Giải mã đế chế tài chính Citadel Securities: "Chúng tôi không sản xuất ô tô, nhưng chúng tôi làm tiền giấy"
Nguồn gốc: Cổng giao dịch
Nguồn gốc: Cổng giao dịch
Ghi chú của biên tập viên: Vào ngày 11 tháng 1 năm 2022, một tin tức nặng nề đã quét qua giới Crypto, "Citadel Securities, nhà tạo lập thị trường nổi tiếng thế giới, đã hoàn thành khoản tài trợ 1,15 tỷ đô la Mỹ, Sequoia Capital, Paradigm đã tham gia đầu tư", mà đánh dấu rằng công ty Phố Wall Một nhà tạo lập thị trường nổi tiếng này cũng đã đến với thế giới mã hóa.
Cho đến nay, những gã khổng lồ giao dịch cao tần toàn cầu bao gồm Jump Trading, Tower, Hudson River Trading, Citadel, v.v.
Trước đó, Citadel đã có một điểm giao thoa khác với thế giới Web3.0. Trong cuộc đấu giá mang tính biểu tượng của bản sao Hiến pháp Hoa Kỳ vào ngày 20 tháng 11 năm ngoái, Giám đốc điều hành của Citadel, Kenneth Griffin, đã đánh bại ConstitutionDAO với giá 43,2 triệu đô la và thắng cuộc đấu giá, và ConstitutionDAO và Người của ông chỉ còn 200.000 đô la nữa là nổi tiếng trong lịch sử thế giới Dao.
chữ
Sau đây là nguyên văn
Trong số đầu tiên và thứ hai của chuỗi chuyến tham quan Thành cổ, chúng tôi đã nói về việc mặc dù Tập đoàn Thành cổ, được thành lập vào năm 1990, còn non trẻ, nhưng nó đã là một sự tồn tại giống như thần thánh trong thế giới tài chính. Hoạt động kinh doanh của nó bao gồm hai khối chính: quỹ phòng hộ Citadel, cung cấp hoạt động kinh doanh quản lý tài sản và Chứng khoán Citadel, cung cấp hoạt động kinh doanh tạo lập thị trường. Trong chuyến tham quan này, chúng ta sẽ tiếp tục nói về Ken Griffin, người sáng lập ra Citadel và những gen văn hóa độc đáo mà ông đã mang đến cho Citadel.
"Điều khiến Griffin khác biệt so với các tỷ phú mới khác là mức độ tham vọng của anh ấy. Những người biết anh ấy nói rằng Griffin không muốn giống như Julian Robertson của Tiger Management hay Steve của SAC Capital. Cohn, vốn chỉ được biết đến với vai trò là một huyền thoại quỹ phòng hộ . Có vẻ như điều ông ấy thực sự muốn là xây dựng một thứ gì đó vĩ đại: một đế chế tài chính khổng lồ, đa dạng giống như Goldman Sachs hay Morgan Stanley."
01 Từ cậu bé thần đồng đến phù thủy Phố Wall
Mô tả hình ảnh
Người bên phải là Ken Griffin thời niên thiếu
Griffin lớn lên yêu thích toán học và máy tính và là chủ tịch Câu lạc bộ Toán học của Trường Trung học Cộng đồng Boca Raton. Trong bức ảnh ghi ngày tháng này, Griffin, 17 tuổi, chuẩn bị cho một cuộc thi máy tính với hai bạn học khác. Cùng năm đó, Griffin cũng tạo ra một trò chơi giáo dục có tên là Math Shark. Ông cũng thành lập một công ty phân phối phần mềm bán hàng qua thư.
Ngoài máy tính, Griffin còn bộc lộ năng khiếu kinh doanh khi còn nhỏ. Năm 1980, ở tuổi 11, Griffin đã viết một bài báo về kế hoạch nghiên cứu thị trường chứng khoán. Ông bắt đầu giao dịch tích cực khi còn là sinh viên đại học Harvard.
Điều tuyệt vời nhất vào thời điểm đó là Griffin đã thuyết phục được ký túc xá cho phép anh lắp đặt một đĩa vệ tinh trên mái nhà để anh có thể cập nhật giá cổ phiếu mới nhất.
