ตั้งแต่ปี 2020 ตลาด cryptocurrency ทั้งหมดประสบกับภาวะตลาดกระทิงครั้งใหญ่ คลื่นของตลาดกระทิงนี้ยังทำให้สินทรัพย์เพิ่มขึ้นอย่างมากภายใต้แทร็กและฮอตสปอตจำนวนมาก และไม่มีการขาดแคลนเหรียญเป็นพันเท่าหรือแม้แต่หมื่นเท่า

ชื่อเรื่องรอง

การได้มาซึ่งข้อมูลและการประมวลผลล่วงหน้า

ขั้นตอนแรกคือการรับข้อมูล เราได้รับข้อมูลของ 3,000 สกุลเงินชั้นนำทั้งหมดตามมูลค่าตลาดจาก CoinMarketCap รวมกว่า 5 ล้านแถว

แต่ละสกุลเงินมีเจ็ดคอลัมน์: Date (วันที่), Open (ราคาเปิด), High (ราคาสูงสุด), Low (ราคาต่ำสุด), Close (ราคาปิด), Volume (ปริมาณการซื้อขาย), MarketCap (มูลค่าตลาด)

สำหรับการวิเคราะห์ในภายหลัง เราได้ประมวลผลข้อมูลล่วงหน้า:

• แก้ไขค่าผิดปกติ เติมค่า Null

• ลบสินทรัพย์ Stablecoin

• ลบเนื้อหาหลัก เช่น wBTC และ renBTC

• ลบทรัพย์สินที่ถูกตรึงไว้อย่างหนักเนื่องจากความลึกของแฮนดิแคปต่ำ

• ลบสกุลเงินที่มีมูลค่าตลาดน้อยเกินไปและมีสภาพคล่องต่ำ (ส่วนใหญ่อยู่นอกมูลค่าตลาดที่ 1,000)

• ไม่นับสินทรัพย์ NFT

ชื่อเรื่องรอง

เพิ่มขึ้นสูงสุดคือ 960,000 ครั้ง

เราถือวันที่ 1 มกราคม 2020 - 24 พฤษภาคม 2022 เป็นช่วงเวลาทางสถิติ และพบเหรียญ TOP100 ที่มีการเพิ่มขึ้นสูงสุดดังนี้:

ชื่อเรื่องรอง

ตลาดกระทิงไม่ได้หมายความว่าคุณจะสามารถเอาชนะตลาดได้ด้วยการซื้อเพียงอย่างเดียว

ลองคำนวณค่ามัธยฐานของการเพิ่มขึ้นที่ใหญ่ที่สุดซึ่งก็คือ 2002.23%

หากเราใช้ BTC เป็นดัชนี ผลตอบแทน β จะเท่ากับ 1259.27% ​​เมื่อเทียบกับค่ามัธยฐานที่ 2545.23% ของผลตอบแทน α ผลตอบแทน β ไม่ได้ต่ำกว่าผลตอบแทน α มากนัก

ชื่อเรื่องรอง

อย่าเลือกเวลาที่เหมาะสมในการซื้อสกุลเงินขนาดเล็ก? จากนั้นดูเค้กขนาดใหญ่และซื้อเหรียญขนาดเล็ก

ต่อไป เรามาคำนวณ "เวลาเริ่มต้น", "เวลาสิ้นสุด" และ "ระยะเวลา" ของการเพิ่มขึ้นสูงสุดของทุกสกุลเงิน นี่คือหลักในการหารือเกี่ยวกับจังหวะของการซื้อสกุลเงินขนาดเล็ก "เมื่อใดควรซื้อด้านล่าง" "เมื่อใดควรออกจากด้านบน"

รูปด้านบนคือ "ความถี่ของเวลาเริ่มต้นที่เพิ่มขึ้นมากที่สุด" แกน x คือเวลา และแกน y คือความถี่ คอลัมน์ในรูประบุว่า: เมื่อใดที่สกุลเงินถึงจุดต่ำสุด เวลาจุดต่ำสุดมีความเข้มข้นในเดือนมีนาคม 2020 และกรกฎาคม 2021 นั่นคือหลังจากโศกนาฏกรรม "312" และ "519" จุดต่ำสุด

