投資は非常に専門的なものですが、多くの初心者はリスクを認識せず、十分な調査もせずに軽率な取引をしてしまうことがよくあります。

暗号化サークルは資産にとっては悪くありませんが、参加型の方法、十分に低いしきい値、および十分に高い信頼レベルにとっては悪くありません。

分散型ファンドプラットフォームの出現により、この問題を解決できる可能性があります。

COOK プロトコルは先駆者の 1 つです。チームはテクノロジー、金融、暗号化のバックグラウンドを持ち、何をすべきかについて深い理解を持っています。

COOK プロトコルの最高戦略責任者であるクン氏は、Odaily Chaohua コミュニティにゲストとして参加した際、このプラットフォームは 2 つのグループの人々、1 つはファンド マネージャー、もう 1 つは投資家をターゲットにしていると指摘しました。

「ファンドマネージャーは、自由に独自のファンドを作成し、資産配分のための取引ツールを使用できます。投資家は、自分のリスクの好みや投資哲学に従って、フォローアップ投資に適したファンドを選択できます。クックプロトコルプラットフォーム全体は、スマートコントラクトを通じて実装され、資金の安全性と利益とリスクのデータの透明性を確保します。」

実行のアイデアも非常に明確です。

半年間の懸命な作業を経て、クン氏は現在、製品のプロトタイプと関連契約がほぼ完成しており、一部はすでに監査プロセスに入っていることを明らかにした。 3月末から4月初旬までに、COOKトークンはイーサリアムの流動性マイニング用にUniswapに上場され、4月にはインデックスファンド商品Cook IndexがイーサリアムとHuobi Hecoチェーンで発売される予定だ。第 2 段階では、COOK プロトコルはエコロジーの発展に焦点を当て始め、ファンドマネージャーが使用する必要がある投資ツールを構築し、投資家が投資できるより高度な高品質の投資戦略を組み合わせます。

副題

創造性とポジショニング

OdailyQ: 初めてグループに参加するときは、短い自己紹介をする必要があります。

Kun：皆さんこんにちは。COOK プロトコルの最高戦略責任者のクンです。スタンフォード大学を卒業し、世界トップ 100 企業である United Technologies Group でテクニカル プロダクト マネージャーとして 8 年間の経験があります。流暢な順に、中国語、スペイン語、英語、イタリア語、ポルトガル語、フランス語の 6 か国語に堪能です。約17年前にブロックチェーン業界に参入。

OdailyQ1: COOK プロトコル設計の当初の意図と解決したい問題について教えてください。

Kun：簡単に言うと、クックプロトコルはクロスチェーンの分散型資産管理サービスプロトコルであり、分散型ファンド市場プロトコルとも呼ばれます。

このプラットフォームには主に 2 つの役割があり、1 つはファンド マネージャー、もう 1 つは投資家です。ファンドマネージャーは、資産配分のための取引ツールを使用して、独自のファンドを自由に作成できます。投資家は、自身のリスクの好みや投資哲学に応じて、共同投資に適したファンドを選択できます。 Cook Protocol プラットフォーム全体は、資金の安全性と利益とリスクのデータの透明性を確保するために、スマート コントラクトを通じて実装されます。

その重要性は、一般の投資家がそれに基づいた投資ファンドの戦略に従って、より高い投資収益を達成できることです。プロの投資家はそれに戦略を提供し、投資経験と能力をより大きな価値に変えることができます。

なぜクック協定と名付けられたのか、何か意味があるのか​​と多くの人が疑問に思っています。実際、クック協定の名前は、オーストラリアと太平洋諸島を発見した有名なイギリスの航海士、クック船長に由来しています。

現代の金融システムは、ヨーロッパにおける偉大な地理的発見と大航海時代に起源を持ちます。遠洋航海には巨額の資金が必要なため、西ヨーロッパ諸国の船長たちは公募金という形で国民から資金を集め、航海に成功すれば香辛料、絹、磁器、金、銀などを持ち込んでくるそうです。ヨーロッパでは希少なものであり、それによって巨額のお金、富を獲得します。そして、初期投資を行った国民は、多くの場合、数百倍、さらには数千倍の利益を得ることができます。

