiền điện tử thực ra khá tình cờ.

Vào những ngày đầu của cơn sốt DeFi năm 2021, tôi đang làm việc bán hàng trong lĩnh vực chăm sóc sức khỏe truyền thống. Tình cờ, một người bạn nhắc đến cơn sốt DeFi đang càn quét ngành công nghiệp này vào thời điểm đó, nên tôi đã tham gia cộng đồng và thử giao dịch altcoin và MEME. Chính trong quá trình này, tôi đã thực sự trải nghiệm được logic độc đáo của ngành này — rằng "có thể kiếm lợi nhuận nhanh chóng bằng cách phản ứng nhanh và khai thác lỗ hổng thông tin" — và lần đầu tiên nhận ra rằng có những cơ hội ở đây khác với những ngành công nghiệp truyền thống.

Bước ngoặt thực sự biến đổi tôi từ một "người tham gia" thành một "người đào sâu" chính là việc tôi tiếp xúc với hoạt động chênh lệch giá DEX trên chuỗi Solana vào năm 2024. Vào thời điểm đó, giao dịch MEME coin trong hệ sinh thái Solana đang có sự tăng trưởng bùng nổ, với khối lượng giao dịch tăng vọt. Tuy nhiên, trên thị trường không có nhiều nhà phát triển tập trung vào việc phát triển bot chênh lệch giá. Tôi đã ngay lập tức nắm bắt cơ hội này, tập hợp một vài người bạn cùng chí hướng và bắt đầu phát triển sản phẩm chênh lệch giá thế hệ đầu tiên dựa trên giao thức Jupiter. Sau đó, chúng tôi đã lặp lại quá trình phát triển sản phẩm thế hệ thứ hai hỗ trợ tính toán trên chuỗi OnChain, và giờ đây chúng tôi có sản phẩm thế hệ thứ ba có thể thực hiện các tính toán bảo hiểm ngoài chuỗi và tối ưu hóa thủ công định tuyến giao dịch cũng như các thuật toán cốt lõi. Từng bước một, chúng tôi đã nâng cấp chiến lược chênh lệch giá lên "tối ưu hóa hiệu quả tinh vi".

Khi mới bước chân vào thế giới tiền điện tử, tôi cũng đã thử giao dịch MEME coin và theo đuổi các đồng coin đang thịnh hành cùng cộng đồng. Tuy nhiên, tôi nhanh chóng nhận ra rằng mô hình "hưởng lợi từ biến động thị trường" này quá bất ổn: đôi khi tôi kiếm được tiền nhờ may mắn, nhưng làn sóng biến động tiếp theo sẽ xóa sổ tất cả, và đôi khi dự án thậm chí còn "bốc hơi" tiền của tôi, khiến tôi trắng tay. Đặc biệt là sau khi trải qua đợt điều chỉnh thị trường năm 2022, tôi càng nhận ra rằng điều tôi muốn không phải là "lợi nhuận bất ngờ", mà là một con đường cho phép vốn của tôi tăng trưởng đều đặn . Suy cho cùng, bảo toàn vốn gốc và tích lũy lợi nhuận là cách duy nhất để tồn tại trong ngành này về lâu dài.

Logic cốt lõi của tôi khi lựa chọn dự án hiện xoay quanh "cơ hội chênh lệch giá". Chúng tôi chủ yếu dựa vào các tập lệnh do mình viết để theo dõi khối lượng giao dịch token trên chuỗi Solana theo thời gian thực. Các tập lệnh này tập trung vào các token có khối lượng giao dịch tăng đột biến, chẳng hạn như khối lượng giao dịch hàng ngày của một token tăng từ hàng trăm nghìn lên hàng triệu đô la, hoặc thanh khoản đồng thời tăng trên nhiều sàn giao dịch phi tập trung (DEX). Trong những trường hợp như vậy, biến động giá là điều thường thấy, tạo ra cơ hội chênh lệch giá. Chúng tôi thêm các token này vào danh sách theo dõi và tính toán thêm chênh lệch giá và chi phí trượt giá trên các nền tảng khác nhau để xác định xem có nên tích hợp chiến lược chênh lệch giá hay không.

Những thay đổi trên thị trường chênh lệch giá trong vài năm qua có thể được tóm tắt như sau: "rào cản gia nhập tiếp tục tăng và sự cạnh tranh ngày càng trở nên tinh vi hơn".

