When Bitcoin Returns to the 60,000s: What Signal is the Market Waiting for After an Oversold Condition? | Guest Analysis

Odaily资深编辑

2026-02-09 06:34

บทความนี้มีประมาณ 4569 คำ การอ่านทั้งหมดใช้เวลาประมาณ 7 นาที

The structure suggests that the current rebound is more likely a corrective move within the downtrend rather than the end of the trend. The real test is still ahead.

สรุปโดย AI

ขยาย

Core View: Based on technical analysis, the article posits that Bitcoin's correction from the October 2025 high exhibits a three-wave A-B-C structure, and it is currently in the main declining phase of wave C. While a short-term oversold bounce is possible, the medium-term downtrend is not yet over, with $60,000 being a key support level.
Key Elements:
1. Structure Analysis: This correction is divided into Wave A (down 36%), Wave B (rebound 21.5%), and Wave C (current, down 38.7%). Wave C is highly likely to complete in a three-sub-wave structure internally.
2. Strategy Validation: The author's short-term trades (two instances) last week yielded a cumulative profit of 10.72%. The medium-term short position (entered at $89,000) is held with a profit of approximately 20.97%, validating the effectiveness of the bearish strategy.
3. Technical Indicators: The weekly chart still shows a bearish trend, but bearish momentum shows signs of weakening. The daily chart has triggered a short-term bottom warning signal, indicating a potential short-term rebound may have begun.
4. Key Levels: This week, watch the $60,000 support. Key resistance zones above are at $72,000-$74,500 and $80,000-$80,600.
5. Operational Plan: Maintain a 60% allocation in medium-term short positions. For short-term trading, plan to establish short positions for swing trading based on model signals when encountering resistance in the $74,500-$75,200 or $80,000-$80,600 zones.

ไม่นานหลังจากรายงานประจำสัปดาห์ที่แล้วสิ้นสุดลง บิทคอยน์ได้ร่วงลงไปใกล้กับ 60,000 ดอลลาร์สหรัฐ เพื่อนๆ หลายคนส่งข้อความส่วนตัวมาหาผม แสดงความกังวลเกี่ยวกับแนวโน้มในอนาคตของบิทคอยน์ สำหรับนักลงทุนที่เข้าตำแหน่งที่ 80,000 ดอลลาร์สหรัฐหรือก่อนหน้านั้น แรงกดดันจากผลตอบแทนที่หดตัวในบัญชีไม่ต้องพูดถึงเลย ผมเข้าใจอารมณ์นี้ได้ดี—เราทุกคนเคยผ่านช่วงเวลาที่คล้ายคลึงกันมากหรือน้อยในรอบวัฏจักรที่แตกต่างกัน ความวิตกกังวล ความรู้สึกไร้ที่พึ่ง และแม้กระทั่งการเลือกที่จะยอมแพ้

แต่ในระยะนี้ อารมณ์มักเป็นแหล่งความเสี่ยงมากกว่าทิศทาง ดีกว่าที่จะถูกความผันผวนระยะสั้นชักนำไป ควรตั้งสติให้มั่นก่อน แล้วทบทวนตำแหน่งและจังหวะการลงทุนใหม่ เพราะต่อไปนี้ ตลาดไม่สามารถตัดความเป็นไปได้ของการฟื้นตัวเป็นระยะๆ ออกไปได้ และความผันผวนประเภทนี้เองก็มักจะสร้างโอกาสให้นักลงทุนปรับตัวเชิงรุก: ด้วยการลดการรับความเสี่ยงเป็นขั้นตอน หรือใช้การซื้อขายแบบสวิงที่ยืดหยุ่นและรวดเร็วกว่า เพื่อกระจายต้นทุนและบรรเทาความกดดันทีละน้อย และรับมือกับความไม่แน่นอนในอนาคตด้วยท่าทีที่ผ่อนคลายมากขึ้น

หวังว่าบทความของผมจะสามารถมอบมุมมองใหม่ๆ ให้กับทุกท่านในยามที่รู้สึกสับสนและหลงทาง:

สรุปสาระสำคัญของรายงานการซื้อขายประจำสัปดาห์:

• การคาดการณ์โครงสร้างภายในของคลื่น C ร่วงที่เริ่มต้นเมื่อวันที่ 14 มกราคมของบิทคอยน์ (ดูรายละเอียดในรูปที่ 1)

• การยืนยันประสิทธิผลของการดำเนินกลยุทธ์ (ระยะสั้น): การซื้อขายในสัปดาห์ที่ผ่านมาตามกลยุทธ์ระยะสั้นที่กำหนดไว้ ดำเนินการซื้อขายระยะสั้นครั้งที่สอง (เลเวอเรจ 1 เท่า) ทำกำไรสะสมได้ประมาณ 10.72%