この形式の資金調達は徐々に制度化され、標準化された後、世界初の証券取引所であるアムステルダム証券取引所が設立され、現代の伝統的な金融システムの出発点でもあります。

クック協定では、各ファンドマネージャーは船長にたとえられ、各投資家は当時アムステルダムの街頭で投資を行っていた市民に相当し、船長が旅行し、探検し、取引できることを願っています。 DeFiの海で豊かな報酬収入と投資家への利益を手に入れましょう。また、当時のアムステルダム証券取引所のように、将来的には DeFi が官民募集の形態から新たな金融システムへと急速に発展すると私たちは確信しています。

OdailyQ2: 収益集計製品のように聞こえますが、私たちと YFI のようなプラットフォームの違いは何ですか?

Kun：現在、DeFi プロジェクトには主に 2 種類があり、1 つは Uniswap、Compound、AAVE などの基盤となる金融インフラです。もう 1 つのタイプは、収益アグリゲーター YFI など、これらのインフラストラクチャ上に構築された高レベルの金融プロトコルです。

基盤となる金融インフラストラクチャと比較すると、Cook Protocol はトップレベルの DeFi Lego に属し、これらのインフラストラクチャの上に構築された資産管理サービス契約です。

収益アグリゲーターと比較すると、クック契約には主に次のような違いがあります。

Cook Protocol はクロスチェーン資産管理プラットフォームであり、イーサリアムに加えて、HECO、BSC、Polkadot、その他のパブリック チェーンにも導入され、誰もがさまざまなパブリック チェーン上の資産を管理できるようになります。

クック協定は、分散型取引所、融資、マイニング、デリバティブ、保険プラットフォームなど、より基盤となるインフラへのアクセスをサポートし、ファンドマネージャーがより多くの資産配分の選択肢を持つことを可能にします。

さらに、インカムアグリゲーターは一般に、事前に定義されたオープンソースのパッシブ戦略を実装していますが、クックプロトコルはパッシブ戦略をサポートするだけでなく、ファンドマネージャーが潜在的なトークンを待ち伏せしたり、事前の知識に基づいてトップ鉱山を掴んだりするなど、積極的に取引を行うことも可能にします。

DeFiはハッカー攻撃の主要な標的となっており、極端な場合に投資家の利益を守るため、ファンドへの保険をサポートしていきます。

OdailyQ3: ロボアドバイザーという総合投資を支援するプラットフォームもありますが、それらとの違いは何ですか？

Kun：ロボアドバイザーの主な目的は、アルゴリズムとデータに基づいてモデルを構築し、顧客に財務上のアドバイスを提供することです。低コスト、感動がない、規模が大きいという特徴があります。

しかし同時に、ロボアドバイザーのデータとアルゴリズムにはかなりの制限があり、比較的狭い提案しか提供できないため、ロボアドバイザーは意思決定者ではなく投資アドバイザーとしてしか機能できません。

たとえば、ロボアドバイザーが 3.12 の市場を予測することは困難です。なぜなら、疫病の世界的な発生など、市場に重要な影響を与えるいくつかの主要なイベントをデータ以外で判断するのが難しいからです。

また、ロボアドバイザーの理論的基盤の1つは、人間は合理的であり、その行動は予測可能であるというものですが、実際には、人々の投資判断は非合理的で予測が難しい場合が多いのが現実です。

副題

製品遊び

OdailyQ4: 実際、ご紹介で大体わかりましたが、弊社のプラットフォームの開発進捗状況とローンチ計画はどのようになっているのでしょうか？

Kun：現在、プラットフォームの開発は非常に順調で、まず流動性マイニングのスマートコントラクトが開発され、世界的に有名な監査機関であるCertikのセキュリティ監査を通過し、クックプロトコルのデモサイトも完成しました。完成まで。