Trong những ngày đầu của hệ sinh thái Solana, hoạt động kinh doanh chênh lệch giá, ngay cả khi chỉ sử dụng các tập lệnh Python đơn giản và máy chủ thông thường, cũng có thể mang lại lợi nhuận kha khá miễn là nắm bắt được chênh lệch giá giữa các sàn giao dịch phi tập trung (DEX). Tuy nhiên, mọi thứ giờ đã hoàn toàn khác. Về mặt kỹ thuật, trọng tâm đã chuyển từ "nắm bắt chênh lệch giá cơ bản" sang "khoa học tính toán bảo hiểm ngoài chuỗi + tối ưu hóa định tuyến động". Cạnh tranh phần cứng đã đạt đến đỉnh điểm; một số người đặc biệt thuê máy chủ vật lý gần nhất với các nút xác thực Solana và tùy chỉnh tối ưu hóa băng thông mạng để giảm thêm độ trễ giao dịch vài mili giây. Về mặt nhân sự, ngày càng nhiều đội ngũ có nền tảng định lượng và công nghệ tài chính truyền thống tham gia thị trường, mang đến các mô hình kiểm soát rủi ro và khuôn khổ kỹ thuật hoàn thiện, trực tiếp làm gia tăng rào cản cạnh tranh trong ngành.

Nhìn lại, tôi nghĩ điều đáng tiếc nhất không phải là một khoản lỗ cụ thể, mà là việc trong giai đoạn đầu của con đường chênh lệch giá, vì không kịp đột phá công nghệ cốt lõi, tôi đã bỏ lỡ nhiều cơ hội trong ngành mà lẽ ra mình có thể nắm bắt. Cảm giác bất lực, "biết rằng cơ hội đang ở đó, nhưng vì năng lực kỹ thuật chưa đủ, tôi chỉ biết nhìn người khác gia nhập thị trường và kiếm lời", còn đáng thất vọng hơn cả việc mất tiền.

Sau này, tôi dần nhận ra rằng trong lĩnh vực chênh lệch giá Web3, đặc biệt là trong một hệ sinh thái đang phát triển nhanh chóng như Solana, "công nghệ là năng lực cạnh tranh cốt lõi". Nếu không có kỹ năng kỹ thuật vững chắc, ngay cả khi bạn có thể nhận diện cơ hội, bạn cũng sẽ không thể nắm bắt chúng. Chính vì những điều hối tiếc này mà giờ đây tôi rất coi trọng việc "cải tiến kỹ thuật liên tục". Tôi dành thời gian mỗi ngày để học hỏi kiến thức Rust nâng cao, nghiên cứu logic cơ bản của các giao dịch on-chain và học hỏi tối ưu hóa chiến lược từ những người đi đầu trong ngành. Ngay cả khi tiến độ có chậm hơn, tôi cũng không muốn bỏ lỡ cơ hội thị trường tiếp theo chỉ vì "kỹ năng kỹ thuật chưa đủ". Cuối cùng, những điều hối tiếc này đã giúp tôi nhận ra rằng chênh lệch giá tiền điện tử không bao giờ là "dựa vào may mắn để nắm bắt cơ hội", mà là "dựa vào kỹ năng kỹ thuật để nắm bắt cơ hội". Chỉ bằng cách nắm vững các công nghệ cốt lõi từ sớm và liên tục cải thiện năng lực, tôi mới có thể có được chỗ đứng trong ngành và tránh để lại những hối tiếc mới do "kỹ năng chưa đủ".

Qingshan: Thị trường chênh lệch giá đang trở nên đông đúc.

Tôi là Qingshan và tôi đã tham gia vào thế giới tiền điện tử được ba năm.

Tôi biết đến "Web3 Little Voyage" lần đầu tiên vào cuối năm 2022 thông qua một sự kiện trên nền tảng chia sẻ kiến thức "Shengcai Youshu". Những phân tích và mô tả tổng quan về mã hóa trong tài liệu học tập đã thôi thúc tôi muốn tham gia vào ngành này. Tôi cảm thấy nó đầy rẫy cơ hội và mỏ vàng.

Tôi đã gặp rất nhiều người tại sự kiện đó và thông qua việc tham gia vào nhiều hoạt động khác nhau của những người kỳ cựu trong lĩnh vực tiền điện tử, tôi dần dần tiếp xúc và hòa nhập vào ngành này.

Trong ba năm kể từ khi bước chân vào thế giới tiền điện tử, tôi đã thử nhiều phương pháp khác nhau, bao gồm giao dịch trên thị trường thứ cấp, đơn giản là trung bình hóa chi phí đô la trong Bitcoin, giao dịch tiền điện tử và kiếm lời từ chênh lệch giá. Tuy nhiên, sau này tôi nhận ra rằng lợi nhuận bất đối xứng phù hợp với tốc độ của mình hơn.

Tôi không có kinh nghiệm về tài chính hay giao dịch. Trước khi bước vào ngành tiền điện tử toàn thời gian, tôi đã làm việc trong lĩnh vực phát triển phần mềm tại một ngành truyền thống. Năm năm làm việc trong lĩnh vực này đã giúp tôi có cách tiếp cận dự án chặt chẽ hơn. Suy cho cùng, tất cả các chương trình đều do con người viết ra, và tôi không hoàn toàn tin tưởng họ.

