그레이스케일의 14개 암호화 신탁의 프리미엄 상황을 검토하세요. 어떤 투자 기회가 있습니까?

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저자 | 친샤오펑

어젯밤 그레이스케일은 미국 증권거래위원회(SEC)를 상대로 한 소송에서 승소했고, 법원은 SEC가 비트코인 ​​현물 ETF를 거부한 이유가 불충분하다고 판결했습니다. 최종 승리를 위해서는 아직 갈 길이 멀지만 그레이스케일의 단기적인 승리는 의심할 여지없이 시장에 대한 신뢰를 높였습니다.

좋은 소식에 힘입어 그레이스케일의 암호화폐 신탁 역시 투자자들로부터 호감을 얻었습니다. Finance.yahoo 데이터에 따르면 어제 그레이스케일 비트코인 ​​트러스트(GBTC)의 거래량이 2022년 6월 암호화폐 시장 붕괴 이후 최고 수준인 2천만 주에 도달했으며, GBTC 할인율은 올해 들어 지금까지 가장 낮은 값인 18.06%로 좁혀졌습니다. .

Fineqia 연구 분석가 Matteo Greco는 다음과 같이 말했습니다. “Grayscale GBTC의 마이너스 프리미엄 요율이 급격히 좁아진 것은 미국에서 향후 ETF 현물 승인 가능성이 크게 높아졌음을 의미하며, 이는 향후 ETF가 상장될 것이라고 믿는 투자자들이 상당한 할인. GBTC.”

실제로 올해 초부터 그레이스케일의 다수 암호화폐 신탁펀드의 할인율과 프리미엄율이 하락하고 프리미엄율이 확대된 사실을 많은 분들이 눈치채지 못하셨을 것입니다. 암호화폐 시장의 트렌드 뿐만 아니라, 전통 금융 시장에 대한 인식이 높아지는 것과도 떼려야 뗄 수 없는 거래로 유입되는 매수가 늘었습니다. 할인율이 크게 줄어들었습니다. 이는 같은 기간 동안 Grayscale Trust 제품을 구매하는 경우의 반품률이 암호화폐 현물을 구매하는 것보다 훨씬 높다는 것을 의미합니다.

통계에 따르면 현재 그레이스케일의 14개 암호화폐 신탁 중 7개만이 할인 중입니다. 올해 초 11개는 할인 중이었고 지난 8개월 동안 4개 제품(XLM, MANA, ZEN 및 BAT), 나머지 7개 제품에 대한 할인폭도 지속적으로 줄어들고 있다. Odaily는 동영상에서 볼 수 있듯이 올해 Grayscale Trust의 프리미엄 성능을 편집했습니다. 보려면 클릭하세요(가로 화면 효과가 더 좋음).

(올해 각종 통화신탁의 프리미엄 실적, 오데일리 제작)

데이터에 따르면 지난해 12월 중하순에는 BTC가 지난해 12월 14일 -48.89%, ETH가 12월 30일 -59.61%를 기록하는 등 각종 통화 할인이 최대치를 기록했다. 6월 중순 이후 블랙록 등 많은 전통 기관들이 비트코인 ​​현물 ETF를 신청하면서 그레이스케일 상품이 인기를 끌면서 많은 상품들의 할인폭이 줄어들고 프리미엄도 확대되기 시작했다. 특히 어젯밤 그레이스케일이 소송에서 승리한 후 BTC와 ETH의 할인율은 올해 각각 18.06%와 -30.14%로 최저치를 기록했습니다.

다른 그레이스케일 제품은 성능이 혼합되어 있습니다. 핵심 사항은 다음과 같습니다.

ETC신탁(ETCG)은 연초 76.69% 할인을 기록한 뒤 어젯밤 -50.49%로 최저치를 기록했다.연중 실적은 안정적으로 그레이스케일 상품 중 할인 상황이 꼴찌를 기록했다.

BCH와 LTC는 모두 POW 채굴에 속하며 올해 BTC보다 추세가 강해 그레이스케일 제품의 프리미엄에도 반영됐다. 이 중 BCH Trust(BCHG)는 연초 -56.98%에서 -5.56%(7월 4일)까지 한때 상승했다가 호황을 누렸다가 하락하면서 BCH 가격이 급락하고 BCHG 할인율도 최저 -42.5%(8월 4일 일본), LTC Trust(LTCN) 할인율은 연초 65.23%에서 19.03%(8월 30일)로 상승해 BCHG 할인 수준과 동일하다.

ZEC Trust(ZCSH)는 7월 4일과 8월 3일에 각각 4.65%와 16.02%의 두 차례 보험료를 기록했습니다.

XLM신탁(GXLM)은 1월말 하락세를 반전시켜 할인에서 프리미엄으로 전환한 뒤 4개월 넘게 10% 이하로 보합세를 보이다 마침내 6월에 프리미엄 요율이 오르며 최대 10%에 도달했다. 417.75%(7월 1일 기준)로 현재 150% 내외의 프리미엄을 유지하고 있다.

ZEN Trust(HZEN)는 6월부터 프리미엄을 경험했으며, 7월 21일 최고점은 47.89%에 달했습니다.

BAT신탁(GBAT)의 상반기 할인율은 40% 내외였으며, 6월 말부터 탄력을 받기 시작해 프리미엄이 최대 42.46%(7월 1일 기준)까지 올랐다.

LINK Trust(GLNK)는 일년 내내 꾸준히 성과를 내며 항상 플러스 프리미엄을 유지하며 최고치인 251.35%(7월 4일)에 도달했습니다.

마나신탁(MANA)은 3월 프리미엄으로 거래를 시작해 158.58%(7월 20일)를 정점으로 현재 프리미엄이 50% 이상을 유지하고 있다.

FIL신탁(FILG)은 연초 프리미엄 109%를 유지하며 783.05%(7월 14일 기준)까지 최고치까지 상승하며 안정적인 모습을 보이고 있다.

LPT신탁(GLIV)은 5월부터 프리미엄을 경험해 26.7%(7월 6일)까지 최고치까지 상승한 뒤 급락하며 현재 30% 할인된 가격에 거래되고 있다.

솔라나 트러스트(GSOL)는 2021년 11월 투자자를 위해 배치된다는 점에서 특별하지만, 2023년 4월까지는 OTC 장외 거래 지원을 시작하지 않습니다. 그레이스케일 공식 홈페이지 자료에 따르면 GSOL은 4월 28일 출시 첫 날 프리미엄이 144.17%였다. 이후 1배 이상의 프리미엄을 유지하며 최고 356.52%(8월 15일)에 이르렀고, 현재 보험료는 270%입니다.

마지막으로 부록은 아래와 같이 각 통화별 프리미엄 추세를 보여주는 동적 차트(GIF)입니다.