Đĩa vệ tinh đã được lắp đặt và Griffin vừa bắt kịp đợt lao dốc "Thứ Hai Đen tối" năm 1987 của chứng khoán Mỹ. Griffin đã quản lý 265.000 đô la vào thời điểm đó. May mắn thay, anh ấy đã đặt cược vào việc cổ phiếu giảm giá và kiếm bộn tiền. Màn trình diễn của Griffin đã thu hút sự chú ý của nhà tiên phong về quỹ phòng hộ người Mỹ Frank Meyer. Sau khi tốt nghiệp Harvard năm 1989, Griffin cố gắng gây quỹ cho quỹ phòng hộ của mình. Mayer đề nghị Griffin chuyển đến Chicago, nơi có công ty của anh ấy, và nói rằng anh ấy sẽ hỗ trợ anh ấy. Griffin đồng ý.
Mô tả hình ảnh
Griffin mua đảo như người thường mua bắp cải
Đến giữa năm 2008, Citadel quản lý tài sản trị giá 20 tỷ USD. Điều này đã khiến ấn phẩm ngành quỹ phòng hộ của Hoa Kỳ "Nhà đầu tư tổ chức" ca ngợi anh ấy, tuyên bố Griffin là cậu bé "phép màu" của ngành quỹ phòng hộ, mô tả anh ấy là "một vị thần, một kẻ mọt sách, một nhà tài chính toàn diện tự học""。
Tham vọng của Griffin cũng thu hút sự chú ý của tạp chí Fortune. Trong một báo cáo đặc biệt, "Fortune" đã viết: "Sự khác biệt giữa Griffin và các tỷ phú mới khác là tham vọng của anh ấy. Những người biết anh ấy nói rằng Griffin không muốn bị quản lý như một con hổ". như Julian Robertson tại SAC Capital hay Steve Cohen tại SAC Capital, điều anh ấy thực sự muốn dường như là xây dựng một thứ gì đó vĩ đại: một công ty như Goldman Sachs hay Morgan Stanley.
Quỹ phòng hộ Citadel đã mất một khoản đáng kinh ngạc 8 tỷ đô la trong cuộc khủng hoảng tài chính năm 2008 và buộc phải đóng băng các khoản mua lại của nhà đầu tư. Nhưng không thể tưởng tượng nổi, Griffin đã không phục hồi sau thất bại này mà đã vực dậy Citadel bằng máu, trở thành một trong những người khổng lồ không thể tranh cãi trong ngành quỹ phòng hộ, tính đến tháng 2 năm 2022, quy mô quản lý quỹ của Citadel là 46 tỷ đô la Mỹ. Griffin cũng tách đơn vị giao dịch cao tần của mình thành Công ty chứng khoán Citadel và xây dựng nó thành một công ty riêng biệt và hùng mạnh. Griffin xây dựng lại đế chế của mình như một pháp sư. (Chi tiết các bạn có thể xem lại Citadel tour 2)
Sau cuộc khủng hoảng tài chính, Citadel vươn lên từ phượng hoàng. Trong một loạt cuộc phỏng vấn với Wall Street Journal, Griffin nói: "Việc kinh doanh vẫn đang diễn ra. Citadel không sản xuất ô tô, nhưng chúng tôi kiếm ra tiền." (“Kinh doanh là kinh doanh,” ông Griffin nói trong một loạt cuộc phỏng vấn với The Wall Street Journal. “Tôi không sản xuất ô tô, nhưng chúng tôi sản xuất tiền.”)
02 Người có thể vô địch cả chạy 100 mét và chạy marathon
Ngành công nghiệp quỹ phòng hộ rất mờ đục. Nhưng ngay cả theo tiêu chuẩn công nghiệp, tính bí mật của Citadel là cực kỳ cao. Các nhân viên của Citadel được yêu cầu ký một thỏa thuận không tiết lộ nghiêm ngặt. Một cựu giám đốc điều hành từng nói với một phóng viên truyền thông: "Tôi thậm chí không được phép nói từ Citadel với các phóng viên". của người trong cuộc, mọi người ít được biết đến. Chúng ta chỉ có thể biết sơ qua về nó từ các báo cáo trên phương tiện truyền thông và quan sát từ bạn bè của Griffin.