そして、当社の最初の製品であるインデックスファンド製品であるクックインデックスも開発され、スマートコントラクトコードの監査を受けています。

3月末から4月初旬にかけてUniswapに行ってイーサリアム上で流動性マイニングを実施し、4月にはイーサリアムチェーンとフォビヘコチェーンにクックインデックスを上場します。第1段階ではクック氏が公式に策定した戦略に焦点を当てる。

第 2 段階では、投資家が従うべきより高度で高品質な投資戦略を組み合わせるために、ファンドマネージャーが使用する必要がある投資ツールを構築するエコロジーの開発に焦点を当て始めます。

OdailyQ5: 次に直接投資できるファンドを紹介してもらえますか？

Kun：前の質問でも述べたように、現在の商品開発の方向性は主にインデックスファンド商品です。次に、一部の主流通貨の時価総額加重インデックスと、HECO DeFi 製品の HECO インデックスが開始されます。

もう1つは利回り最適化指数（利回り最適化指数）です。これは非常にユニークな商品で、インデックスの特性を利用して市場全体の成長を捉えるだけでなく、イールド・ファーミング・インカム・マイニングを同時に実行して収入を増やすことも可能です。この商品は投資家に低リスクでより多くの利益をもたらし、高い利回りをもたらします。

OdailyQ6: 投資家の資金はどのように保管され、分散保管されますか?

Kun：はい、クック契約には、パッシブインデックスタイプ（クックが正式に開始）やアクティブ運用タイプなど、さまざまなタイプの戦略があります。アクティブファンドとは、分散型保管を通じてファンドマネージャーに資金を引き渡し、投資業務を行うことです。さらに、資金はファンドのスマートコントラクト内にあり、ファンドマネージャーは取引する権利のみを持ち、出金の権限はありません。さらに、取引される市場と通貨もスマートコントラクトによって制限されます。これらにより、ファンドマネージャーは不正な運用を行わなくなります。

OdailyQ7: さらに、このタイプの投資プラットフォームが遭遇する可能性のある他のリスク (市場変動、戦略の失敗、運用リスク、信用リスクなどによって引き起こされる損失など) をどのように軽減しますか?

Kun：リスクは主に 2 つの側面に分かれると思います。1 つはコードレベル、ハッキングされるリスクです。もう一つは経済的安全です。

まずコードレベルに関しては、Google、YouTube、Dropboxなどシリコンバレー企業出身の比較的優秀な技術チームが揃っており、確かな技術力を持っています。また、OpenZeppelin などの業界標準の技術フレームワークも多用しています。また、セキュリティ リスクを軽減するために多くのテストを実施しました。当社は業界トップの監査機関を利用してコードを監査します。

資本水準に関しては、ファンドマネージャーが不正な運用をしないようにするためのいくつかの方法があります。まず、ファンドマネージャーがファンドを作成した後、ファンドの所有権は分散型の自律組織に属し、ファンドマネージャーは事前に設定されたホワイトリストを通じてのみ資金を割り当てることができます。また、ファンドマネージャーが投資ホワイトリストの追加など、権限を変更する必要がある場合は、オンチェーンガバナンスを通じて実装する必要があります。第二に、ファンドマネージャーは戦略を立てる際にCOOKトークンを誓約する必要があり、悪事を働いた場合は誓約したトークンは没収されます。第三に、クック協定は投資家の権利と資金を保護するために保険契約を利用します。

OdailyQ8: ファンドを開設し、ユーザーはサブスクリプション後に株式トークン CK を取得するとしますが、このトークンは流動性プールから提供できますか?

Kun：副題

市場と利点

OdailyQ9: プラットフォームトークン COOK のローンチ計画、配布、ロック解除計画は何ですか?

