ผู้เขียนต้นฉบับ: Axel Bitblaze (@Axel_bitblaze 69 ）

เรียบเรียงต้นฉบับ: Joyce, BlockBeats

หมายเหตุบรรณาธิการ: Axel Bitblaze นักวิจัยด้าน Crypto ได้วิเคราะห์เครือข่ายสาธารณะ 3 แห่ง ได้แก่ Injective, Oasis และ Near จากมุมมองของเทคโนโลยี กรณีการใช้งาน ประสิทธิภาพ กลไกฉันทามติ สถานะทางการตลาด และเศรษฐศาสตร์โทเค็น และจากปริมาณการซื้อขายที่สูงขึ้น/อัตราส่วนมูลค่าตลาดของ Injective เชื่อว่าตลาดจะสนใจ Injective มากขึ้นในระยะสั้น และธุรกรรมใน Injective จะมีการเคลื่อนไหวมากขึ้น BlockBeats ได้รับการคอมไพล์ดังนี้:

โซลูชัน L1 ที่เน้นความเป็นส่วนตัว Oasis Protocol

เทคโนโลยี: มุ่งเน้นไปที่ฟังก์ชันการปกป้องความเป็นส่วนตัว รวมเทคโนโลยีคอมพิวเตอร์ที่ปลอดภัย (เช่น สภาพแวดล้อมการดำเนินการที่เชื่อถือได้) และกรอบงานบล็อกเชน

กลไกฉันทามติ: ใช้ Proof of Stake (PoS) เพื่อบรรลุฉันทามติ

กรณีการใช้งาน: มุ่งเป้าไปที่แอปพลิเคชันที่ต้องการความเป็นส่วนตัวเป็นหลัก เหมาะเป็นพิเศษสำหรับสาขาการดูแลสุขภาพหรือการเงินที่จำเป็นต้องปกป้องข้อมูลที่ละเอียดอ่อน

ประสิทธิภาพ: ความสามารถในการปรับขนาดสูงและค่าธรรมเนียมก๊าซต่ำ ข้อดีของกลไก PoS และโครงสร้างเครือข่ายที่ปรับให้เหมาะสม

การวางตำแหน่งทางการตลาด: เนื่องจากเป็นแพลตฟอร์มที่เน้นความเป็นส่วนตัว จึงอาจดึงดูดตลาดเฉพาะกลุ่มได้ โดยเฉพาะอย่างยิ่งน่าสนใจสำหรับอุตสาหกรรมที่จัดการข้อมูลที่ละเอียดอ่อน

DeFi และอนุพันธ์ L1 โซลูชันแบบฉีด

เทคโนโลยี: มุ่งหวังที่จะสร้างแพลตฟอร์มที่กระจายอำนาจอย่างสมบูรณ์สำหรับอนุพันธ์และ DeFi อนุญาตให้สร้างตลาดที่ไม่ได้รับอนุญาตและกระจายอำนาจ

กลไกฉันทามติ: การใช้โมเดล PoS ซึ่งช่วยเพิ่มความเร็วในการทำธุรกรรมและค่าธรรมเนียมที่ลดลง

กรณีการใช้งาน: มุ่งเน้นไปที่การซื้อขายและการเงิน สนับสนุนผลิตภัณฑ์ทางการเงินต่างๆ เช่น ฟิวเจอร์สและฟิวเจอร์สถาวร

ประสิทธิภาพ: ปริมาณธุรกรรมที่สูงและเวลาแฝงต่ำ แก้ปัญหาปัญหาทั่วไปบางประการใน DeFi และการซื้อขาย

การวางตำแหน่งทางการตลาด: น่าดึงดูดอย่างมากสำหรับชุมชน DeFi และเทรดเดอร์ที่กำลังมองหาแพลตฟอร์มการซื้อขายที่มีการกระจายอำนาจ ปลอดภัย และมีประสิทธิภาพ

Near protocol

เทคโนโลยี: การใช้ประโยชน์จากเทคโนโลยีการแบ่งส่วนเพื่อความสามารถในการขยายขนาด ช่วยให้เครือข่ายสามารถรองรับธุรกรรมได้มากขึ้นเมื่อเติบโตขึ้น