กราฟที่สองคือ "ความถี่ของเวลาสิ้นสุดของการเพิ่มขึ้นมากที่สุด" แกน x คือเวลา และแกน y คือความถี่ คอลัมน์ในกราฟจะแสดงเมื่อสกุลเงินถึงจุดสูงสุด เวลาสูงสุดส่วนใหญ่จะกระจุกตัวในเดือนเมษายน 2021 และพฤศจิกายน 2021 ซึ่งโดยพื้นฐานแล้วจะเหมือนกับเวลาสูงสุดของ Bitcoin

ชื่อเรื่องรอง

เวลาเป็นเพื่อนที่ให้ผลตอบแทนสูง

ถัดไป นับความถี่ของช่วงเวลา ช่วงเวลานั้นขึ้นอยู่กับการเพิ่มขึ้นสูงสุด "เวลาที่ราคาสูงสุดปรากฏ" - "เวลาที่ราคาต่ำสุดปรากฏ" แล้วนับความถี่

เราพบว่าจุดสูงสุดในฮิสโตแกรมมีความเข้มข้นภายใน 20 วันและประมาณ 400 วัน กล่าวคือ สถานการณ์ของจุดสูงสุดของสกุลเงินสามารถแบ่งออกเป็นสองประเภทโดยประมาณ:

1. ช่องเปิดเป็นจุดสูง

2. จุดสูงสุดจะปรากฏขึ้นหลังจากหนึ่งปี

ชื่อเรื่องรอง

แม้แต่ในตลาดกระทิงขนาดใหญ่ คุณก็ต้องเตรียมใจที่จะถูก "ผ่าครึ่ง" และคุณอาจติดกับดักอยู่เป็นปี

หลังจากคำนวณผลประโยชน์แล้ว เรามาคำนวณความเสี่ยงกันต่อไป

อย่างแรกคือการคำนวณการย้อนกลับสูงสุด การย้อนกลับสูงสุดในที่นี้หมายถึง "การย้อนกลับสูงสุดที่เกิดขึ้นระหว่างการเพิ่มขึ้นสูงสุด" หรือ "การย้อนกลับสูงสุดในช่วงตลาดกระทิง" ไม่ใช่การย้อนกลับสูงสุดในตลาดหมี

ค่าเฉลี่ยและค่ามัธยฐานของการย้อนกลับสูงสุดคือ 50.63% และ 57.02% ตามลำดับ กล่าวคือ แม้แต่ในตลาดกระทิงขนาดใหญ่คุณก็ต้องเตรียมใจที่จะตัดครึ่งและทนต่อการขาดทุนลอยตัวที่ค่อนข้างมาก

ชื่อเรื่องรอง

เมื่อ Bitcoin อยู่ในระดับสูงหรือ stagflation ในระดับสูง เป็นโอกาสที่ดีสำหรับสกุลเงินขนาดเล็กที่จะซื้อต่ำและขายสูงหรือทำให้สถานะเบาลง

ต่อไป เรามานับเวลาที่การย้อนกลับสูงสุดมักจะเกิดขึ้น

รูปภาพด้านล่างแสดงความถี่ของเวลาเริ่มต้นการย้อนกลับสูงสุด จุดสูงสุด 2 จุดที่เห็นได้ชัดเจนในรูปคือความเข้มข้นในเดือนสิงหาคม 2020 และกุมภาพันธ์-เมษายน 2021

ชื่อเรื่องรอง

จุดสูงสุดใหม่หลังจาก High Shock หรือย้อนหลังก่อนที่ตลาดจะเป็นขาลงให้วิ่งอย่างรวดเร็ว

