National-Level Players Enter the Arena: The 2025 Revelation of Cryptocurrency Crime Spinning Out of Control
- Core Viewpoint: Deep involvement of state actors marks the entry of illegal crypto activities into a new, mature phase.
- Key Elements:
- Illicit fund inflows reached $154 billion in 2025, a sharp increase of 162% year-on-year.
- North Korean hackers stole $2 billion, and Russian A7A5 token transaction volume exceeded $93.3 billion.
- Stablecoins account for 84% of illegal transactions, with Chinese money laundering networks becoming the dominant force.
- Market Impact: Poses severe challenges to compliance, security, and national security.
- Timeliness Note: Long-term impact.
ผู้เขียนต้นฉบับ: Chainalysis
ผู้แปลต้นฉบับ: Chopper, Foresight News
ในปี 2025 เราได้สังเกตเห็นการเพิ่มขึ้นอย่างมีนัยสำคัญของกิจกรรมที่เกี่ยวข้องกับคริปโตเคอร์เรนซีในระดับประเทศ ซึ่งเป็นสัญญาณของการเข้าสู่ขั้นตอนใหม่ที่ครบวงจรของการพัฒนาระบบนิเวศบนบล็อกเชนที่ผิดกฎหมาย ในช่วงหลายปีที่ผ่านมา ระดับความเชี่ยวชาญในขอบเขตของอาชญากรรมคริปโตได้เพิ่มลึกขึ้นอย่างต่อเนื่อง องค์กรที่ผิดกฎหมายได้สร้างโครงสร้างพื้นฐานบนบล็อกเชนขนาดใหญ่เพื่อสนับสนุนเครือข่ายอาชญากรรมข้ามชาติในการจัดซื้อสินค้าและบริการ และฟอกเงินที่ได้มาจากอาชญากรรมคริปโต ในบริบทนี้ รัฐบาลของประเทศต่างๆ ก็เริ่มเข้ามามีส่วนร่วมในพื้นที่นี้เช่นกัน โดยพวกเขาใช้ประโยชน์จากผู้ให้บริการมืออาชีพที่ครบวงจรเหล่านี้ ในขณะเดียวกันก็เริ่มสร้างโครงสร้างพื้นฐานเฉพาะที่ปรับแต่งเอง เพื่อหลีกเลี่ยงการคว่ำบาตรในวงกว้าง เมื่อรัฐบาลต่างๆ เข้าถึงห่วงโซ่อุปทานคริปโตเคอร์เรนซีที่ผิดกฎหมายซึ่งถูกสร้างขึ้นมาในตอนแรกสำหรับอาชญากรไซเบอร์และกลุ่มอาชญากรรมที่มีการจัดตั้ง หน่วยงานรัฐบาล ทีมปฏิบัติตามกฎระเบียบ และทีมรักษาความปลอดภัย ตอนนี้กำลังเผชิญกับความท้าทายที่รุนแรงทั้งในแง่ของการปกป้องผู้บริโภคและความมั่นคงของชาติ
แนวโน้มเหล่านี้และการเปลี่ยนแปลงอื่นๆ ในอุตสาหกรรมแสดงให้เห็นอย่างชัดเจนบนบล็อกเชนอย่างไร? ต่อไป เราจะวิเคราะห์โดยผสมผสานข้อมูลและแนวโน้มมหภาค
