Hyperliquid vs. Aster: 종합 비교: 새로운 DEX 플레이어, 각자의 강점을 보여줌

원작자: Nick Sawinyh

원문 번역: TechFlow

탈중앙화 금융(DeFi) 생태계는 혁신적인 프로토콜을 통해 온체인 거래 및 금융 서비스의 경계를 확장하며 끊임없이 진화하고 있습니다. Hyperliquid와 Aster는 가장 주목할 만한 신규 진입 기업입니다. 두 회사 모두 DeFi 분야에서 사업을 운영하지만, 탈중앙화 거래 및 유동성 공급의 핵심 문제를 해결하기 위해 각기 다른 접근 방식을 채택했습니다.

Hyperliquid: 성능 우선 DEX

하이퍼리퀴드 는 중앙화 거래소의 성능에 필적할 수 있도록 처음부터 새롭게 구축된 차세대 탈중앙화 거래소입니다. 2023년 출시 예정인 하이퍼리퀴드는 자체 L1 블록체인에서 운영되는 완전한 온체인 오더북 거래소로, 거래에 최적화되어 있습니다. 이 프로토콜은 이전에는 탈중앙화 거래소의 체결 품질과 속도가 부족하다고 생각했던 전문 트레이더와 마켓 메이커들 사이에서 상당한 호응을 얻었습니다. 하이퍼리퀴드의 아키텍처는 초당 1초 미만의 블록 생성 시간과 초당 10만 건 이상의 주문을 처리할 수 있는 고빈도 거래를 위해 설계되었습니다. 이는 단순히 다른 곡선을 가진 자동화된 마켓 메이커(AMM)가 아니라, 탈중앙화 거래 인프라에 대한 완전히 새로운 비전입니다. 이 프로토콜은 현물 계약과 무기한 계약을 모두 지원하며, 일부 거래 쌍에서는 최대 50배의 레버리지를 사용할 수 있습니다.

Dune에 대한 추가 영구 계약 시장 데이터

Aster: 유동성 집계 계층

Hyperliquid만큼 잘 알려지지는 않았지만, Aster는 DeFi 인프라에 대해 확연히 다른 접근 방식을 취합니다. Hyperliquid와 직접 경쟁하는 대신, Aster는 유동성 집계 및 최적화 프로토콜로 자리매김합니다. 이 플랫폼은 크로스 체인 및 크로스 프로토콜 파편화 문제 해결에 중점을 두고, 사용자에게 다양한 유동성 소스에 걸쳐 최적의 라우팅 및 실행을 제공합니다. 이 프로토콜은 정교한 알고리즘을 사용하여 여러 DEX, 대출 프로토콜 및 기타 DeFi 기본 요소에서 유동성을 확보하여 최종 사용자의 운영을 간소화합니다. Aster의 접근 방식은 유동성이 여러 생태계에 걸쳐 점점 더 파편화되는 현재의 멀티 체인 환경에서 특히 유용합니다.

Dune에 대한 추가 영구 계약 시장 데이터

기술 아키텍처

Hyperliquid의 전용 L1 블록체인

하이퍼리퀴드는 기존 인프라의 한계로 인해 자체 레이어 1 블록체인을 구축하기로 결정했습니다. 텐더민트의 개선된 버전인 HyperBFT 합의 메커니즘은 프로토콜이 0.2초의 일관된 블록 생성 시간과 즉각적인 확정성을 달성할 수 있도록 지원합니다. 이러한 성능은 낮은 스프레드를 유지하고 이전에는 중앙 집중형 거래소에서만 가능했던 복잡한 거래 전략을 구현하는 데 매우 중요합니다. 주문장 자체는 완전히 온체인으로 관리되며, 모든 주문, 취소 및 거래는 투명하게 기록됩니다. 이는 주문장은 오프체인으로 유지하지만 거래 정산은 온체인으로만 처리하는 많은 "하이브리드" 탈중앙화 거래소와는 다릅니다. 이러한 완전한 온체인 방식은 완전한 투명성을 보장하고 중앙 집중식 장애 지점을 제거하지만, 만족스러운 성능을 달성하기 위해서는 상당한 엔지니어링 노력이 필요합니다. 이 프로토콜은 모든 포지션의 교차 마진을 허용하는 혁신적인 마진 시스템을 활용하여 트레이더의 자본 효율성을 향상시킵니다. 가디언 봇 네트워크를 통해 완전히 온체인으로 실행되는 청산 엔진은 어떤 참여자에게도 특권 접근 권한을 부여하지 않고도 공정하고 투명한 포지션 청산을 보장합니다.