การพักตัวครั้งใหญ่ที่สุดไม่ได้หมายถึงการสิ้นสุดของตลาดกระทิง ดังที่กล่าวไว้ก่อนหน้านี้ การสิ้นสุดครั้งแรกของตลาดกระทิงเกิดขึ้นในเดือนเมษายน 2021 ซึ่งช้ากว่าการพักตัวครั้งใหญ่ที่สุดในเดือนกุมภาพันธ์ 2021 สองเดือน

สรุป

สรุป

จากข้อมูล เราได้วิเคราะห์ตลาดกระทิงในช่วง 3 ปีที่ผ่านมาโดยทั่วไปจากรายได้และความเสี่ยง 2 ส่วน จากข้อมูล เราได้แยกมุมมองบางส่วนซึ่งบางส่วนสอดคล้องกับความรู้ความเข้าใจเดิมของเรา และ ซึ่งบางส่วนได้ล้มล้างการรับรู้ของเรา หรือทำให้เรามีความเข้าใจใหม่เกี่ยวกับตลาด และข้อมูลจะช่วยให้เราเข้าใจตลาดใหม่จากมุมมองที่เป็นกลางมากขึ้นและละติจูดที่สูงขึ้น

บทความนี้ค่อนข้างกว้าง นอกจากบทความนี้ เราจะเขียนรายงานการวิจัยการลงทุนเพิ่มเติมจากมุมมองของ "การลงทุนในตลาดรอง" และ "ข้อมูล" รอบตลาดกระทิงรอบนี้ รวมถึงแต่ไม่จำกัดเพียง:

• การวิเคราะห์แทร็กต่างๆ (แทร็กโครงสร้างพื้นฐานพื้นฐาน แทร็ก NFT แทร็ก DEFI แทร็ก SOCIALFI แทร็ก GAMEFI แทร็ก DAO และการสำรวจกฎการหมุนของแทร็ก)

• การวิเคราะห์ทางนิเวศวิทยาที่แตกต่างกัน (นิเวศวิทยาของ ETH, ระบบนิเวศของ POLKADOT, ระบบนิเวศของ SOLANA ฯลฯ...)

• การวิเคราะห์กลยุทธ์สกุลเงินขนาดเล็ก (การเลือกสกุลเงินหลายปัจจัย กลยุทธ์ระยะเวลา กลยุทธ์การปรับปรุง กลยุทธ์การป้องกันความเสี่ยง)

• การวิเคราะห์ผลการดำเนินงานของสถาบันการลงทุน

หากท่านสนใจเลือกหัวข้อในขณะที่อ่านบทความอยู่ในขณะนี้ และต้องการทำวิจัยกับเรา กรุณาส่งอีเมลมาที่contactus@lucida.onexmail.comLUCIDA เป็นกองทุนเฮดจ์ฟันด์เชิงปริมาณในสาขา Crypto กองทุนหลักตั้งอยู่ในเกาะเคย์แมน เข้าสู่ตลาด Crypto ในเดือนเมษายน 2018 และลงทุนในตลาดรอง ดำเนินธุรกิจหลักใน CTA การเก็งกำไรทางสถิติ ตัวเลือก และการเงินอื่น ๆ กลยุทธ์อนุพันธ์ให้บริการจัดการสินทรัพย์และเผยแพร่รายงานวิจัยการลงทุนเชิงลึกเป็นระยะๆ

เกี่ยวกับลูซิดา

LUCIDA เป็นกองทุนเฮดจ์ฟันด์เชิงปริมาณในสาขา Crypto กองทุนหลักตั้งอยู่ในเกาะเคย์แมน เข้าสู่ตลาด Crypto ในเดือนเมษายน 2018 และลงทุนในตลาดรอง ดำเนินธุรกิจหลักใน CTA การเก็งกำไรทางสถิติ ตัวเลือก และการเงินอื่น ๆ กลยุทธ์อนุพันธ์ให้บริการจัดการสินทรัพย์และเผยแพร่รายงานวิจัยการลงทุนเชิงลึกเป็นระยะๆ

Email： contactus@lucida.onexmail.com

Twitter：@ZnQ_626