จากข้อมูลการตรวจสอบของเรา ปริมาณเงินไหลเข้าสู่ที่อยู่คริปโตเคอร์เรนซีที่ผิดกฎหมายในปี 2025 มีอย่างน้อย 154 พันล้านดอลลาร์ เพิ่มขึ้น 162% เมื่อเทียบกับปีก่อนหน้า การเติบโตนี้ถูกขับเคลื่อนหลักโดยการเพิ่มขึ้นอย่างรวดเร็วของปริมาณเงินไหลเข้าสู่หน่วยงานที่ถูกคว่ำบาตร ซึ่งเพิ่มขึ้น 694% เมื่อเทียบกับปีก่อนหน้า แต่แม้ว่าจะแยกปัจจัยการเติบโตของหน่วยงานที่ถูกคว่ำบาตรออกไป ปี 2025 ยังคงถือเป็นปีที่สร้างสถิติสำหรับอาชญากรรมคริปโต เนื่องจากกิจกรรมผิดกฎหมายส่วนใหญ่ในหมวดหมู่ต่างๆ มีขนาดเพิ่มขึ้น
อย่างไรก็ตาม ขนาดของการทำธุรกรรมที่ผิดกฎหมายเหล่านี้ยังคงเล็กน้อยเมื่อเทียบกับเศรษฐกิจคริปโตเคอร์เรนซีโดยรวม และตลาดคริปโตเคอร์เรนซียังคงมีผู้ทำธุรกรรมที่ถูกกฎหมายเป็นหลัก จากการประมาณการของเรา แม้ว่าสัดส่วนของการทำธุรกรรมที่ผิดกฎหมายในปริมาณการทำธุรกรรมคริปโตเคอร์เรนซีที่สามารถติดตามแหล่งที่มาได้ทั้งหมดในปี 2025 จะเพิ่มขึ้นเล็กน้อยจากปี 2024 แต่ก็ยังต่ำกว่า 1%
ดังแสดงในแผนภาพด้านล่าง เราได้สังเกตเห็นการเปลี่ยนแปลงอย่างต่อเนื่องของประเภทสินทรัพย์ที่เกี่ยวข้องกับอาชญากรรมคริปโต
ในช่วงหลายปีที่ผ่านมา สเตเบิลคอยน์ได้ค่อยๆ กลายเป็นสินทรัพย์หลักในการทำธุรกรรมที่ผิดกฎหมาย และปัจจุบันปริมาณการซื้อขายคิดเป็น 84% ของปริมาณการทำธุรกรรมที่ผิดกฎหมายทั้งหมด แนวโน้มนี้สอดคล้องกับลักษณะการพัฒนาของระบบนิเวศคริปโตเคอร์เรนซีโดยรวม: ด้วยข้อได้เปรียบด้านความสะดวกในการโอนเงินข้ามพรมแดน ความผันผวนต่ำ และสถานการณ์การใช้งานที่หลากหลาย สัดส่วนของสเตเบิลคอยน์ในการทำธุรกรรมคริปโตเคอร์เรนซีทั้งหมดยังคงขยายตัวต่อเนื่อง
ต่อไปนี้จะวิเคราะห์เชิงลึกถึงแนวโน้มหลักหลายประการที่กำหนดภูมิทัศน์อาชญากรรมคริปโตในปี 2025 ซึ่งแนวโน้มเหล่านี้ยังคงควรให้ความสำคัญในอนาคต
ภัยคุกคามระดับประเทศผลักดันขนาดการทำธุรกรรม: เกาหลีเหนือขโมยเงินในระดับสูงสุดเป็นประวัติการณ์ โทเค็น A7A5 ของรัสเซียช่วยในการหลีกเลี่ยงการคว่ำบาตรครั้งใหญ่