Aster의 크로스체인 인프라

Aster의 기술 아키텍처는 자체 라우팅 엔진과 크로스 체인 메시징 시스템을 중심으로 구성됩니다. 이 프로토콜은 여러 블록체인에 걸쳐 인덱서를 유지하며, 유동성, 가스 가격, 실행 비용을 모니터링하여 최적의 거래 경로를 결정합니다. 이 실시간 데이터는 정교한 라우팅 알고리즘으로 입력되어 여러 플랫폼과 블록체인에 걸쳐 거래를 분할함으로써 슬리피지와 총 실행 비용을 최소화합니다. 크로스 체인 기능은 기존 브리징 인프라와 Aster의 자체 검증 네트워크를 기반으로 합니다. Aster는 새로운 브리지 서비스를 구축하는 대신, 여러 브리지 제공업체를 통합하여 각 거래에 가장 안정적이고 비용 효율적인 솔루션을 선택합니다. 이러한 실용적인 접근 방식은 브리징 환경의 변화에 따라 유연성을 유지하면서 기술적 위험을 줄입니다. Aster의 스마트 계약 아키텍처는 라우팅, 실행, 결제를 처리하는 별도의 구성 요소를 통해 모듈화 및 업그레이드 가능성을 강조합니다. 이를 통해 프로토콜은 새로운 유동성 소스에 신속하게 적응하고 전체 시스템에 영향을 미치지 않으면서 개별 구성 요소를 최적화할 수 있습니다.

거래 경험 및 성과

초액체 CEX와 유사한 경험

중앙화 거래소에서 Hyperliquid로 전환하는 사용자들은 종종 플랫폼의 친숙함을 언급합니다. 실시간 뎁스 차트와 주문 흐름을 제공하는 호가창 인터페이스는 바이낸스나 바이빗과 같은 플랫폼에서 트레이더들이 기대하는 것과 일치합니다. 주문 체결은 거의 즉각적이며, 시장가 주문은 일반적으로 제출과 동시에 체결됩니다. 무기한 스왑의 구현은 특히 복잡하며, 자금 조달 비율은 무기한 스왑 가격의 지수 대비 프리미엄 또는 디스카운트를 기반으로 매시간 계산됩니다. 이 메커니즘은 무기한 스왑 가격을 현물 시장 가격과 긴밀하게 일치시키는 동시에 자금 조달 비율 차익거래 기회를 제공합니다. 이 프로토콜은 손절매, 이익실현, 그리고 더 복잡한 조건부 주문을 포함한 고급 주문 유형을 지원합니다. 지연 시간 측정 결과, 검증 노드와의 연결이 양호한 사용자의 경우 Hyperliquid는 250밀리초 미만의 엔드 투 엔드 지연 시간으로 주문을 처리할 수 있습니다. 이는 중앙화 거래소의 마이크로초 단위 지연 시간과는 비교할 수 없지만, 완전히 분산된 시스템에서는 혁신적인 수준이며 대부분의 거래 전략을 지원하기에 충분합니다.

애스터의 집계 이점

Aster의 사용자 경험은 실시간 거래보다 단순성과 최적의 실행을 우선시합니다. 사용자는 원하는 거래를 지정하고, 프로토콜은 이면에서 발생하는 모든 복잡성을 처리합니다. 단일 플랫폼에서는 상당한 슬리피지(slippage)를 초래할 수 있는 대규모 거래의 경우, Aster는 여러 DEX 또는 서로 다른 블록체인에 분산 실행을 제공하여 단일 플랫폼보다 더 나은 가격을 달성할 수 있습니다. 이 프로토콜은 복잡한 멀티홉 거래를 처리하는 데 탁월하며, 직접 거래 쌍을 이용할 수 없거나 유동성이 부족할 경우 중개 토큰을 통해 자동으로 라우팅합니다. 이는 유동성이 부족하고 분산된 롱테일 자산에 특히 중요합니다. Aster의 알고리즘은 라우팅을 결정할 때 가격 영향뿐만 아니라 가스 비용, 브릿지 수수료, 실행 위험까지 고려합니다. 성과 지표에 따르면 10만 달러 이상의 거래에서 Aster는 일반적으로 단일 플랫폼 거래 대비 2~5%의 실행 가격 우위를 확보하며, 이러한 우위는 거래 규모가 커질수록 더욱 커집니다. 그러나 이러한 최적화에는 실행 시간이라는 비용이 따릅니다. Hyperliquid는 몇 초 안에 실행할 수 있는 반면, 크로스체인 홉이 포함된 Aster 거래는 완전히 정산되기까지 몇 분이 걸릴 수 있습니다.

