배고픈가? 예측 시장 양대 거물, 결제와 AI의 거대한 시장을 노리다

Original｜Odaily (@OdailyChina)

Author｜Wenser (@wenser 2010)

전통적인 도박 회사들에게 남은 시간이 많지 않습니다. 이것은 아마도 예측 시장 트랙의 최신 합의일 것입니다.

방금 막을 내린 아카데미 시상식 이벤트에서 Kalshi와 Polymarket의 누적 베팅 금액이 처음으로 1억 달러를 돌파했으며, 이 수치는 작년에는 천만 달러 미만 수준에 머물렀습니다. 다른 한편으로, Kalshi는 Cash APP과 손잡고 사용자 결제 측 채널을 확장했으며, Polymarket은 AI Agent CLI 애플리케이션 출시 후, 이제 Alchemy가 출시한 AgentCard를 통해 AI Agent가 7*24시간 거래할 수 있도록 지원합니다. 많은 역사적 순간이 있는 '예측 대년'인 2026년에, 예측 시장의 양대 독점 기업들은 자신들의 방식으로 전통 도박 회사, 인터넷 플랫폼, 나아가 전통 미디어, 전통 금융 업계로부터 신규 사용자를 확보하기 위해 경쟁하고 있습니다. 이번에는 그들이 먼저 선택한 것은 결제 채널의 실제 사용자와 쉬지 않는 AI Agent입니다.

예측 시장 거대 기업들의 새로운 승리: 결제 채널과 AI Agent 사용자

지난주, 유명 투자 기관 Paradigm은 올해 첫 번째 여론 조사 보고서를 발표했으며, 이는 해당 기관의 첫 번째 예측 시장 플랫폼 조사 보고서이기도 합니다.

조사 결과에 따르면, 미국 유권자의 3분의 1 이상(약 36%)이 이미 예측 시장을 사용해 보았거나, 베팅에 참여하거나, 시장을 둘러보며 정보를 얻은 적이 있습니다.

사용자 구조 측면에서, 50세 미만 예측 시장 그룹의 비율은 66%에 달하며, 그중 18~34세 인구 비율은 20%, 35~49세 인구 비율은 27%입니다. 비백인 유권자의 예측 시장 사용률은 백인 유권자보다 약간 높으며, 남성의 예측 시장 사용률은 여성보다 현저히 높습니다(46% 대 31%).

이를 볼 때, 미국 시장에서 예측 시장은 더 이상 과거의 '소수 트랙'이 아니라, 수많은 가정과 밀접한 관련이 있는 '정보원', '거래대', '정보 풀'이 되었습니다.

물론, Kalshi의 이전 100억 달러 자금 조달 라운드에서 주도 투자자였던 Paradigm의 이번 행동은 의심할 여지 없이 '자신의 투자 프로젝트를 홍보하는 것'(Shout out for his Bag)이며, 이는 당연한 일입니다. 하지만 이 조사 배후에는 새로운 문제가 드러나고 있습니다 — 예측 시장 양대 독점 기업인 Kalshi와 Polymarket이 어떻게 나머지 64%의 미국 유권자, 나아가 전 미국 시민에게 침투할 것인가?

답변은 당연히: 구세력과 전쟁을 벌이거나, 새로운 성장 동력을 찾는 것입니다.

Kalshi의 새로운 성장 방법: 결제 채널 확장, 사용자 입금 장려

3월 2일부터 3월 8일까지의 주간에, Kalshi 거래 건수는 처음으로 2000만 건을 돌파하며, 해당 플랫폼 설립 이래 주간 거래 건수 신기록을 세웠습니다. 거래량과 거래 건수가 계속해서 신기록을 경신하는 현재, 만약 백척간두에서 한 걸음 더 나아가고 싶다면, 기존의 사용자 풀을 찾는 것이 일석이조의 전략일 것입니다.

이것이 아마도 Kalshi가 지난주 Block 산하 결제 애플리케이션 Cash APP과의 협력을 공식 발표한 이유일 것입니다. Kalshi 공식의 원문은 더 직접적으로 말했습니다 — "Cash App Pay를 통해 Kalshi 계정 자금 충전을 더 쉽게 하세요"(make funding your Kalshi account easier with Cash App Pay). 말투 사이로, '빨리 Cash App Pay로 돈을 충전하고 베팅을 시작하세요'라는 말을 얼굴에 써 붙일 뻔했습니다.