ในปี 2025 เงินที่ถูกขโมยยังคงเป็นภัยคุกคามหลักต่อระบบนิเวศคริปโตเคอร์เรนซี โดยกลุ่มแฮ็กเกอร์ที่เกี่ยวข้องกับเกาหลีเหนือเพียงอย่างเดียวขโมยไป 2 พันล้านดอลลาร์ ข้อมูลนี้ถูกขับเคลื่อนโดยเหตุการณ์แฮ็กครั้งใหญ่หลายครั้งที่มีความเสียหายรุนแรง โดยที่โดดเด่นที่สุดคือการโจมตีแพลตฟอร์มแลกเปลี่ยน Bybit ในเดือนกุมภาพันธ์ เหตุการณ์นี้เกี่ยวข้องกับเงินเกือบ 1.5 พันล้านดอลลาร์ และเป็นการขโมยสินทรัพย์ดิจิทัลครั้งใหญ่ที่สุดในประวัติศาสตร์คริปโตเคอร์เรนซี แม้ว่าแฮ็กเกอร์เกาหลีเหนือจะเป็นพลังคุกคามหลักต่อระบบนิเวศคริปโตเคอร์เรนซีมาเป็นเวลานาน แต่ในปีที่ผ่านมา ทั้งจำนวนเงินที่ถูกขโมยและความซับซ้อนของวิธีการบุกรุกและการฟอกเงิน ได้ทำลายสถิติประวัติศาสตร์ของพวกเขา
สิ่งที่ควรให้ความสนใจเป็นพิเศษคือ ขนาดของกิจกรรมบนบล็อกเชนของรัฐบาลต่างๆ ในปี 2025 ถึงระดับที่ไม่เคยมีมาก่อน รัสเซียได้ออกกฎหมายที่เกี่ยวข้องในปี 2024 เพื่อส่งเสริมการใช้คริปโตเคอร์เรนซีในการหลีกเลี่ยงการคว่ำบาตร และมาตรการนี้ได้ถูกนำมาใช้อย่างเป็นทางการในเดือนกุมภาพันธ์ 2025 ประเทศนี้ได้เปิดตัวโทเค็น A7A5 ที่ได้รับการสนับสนุนโดยรูเบิล และภายในเวลาไม่ถึงหนึ่งปีหลังจากเปิดตัว ขนาดการซื้อขายได้ทะลุ 93.3 พันล้านดอลลาร์
ในเวลาเดียวกัน ตลอดหลายปีที่ผ่านมา เครือข่ายตัวแทนของอิหร่านได้ดำเนินกิจกรรมการฟอกเงิน การค้าน้ำมันผิดกฎหมาย และการจัดซื้อสินค้าจำพวกอาวุธบนบล็อกเชนผ่านที่อยู่กระเป๋าเงินที่ยืนยันได้ซึ่งถูก列入รายชื่อคว่ำบาตรแล้ว โดยมีมูลค่าการทำธุรกรรมสะสมเกิน 2 พันล้านดอลลาร์ แม้ว่าจะเผชิญกับการโจมตีทางทหารหลายครั้ง แต่กลุ่มก่อการร้ายที่ได้รับการสนับสนุนจากอิหร่าน เช่น เฮซบุลเลาะห์ในเลบานอน ฮามาส และกองกำลังฮูษี ยังคงใช้คริปโตเคอร์เรนซีในระดับที่ไม่เคยมีมาก่อน
ในปี 2025 เครือข่ายฟอกเงินของจีนได้ก้าวขึ้นมาเป็นพลังนำในระบบนิเวศบนบล็อกเชนที่ผิดกฎหมาย องค์กรเหล่านี้ทำงานด้วยรูปแบบที่ซับซ้อน ซึ่งส่งเสริมกระบวนการกระจายความหลากหลายและความเชี่ยวชาญของอาชญากรรมคริปโตอย่างมาก โดยให้บริการอาชญากรรมเฉพาะทางต่างๆ รวมถึง "บริการฟอกเงิน" เครือข่ายเหล่านี้ได้สร้างองค์กรอาชญากรรมที่ให้บริการครบวงจรบนพื้นฐานของรูปแบบการดำเนินงานที่ผิดกฎหมายในยุคแรกๆ เช่น "Huìyín Dānbǎo" โดยครอบคลุมธุรกิจหลายด้าน รวมถึงการฉ้อโกง การหลอกลวง การฟอกเงินที่ขโมยมาโดยแฮ็กเกอร์เกาหลีเหนือ การหลีกเลี่ยงการคว่ำบาตร และการสนับสนุนการก่อการร้าย
ผู้ให้บริการโครงสร้างพื้นฐานที่ผิดกฎหมายแบบครบวงจรส่งเสริมกิจกรรมเครือข่ายที่เป็นอันตราย
