SignalPlus宏观分析(20240129)：美国经济数据表现强劲
ตลาดสิ้นสุดเมื่อสัปดาห์ที่แล้วด้วยข้อมูลเศรษฐกิจสหรัฐที่แข็งแกร่งขึ้น ในเดือนธันวาคม PCE หลักโดยรวมเพิ่มขึ้น 0.17% เมื่อเทียบเป็นรายเดือน อย่างไรก็ตาม ราคาบริการหลักนอกเหนือจากที่อยู่อาศัยยังคงแข็งแกร่ง โดยเพิ่มขึ้น 0.28 เมื่อเทียบเป็นเดือน % รายได้ส่วนบุคคลและการใช้จ่ายของผู้บริโภคอยู่ในเกณฑ์ดี ในขณะที่ยอดขายบ้านก็เพิ่มขึ้นสูงสุดช่วงหนึ่งเดือนเดียว (+8.3%) ในรอบ 10 ปีที่ผ่านมา (นอกช่วงการแพร่ระบาด)
รายได้คงที่ทำได้ไม่ดีนักท่ามกลางความกังวลที่เพิ่มขึ้นเกี่ยวกับราคาที่สูงขึ้นในภาคบริการ ควบคู่ไปกับการออกหุ้นกู้ของบริษัทที่ทำสถิติสูงสุดเป็นประวัติการณ์ที่ 721 พันล้านดอลลาร์ในเดือนมกราคม เนื่องจากความต้องการลงทุนส่วนใหญ่ได้รับการสนองตอบ นอกจากนี้ โลจิสติกส์ด้านการขนส่งยังคงได้รับผลกระทบ และด้วยความขัดแย้งที่เพิ่มขึ้นในตะวันออกกลาง (ฐานทัพสหรัฐฯ ในจอร์แดนถูกโจมตีโดยโดรน) ราคาน้ำมันจึงมีโอกาสที่จะเกิน 80 ดอลลาร์สหรัฐฯ ต่อบาร์เรล ซึ่งอาจก่อให้เกิดภัยคุกคาม เพื่อชะลออัตราเงินเฟ้อ
สัปดาห์นี้จะเป็นสัปดาห์มหภาคที่ยุ่งที่สุดในปีนี้ ในวันอังคาร ผลการสำรวจความเชื่อมั่นผู้บริโภคและจำนวนตำแหน่งงานว่างของ JOLTS จะเปิดเผย ในวันพุธจะมีการสรุปความคิดเห็นของธนาคารแห่งประเทศญี่ปุ่น, PMI ของจีน, CPI ของเยอรมนี และอัตราการว่างงาน, การประชุม ADP ของสหรัฐอเมริกา, การประชุม FOMC และ การประกาศรีไฟแนนซ์รายไตรมาสตามด้วยผลประกอบการในวันพฤหัสบดี PMI ภาคการผลิตใหม่ ความละเอียดของธนาคารแห่งอังกฤษ และดัชนีการผลิต ISM ของสหรัฐอเมริกาจะสิ้นสุดสัปดาห์ที่วุ่นวายในวันศุกร์ด้วยข้อมูลการจ้างงานนอกภาคเกษตรของสหรัฐและการสำรวจความเชื่อมั่นผู้บริโภคของมหาวิทยาลัยมิชิแกน
ฤดูผลประกอบการของสหรัฐฯ ก็มียุ่งเช่นกัน โดย 32% ของบริษัท SP 500 รายงานผลประกอบการในสัปดาห์นี้ รวมถึง Alphabet, Microsoft, AMD, Apple, Amazon และ Meta
สัปดาห์นี้จะนำเสนอข้อมูลใหม่มากมายในสามประเด็นหลัก ได้แก่ รายได้ของบริษัท นโยบายการเงิน และข้อมูลเศรษฐกิจ เราเชื่อว่าข้อมูลการจ้างงานอาจเป็นสิ่งที่สำคัญที่สุดและการตัดสินใจของ FOMC จะครอบคลุมขอบเขตกว้างที่สุด ขณะเดียวกัน ในตลาดที่มีแนวโน้มสูงขึ้นตั้งแต่ต้นปีแต่ยังคงแสดงการหลีกเลี่ยงความเสี่ยง, ผลประกอบการของบริษัท ประสิทธิภาพอาจส่งผลเชิงบวกต่อตลาด แนวโน้มสัมพัทธ์มีผลกระทบมากที่สุด หากผลลัพธ์ในพื้นที่เหล่านี้เป็นเชิงบวก ตลาดอาจเพิ่มขึ้นอีกและลบเหตุผลที่นักลงทุนต้องระมัดระวัง