Cựu Giám đốc điều hành của Goldman Sachs, Lloyd Blankfein, một người bạn của Griffin, là một trong số ít người đã bình luận công khai về Griffin. Anh so sánh tài năng của Griffin với huyền thoại thể thao Michael Jordan.
"Michael Jordan là Michael Jordan không chỉ vì anh ấy nhảy cao hơn và chạy nhanh hơn, anh ấy ở trong một đẳng cấp của riêng mình. Ken cũng giống như Jordan trong lĩnh vực của anh ấy. Ken là một thành viên tuyệt vời, nhưng anh ấy cũng là một doanh nhân tuyệt vời, và những thứ đó thường không kết hợp với nhau ở một người, giống như một vận động viên chạy cả cự ly 100 mét và chạy ma-ra-tông.”
Trong nhóm Thành cổ, Griffin được tôn trọng hơn là được yêu mến. Văn hóa công ty rất tàn bạo ngay cả theo tiêu chuẩn của Phố Wall. “Bạn không thể mong đợi nhiều sự đồng cảm trong một công ty,” một cựu nhân viên nói với Financial Times vào năm ngoái. “Đó có thể là một lợi thế cho công ty khi công việc căng thẳng và điên cuồng.” Nhân viên cũ cũng cho biết anh nghĩ Griffin cảm thấy áp lực khác với những người khác. "Anh ấy muốn trở thành người giỏi nhất trong mọi thứ, và tất cả mọi người ở Citadel đều phụ thuộc vào việc giúp anh ấy đạt được điều đó."
Bản thân Griffin không hề giấu giếm môi trường cạnh tranh như vậy. “Nếu bạn là kiểu người thích cạnh tranh, bạn sẽ rất thích làm việc tại Citadel,” anh nói.
Trong một thời gian dài, nhân viên coi Griffin là một ông chủ "nghiêm khắc và thiếu kiên nhẫn". Jamil Nazarali, hiệu trưởng của Dịch vụ Hành quyết Thành cổ, nhớ lại đã hỏi ý kiến của ông Griffin về việc mua một đối thủ cạnh tranh với giá bao nhiêu. Griffin trả lời, "Đó là công việc kinh doanh của bạn—bạn muốn trả bao nhiêu cho nó?" ("Đó là công việc kinh doanh của bạn—bạn muốn trả bao nhiêu cho nó?")
Vào năm 2013, Griffin không hài lòng với khoản lỗ ngắn hạn của một trong những bộ phận chọn cổ phiếu của công ty đến mức ông đã yêu cầu nhân viên báo cáo hàng quý về hơn 1.700 công ty mà công ty tập trung vào. Ông tiến hành kiểm tra tại chỗ trên các báo cáo này. Tỷ lệ thay thế nhân viên cao của Citadel từng là tâm điểm chú ý trong ngành. Lloyd Blankfein, cựu CEO của Goldman Sachs, từng tiết lộ rằng trong một thời gian dài, Griffin sẽ tham gia vào từng chi tiết nhỏ trong quá trình ra quyết định của công ty. Anh ấy nói rằng ngay cả trong số những người có tính cách rất "căng thẳng" (làm việc tập trung, cường độ cao), Ken sẽ xếp hạng trong top 10.
Một ông trùm Phố Wall khác, Daniel Loeb, tỏ ra kém tử tế hơn với Griffin. Trong một email gửi cho Griffin, anh ta gọi Griffin là "chuột nhảy" và nói Thành cổ của Griffin là "Gulag". (Bạn bị bao vây bởi những kẻ nịnh bợ, nhưng ngay cả bạn cũng phải biết rằng những người làm việc cho bạn coi thường và phẫn nộ với bạn. Tôi cho rằng bạn biết điều này bởi vì tôi đã đọc các thỏa thuận tuyển dụng mà bạn bắt mọi người ký kết. Anh ấy nói, bạn đang bị bao vây bởi những kẻ nịnh bợ , Những người làm việc cho bạn ghét và coi thường bạn, tôi có thể thấy điều đó từ những thỏa thuận mà bạn bắt những người làm việc cho bạn ký kết)
Tất nhiên, với tư cách là một ông chủ lớn, Griffin cũng không ngừng phát triển kỹ năng của mình. Khi đế chế tài chính của anh ấy tiếp tục mở rộng, anh ấy cũng đã học cách dành phần lớn thời gian của mình cho quá trình đầu tư hơn là cho các quyết định vị trí cá nhân. "Tôi không ngừng cố gắng tìm sự cân bằng giữa việc thúc ép mọi người quá nhiều và không thúc đẩy họ đủ mạnh," anh nói.