• การยืนยันประสิทธิผลของการดำเนินกลยุทธ์ (ระยะกลาง): ในสัปดาห์ที่ผ่านมาตามกลยุทธ์ระยะกลางที่กำหนดไว้ ยังคงถือตำแหน่งขายล่วงหน้าที่เปิดที่ 89,000 ดอลลาร์สหรัฐ (เลเวอเรจ 1 เท่า) ณ การปิดตลาดสัปดาห์ที่แล้ว มีกำไรประมาณ 20.97% กำไรสูงสุดในช่วงเวลานั้นประมาณ 32.58%

• การยืนยันมุมมองหลัก (ระยะสั้น): ในสัปดาห์ที่แล้ว ภายใต้รูปแบบการสั่นพ้องของตลาดหมีในกราฟรายสัปดาห์และรายวัน ราคาเหรียญทะลุระดับแนวรับหลายระดับติดต่อกัน และสุดท้ายได้รับแนวรับใกล้กับ 60,000 ดอลลาร์สหรัฐ การเคลื่อนไหวของตลาดสอดคล้องกับความคาดหวังการปรับฐานของคลื่น C ของเราก่อนหน้านี้

ต่อไปนี้จะทบทวนการคาดการณ์ราคา การดำเนินกลยุทธ์ และกระบวนการซื้อขายโดยละเอียด

1. การวิเคราะห์โครงสร้างการปรับฐานของบิทคอยน์และการคาดการณ์โครงสร้างแนวโน้มในอนาคตของคลื่น C

กราฟแท่งเทียนรายวันของบิทคอยน์:

รูปที่ 1

1. การวิเคราะห์โครงสร้างหลัก:

ณ ตอนนี้ การปรับฐานรอบนี้ที่เริ่มจากจุดสูงสุด 126,200 ดอลลาร์สหรัฐในเดือนตุลาคม 2025 แสดงให้เห็นโครงสร้างคลื่นสามคลื่น A-B-C:

• คลื่น A (คลื่นขับเคลื่อนลง): 126,200 ดอลลาร์สหรัฐ (06-10-2025) ถึง 80,600 ดอลลาร์สหรัฐ (21-11-2025) ใช้เวลา 46 วัน ลดลงสูงสุด 36%

• คลื่น B (คลื่นปรับฐานขึ้น): 80,600 ดอลลาร์สหรัฐ (21-11-2025) ถึง 97,924 ดอลลาร์สหรัฐ (14-01-2026) ใช้เวลา 54 วัน เพิ่มขึ้นสูงสุด 21.5%

• คลื่น C (คลื่นลงหลัก): 97,924 ดอลลาร์สหรัฐ (14 มกราคม) ถึงปัจจุบัน ใช้เวลา 25 วัน ลดลงสูงสุด 38.7%

2. การวิเคราะห์โครงสร้างรอง: การวิเคราะห์อย่างละเอียดของคลื่นขับเคลื่อนและคลื่นปรับฐาน

① โครงสร้างภายในของคลื่น A สามารถแบ่งออกเป็นโครงสร้าง 3 ช่วง ได้แก่ ช่วง 0-1, ช่วง 1-2, ช่วง 2-3:

• ช่วง 0-1: 126,200 ดอลลาร์สหรัฐ (06-10-2025) ถึง 103,528 ดอลลาร์สหรัฐ (17-10-2025) ใช้เวลา 11 วัน

• ช่วง 1-2: 103,528 ดอลลาร์สหรัฐ (17-10-2025) ถึง 116,400 ดอลลาร์สหรัฐ (27-10-2025) ใช้เวลา 10 วัน

• ช่วง 2-3: 116,400 ดอลลาร์สหรัฐ (21-11-2025) ถึง 80,600 ดอลลาร์สหรัฐ (21-11-2025) ใช้เวลา 25 วัน

② โครงสร้างภายในของคลื่น B สามารถแบ่งออกเป็นโครงสร้าง 3 ช่วง ได้แก่ ช่วง 3-4, ช่วง 4-5, ช่วง 5-6:

• ช่วง 3-4: 80,600 ดอลลาร์สหรัฐ (21-11-2025) ถึง 94,589 ดอลลาร์สหรัฐ (09-12-2025) ใช้เวลา 18 วัน

• ช่วง 4-5: 94,589 ดอลลาร์สหรัฐ (09-12-2025) ถึง 84,450 ดอลลาร์สหรัฐ (18-12-2025) ใช้เวลา 9 วัน

• ช่วง 5-6: 84,450 ดอลลาร์สหรัฐ (18-12-2025) ถึง 97,924 ดอลลาร์สหรัฐ (14-01-2026) ใช้เวลา 17 วัน

