원작자: 빅토리아, 메토피아

Web3 분야에서 다양한 트랙(예: SocialFi, GameFi, NFTFi, ArtFi 등)에 금융 속성을 추가하는 것은 주로 블록체인 기술과 분산 금융을 활용하여 자산화, 인센티브 메커니즘, 자금 조달, 유동성 및 자율성을 촉진하는 것입니다. 새로운 경제 모델과 적용 시나리오를 추적합니다.

Web3의 사용자 인센티브 개발은 토큰, 화이트리스트, 자격 증명에서 작업 플랫폼 포인트, 그리고 프로젝트 당사자 자체 포인트로의 진화 과정을 거쳤습니다. 초기에는 토큰이 참가자의 성장이나 충성도를 장려하고, 가치를 포착하거나, 제품에 대한 다양한 유형의 핵심 유틸리티를 제공하는 데 자주 사용되었습니다. 일반적인 토큰 게임플레이는 참여를 장려하고 초기 사용자(예: Uniswap, ENS)에게 보상하기 위한 일회성 소급 에어드롭에 중점을 두고 있으며, 특정 작업(예: LooksRare, 컴파운드)을 수행한 사용자에게 보상을 제공하는 진행 중인 유동성 채굴 프로젝트에 중점을 두고 있습니다. NFT Summer가 끝나갈 무렵, 커뮤니티에 기꺼이 기여하고 커뮤니티와 함께 성장할 의향이 있는 '가족 구성원'을 선발하기 위해 화이트리스트가 인기를 끌었습니다. 그러나 '화이트리스트'라는 용어는 결국 안정적인 저비용 차익거래 도구가 되었고, 프로젝트 당사자들에 의해 과대광고되었고 마침내 약세장이 도래하면서 NFT 시장에는 닭털만 남았습니다. 작업 플랫폼의 폭발적인 증가와 SBT 개념의 인기로 인해 Web3의 인센티브 방법이 또다시 반복되었습니다. 이러한 바우처가 불가능할 경우 수많은 온체인 및 오프체인 행동이 바우처로 변환되어 보관되었습니다. 완전히 활용되면 결국 눈송이와 같은 사이버 신호로 변할 것입니다.

포인트 인센티브

마지막 불곰 사이클 당시 L2 퍼블릭 체인 Blast는 포인트 시스템을 도입하고 실제 가치를 부여함으로써 프로젝트 개발자가 포인트를 사용하여 사용자에게 동기를 부여하는 추세를 성공적으로 이끌었습니다. 최근 리네아는 이 루트를 복제하는데 성공한 것으로 보인다. Linea는 더 많은 사용자를 유치하고 네트워크에서 TVL을 높여 생태계 발전을 촉진하는 것을 목표로 5월 17일 첫 번째 Volt of Linea Surge를 출시했습니다. Linea Surge는 사용자가 Linea에 자산을 보유하고 이를 네트워크의 DeFi 프로토콜에 배포하여 LXP-L 토큰을 얻을 수 있는 포인트 기반 프로그램입니다. 5월 24일 리네아 TVL은 11억 달러를 돌파해 11억 2천만 달러를 기록하며 7일 만에 42.58% 증가하는 등 사상 최고치를 이어갔다. Linea Surge 프로그램의 목표 중 하나는 네트워크에 고정된 총 가치(TVL)를 늘려 생태계의 성장을 촉진하는 것입니다. 데이터에 따르면 Linea TVL은 Surge 계획 출시 이후 크게 성장하여 11억 달러를 초과했으며 계획 목표의 3분의 1(TVL이 30억 달러 도달)을 달성했습니다.

Point의 인센티브 방식 주변에서도 PointFi의 궤적이 파생되었으며, 그 중 Whales Market이 선두에 섰습니다. Whales Market은 토큰이 공식적으로 발행되기 전에 사용자가 토큰을 사전 교환할 수 있는 새로운 P2P 주요 시장 플랫폼을 제공합니다. 여기에는 스마트 계약을 사용하여 구매자와 판매자가 상호 합의된 온체인 거래에 도달할 수 있도록 하는 P2P 포인트 시장인 고래 시장도 포함됩니다. 토큰이 출시된 후 Whales Market은 재단의 발표에 따라 포인트를 해당 토큰으로 자동 전환합니다. 포인트 주문은 사전에 설정되어야 하지만 최종 토큰으로의 전환 비율은 TGE까지 발표되지 않습니다. 그러나 일부 사용자는 이 메커니즘으로 인해 판매자의 포인트가 자신이 받은 토큰의 가치보다 훨씬 더 높아질 수 있다고 생각합니다. 이는 판매자가 토큰의 가치를 미리 결정할 수 없기 때문에 거래에서 위험에 직면할 수 있으며, 포인트 수가 토큰의 가치를 훨씬 초과할 수 있다는 의미입니다.