토큰 경제학과 가치 축적

Hyperliquid의 HYPE 토큰

HYPE 토큰은 Hyperliquid 생태계 내에서 다양한 기능을 수행합니다. 레이어 1 블록체인의 기본 가스 토큰으로서 모든 거래에 필수적입니다. 또한, HYPE 토큰은 검증인에게 스테이킹되어 스테이커가 프로토콜 거래 수수료의 일부를 획득할 수 있도록 합니다. 이러한 토큰 경제는 프로토콜 사용과 토큰 가치 사이에 직접적인 연관성을 부여하는데, 거래량 증가는 가스 수요를 증가시키고 스테이커에게 더 많은 거래 수수료를 발생시키기 때문입니다. HYPE의 초기 분배는 주로 커뮤니티 중심으로 이루어지며, 40%는 거래 대회, 유동성 공급 인센티브, 얼리 어답터에 대한 소급 보상 등 다양한 커뮤니티 프로젝트를 통해 할당됩니다. 팀과 투자자에게 할당되는 토큰은 장기 락업이 적용되어 즉각적인 매도 압력을 완화합니다. 수수료 분배 메커니즘은 특히 토큰 보유자에게 매력적이며, 검증인과 스테이커는 모든 거래 수수료의 50%를 받습니다. 프로토콜의 거래량이 증가함에 따라 이는 참여자들에게 상당한 실제 수익을 창출할 것입니다. 현재 스테이킹에 대한 연이율(APY)은 총 스테이킹 금액과 거래량에 따라 15%에서 25% 사이입니다.

Aster의 거버넌스 및 수수료 모델

Aster는 토큰 경제에 대해 보다 보수적인 접근 방식을 채택했으며, ASTR 토큰은 초기에는 주로 거버넌스 기능을 담당했습니다. 토큰 보유자는 통합할 유동성 소스, 수수료 구조, 재무 관리 등 프로토콜 매개변수에 투표할 수 있습니다. 이 프로토콜은 플랫폼에서 각 거래에 대해 소액의 수수료를 부과하여 가치를 확보하며, 현재 거래 가치의 0.05%로 설정되어 있습니다. 이 수수료 모델은 지속 가능하도록 설계되었으며, 유동성을 높이기 위해 토큰 발행에 의존하지 않습니다. Aster는 사용자가 더 나은 가격과 편의성을 위해 적정한 수수료를 기꺼이 지불할 것이라고 믿으며, 탁월한 실행을 통해 실질적인 가치를 제공하는 데 중점을 둡니다. 이러한 접근 방식은 단기적으로는 성장을 제한할 수 있지만, 장기적으로는 더욱 지속 가능한 경제 모델을 구축할 것입니다. 재무 관리는 거버넌스를 통해 관리되며, 수수료는 거래 활동에 따라 다양한 토큰으로 누적됩니다. 이처럼 다각화된 재무는 시장 변동성에 대한 완충 역할을 하고 토큰 판매 없이도 지속적인 개발을 지원합니다.

위험 평가

과액체 위험 요인

Hyperliquid는 탁월한 성능에도 불구하고 수많은 위험에 직면해 있습니다. 맞춤형 L1 블록체인은 탁월한 성능을 제공하지만, 검증 노드가 손상되거나 검열될 경우 검증 위험을 초래합니다. 현재 검증 노드 수는 비교적 적고 허가형이지만, 점진적으로 분산화할 계획이 진행 중입니다. 스마트 계약 위험은 광범위한 감사와 버그 바운티 프로그램을 통해 완화되고 있지만, 시스템의 복잡성, 특히 온체인 마진 및 청산 엔진은 여전히 잠재적인 공격 가능성을 내포하고 있습니다. 프로토콜 출시 이후 심각한 사고는 발생하지 않았지만, 발견되지 않은 취약점에 대한 위험은 여전히 존재합니다. 레버리지 거래로 인해 시장 위험이 상당합니다. 청산 시스템은 시장 변동성 속에서도 원활하게 작동하지만, 극단적인 사건 발생 시 보험 기금에 과부하가 걸려 사회적 손실로 이어질 수 있습니다. 프로토콜은 보험 기금 규모에 대한 투명성을 유지하지만, 사용자들은 레버리지 거래의 위험을 인지하고 있습니다.