③ การคาดการณ์โครงสร้างการเคลื่อนไหวภายในของคลื่น C แบ่งออกเป็นสามรูปแบบดังต่อไปนี้:

การคาดการณ์โครงสร้างการเคลื่อนไหวรูปแบบแรก (มีความน่าจะเป็นสูงมาก): โครงสร้างภายในของคลื่น C แสดงเป็นโครงสร้าง 3 ช่วง

• ช่วง 6-7 (การขับเคลื่อนลงรอบแรก), เป้าหมายสำเร็จแล้ว: 97,924 ดอลลาร์สหรัฐ (14-01-2026) ถึง 60,000 ดอลลาร์สหรัฐ (06-02-2026) ใช้เวลา 23 วัน ลดลงสูงสุด 38.7% (จากการพิจารณาเวลาปรับฐานและอัตราการลดลง มีความเป็นไปได้สูงที่ 60,000 ดอลลาร์สหรัฐจะเป็นจุดต่ำสุดของช่วงแรกภายในคลื่น C)

• ช่วง 7-8 (การฟื้นตัวที่คาดการณ์): ส่วนที่เป็นเส้นประในรูป คือช่วงฟื้นตัวที่กำลังจะเริ่มหรือได้เริ่มขึ้นแล้ว ความสูงของการฟื้นตัวยากที่จะเกิน 97,924 ดอลลาร์สหรัฐ (ซึ่งคือจุดสูงสุดของคลื่น B) พื้นที่แนวต้านสำคัญสามารถจับตาที่บริเวณ 72,000-74,500 ดอลลาร์สหรัฐ และบริเวณที่สูงขึ้นไปที่ 80,000-80,600 ดอลลาร์สหรัฐ

• ช่วง 8-9 (ช่วงสุดท้ายของการลดลง): ส่วนที่เป็นเส้นประในรูป จะเริ่มการลดลงครั้งสุดท้าย ช่วงเป้าหมายทางทฤษฎีสามารถคาดการณ์ได้โดยการวัดขนาดของคลื่น A ในอนาคต 60,000 ดอลลาร์สหรัฐจะถูกทะลุ ราคาเหรียญจะทดสอบระดับแนวรับทางเทคนิคที่ต่ำกว่า

การคาดการณ์โครงสร้างการเคลื่อนไหวรูปแบบที่สอง (มีความน่าจะเป็นต่ำ): โครงสร้างภายในของคลื่น C แสดงเป็นโครงสร้าง 5 ช่วง หรือโครงสร้างที่ซับซ้อนกว่า

สถานการณ์นี้ตั้งอยู่บนพื้นฐานที่ว่า หลังจากโครงสร้าง 3 ช่วงรูปแบบแรกเสร็จสิ้น ตลาดยังไม่ปรากฏสัญญาณการกลับตัวที่ชัดเจน จำเป็นต้องตัดสินใจอีกครั้งตามความรุนแรงของการปรับฐานและประเภทของโครงสร้างการเคลื่อนไหวในเวลานั้น มันหมายความว่าเวลาการปรับฐานจะยาวนานขึ้นอย่างมาก ในอนาคตอาจพัฒนาเป็นโครงสร้างที่ซับซ้อนเช่น "Wedge ลดลง" หรือ "Multiple Three Waves" เส้นทางนี้มักถูกกระตุ้นโดยการเสื่อมสภาพอย่างต่อเนื่องของปัจจัยมหภาคหรือการขาดสภาพคล่องของตลาด ซึ่งมีความน่าจะเป็นที่จะเกิดขึ้นในสภาพแวดล้อมปัจจุบันค่อนข้างต่ำ แต่ก็ไม่สามารถตัดทิ้งได้โดยสิ้นเชิง

การคาดการณ์โครงสร้างการเคลื่อนไหวรูปแบบที่สาม (มีความน่าจะเป็นต่ำมาก): การกลับตัวรูปตัว V การปรับฐานสิ้นสุดแล้ว การกลับตัวเริ่มต้น

• ช่วง 6-7 (การขับเคลื่อนลงรอบแรก), เป้าหมายสำเร็จแล้ว: 97,450 ดอลลาร์สหรัฐ (14-01-2026) ถึง 60,000 ดอลลาร์สหรัฐ (06-02-2026)