Trong vài năm trở lại đây, hàng năm đều có những cơ hội kiếm tiền hấp dẫn và tôi liên tục học hỏi và thay đổi theo thị trường.

Năm 2023 là năm tôi có lợi nhuận cao nhất. Vào thời điểm đó, chữ khắc rất được ưa chuộng và một số dự án xuất sắc đã xuất hiện. Tuy nhiên, vào thời điểm đó, tôi chủ yếu dựa vào việc vận hành một tài khoản duy nhất và chưa nghĩ đến việc tận dụng nguồn nhân lực.

Năm 2024, tôi đã tham gia một số dự án đầu tư Bitget, chủ yếu là sự kiện LaunchX của FUEL. Mỗi tài khoản có mức nạp tiền tối thiểu là 5.000 đô la, thời hạn nạp tiền là hai ngày và lợi nhuận 2%. Mặc dù tỷ lệ hoàn vốn không cao, nhưng nó trở nên khá hấp dẫn khi được tính theo năm.

Năm nay, tôi chủ yếu tham gia một số dự án đầu tư quy mô lớn và chương trình điểm thưởng Alpha của Binance. Chương trình Alpha bắt đầu từ đầu năm và thực sự là dự án mang lại cho tôi dòng tiền ổn định nhất trong năm nay. Lợi nhuận từ một dự án Alpha duy nhất trong năm nay đã lên tới hơn sáu con số.

Hiệu ứng tài sản năm nay đang lan tỏa khắp Binance. Việc chú ý đến các sự kiện và dự án mới của Binance nhìn chung là một chiến lược tốt. Việc tìm kiếm các dự án thông qua các sự kiện đối tác của Binance và danh sách "Binance Alpha" có thể mang đến một số cơ hội tuyệt vời. Ví dụ, chương trình quản lý tài sản "zerobasezk" trên Binance Wallet vài ngày trước đã mang lại lợi nhuận hàng năm khoảng 16%.

Tuy nhiên, tôi cảm thấy lĩnh vực chênh lệch giá đang ngày càng trở nên đông đúc, với ngày càng ít cơ hội tốt và thời cơ ngày càng ngắn. Khả năng duy trì lâu dài của nó là không thể; thời cơ thịnh vượng của mọi lĩnh vực mới nổi đều tuân theo mô hình này. Nó phát triển từ tình trạng một số ít người kiếm được tiền trong khi phần lớn vẫn còn định kiến, đến việc hầu hết mọi người đều kiếm được tiền, rồi thu hút một nhóm nhỏ hơn và ngày càng khó kiếm tiền, rồi đến sự trỗi dậy của các ngành dịch vụ và đào tạo dựa trên tri thức (dẫn đến lợi nhuận bên ngoài), và cuối cùng, quay trở lại mức trung bình.

Nếu lĩnh vực này không còn tồn tại trong tương lai, tôi sẽ chuyển sang lĩnh vực khác. Tôi sẽ đi bất cứ nơi nào có thể kiếm được tiền, chẳng hạn như tham gia IPO ở Hồng Kông.

Công việc tay trái đầu tiên của tôi là đăng ký mua trái phiếu chuyển đổi mới trên thị trường cổ phiếu loại A. Trước khi các quy định mới về trái phiếu chuyển đổi được ban hành, đây là một thị trường gần như không có rủi ro.

Tóm lại, sẽ luôn có những nơi dễ kiếm tiền, cho dù đó là thị trường tiền điện tử hay trái phiếu chuyển đổi, tất cả đều là phương tiện để kiếm tiền.

Xét về xu hướng của ngành, thị trường tiền điện tử là một ngành công nghiệp có dòng vốn chảy vào liên tục. Đầu năm nay, Tổng thống Mỹ Trump đã phát hành token riêng, và các quỹ ETF Bitcoin và Ethereum lần lượt được thành lập, tất cả cho thấy ngành công nghiệp tiền điện tử đang chuyển mình từ một thị trường ngách sang một lĩnh vực chính thống. Tôi tin rằng theo thời gian, nó sẽ trở thành một ngành công nghiệp được công chúng biết đến rộng rãi.

Lời khuyên của tôi dành cho các đồng nghiệp hoặc người mới vào nghề là:

1. Biến cố thiên nga đen là điều không thể tránh khỏi. Kiểm soát rủi ro hiệu quả là tối quan trọng; đừng bao giờ dốc toàn lực.
2. Cơ hội thì nhiều, nhưng vốn thì khan hiếm. Hãy trân trọng từng đồng vốn của bạn và tận dụng tối đa tiềm năng của nó.
3. Hãy giữ một tâm lý bình tĩnh, coi việc kiếm tiền như một kỹ năng, rèn luyện kỹ năng dần dần và việc kiếm tiền chỉ là vấn đề thời gian.