Tác giả gốc: Umbrella & David, TechFlow

Vào ngày 1 tháng 9, khi sự chú ý và tính thanh khoản của thị trường tập trung vào $WLFI của Trump, thám tử chuỗi nổi tiếng @ZachXBT lại bắt đầu tiết lộ thông tin.

Anh ta đã tiết lộ một bảng tính chi tiết các chương trình khuyến mãi trả phí của các KOL nước ngoài, trong đó ghi lại các chương trình khuyến mãi trả phí của các dự án tiền điện tử do nhiều KOL nói tiếng Anh thực hiện trên nền tảng X. Nhiều tài khoản đã tham gia, và tổng số tiền thanh toán vượt quá một triệu đô la Mỹ; giá cho một tweet dao động từ 1.500 đến 60.000 đô la Mỹ, tùy thuộc vào vị thế của KOL.

ZachXBT chỉ ra rằng trong số các KOL trong danh sách này, chưa đến 5 tài khoản đánh dấu từ "quảng cáo" khi đăng bài quảng cáo. Điều này có nghĩa là khi hầu hết các KOL công khai đăng bài trên mạng xã hội, bạn không biết đó là bài đăng để kiếm tiền hay chỉ là chia sẻ ngẫu hứng.

Sau đó, một thám tử khác là @dethective đã phân tích và sắp xếp lại bảng gốc này và phát hiện ra rằng những KOL ở nước ngoài này có nhiều cách thú vị hơn để sử dụng hình thức quảng cáo trả phí.

Một người có nhiều tài khoản, kiếm được hai phần tiền của dự án

Trong phân tích của @dethective, một trong những vấn đề đầu tiên nổi bật là một số địa chỉ ví xuất hiện nhiều lần trong danh sách.

Điều này có nghĩa là cùng một ví có thể tương ứng với nhiều tài khoản KOL nhưng nhận được phí quảng cáo hai lần hoặc thậm chí nhiều lần cho cùng một dự án.

Lấy ví dụ về tài khoản @Regrets 10 x và @lynk 0 x. Danh sách cho thấy tài khoản đầu tiên nhận được 8.000 đô la cho bốn bài đăng, trong khi tài khoản thứ hai nhận được 12.000 đô la cho cùng bốn bài đăng đó. Điều này có thể là do số lượng người theo dõi của hai tài khoản khác nhau.

Nhưng địa chỉ ví của chúng lại giống hệt nhau:

EKvYizd 7 LqTmMj 4 QqmKsHm 8 wdg 7 TXzFoHHg 664 FdnhCRh

Sau khi so sánh chéo, blogger @dethective phát hiện ra rằng có nhiều hơn hai tài khoản này và có khoảng 10 ví trùng lặp tương tự nhau trong toàn bộ danh sách.

Một lý do có thể là một số KOL ở nước ngoài, để mở rộng ảnh hưởng của mình, đã sử dụng tài khoản phụ hoặc tài khoản liên kết để quảng bá sản phẩm mà không thay đổi địa chỉ ví, điều này đã để lộ dấu vết của họ.

Nhưng nếu bạn suy nghĩ sâu hơn, cho dù là do lười biếng hay vô ý, việc không thay đổi địa chỉ ví thực sự phản ánh tình trạng cường điệu cụm, tức là nhiều tài khoản đăng cùng một dự án cùng lúc có nhiều khả năng chiếm hết thời gian và sự chú ý của mạng xã hội, từ đó kích hoạt cảm xúc FOMO của người hâm mộ.

Tất nhiên, những bên liên quan đến hai tài khoản KOL bị vạch trần cũng không hề ngồi yên.

@lynk 0 x đã phủ nhận việc nhận bất kỳ khoản tiền nào trong phần bình luận, nói rằng @Regrets 10 x chỉ là bạn bè và việc chia sẻ ví hoàn toàn là ngẫu nhiên. Nhưng @dethective đã nhanh chóng đưa ra bằng chứng:

Ví được đề cập ở trên đã nhận được 60.000 đô la từ một đợt airdrop của một dự án có tên là "Boop". Để nhận được airdrop, ví phải được liên kết với tài khoản X. Điều này gián tiếp chứng minh mối quan hệ kiểm soát giữa tài khoản và ví, khiến việc phủ nhận có phần không hợp lý.

@Regrets Phản hồi của 10 x thì thoải mái hơn. Anh ấy không trực tiếp đề cập đến cáo buộc, nhưng nói rằng việc quảng cáo trả phí là được miễn là nó được công khai tại thời điểm đăng bài.

Không có gì sai khi chấp nhận quảng cáo khi đang ăn. Việc tiết lộ thông tin phù hợp cũng sẽ giúp người khác hiểu được động cơ và sở thích của bài đăng. Một số KOL chuyên nghiệp hơn thường thêm câu "quan tâm" hoặc "không quan tâm" sau mỗi bài đăng.

Nhưng vấn đề là nếu hai tài khoản thuộc về cùng một người và cùng hiển thị nội dung quảng cáo, một tài khoản sẽ công khai nhắc nhở người dùng rằng đó là quảng cáo, trong khi tài khoản kia vẫn im lặng. Điều này giống như một chiến lược xây dựng tính cách của ma trận tài khoản hơn.

Tệ hơn nữa, việc mở và quảng cáo tài khoản theo đợt đã trở thành một chuỗi công nghiệp.

Trước đó, tổ chức nghiên cứu DFRLab đã công bố một nghiên cứu có tên "Phân tích các vụ lừa đảo tiền điện tử trên Twitter" , trong đó đề cập rằng một số ngành công nghiệp ngầm có thể kiểm soát hàng chục tài khoản và đăng gần 300 tweet mỗi ngày, tạo ra sự công nhận sai lệch thông qua việc duy trì tài khoản hàng loạt, chuyển tiếp và trả lời tự động, cũng như xác nhận chéo.

