FMS 2026将于8月4日至6日在美国圣克拉拉举行，这是全球最大独立存储产业峰会的第21届。SK海力士与闪迪联合发布高带宽闪存（HBF）首个标准规格，在HBM之下补出新的一级；三星拿出400层以上的BV-NAND，首次采用晶圆键合工艺往上堆；铠侠则把直接冷板液冷第一次装进企业级SSD，从散热端解约束。

The semiconductor pressure from AI has now spread to consumer electronics, and Apple—possessing the world's strongest supply chain management—cannot remain unaffected.

Starlink đã bước vào giai đoạn sinh lời ổn định, mảng phóng tàu vũ trụ duy trì tăng trưởng khiêm tốn nhưng vẫn chịu lỗ, trong khi mảng cho thuê năng lực tính toán AI là lĩnh vực có tốc độ tăng trưởng doanh thu nhanh nhất, đồng thời cũng là hạng mục có chi phí vốn lớn nhất.

Thị trường chứng khoán Mỹ chưa chuyển sang xu hướng giảm, nhưng cần theo dõi sát sao liệu cổ phiếu ngân hàng có thể tiếp tục chịu đựng lãi suất cao hay không, và cách các giao dịch tập trung đông đúc trong lĩnh vực công nghệ và tài chính sẽ được định giá lại.

四项核心指标、下季指引全部跑赢市场，数据中心收入增速更是罕见地突破三位数。

Amazon's quarterly revenue and AWS growth both surpassed expectations. Revenue came in at $200.606 billion, exceeding the expected ~$197 billion; AWS revenue reached $42.232 billion, up 37% YoY, marking the fastest growth in 18 quarters.

苹果本季营收、EPS、iPhone、Mac收入全面超预期，iPhone、Mac、Services三项收入还创下六月季度(苹果Q3财季)历史新高。

Lợi nhuận hoạt động 40,6 tỷ USD, tăng trưởng 18% so với cùng kỳ, biên lợi nhuận khoảng 45%.

Nhìn về phía trước, bản thân nhu cầu quảng cáo không có dấu hiệu suy yếu, điểm đáng chú ý thực sự là liệu cường độ và nhịp độ đầu tư AI có thể thu hẹp lại hay không.

Một báo cáo tài chính gần như hoàn hảo, nhưng lại thua trước câu trả lời "siêu hoàn hảo" mà thị trường đã viết sẵn.

Khi Alphabet và Tesla chứng kiến giá cổ phiếu giảm sau báo cáo tài chính do chi tiêu mạnh tay, "kỷ luật vốn" của Apple lại giành được mức định giá chắc chắn, đưa hãng trở lại ngôi vương.

AMD在Advancing AI 2026大会上发布新一代Instinct MI400系列加速器、EPYC Venice服务器CPU及Helios机架级AI平台，竞争重点从GPU追赶英伟达转向CPU+GPU+网络+软件+整机的全栈AI基础设施布局。

Câu chuyện đang trở nên tốt đẹp hơn, nhưng điểm hòa vốn của mảng gia công và dòng tiền tiêu hao là hai tín hiệu cần theo dõi chặt chẽ nhất trong bước tiếp theo; trong ngắn hạn cần phòng ngừa rủi ro điều chỉnh kiểu "tin tốt đã phản ánh vào giá".

Từ HBM, DRAM máy chủ, SSD doanh nghiệp, NAND đến HDD, sáu gã khổng lồ lưu trữ AI đều đã trải qua quá trình định giá lại đáng kể.

Doanh thu từ Google Cloud đạt 24,768 tỷ USD, tăng 82% so với cùng kỳ, là điểm sáng lớn nhất của quý này.