“白毛股神”Serenity：黄仁勋供应链思维值得借鉴，AI上游瓶颈环节或迎机会

Odaily星球日报讯 “白毛股神”Serenity โพสต์ข้อความว่า บทเรียนด้านการจัดการห่วงโซ่อุปทานของ Jensen Huang CEO ของ NVIDIA ที่น่าสนใจที่สุดคือ แม้ใช้เงินเพียงประมาณ 400 ล้านดอลลาร์เพื่อล็อกการจัดหาวัสดุสำคัญ ก็อาจช่วยให้คู่แข่งหลีกเลี่ยงความเสียหายทางเศรษฐกิจหลายหมื่นล้านดอลลาร์จากการขาดแคลนอุปทานได้ กลยุทธ์การแข่งขันในห่วงโซ่อุปทานนี้คาดว่าจะขยายตัวขึ้นไปยังต้นน้ำอย่างต่อเนื่องก่อนปี 2027

Serenity มองว่า เมื่อสถาปัตยกรรมใหม่ เช่น NPO และ CPO เริ่มปรากฏขึ้นในห่วงโซ่อุตสาหกรรม AI ภาคส่วน CCL, ABF, PCB และส่วนประกอบโมดูลออปติคัลล้วนน่าจับตามอง แต่เมื่อเทียบกับชิ้นส่วนขนาดใหญ่แล้ว Serenity มองบวกมากกว่าต่อชิ้นส่วนขนาดเล็กที่มีต้นทุนต่ำกว่า เกณฑ์การล็อกกำลังการผลิตไม่สูงนัก แต่กลับอาจกลายเป็นคอขวดสำคัญได้ ปัจจุบันการลดเลเวอเรจและอารมณ์เชิงลบในตลาดกำลังผลักดันให้กลุ่มหุ้นที่เกี่ยวข้องผันผวนไปในทิศทางเดียวกัน ทำให้ยังยากที่จะแยกแยะพื้นฐานของหุ้นรายตัวในระยะสั้น แต่ในปี 2027 ภาคส่วนคอขวดในห่วงโซ่อุปทานอาจมีโอกาสในการลงทุนที่เหนือความคาดหมายจำนวนมาก