กลไกฉันทามติ: ใช้ Nightshade ซึ่งเป็นรูปแบบหนึ่งของ PoS ที่ช่วยให้ได้รับปริมาณงานสูงและต้นทุนการทำธุรกรรมต่ำ

กรณีการใช้งาน: มุ่งหวังที่จะเป็นแพลตฟอร์มที่เป็นมิตรต่อนักพัฒนาซึ่งสนับสนุน dApps ที่หลากหลาย รวมถึง NFT เกม และ DeFi

ประสิทธิภาพ: ใช้วิธีการแบ่งส่วนที่เป็นเอกลักษณ์ (การแบ่งส่วนตามการใช้งาน) ซึ่งเป็นแนวทางแก้ไขที่เป็นไปได้สำหรับปัญหาสามเหลี่ยมที่เป็นไปไม่ได้ของบล็อคเชน

การวางตำแหน่งทางการตลาด: มุ่งเน้นไปที่การใช้งานและความสามารถในการปรับขนาด โดยมีเป้าหมายเพื่อกำหนดเป้าหมายส่วนที่กว้างขึ้นของระบบนิเวศบล็อกเชนตั้งแต่นักพัฒนาไปจนถึงผู้ใช้ปลายทาง

การวิเคราะห์เปรียบเทียบ

1) พื้นที่โฟกัส

- $ROSEโดดเด่นเนื่องจากคุณสมบัติความเป็นส่วนตัว

- $INJกำหนดเป้าหมายไปที่ DeFi และตลาดการซื้อขาย

- $NEARวางตำแหน่งตัวเองเป็นบล็อกเชนอเนกประสงค์ที่ปรับขนาดได้ซึ่งเหมาะสำหรับ dApps ต่างๆ

2) ข้อได้เปรียบทางเทคนิค

- $ROSEแนวทางความเป็นส่วนตัวเป็นตัวสร้างความแตกต่างที่สำคัญ โดยเฉพาะอย่างยิ่งที่เกี่ยวข้องในอุตสาหกรรมที่เกี่ยวข้องกับความอ่อนไหวของข้อมูล

- $INJมอบเครื่องมือพิเศษแก่ภาคการเงิน โดยเฉพาะอนุพันธ์และการซื้อขาย

- $NEARเทคโนโลยี Sharding มอบรากฐานที่มั่นคงสำหรับความสามารถในการขยายขนาดและเป็นที่ดึงดูดใจอย่างกว้างขวางสำหรับนักพัฒนา dApp จำนวนมาก

3) กรณีการใช้งานและระบบนิเวศ

- $ROSEการยอมรับเฉพาะกลุ่มอาจพบเห็นได้ในอุตสาหกรรมที่ต้องการความเป็นส่วนตัวของข้อมูล

- $INJสามารถดึงดูดสถาบันการเงินและผู้ชื่นชอบ DeFi ได้

- $NEARเนื่องจากความยืดหยุ่นและความสามารถในการปรับขยายได้ จึงมีศักยภาพในการนำไปใช้ในวงกว้างขึ้น และดึงดูดการพัฒนา dApp ที่หลากหลาย

4) มุมมองนักลงทุน

- $ROSEอาจน่าดึงดูดสำหรับผู้ที่ต้องการลงทุนในพื้นที่ความเป็นส่วนตัวของสกุลเงินดิจิทัล

- $INJอาจดึงดูดนักลงทุนที่สนใจในการเติบโตและนวัตกรรมในแอปพลิเคชันทางการเงินบนบล็อกเชน

- $NEARนี่อาจเป็นทางเลือกที่เหมาะสมสำหรับนักลงทุนที่เดิมพันการนำเทคโนโลยีบล็อกเชนมาใช้อย่างแพร่หลายในภาคส่วนต่างๆ

โทเคโนมิกส์

1) มูลค่าตลาด

• $NEAR 1, 228, 940,901 ดอลลาร์

• $ROSE ： 263, 770,383 ดอลลาร์

• $INJ 1, 152, 649,$407

วิเคราะห์:

