SignalPlus波动率专栏(20240108)：新的一周，新的IV高点

特邀专栏作者

2024-01-08 19:46 (UTC+8)

บทความนี้มีประมาณ 524 คำ การอ่านทั้งหมดใช้เวลาประมาณ 1 นาที

数字货币方面，尽管价格重新围绕44000开始整盘，实际波动率收敛，但随着ETF判决日的临近，前端IV仍在直线升高，BTC 11JAN附近的IV一度破百，日内变化达到10%Vol；与之相反，从一月底开始，中远期的IV反而有所下降，逃离了近期的至高点，从交易上看，尽管周末成交量一如既往的平淡。

สรุปโดย AI

เมื่อวันศุกร์ที่แล้ว เนื่องจากตลาดได้แยกแยะผลกระทบของข้อมูล ADP นอกภาคเกษตรขนาดเล็กที่สูงกว่าคาดในวันก่อนหน้า ตลาดจึงค่อนข้างยอมรับการเปิดเผยข้อมูลนอกภาคเกษตรของสหรัฐฯ ในเดือนธันวาคมอย่างสันติ (บันทึกได้ 216,000 รายการ คาดว่าจะมี 170,000 รายการ) แต่จากนั้นการดิ่งลงครั้งใหญ่ของข้อมูลการผลิตของ ISM ครั้งหนึ่งเคยสร้างความตกตะลึงให้กับตลาดพันธบัตรสหรัฐฯ ส่งผลให้อัตราผลตอบแทนลดลงในระยะสั้น ช่วงระยะเวลา 10 ปีครั้งหนึ่งเคยลดลงต่ำกว่าเครื่องหมาย 4% และจากนั้นก็ฟื้นคืนส่วนที่เสียไปส่วนใหญ่ได้อย่างรวดเร็ว ระยะเวลาสองปี/สิบปีปัจจุบัน อัตราปีต่อปีรายงานที่ 4.379%/4.035% ตามลำดับ ดัชนีหุ้นหลักสามแห่งของสหรัฐฯ ปิดสูงขึ้นเล็กน้อย โดยดัชนี Dow/Nasdaq/SP เพิ่มขึ้น 0.07%/0.09%/0.18% ตามลำดับ

Source: SignalPlus, Economic Calendar

Source: Binance & TradingView

ในแง่ของสกุลเงินดิจิทัลแม้ว่าราคาจะเริ่มแข็งตัวประมาณ 44,000 และความผันผวนที่แท้จริงได้บรรจบกัน เมื่อวันตัดสินของ ETF ใกล้เข้ามา แต่ส่วนหน้า IV ก็ยังคงเพิ่มขึ้นเป็นเส้นตรง IV ใกล้ BTC 11 JAN ครั้งหนึ่งเคยเกิน 100 และ การเปลี่ยนแปลงระหว่างวันถึง 10% Vol; ในทางกลับกัน ตั้งแต่ปลายเดือนมกราคม IV ของระยะกลางและระยะยาวได้ลดลง โดยหนีจากจุดสูงสุดล่าสุด จากมุมมองการซื้อขาย แม้ว่าปริมาณการซื้อขายในช่วงสุดสัปดาห์จะทรงตัวเท่าๆ กัน เช่นเคย ปริมาณบล็อค BTC คือ 29 มีนาคม 24 50,000 เทียบกับ Short Call Spread ที่แสดงโดย 65,000 ได้กลายเป็นจุดสนใจของตลาด และการทำธุรกรรมที่คล้ายกันก็ดำเนินการเมื่อปลายเดือนกุมภาพันธ์ ในทางกลับกัน เราสังเกตเห็นว่า Vol Skew ลดลงอย่างมากเป็นค่าลบในช่วงกลางเดือนมกราคม ยกตัวอย่าง ETH Vol Smile จะเห็นได้อย่างชัดเจนว่าเมื่อพ้นวันหมดอายุนี้ ค่า IV ของด้านพุทออปชันจะเพิ่มขึ้น

ที่มา: Deribit (ณ วันที่ 8 มกราคม 16:00 UTC+8)

Source: SignalPlus

ที่มา: SignalPlus, Vol Skew ลดลงอย่างมากในช่วงกลางเดือนมกราคม

Source: SignalPlus

Source: Deribit Block Trade

คุณสามารถค้นหา SignalPlus ได้ใน Plugin Store ของ ChatGPT 4.0 เพื่อรับข้อมูลการเข้ารหัสแบบเรียลไทม์ หากคุณต้องการรับข้อมูลอัปเดตของเราทันที โปรดติดตามบัญชี Twitter ของเรา @SignalPlus_Web3 หรือเข้าร่วมกลุ่ม WeChat ของเรา (เพิ่มผู้ช่วย WeChat: xdengalin) กลุ่ม Telegram และชุมชน Discord เพื่อสื่อสารและโต้ตอบกับเพื่อน ๆ มากขึ้น

SignalPlus Official Website：https://www.signalplus.com

BTC

ETH

การเงิน

ลงทุน

นโยบาย

สกุลเงิน

ตัวเลือก

ยินดีต้อนรับเข้าร่วมชุมชนทางการของ Odaily