Kun：クックトークンは3月末から4月初旬にUniswapに上場され、流動性マイニングが開始される予定です（発表日前にはWeChat公式アカウントにご注意ください）。

当社のロック解除メカニズムは、非常に革新的な時間と価格のロック解除メカニズムを採用しています。時間ベースのロック解除メカニズムにより、毎月少なくとも 12 分の 1 のトークンが確実にロック解除され、投資家は 1 年以内にすべてのトークンを確実に取得できます。

市場の需要により COOK トークンの価格が上昇した場合、価格ベースのロック解除メカニズムがトリガーされ、市場の需要を満たすためにより多くのトークンがリリースされます。

同時に、極端な市場状況下で価格が急騰し、過剰なCOOKトークンが市場に突然出現することを防ぐために、過度の価格変動を防ぐために毎週最大5％のCOOKトークンがリリースされます。通貨価格の着実な上昇を確実にし、コンセンサスを形成します。

例として、最初の月に価格変動がなかった場合、トークンの 1/12 がロック解除されます。最初の月に価格が 3 倍になった場合、価格ロック解除メカニズムに従ってトークンの 15% がリリースされます。発売の最初の週に価格が 3 倍になった場合、今週はトークンの 15% ではなく最大 5% がリリースされることになります。

OdailyQ10: 私たちのプロジェクトの堀は何だと思いますか?

Kun：一般的なプロジェクトはオープンソースコードであるため、技術的な障壁が形成されにくいです。外堀を形成できるのは、トラフィックと注目によってもたらされるネットワーク効果であり、それがより高い収入と流動性をもたらします。

短期的には、戦略的資金調達を行い、業界をリードするプロジェクトと戦略的パートナーシップを締結するとともに、IDOを活用してプロジェクトの注目度を高めていきます。 Uniswap に行った後、プロジェクトをコールド スタートし、流動性マイニングを通じてエコロジーを迅速に構築できます。

長期的には、当社の製品と、それらがもたらすユーザー グループとトラフィックは、比較的重要な堀となります。私たちはクロスチェーンプラットフォームを開発し、HECO、BSC、OEC、イーサリアム上にレイアウトし、主要なDeFiエコシステムの利点を活用してネットワーク効果を迅速に形成します。

私たちのチームも堀の一つです。私たちのチームは、スタンフォード、バークレー、カーネギーメロンなどの有名な学校を卒業したメンバーがほとんどで、技術的な背景がしっかりしており、シリコンバレーの大手工場で働いた経歴と、暗号化業界での経験と人脈を持っているため、私たちのイノベーションは持続可能です。 。さらに、創設チームはシリコンバレーにおり、海外のDeFiサークルと緊密に連携しており、DeFiの最新トレンドを常に把握しています。

OdailyQ11: DeFi の現在の方向性についてはどう思いますか? DeFi は中期段階に達したと多くの人が考えており、急速に成長しているプロジェクトもあれば、急速に消滅しているプロジェクトも少なくありません。建設は続けられるのか？

Kun：多くのプロジェクトで約束されている方向性やビジョンは現在の技術やインフラでは実現できない可能性があるため、短期的にはDeFiにバブルが起こると思います。これは、テキストしか送信できず、ビデオやスマートフォンなどはもちろんのこと、写真を送信するのに数分待たなければならなかった 90 年代のインターネットに似ています。したがって、現在私たちが慣れ親しんでいるアプリケーション シナリオの一部は、すでに実現されており、想像することしかできず、実現することは不可能でした。例えば当時、食料品のオンラインショッピング機能を実現しようとしたwebvan社も4億～5億ドルを調達し、最終的には時代を超えたアイデアだったのですが、結局水泡に帰してしまいました。

そして、イーサリアムの実際の高速化など、これらのテクノロジーとインフラストラクチャが実現すると、1～2年以内に実現できると私は推測しており、そのときDeFiが本当に爆発する可能性が非常に高いと思います。私たちが取り組んでいる暗号化資産管理トラックはまだ初期段階にありますが、その頃には高速な開発が始まるでしょう。考えられる現象の 1 つは、DeFi、伝統的な金融、そして伝統的な金融を強化する金融テクノロジーが、一定期間、2 つの並行世界を形成することです。