애스터 위험 고려 사항

Aster의 주요 위험은 외부 인프라에 대한 의존성에서 비롯됩니다. 특히 브릿징 위험은 이 프로토콜이 크로스체인 기능을 위해 타사 브릿지에 의존하기 때문에 우려되는 부분입니다. 여러 브릿지를 통합하면 중복성이 제공되지만, 기본 브릿지에 치명적인 장애가 발생할 경우 현재 거래 중인 사용자에게 영향을 미칠 수 있습니다. Aster는 수많은 외부 프로토콜과 상호 작용하기 때문에 스마트 계약 통합 위험이 증가합니다. 통합된 각 DEX 또는 유동성 소스는 잠재적인 취약성을 나타냅니다. 이 프로토콜은 신중한 통합 프로세스와 모니터링을 통해 이러한 위험을 완화하지만, 공격 표면은 단일 프로토콜 시스템보다 본질적으로 더 넓습니다. 라우팅 알고리즘이 급격한 시장 변동이나 조작 행위를 고려하지 못하면 실행 불량이 발생할 수 있습니다. Aster는 최대 슬리피지 보호 및 온전성 검사를 포함한 다양한 보안 조치를 구현했지만, 정교한 공격자는 여전히 라우팅 로직을 악용할 방법을 찾을 수 있습니다.

시장 지위와 경쟁 환경

Hyperliquid의 경쟁적 위치

하이퍼리퀴드는 무기한 계약 거래량 기준 상위 5위 안에 꾸준히 들며 선도적인 탈중앙화 거래소(DEX)로 빠르게 성장했습니다. 주요 경쟁사로는 dYdX, GMX, Synthetix Perps 등이 있으며, 각기 다른 탈중앙화 파생상품 거래 전략을 사용합니다. 하이퍼리퀴드의 강점은 탁월한 성능과 사용자 경험으로, 체결 품질을 중시하는 트레이더들을 끌어들이고 있습니다. 특히 이 프로토콜은 마켓메이커 트래픽 유치에 성공했으며, 여러 유명 트레이딩 회사들이 유동성을 제공하고 있습니다. 이는 선순환 구조를 형성합니다. 유동성이 높을수록 더 많은 트레이더를 유치하고, 마켓메이커에게 더 높은 수수료를 발생시켜 유동성을 더욱 강화합니다. 현재 주요 거래쌍의 깊이와 스프레드는 2차 중앙화 거래소 수준에 근접하고 있습니다. 다른 프로토콜들도 성능의 중요성을 인식함에 따라 경쟁이 치열해지고 있습니다. 레이어 1 및 레이어 2 기반의 여러 새로운 DEX가 하이퍼리퀴드와 유사한 성능 목표를 가지고 출시되고 있습니다. Hyperliquid는 선두주자로서의 이점과 확립된 유동성 덕분에 경쟁 우위를 확보할 수 있지만, 장기적인 성공을 위해서는 기술적 우위를 유지하는 것이 중요합니다.

애스터의 틈새 시장과 성장 잠재력

Aster는 DEX와 직접 경쟁하기보다는 1inch나 Matcha 같은 애그리게이터와 더 많이 경쟁하는 등 다른 경쟁 환경에 놓여 있습니다. Aster가 크로스체인 애그리게이션에 집중하는 방식은 일반적으로 단일 체인 최적화에 집중하는 경쟁사와 극명한 대조를 이룹니다. 멀티체인 이론이 심화되고 생태계 내 유동성이 계속해서 분산됨에 따라 Aster의 가치 제안은 점점 더 중요해지고 있습니다. 이 프로토콜은 기관 사용자와 대규모 거래를 실행하는 DAO(탈중앙화 자율조직)에서 상당한 성공을 거두었는데, 실행 품질이 수익에 상당한 영향을 미치기 때문입니다. 브릿징의 복잡성을 직접 관리할 필요 없이 단일 인터페이스에서 여러 체인의 유동성에 접근할 수 있는 기능은 이러한 사용자에게 상당한 가치를 제공합니다. 크로스체인 활동이 증가함에 따라 성장 잠재력이 더욱 뚜렷해지고 있습니다. Aster 프로토콜은 L2 및 L1 대안의 급증으로 인해 더 넓은 시장과의 효율적인 연결이 필요한 새로운 유동성 풀이 형성될 수 있는 유리한 위치에 있습니다. Aster의 블록체인 및 프로토콜 중립적 접근 방식은 변화하는 시장 역학에 빠르게 적응할 수 있도록 지원합니다.