인센티브 방법으로 포인트가 인기를 얻은 것은 사용자 유지 및 참여를 향상하려는 프로젝트 측의 긴급성을 반영합니다. 그러나 점점 더 많은 포인트 프로그램이 토큰 교환을 완료함에 따라 사용자와 시장에서 다양한 목소리가 나오기 시작했습니다.

1. 포인트 시스템의 확산 : 점점 더 많은 프로젝트에서 포인트 시스템을 채택함에 따라 일부 사람들은 이 인센티브 모델이 실제로 효과적인지 의문을 제기하기 시작했습니다. 그들은 포인트 시스템이 많은 돈을 끌어들이지만 실제로 사용자나 구축자를 끌어들이지 못하는 '독성 TVL' 현상으로 이어질 것이라고 우려합니다. 또한 일부 사람들은 포인트 시스템이 사용자 행동을 실제 프로젝트 기여보다는 포인트 획득에 더 집중하게 한다고 믿습니다.

2. 투기와 로봇 운영 : 포인트 제도의 등장으로 투기꾼과 로봇 운영이 대거 유입돼 시장에 거품이 생기고 건강하지 못한 환경이 조성된다는 지적도 나온다. 프로젝트 당사자는 포인트 시스템을 사용하여 사용자 및 거래 데이터를 신속하게 획득하지만 이러한 데이터는 실제적이지 않거나 지속 가능하지 않을 수 있습니다.

3. 규제 및 규정 준수 문제 : 규제 기관이 암호화 시장에 더 많은 관심을 쏟으면서 프로젝트는 더 많은 규정 준수 문제에 직면하게 되었습니다. 일부에서는 명확한 규제 규칙이 부족하여 포인트 시스템의 남용과 혼란이 발생하여 투자자가 자신이 수용하는 내용과 위험을 진정으로 이해하지 못한다고 생각합니다.

4. 사용자의 주의가 산만해집니다 . 점점 더 많은 프로젝트가 포인트 시스템을 채택함에 따라 사용자의 주의가 분산되어 특정 프로젝트나 생태계에 집중하기 어려울 수 있습니다. 포인트 시스템은 사용자 유지를 유도하는 수단이 되었지만 장기적인 가치와 충성도를 가져오지 못할 수도 있습니다.

5. 일부 사용자는 입출력 비율에 의문을 제기합니다 . 포인트는 기존 대화형 에어드롭의 인센티브 논리를 단순화합니다. 그러나 프로젝트 팀과 사용자 패널 데이터가 점진적으로 증가함에 따라 사용자는 포인트 증가로 인해 향후 에어드랍에 대한 기대를 가지게 됩니다. 그들은 결국 모호한 수입 계산에 직면하거나 프로젝트 당사자에 의해 "유연하게" 결정될 수 있습니다. "포인트가 소득을 약속하는 것은 아니다"라는 말은 커뮤니티 안팎에서 온갖 "소란"으로 가득 찬 포인트 활동 종료와 인센티브 환급 사이의 공백 기간을 만드는 경우가 많습니다.

포인트 시스템이 프로젝트에 단기적인 관심과 자금을 가져올 수 있지만, 이 인센티브 모델이 생태계의 건전한 발전과 장기적인 지속 가능성을 진정으로 촉진할 수 있는지 확인하려면 여전히 프로젝트 당사자, 투자자 및 투자자의 공동 노력과 생각이 필요합니다. 관리 기관. .

솔루션 – 장기적인 인센티브 메커니즘

• 단계적 보상 : 보상은 여러 단계로 분배됩니다. 모든 보상을 얻으려면 사용자가 여러 단계의 작업을 완료해야 합니다. 예를 들어 Ether.fi, Renzo, UXLINK 등을 포함한 많은 프로젝트가 최근 단계적 에어드롭을 채택했습니다. 이러한 유형의 프로젝트는 일반적으로 커뮤니티 사용자의 지속적인 관심을 보장하고 시드 사용자를 유치하기 위해 에어드랍 자격을 발표할 때 첫 번째 단계의 총 에어드롭 수와 향후(모호한) 에어드랍 계획을 발표합니다. 1차 에어드롭)을 통해 프로젝트와 수익 기대치를 2차로 전파할 수 있습니다.