Các nhà điều hành thường mua lại tài khoản cũ hoặc đăng ký tài khoản mới theo đợt. Sau khi đổi biệt danh và ảnh đại diện, họ trở thành một KOL hoàn toàn mới và sau đó sử dụng các đoạn mã để sao chép những từ ngữ giới thiệu tương tự vào phần bình luận của các tweet có lượng truy cập cao để "thu hút người hâm mộ".

"Đến Mặt Trăng"

Sau khi danh sách được công bố, một điểm khác thu hút sự chú ý của mọi người là nguồn lợi nhuận trong ví của những KOL ở nước ngoài này thường trùng lặp rất nhiều với các token mà họ quảng bá.

Nói cách khác, họ không chỉ đăng bài để chia sẻ “trải nghiệm” của mình một cách tùy tiện, mà nhận nhiệm vụ trước, rồi mới theo dõi giao dịch sau khi đăng bài.

Ví dụ, theo phân tích ví của @dethective, tài khoản @0xSweep là nguồn lợi nhuận lớn nhất của anh ta là một số token trên nền tảng giao dịch BullX: $AETHER, $BOB, $BARSIK, v.v.

Nhưng toàn bộ câu chuyện là tất cả các token này đều có hồ sơ quảng cáo trả phí trong danh sách bị rò rỉ bởi ZachXBT; và bài đăng X của @0 xSweep cũng đã nhắc đến chúng nhiều lần, tin rằng các token này có tiềm năng lớn và có khả năng vươn tới mặt trăng.

Tuy nhiên, hồ sơ ví của anh ta cho thấy những giao dịch sinh lời này diễn ra ngay trước và sau chương trình khuyến mãi. Rất có thể bên dự án đã trả tiền cho anh ta để đăng bài, và sau khi anh ta đăng bài, token đã trở nên phổ biến, vì vậy anh ta đã tự mình vận hành nó để chứng minh rằng nó đang được giao dịch.

Điều này cũng có nghĩa là nếu một tài khoản vẫn liên tục cho bạn biết kinh nghiệm giao dịch mã thông báo của họ thì thu nhập của họ có thể không đến từ giao dịch và đánh giá thị trường.

@ShmooNFT cũng gặp tình huống tương tự. Kênh Telegram của anh ấy quảng bá khoảng 10 token mỗi ngày, thoạt nhìn có vẻ như là một sự chia sẻ nồng nhiệt.

Tuy nhiên, việc theo dõi ví cho thấy số ít giao dịch có lợi nhuận của anh ta, chẳng hạn như $DEGE, $BON và $BOTIFY, đều được quảng cáo trên X và cũng nằm trong danh sách những người tố giác được ZachXBT đề cập.

Vấn đề cốt lõi của mô hình này là các "gợi ý" của KOL mang ý kiến cá nhân: các bài đăng quảng cáo không được đánh dấu là quảng cáo, vì vậy người hâm mộ nghĩ rằng chúng là những đề xuất chân thành, nhưng thực chất chúng là sự hợp tác được trả tiền.

Nếu token thực sự có tiềm năng, mọi người sẽ vui mừng, nhưng nếu số lượng KOL tiếp tục giảm xuống 0, uy tín và sức ảnh hưởng của KOL cũng sẽ giảm.

Điều thông minh về thói quen này là những KOL ở nước ngoài có thể kiếm được gấp ba lợi nhuận từ nó.

Đầu tiên, họ nhận được token miễn phí thông qua airdrop, sau đó tính phí quảng cáo cho bên tham gia dự án và cuối cùng bán các token được airdrop sau khi tăng giá bằng cách hét giá.

Và lối chơi nâng cao phổ biến: sau khi định hình hình ảnh bản thân là "Thần giao dịch" bằng cách thể hiện các lệnh và lợi nhuận, người chơi có thể lập một nhóm trả phí và thu "phí tham gia".

Nơi nào có nhu cầu, nơi đó có thị trường

Ở cuối bài phân tích, dethective cũng đặt ra một câu hỏi đáng suy ngẫm:

Tại sao một số chủ dự án vẫn chọn những tài khoản này mặc dù họ biết thói quen và chiến thuật của một số KOL nước ngoài?

Câu trả lời là nơi nào có nhu cầu thì nơi đó có thị trường.

Một số dự án thích loại đối tượng này, những người "muốn làm giàu nhanh chóng", và một số tài khoản được đề cập trong bài viết trước, có kênh và nhóm hoàn toàn thu hút đối tượng này: họ không có khả năng nghiên cứu độc lập, tin vào việc ra lệnh và chấp nhận rủi ro, và cố gắng tìm kiếm một con chó vàng bị đánh giá thấp.

Thông thường, những tài khoản KOL như vậy sẽ được định nghĩa là "có giá trị thương mại cao hơn" trong thị trường tiếp thị nơi tiền xấu lấn át tiền tốt.

Bản thân việc rò rỉ thông tin liên quan đến xung đột lợi ích và có thể dễ dàng dẫn đến rắc rối; tuy nhiên, chỉ cần một hoặc hai khuyến nghị về mã thông báo thành công, thông tin đó có thể dễ dàng bị chia nhỏ và phát tán để tạo ra hình ảnh của một chuyên gia giao dịch.

Trong một thị trường mà tiếng ồn và sự thật khó phân biệt, đầu tư tiền điện tử không đơn giản chỉ là nghe theo tiếng gọi của thị trường. Sẽ luôn có những blogger kiếm được tiền mãi mãi, nhưng số tiền đã mất sẽ không bao giờ quay trở lại.