최근 개발 및 촉매

Hyperliquid는 커뮤니티의 승인을 받은 여러 이니셔티브를 통해 로드맵을 가속화했습니다.

• HIP-1 및 HIP-2 스테이블코인 제안: 2025년, Hyperliquid는 HIP-1 표준과 ERC-20 버전을 사용하여 자체 스테이블코인 USDH를 출시했습니다. 검증인은 원하는 자체 마켓에서 USDH를 발행하며, 제한된 발행/상환 단계를 거쳐 본격적인 출시를 진행합니다. 준비금 모델은 국채와 같은 오프체인 자산과 온체인 준비금을 결합하여 HYPE 토큰 환매 및 검증인 보상을 지원하는 수익을 창출합니다.
• Circle/USDC 통합: Circle은 CCTP V2 상호운용성을 지원하는 HyperEVM 기반 네이티브 USDC를 출시했습니다. 이를 통해 Hyperliquid의 USD 유동성이 향상되고, 타사 USDC와 Hyperliquid 자체 USDH 간의 흥미로운 역학 관계가 형성됩니다.
• HIP-3 거버넌스 확장: 새로운 제안은 경매를 통해 허가 없이 시장에 상장할 수 있는 메커니즘을 설명하며, HYPE 스테이킹을 통해 인센티브를 조정하는 동시에 자산 상장을 민주화할 가능성이 있습니다.

이러한 움직임은 Hyperliquid가 프로토콜 기반 유동성과 더욱 심화된 금융 통합을 달성하려는 의지를 보여주는 신호이며, 외부 스테이블코인에만 의존하는 경쟁사와 차별화를 꾀하는 것입니다.

반면, Aster는 아직 자체 스테이블코인을 출시하지 않았습니다. 대신 거래 라우팅을 위해 USDC와 USDT와 같은 기존 자산에 의존하고 있습니다. 이는 스테이블코인 발행에 따른 규제 및 운영상의 위험을 완화하지만, Aster가 Hyperliquid에 직접 수수료를 제공하거나 USDH와 같은 환매 메커니즘을 제공할 수 없음을 의미합니다.

향후 개발 및 로드맵

하이퍼리퀴드의 미래

Hyperliquid 로드맵은 탈중앙화, 기능 확장, 생태계 개발이라는 세 가지 핵심 영역에 중점을 두고 있습니다. 검증자 집합의 점진적인 탈중앙화는 최우선 과제이며, 네트워크가 안정화되면 허가 없는 검증 메커니즘으로 전환할 계획입니다. 이 프로세스는 성능을 유지하면서 검열 저항성을 향상시키기 위해 신중하게 관리되어야 합니다. 기능 확장에는 더 많은 거래 쌍(특히 현물 거래)을 추가하고 더욱 복잡한 주문 유형 및 거래 전략을 도입하는 것이 포함됩니다. 또한, 이 프로토콜은 다른 DeFi 프로토콜과의 통합을 모색하고 있으며, Hyperliquid 포지션을 다른 곳에서 담보로 사용하거나 거래소에서 구조화 상품 개발을 지원할 수 있도록 지원할 가능성이 있습니다. 생태계 개발에는 Hyperliquid를 중심으로 개발자 커뮤니티를 구축하는 것이 포함됩니다. Hyperliquid 팀은 알고리즘 거래 및 거래 봇 및 플랫폼과의 통합을 지원하는 포괄적인 API 및 SDK를 개발하고 있습니다. 보조금 프로그램은 거래 경험을 향상시키는 도구 및 애플리케이션 개발을 장려하는 것을 목표로 합니다. 바운티 프로그램을 통해 거래 경험을 향상시키는 도구 및 애플리케이션 개발에 대한 인센티브를 제공합니다.