ในขณะที่รัฐบาลต่างๆ เพิ่มการใช้คริปโตเคอร์เรนซี กิจกรรมอาชญากรรมไซเบอร์แบบดั้งเดิมยังคงรุนแรง: ผู้ดำเนินการแรนซัมแวร์ แพลตฟอร์มการล่วงละเมิดทางเพศเด็กและอาชญากรรมไซเบอร์ ผู้แจกจ่ายมัลแวร์ นักต้มตุ๋น และตลาดการค้าที่ผิดกฎหมาย ยังคงต้องพึ่งพาเครือข่ายสนับสนุนขนาดใหญ่เพื่อรักษาการดำเนินงาน ตัวกระทำผิดที่ผิดกฎหมายและรัฐบาลต่างๆ กำลังพึ่งพาผู้ให้บริการโครงสร้างพื้นฐานบนบล็อกเชนที่สามารถให้บริการแบบครบวงจรมากขึ้นเรื่อยๆ รวมถึงผู้จดทะเบียนโดเมน บริการโฮสติ้งที่ปลอดภัยและเชื่อถือได้ และโครงสร้างพื้นฐานทางเทคนิคอื่นๆ ที่สามารถใช้สำหรับกิจกรรมเครือข่ายที่เป็นอันตราย
ผู้ให้บริการโครงสร้างพื้นฐานประเภทนี้ได้วิวัฒนาการเป็นแพลตฟอร์มโครงสร้างพื้นฐานที่ครอบคลุมซึ่งสามารถต้านทานการปราบปรามของแพลตฟอร์ม การร้องเรียนเกี่ยวกับการละเมิด และการบังคับใช้การคว่ำบาตร เมื่อบริการประเภทนี้ขยายขนาดอย่างต่อเนื่อง พวกเขาอาจกลายเป็นพลังสำคัญที่ขับเคลื่อนอาชญากรรมทางเศรษฐกิจและขยายขอบเขตของกิจกรรมเครือข่ายที่เป็นอันตรายที่ได้รับการสนับสนุนจากรัฐ
ความเชื่อมโยงระหว่างคริปโตเคอร์เรนซีและอาชญากรรมรุนแรงเพิ่มมากขึ้น
ในความคิดของหลายคน อาชญากรรมคริปโตยังคงจำกัดอยู่เฉพาะในโลกเสมือนจริง ผู้อยู่เบื้องหลังเป็นเพียงบุคคลนิรนามที่ซ่อนอยู่หลังแป้นพิมพ์ และไม่กลายเป็นภัยคุกคามในโลกความเป็นจริง แต่ในความเป็นจริง ความเชื่อมโยงระหว่างกิจกรรมบนบล็อกเชนและอาชญากรรมรุนแรงกำลังลึกซึ้งขึ้นเรื่อยๆ กลุ่มค้ามนุษย์ใช้คริปโตเคอร์เรนซีในการทำธุรกรรมมากขึ้นเรื่อยๆ ในเวลาเดียวกัน สิ่งที่น่าวิตกคือจำนวนคดีการโจมตีด้วยการบังคับใช้ความรุนแรงเพิ่มขึ้นอย่างมีนัยสำคัญ โดยอาชญากรใช้ความรุนแรงเพื่อบังคับให้เหยื่อโอนสินทรัพย์คริปโต และการโจมตีประเภทนี้มักจะเกิดขึ้นในช่วงที่ราคาคริปโตเคอร์เรนซีอยู่ที่จุดสูงสุด
เมื่อมองไปข้างหน้า ความร่วมมือระหว่างหน่วยงานบังคับใช้กฎหมาย หน่วยงานกำกับดูแล และบริษัทคริปโตเคอร์เรนซี จะเป็นกุญแจสำคัญในการรับมือกับภัยคุกคามที่ซับซ้อน เปลี่ยนแปลงได้ และเชื่อมโยงกันเหล่านี้ แม้ว่าสัดส่วนของการทำธุรกรรมที่ผิดกฎหมายในปริมาณการทำธุรกรรมคริปโตเคอร์เรนซีที่ถูกกฎหมายยังคงมีจำกัด แต่การรักษาความซื่อสัตย์และความปลอดภัยของระบบนิเวศคริปโตเคอร์เรนซีไม่เคยสำคัญเท่าปัจจุบันมาก่อน