• ช่วง 7-8 (การกลับตัวรูปตัว V): ส่วนที่เป็นเส้นประในรูป การฟื้นตัวแข็งแกร่งผิดปกติ ไม่เพียงแต่สามารถทะลุจุดสูงสุดก่อนหน้าที่ 97,924 ดอลลาร์สหรัฐได้อย่างมีประสิทธิภาพ และยังสามารถยืนหยัดเหนือจุดนั้นได้อย่างต่อเนื่อง พร้อมกับจะมีข่าวดีสำคัญในตลาดการเงินสนับสนุน หากสถานการณ์นี้เกิดขึ้น หมายความว่าการปรับฐานคลื่นสามคลื่น A-B-C ทั้งหมดที่เริ่มจาก 126,200 ดอลลาร์สหรัฐ อาจสิ้นสุดลงที่ 60,000 ดอลลาร์สหรัฐด้วย "รูปแบบที่เรียบง่าย" แม้ว่าจะมีความน่าจะเป็นต่ำมาก แต่เงื่อนไขการกระตุ้น (การทะลุ 97,924 ดอลลาร์สหรัฐอย่างแข็งแกร่ง) สามารถสังเกตเห็นได้ชัดเจน และสามารถใช้เป็นสัญญาณสังเกตสำคัญสำหรับการกลับตัวของแนวโน้ม

โดยสรุป การเคลื่อนไหวทั้งสามรูปแบบข้างต้นเป็นเพียงการคาดการณ์ตามตรรกะพฤติกรรมของตลาด ไม่ใช่เส้นทางที่หลีกเลี่ยงไม่ได้ ไม่ว่าแนวโน้มจะพัฒนาไปอย่างไร ควรจำหลักการที่ว่า "ตลาดถูกต้องเสมอ" ไว้เสมอ

2. กลยุทธ์การดำเนินการบิทคอยน์ในสัปดาห์ที่แล้วและทบทวนจุดสำคัญ: (02.02～02.08)

1. ทบทวนกลยุทธ์การดำเนินการระยะสั้น: ดังแสดงใน (รูปที่ 2)

เราดำเนินการซื้อขายระยะสั้นสองครั้งอย่างเคร่งครัดตามสัญญาณการซื้อขายที่มาจากโมเดลการซื้อขายแบบสเปรดและโมเดลควอนตัมโมเมนตัมที่เราสร้างขึ้นเอง ร่วมกับการคาดการณ์การเคลื่อนไหวของตลาด ทำกำไรสะสมได้10.72%

รายละเอียดการซื้อขายและการทบทวนมีดังนี้:

① แสดงผลการซื้อขายระยะสั้น: (เลเวอเรจ*1 เท่า)

รูปที่ 2

② ทบทวนการซื้อขายระยะสั้น:

• การซื้อขายครั้งแรก (กำไร 3.69%):

• เปิดตำแหน่ง: การดีดตัวขึ้นแตะแนวต้าน 80,000 ดอลลาร์สหรัฐแล้วถูกต้าน ร่วมกับสัญญาณการสั่นพ้องขายล่วงหน้าจากสองโมเดล เปิดตำแหน่งขายล่วงหน้า 30% ที่ 77,808 ดอลลาร์สหรัฐ

• การควบคุมความเสี่ยง: จุดตัดขาดทุนเริ่มต้นสำหรับตำแหน่งขายล่วงหน้าคือ81,000 ดอลลาร์สหรัฐ

• ปิดตำแหน่ง: เมื่อลดลงไปใกล้กับแนวรับ 74,500 ดอลลาร์สหรัฐ ร่วมกับสัญญาณจุดต่ำสุดจากโมเดลสเปรด (จุดสีแดง) และสัญญาณการกลับตัวขึ้นจากรูปแบบแท่งเทียน ปิดตำแหน่งทั้งหมดที่74,930 ดอลลาร์สหรัฐ

• การซื้อขายครั้งที่สอง (กำไร 7.03%):

• เปิดตำแหน่ง: การดีดตัวขึ้นแตะแนวต้าน 69,000 ดอลลาร์สหรัฐแล้วถูกต้าน ร่วมกับสัญญาณการสั่นพ้องขายล่วงหน้าจากสองโมเดล เปิดตำแหน่งขายล่วงหน้า 30% ที่ 68,311 ดอลลาร์สหรัฐ

• การควบคุมความเสี่ยง: จุดตัดขาดทุนเริ่มต้นสำหรับตำแหน่งขายล่วงหน้าคือ71,000 ดอลลาร์สหรัฐ

• ปิดตำแหน่ง: เมื่อลดลงไปใกล้กับแนวรับ 63,000 ดอลลาร์สหรัฐ ร่วมกับสัญญาณการสั่นพ้องจุดต่ำสุดจากสองโมเดล ปิดตำแหน่งทั้งหมดที่63,502 ดอลลาร์สหรัฐ

กราฟแท่งเทียน 30 นาทีของบิทคอยน์: (โมเดลควอนตัมโมเมนตัม + โมเดลการซื้อขายแบบสเปรด)