애스터의 전략적 방향

Aster의 개발 초점은 블록체인 커버리지 확장과 라우팅 인텔리전스 개선에 맞춰져 있습니다. 이 프로토콜은 가장 포괄적인 집계 계층으로서의 입지를 유지하기 위해 새롭게 등장하는 레이어 2 및 애플리케이션 체인과 통합될 계획입니다. 각 통합은 보안과 최적의 라우팅을 보장하기 위한 신중한 설계가 필요하지만, 프로토콜의 접근 가능한 시장 또한 확대됩니다. 라우팅 알고리즘에 대한 인공지능 및 머신러닝 개선 개발이 진행 중이며, 이를 통해 시장 영향을 더 정확하게 예측하고 분할 전략을 최적화함으로써 실행 품질이 향상될 것으로 예상됩니다. 또한, Aster 팀은 추가적인 유동성 공급원 확보를 위해 프라이빗 메모리 풀 및 주문 흐름 경매와의 통합을 모색하고 있습니다. 지갑 및 기타 DeFi 인터페이스와의 전략적 파트너십은 Aster의 사용자 기반을 크게 확대할 수 있습니다. 다른 프로토콜 및 애플리케이션을 위한 집계 인프라를 제공함으로써 Aster는 사용자가 프로토콜을 사용하고 있다는 사실조차 인지하지 못하는 사이에 수많은 DeFi 거래의 기본 실행 계층이 될 잠재력을 가지고 있습니다.

Aster vs. Hyperliquid 비교 차트

결론적으로

Hyperliquid 와 Aster는 탈중앙화 거래 개선을 위한 두 가지 성공적이면서도 차별화된 접근 방식을 보여줍니다. Hyperliquid는 완전히 탈중앙화된 플랫폼에서 중앙화 거래소의 성능을 복제하고 능가하는 데 중점을 두어, 뛰어난 실행 속도를 요구하는 활동적인 트레이더와 마켓메이커의 요구를 충족합니다. Hyperliquid의 성공은 탈중앙화 거래소가 단순히 탈중앙화라는 이념에 기반한 것이 아니라, 그 자체의 강점을 바탕으로 중앙화 거래소와 경쟁할 수 있음을 보여줍니다. Aster의 통합 방식은 점점 더 복잡해지는 멀티체인 환경에서 유동성의 파편화라는 중요한 문제를 해결합니다. 복잡성을 추상화하고 크로스 플랫폼 실행을 최적화함으로써, Aster는 기반 인프라에 관심이 없는 사용자에게도 가치를 제공합니다. 또 다른 탈중앙화 거래소를 구축하는 대신, 사용자 성과를 개선하기 위한 이러한 실용적인 접근 방식은 DeFi 공간의 성숙도를 보여줍니다. 두 프로토콜 모두 어려움에 직면해 있습니다. Hyperliquid는 증가하는 경쟁에 맞서면서 성능과 탈중앙화 사이에서 섬세한 균형을 맞춰야 합니다. Aster는 보안과 안정성을 유지하면서도 끊임없이 확장되는 블록체인과 프로토콜을 통합하는 데 따른 복잡성과 위험을 관리해야 합니다.

이 두 프로토콜의 성공은 궁극적으로 전체 DeFi 생태계에 도움이 될 것입니다. Hyperliquid는 탈중앙화 인프라가 중앙화 성능에 필적할 수 있으며, 온체인 거래량 이동을 가속화할 잠재력을 가지고 있음을 보여줍니다. Aster는 멀티체인 미래가 반드시 시장 분열과 비효율성을 의미하는 것은 아니라는 점을 보여줍니다. 생태계 복잡성이 증가함에 따라 지능형 인프라는 자본 효율성을 유지하거나 심지어 향상시킬 수 있습니다. 이러한 프로토콜을 평가하는 사용자와 투자자에게 선택은 반드시 둘 중 하나일 필요는 없습니다. Hyperliquid는 고성능 무기한 스왑 및 현물 거래를 필요로 하는 트레이더에게 중앙화 거래소(CEX)와 유사한 경험을 제공합니다. Aster는 대규모 거래에서 최적의 실행을 추구하거나 분산된 크로스체인 유동성에 대한 접근성을 원하는 사용자에게 서비스를 제공합니다. 두 프로토콜 모두 DeFi의 경계를 넓히고 있으며, 더욱 효율적이고 접근성이 높으며 견고한 탈중앙화 금융 시스템을 구축하기 위해 노력하고 있습니다. 이 두 프로토콜의 지속적인 발전은 DeFi의 더 광범위한 추세, 즉 기존 금융과의 성능 동등성 추구와 증가하는 복잡성을 관리할 수 있는 인프라의 필요성을 보여주기 때문에 주목할 가치가 있습니다. 그들의 성공 여부는 차세대 DeFi 프로토콜에 중요한 교훈을 제공하고 분산형 시장의 미래 모습을 형성할 것입니다.