NEAR และ INJ มีมูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาดที่สูงกว่าอย่างมีนัยสำคัญเมื่อเทียบกับ ROSE สิ่งนี้ชี้ให้เห็นถึงการประเมินมูลค่าตลาดที่สูงขึ้น และความเชื่อมั่นของนักลงทุนหรือการรับรู้ด้านอรรถประโยชน์ที่สูงขึ้น มูลค่าตลาดที่สูงขึ้นมักจะหมายถึงตำแหน่งที่มั่นคงมากขึ้นในตลาด แต่ก็อาจหมายถึงว่ามีความเป็นผู้ใหญ่มากขึ้นและอาจมีอัตราการเติบโตที่ต่ำกว่าเมื่อเทียบกับเหรียญที่มีราคาหมวกขนาดเล็ก

2) ปริมาณการซื้อขายตลอด 24 ชั่วโมงและอัตราส่วนมูลค่าตลาด

- $NEAR ：

- ปริมาณ: $22, 437, 661

- ปริมาณการซื้อขาย/อัตราส่วนมูลค่าตลาด: 0.02

- $ROSE ：

- ปริมาณ: $6, 461, 412

- ปริมาณการซื้อขาย/อัตราส่วนมูลค่าตลาด: 0.02

- $INJ ：

- ปริมาณ: $51, 954, 873

- อัตราส่วนปริมาณ/มูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาด: 0.05

วิเคราะห์:

$INJปริมาณการซื้อขายจะสูงขึ้นอย่างมากเมื่อเทียบกับมูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาด ซึ่งบ่งชี้ว่ามีการซื้อขายที่กระตือรือร้นมากขึ้น และอาจเพิ่มสภาพคล่องและความสนใจของนักลงทุนในระยะสั้น

$NEARและ$ROSEแม้ว่าจะมีอัตราส่วนที่ใกล้เคียงกัน แต่ก็มีฤทธิ์น้อยกว่าเมื่อเปรียบเทียบ

ตัวชี้วัดอุปทาน:

1) อุปทานหมุนเวียน

- $NEAR ： 989, 205,461 (98.92% ของอุปทานทั้งหมด)

- $ROSE ： 5, 029, 357,184 (50.29% ของอุปทานทั้งหมด)

- $INJ ： 83, 755,556 (83.76% ของอุปทานทั้งหมด)

2) อุปทานรวมและอุปทานสูงสุด

- $NEAR: อุปทานทั้งหมด 1 พันล้าน, อุปทานสูงสุด ไม่ได้กำหนดไว้

- $ROSE: อุปทานทั้งหมด 10 พันล้าน, อุปทานสูงสุด ไม่ได้กำหนดไว้

- $INJ: อุปทานรวม 100 ล้านและอุปทานสูงสุด

$NEARอุปทานหมุนเวียนเกือบทั้งหมด ซึ่งบ่งบอกถึงแรงกดดันด้านเงินเฟ้อที่จำกัด

$ROSEเพียงครึ่งหนึ่งของอุปทานทั้งหมดที่มีการหมุนเวียน ซึ่งอาจนำไปสู่ผลกระทบด้านเงินเฟ้อ

$INJอุปทานถูกจำกัด ดึงดูดมูลค่าที่เพิ่มขึ้นหากความต้องการยังคงแข็งแกร่ง

บทสรุปของเศรษฐศาสตร์โทเค็น

• $INJโดดเด่น - มีปริมาณการซื้อขายที่สูงกว่าเมื่อเทียบกับมูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาด ซึ่งอาจบ่งบอกถึงความสนใจในตลาดที่มีการเคลื่อนไหวมากขึ้นหรือการซื้อขายแบบเก็งกำไร

• อัตราส่วนอุปทานหมุนเวียนเป็นสิ่งสำคัญ:

- $NEAR: เจือจางเกือบหมด

- $INJ: อุปทานโทเค็นส่วนใหญ่ถึงขีดจำกัดอุปทานสูงสุดที่ตั้งไว้ และสามารถซื้อขายได้อย่างอิสระในตลาด

- $ROSE: ยังมีส่วนสำคัญที่ยังไม่ได้เข้าสู่การหมุนเวียน

ลิงค์เดิม