단계별 보상 사례 공유(Renzo 프로젝트를 예로 들어):

Renzo는 단계별 에어드랍을 통해 여러 단계로 보상을 분배합니다. 사용자는 모든 보상을 얻으려면 여러 단계의 작업을 완료해야 합니다.

시즌 1

• 획득 방법: 사용자는 ezETH를 발행 및 보유하거나 유동성을 제공하여 포인트를 얻습니다.

• 보상 메커니즘: ezETH 1개를 보유하면 시간당 1포인트가 적립됩니다. DEX 풀에 ezETH 1개와 ETH를 입금하면 시간당 4포인트가 적립됩니다.

• 추가 보상: 얼리 어답터는 추가 보상을 받을 수 있습니다.

두 번째 시즌

• 시작: 4월 26일

• 획득 방법: ezETH 잔액을 계속 보유하거나 늘리고, REZ를 약속하여 포인트를 획득하세요.

• 보상 메커니즘: 사용자 지갑에 있는 ezETH 보유자 및 지원되는 ezETH DeFi 통합에 대해 추가 포인트가 보상됩니다. 5,000 REZ를 스테이킹하면 시간당 1포인트가 적립됩니다.

• 추가 보상: 1분기에 2분기에 ezETH 잔액을 유지하거나 늘리는 참가자는 10% 포인트를 추가로 받게 됩니다. 1분기에 일일 평균 REZ 스테이킹 잔액을 에어드랍 금액 이상으로 유지한 에어드랍 보유자는 50포인트를 받게 됩니다. % 추가 포인트. 모든 보너스는 시즌 2가 끝나면 적용됩니다.

이러한 접근 방식은 사용자의 장기적인 기여를 장려할 뿐만 아니라 지속적으로 뉴스 포인트를 소개함으로써 프로젝트의 노출을 증가시킵니다.

• "시간 가중" 버전의 로열티 프로그램 : 기존 로열티 프로그램과 다른 "시간 가중" 버전의 로열티 프로그램을 구축합니다. 사용자의 장기 참여 및 기여로 인해 포인트가 적립될 뿐만 아니라 더 높은 상환액을 누릴 수 있습니다. 보너스.

시간 가중치 메커니즘 설계 방식(SocialFi 프로젝트를 예로 들어):

사회적 이주 비용이 높고 중앙 집중식 소셜 네트워킹의 강력한 선점자 이점으로 인해 이 트랙에서는 성공적인 프로젝트가 거의 없습니다. 사회금융 프로젝트는 사용자를 유치하고 활동을 늘리기 위해 다른 수단을 사용해야 합니다. 예를 들어 Lenster, friend.tech 및 Farcaster에서는 에어드랍, 인센티브, 자금 조달과 같은 재정적 속성의 영향이 애플리케이션 자체의 사회적 속성보다 훨씬 크다는 것을 확인했습니다. 그렇다면 소셜상품의 금전적 속성을 보다 합리적으로 출시하는 방법은 무엇일까? 아마도 스타트업 SocialFi 프로젝트를 위해 특별히 사용자 기여를 기록하는 솔루션을 상상할 수 있을 것입니다. 프로젝트 참여 횟수와 기간은 물론 특정 기여도를 포함하되 이에 국한되지 않는 모든 사용자의 온체인 행동이 기록됩니다. 게시물 콘텐츠, 토론 참여, 제안 등 각 참여에 대한 정보를 제공합니다. 사용자가 기여한 횟수와 기간은 누적할 수 있는 포인트 수에 비례하여 영향을 미칩니다. 참여 빈도가 높거나 장기간 지속적으로 기여하면 더 많은 포인트를 받게 되며, 참여 횟수가 적거나 참여 기간이 짧을수록 더 적은 포인트를 받게 됩니다.

동시에, 사용자 기여 기간이 포인트 보상에 미치는 영향을 결정하기 위해 시간 가중 비율을 설계해야 합니다. 예를 들어, 처음 참여할 때 적립되는 포인트는 전체 참여 후 적립되는 포인트의 일부일 수 있습니다. 시간 가중 비율은 사용자 인센티브와 프로젝트 요구 사항의 균형을 맞추기 위해 사례별로 조정될 수 있습니다.