ขณะนี้ตลาดคาดการณ์ว่าความเป็นไปได้ที่ FOMC จะลดอัตราดอกเบี้ยในเดือนมีนาคมนั้นอยู่ใกล้ 50/50 อย่างไรก็ตาม การประชุม FOMC ในสัปดาห์นี้อาจไม่สร้างความประหลาดใจมากนักเนื่องจากจะไม่มีการประกาศการคาดการณ์ทางเศรษฐกิจ และโดยทั่วไป ตลาดคาดว่า ธนาคารกลางสหรัฐจะยังคงใช้ความเห็นในปัจจุบันเพื่อจัดการกับความคาดหวังของตลาด รายงานของ Citi ชี้ให้เห็นว่าความผันผวนโดยนัยในปัจจุบันของตัวเลือกคร่อมในวันที่ 31 มกราคมอยู่ที่ +/- 1% ซึ่งต่ำกว่าความผันผวนจริงที่ +/- 1.3% ในวันประชุม FOMC ตั้งแต่ปี 2022
ในแง่ของความเชื่อมั่นของนักลงทุน นักเทรดออปชันโดยทั่วไปยังคงมีภาวะกระทิง โดยการโทร 0 DTE ทำสถิติใหม่ โดยมากกว่า 58% ของปริมาณการโทร 0 DTE เป็นการโทร ผลักดันอัตราส่วนการโทร/การวางกลับมาสูงกว่า 1
ไม่มีอะไรเกิดขึ้นมากนักในด้านสกุลเงินดิจิทัล โดยราคาเพิ่มขึ้นในช่วงสุดสัปดาห์จากการขายชอร์ตในบางตลาด ในขณะที่มีข่าวว่า Google จะเริ่มอนุญาตให้โฆษณา BTC และสกุลเงินดิจิทัลบางรายการแสดงบนแพลตฟอร์ม แม้ว่าการเปลี่ยนแปลงนโยบายนี้ ในช่วงต้นมีการประกาศเมื่อเดือนธันวาคมปีที่แล้ว
การไหลของเงินทุนไปยัง ETF นั้นโดยพื้นฐานแล้วยังคงเหมือนเดิม โดย ETF จำนวน 9 รายการยังคงตอบสนองต่อการไหลออกจาก GBTC ร่วมกัน อย่างไรก็ตาม เราเริ่มเห็นปริมาณการซื้อขาย IBIT ของ Blackrock เพิ่มขึ้นแตะ 481 ล้านดอลลาร์ และค่อยๆ เข้าใกล้ Greyscale ที่ 649 ล้านดอลลาร์ และสูงกว่านั้นมาก ปริมาณการซื้อขายเฉลี่ยในสัปดาห์แรก มีโอกาสใดบ้างที่ปริมาณการซื้อขายของ IBTC จะเกิน GBTC ก่อนกลางเดือนกุมภาพันธ์? สิ่งนี้ส่งสัญญาณการมาถึงของตลาดกระทิงครั้งต่อไป โดยที่ TradFi จะยังคงครอบครองสกุลเงินดิจิทัลต่อไปหรือไม่ ให้ความสนใจอย่างใกล้ชิดต่อไป!
คุณสามารถค้นหา SignalPlus ได้ใน Plugin Store ของ ChatGPT 4.0 เพื่อรับข้อมูลการเข้ารหัสแบบเรียลไทม์ หากคุณต้องการรับข้อมูลอัปเดตของเราทันที โปรดติดตามบัญชี Twitter ของเรา @SignalPlus_Web3 หรือเข้าร่วมกลุ่ม WeChat ของเรา (เพิ่มผู้ช่วย WeChat: SignalPlus 123) กลุ่ม Telegram และชุมชน Discord เพื่อสื่อสารและโต้ตอบกับเพื่อน ๆ มากขึ้น
SignalPlus Official Website：https://www.signalplus.com