Tuy nhiên, chúng ta phải thừa nhận rằng với tư cách là người sáng lập công ty, gen tính cách của ông có ảnh hưởng sâu sắc đến văn hóa của Citadel. Zhao Peng, Giám đốc điều hành của Citadel Securities, cho biết ông rất tôn trọng Griffin. Anh ấy nói rằng hầu hết cách anh ấy xử lý và đánh giá mọi thứ đều học được từ Ken. Ngay cả khi Ken không tham gia vào các chi tiết tốt hơn của các hoạt động hàng ngày như trước đây, thì tác động văn hóa của anh ấy đối với Thành cổ vẫn rất sâu sắc.
03 Truyện cổ tích tan vỡ
Năm 2012, vụ ly hôn của Griffin với vợ cũ (vợ thứ hai) nhận được rất nhiều sự quan tâm của giới truyền thông. Vợ cũ của anh là một người Pháp xinh đẹp và cũng là nhà quản lý quỹ Phố Wall. Cả hai đã tổ chức lễ cưới tại Cung điện Versailles của Pháp và sự hoành tráng xa hoa của nó đã gây chấn động giới giàu có trên thế giới.
Người vợ cũ xinh đẹp Dias đã sinh cho Griffin 3 người con, đây có thể coi là sự cố gắng hết sức để cô được thừa hưởng gen ưu tú. Sau đó, hai người cũng rất có tình cảm, người ta thường cho rằng trong cuộc hôn nhân này, Dias đã truyền cho Griffin văn hóa và khí chất, Griffin sau đó trở nên giàu có và bắt đầu sưu tầm một lượng lớn tác phẩm nghệ thuật hiện đại.
Nhưng ngay cả một cậu bé vàng và cô gái ngọc trai bắt mắt như vậy cũng làm ầm ĩ khi họ chia tay. Vợ cũ Dias cho biết Griffin đã cãi nhau với cô ấy và lấy một chiếc đèn cạnh giường ngủ và ném vào cô ấy. Vợ cũ cũng đòi Griffin 1 triệu đô la Mỹ tiền sinh hoạt hàng tháng, nói rằng cô hy vọng được chuyển đến New York cùng ba đứa con vì cho rằng Chicago quá bẩn. Dưới sự phơi bày của giới truyền thông, Griffin dường như đã nhượng bộ, và cuối cùng cả hai đã đạt được một thỏa thuận.
Việc Griffin chi hàng trăm triệu USD mua nhà sang trọng, mời ca sĩ hát cho nhân viên của mình như thế nào thường là tâm điểm chú ý của giới truyền thông. Năm 2019, anh mua một căn hộ áp mái tại 220 Central Park South với giá 238 triệu USD ở New York, lập kỷ lục mua căn hộ đắt nhất ở Hoa Kỳ.
Vào năm 2021, Griffin cũng đã chi 43,2 triệu đô la, đánh bại các nhà thầu, cho một bản sao của phiên bản 1787 của Hiến pháp Hoa Kỳ. Sotheby cho biết Griffin đã lập kỷ lục thế giới về mức giá cao nhất cho bất kỳ bản in, cuốn sách và tư liệu lịch sử nào.
"Con trai tôi đã gọi cho tôi và yêu cầu tôi mua nó. Tôi chỉ nói với bản thân mình, tôi phải có bản hiến pháp này", ông sau đó nói với giới truyền thông. Thua Griffin trong cuộc đấu thầu là một tổ chức có tên là ConstitutionDAO, một nhóm gồm 1.700 người chơi tiền ảo đã huy động được tổng cộng 40 triệu đô la thông qua mạng xã hội. Griffin sau đó nói với báo chí rằng ông sẽ cho bảo tàng mượn miễn phí bản Hiến pháp.
liên kết gốc