예시 시나리오:

• 사용자 A는 1년 동안 지속적으로 프로젝트에 참여하여 매달 콘텐츠를 게시하고 커뮤니티 토론에 적극적으로 참여했습니다.

• 사용자 B는 프로젝트에 1개월 동안만 참여했으며 콘텐츠를 1개만 게시했습니다. 에어드랍 스냅샷 시점을 알게 된 후 지속적으로 콘텐츠를 게시하기 시작했고 커뮤니티 토론에도 적극적으로 참여했습니다.

• 사용자 A와 B가 모두 해당 연도 7월, 8월, 9월에 활발한 커뮤니티 활동과 콘텐츠 제작에 참여했으며, 이 3개월 동안 누적된 포인트가 거의 동일하다고 가정해 보겠습니다. 그러나 A의 총 기여 시간이 B의 기여 시간보다 현저히 높기 때문에 시간 가중 메커니즘에 따르면 사용자 A가 더 자주 참여하기 때문에 사용자 A가 포인트를 상환할 때 얻는 비율은 사용자 B보다 훨씬 높을 것입니다.

GameFi와 같은 프로젝트의 경제 모델이 사회적 규칙(예: 성취 시스템, 순위 시스템) 및 경제 규칙(예: 포인트 보상, NFT 보상)을 통해 사용자의 참여와 기여에 동기를 부여할 수 있다고 믿는 연구도 있습니다. 구체적으로 다음과 같이 나눌 수 있다.

1. 과제 및 업적 보상 : 사용자는 특정 과제를 완료하거나 업적을 달성함으로써 보상을 받을 수 있으며, 이를 통해 게임에 더 많이 참여하도록 동기를 부여할 수 있습니다.

2. 사회적 상호작용 : 플레이어가 사회적 상호작용(팀워크, 경쟁 등)을 통해 보상을 얻도록 유도하고 커뮤니티 유대감을 강화합니다.

3. 가상 자산 거래 : 플레이어가 NFT 및 기타 가상 자산을 거래할 수 있도록 하며 이러한 거래를 통해 포인트는 물론 토큰 이득도 얻을 수 있습니다.

게임 내 플레이어의 행동과 기여는 그들이 받을 수 있는 보상의 수와 가치에 직접적인 영향을 미칠 것이라는 점은 확실합니다. 그러나 어떻게 하면 활동성과 기여도가 높은 플레이어가 더 많은 보상을 얻고 이를 통해 경제 시스템에서 더 유리한 위치를 차지할 수 있는지가 더 연구하고 시도할 가치가 있는 주제입니다.

또한 VC와 유사한 잠금 메커니즘을 도입하거나(포인트는 특정 시간 내 또는 특정 조건에 도달한 후에만 토큰으로 교환할 수 있음) 점진적 잠금 해제 메커니즘(사용자가 일정 기간 내에 점차적으로 포인트 잠금을 해제함)을 설계하는 것도 고려할 수 있습니다. 프로젝트가 온라인 상태가 된 후 포인트 가치 유지에 도움이 됩니다.

결론:

포인트 시스템은 구현 과정에서 투기, 규제의 어려움, 사용자 방해 등 많은 어려움에 직면하지만 지속적인 최적화와 혁신을 통해 Web3 프로젝트 팀은 보다 효율적이고 공정한 인센티브 방법을 찾을 것으로 예상됩니다. 우리는 단계적 보상, 시간 가중 충성도 프로그램과 같은 새로운 인센티브 메커니즘을 제안합니다. 이러한 방법을 잘 사용하면 사용자가 장기적인 기여를 하도록 동기를 부여할 수 있을 뿐만 아니라 지속적으로 뉴스 포인트를 소개하여 프로젝트의 노출을 높일 수 있습니다. 동시에 프로젝트 당사자는 사회적 규칙과 경제적 규칙을 결합하여 사용자 참여와 기여를 진정으로 촉진할 수 있는 인센티브 시스템을 더욱 설계할 수 있습니다. 앞으로는 모든 당사자의 공동 노력을 통해 Web3 생태계가 더 건강하고 지속 가능한 개발을 유도하여 사용자와 개발자에게 더 많은 가치와 기회를 제공할 것입니다.