결국, Cash App의 무려 5900만 명의 월간 활성 거래 사용자 중 단 1%만 전환되더라도 Kalshi에 약 60만 명의 사용자를 가져다 줄 것이며, 이는 자체적으로 2~3년 동안 고생하며 운영한 사용자 수에 맞먹습니다. 더 중요한 것은, 이들은 모두 '증가하는 케이크'라는 점입니다.

Polymarket의 시장 확장법: 인간 외에도, AI Agent도 목표 사용자

예측 시장의 다른 쪽에서는, 양대 독점 기업 중 하나인 Polymarket의 시장 성과도 뒤지지 않습니다.

지난 11월 미국 내 운영을 재개한 이후, 3월 14일까지, Polymarket 미국 플랫폼 명목 거래량은 7.5억 달러를 돌파했으며, 거래 건수는 500만 건을 넘었습니다. 이전에 플랫폼 미결제약정(오픈 인터레스트)은 한때 260만 달러에 달했으나, 최근에는 100만 달러 정도로 하락했습니다.

또한, Dune 데이터에 따르면, 1월 6일부터 일부 시장(NCAA 및 암호화폐 등락 시장 포함)에 대해 거래 수수료를 징수하기 시작한 이래, Polymarket은 1120만 달러 이상의 수수료 수익을 누적했습니다. 다시 말해, Polymarket은 이미 자체적인 수익 창출 능력을 충분히 검증했습니다.

그래서, 야심이 큰 Polymarket은 이미 인간 사용자의 기존 시장에 만족하지 않고, 심지어 AI Agent의 7*24시간 거래 지원에 베팅하기 시작했습니다.

지난 주말, 암호화폐 결제 플랫폼 Alchemy는 공식적으로 AI 에이전트 결제 플랫폼 AgentCard를 출시했으며, 일반적인 배달 음식 주문, AI 애플리케이션 구독 등 결제 기능 외에도, 특히 "사용자의 AI Agent가 이제 연중무휴 7*24시간 Polymarket에서 거래할 수 있다"는 점을 강조했습니다. 이후 이 소식은 Polymarket 공식의 전달을 통해 확인되었습니다.

OpenClaw '랍스터'가 폭발적인 인기를 끌고, x402, ERC8004, ERC8183이 모두 AI Agent 결제를 지원하는 대배경 하에서, Polymarket이 이전에 AI Agent 전용으로 설계한 Polymarket CLI와 결합하면, 예측 시장 데이터 조회, 주문 실행, 포지션 관리 및 온체인 계약과의 상호 작용 등 기능을 지원하는 예측 시장 플랫폼이 점차 모습을 드러내고 있습니다.

'스테이블코인 발행사'에서 'AI 시대의 금융 인프라 건설'로 화려하게 변신한 Circle과 마찬가지로, Polymarket은 이미 'AI Agent를 위한 예측 시장 플랫폼'이라는 중요한 생태계 위치를 선점했습니다. 지난해 CES 컨퍼런스에서 엔비디아 창립자 젠슨 황이 말했듯이, AI Agent 산업은 로봇 산업처럼 시가총액이 조 단위에 달하는 트랙이 될 것이며, 연중무휴 쉬지 않는 AI Agent는 아마도 먼저 예측 시장에서 빛을 발할 것입니다.

결론: 예측 시장의 새로운 전쟁이 이미 시작되었다

의심할 여지 없이, 예측 시장 플랫폼을 위한 새로운 전쟁은 이미 조용히 시작되었습니다. 여기에는 기존 사용자의 심층 활성화, 활성 사용자의 지속적인 인센티브, 신규 사용자의 지속적인 전환뿐만 아니라, 베팅 이벤트의 경계 확장, 규제 기관과의 소통 및 대화, 나아가 AI Agent와 같은 '잠재적 활성 사용자'를 위한 미래형 발전도 포함됩니다.

이전에 BSC 생태계 예측 시장 플랫폼 Predict.fun의 창립자 Dingaling은 예측 시장과 DeFi를 결합한 관련 제품을 출시할 계획을 발표한 바 있으며, 사용자에게 계정 자금 관리 및 이자 관련 수익을 제공하여 일종의 'PayFi 수익형 제품'을 구상했는데, 이 역시 기대할 만합니다.

예측 시장의 발전 결과가 어떠하든, 200억 달러 또는 그 이상의 자금 조달 길에서, Kalshi와 Polymarket은 이미 새로운 성장 레버리지를 시작했습니다.