이 6가지 특징적인 DeFi 프로젝트에서 탈중앙화 대출의 새로운 트렌드를 살펴보세요.

원래 제목:Sept. 22, 2022: Lender's Game원래 제목:

, 저자: crv.mktcap.eth, 번역자: Odaily Shiwen

하락장에서 다음 강세장의 씨앗은 어디에 묻혀 있습니까? 아마도 대출 프로젝트에서 기회를 찾을 수 있습니다."암호화 대출은 특히 흥미 롭습니다. TradFi에서 대금업자는 실생활에서"신용 거래

이 전선에서 우리는 여전히 대출 프로토콜이 번성하는 것을 봅니다. 개발자는 특히 대출자 경험을 개선할 수 있는 새로운 방법을 찾는 등 빠르게 혁신하고 있습니다. 예를 들어, 우리는 최근 두 가지 인기 있는 전략인 제로 이자율과 제로 청산을 관찰했습니다. 본고에서는 이러한 시도들을 검토하고 관련 프로젝트의 진행 상황을 제시한다.

보조 제목

0 금리 대출

0% 금리 대출이 매력적인 이유를 아는 것은 어렵지 않습니다. x%로 대출을 받으면 받은 금액에서 >x%를 벌어야 합니다. 그렇지 않으면 돈을 잃게 됩니다(해당 자산의 가격 변동성은 말할 것도 없고).

문제는 빌린 토큰에 대해 수익을 얻을 수 있는 신뢰할 수 있는 방법이 없다는 것입니다. DeFi는 위험한 게임입니다. 최근 위험도가 낮은 미국 달러는 미국 국채보다 수익률이 더 나쁩니다. 높은 수익은 위험합니다.

0% 금리는 그런 걱정을 덜어줍니다. 기본 자산의 가격 변동에 대해 여전히 걱정해야 할 수도 있지만 적어도 복리 이자는 불리하지 않을 것입니다. 조건이 더 좋아질 때까지 대출 상환을 기다릴 수 있습니다.진정한 위험 추구자는 0% 금리를 레버리지로 사용할 수도 있습니다. 대출을 사용하여 더 많은 담보를 구입하고 담보 금액을 만족스럽게 늘리십시오. degens 사이에서 매우 인기가 있지만 초보자에게는 확실히 권장되지 않습니다.

(참고: 재정적 조언이 아닙니다!)Liquity는 0%의 이자율을 제공할 수 있으며, 여기에 탈중앙화 스테이블 코인의 훌륭한 교과서 사례를 구축했습니다.

ETH 대출 및 LUSD 발행은 대출 금리가 발생하지 않아 차용인에게 도움이 됩니다. 이 프로토콜은 시장 수요에 따라 조정되는 이자율이 아닌 동적 대출 및 상환 수수료를 통해 수익을 창출합니다.

차용인은 청산에 대해 걱정할 필요가 있습니다. 이는 일반적으로 레버리지를 높이기 위해 낮은 모기지 금리를 이용하는 사람들에게 피해를 주기 때문입니다. Liquity의 시가 총액은 ETH의 가격을 추적하는 경향이 있지만 그렇지 않으면 Liquity의 역학은 여러 시장 변동을 통해 매우 탄력적인 것으로 입증되었습니다.

그들이 어제 Chicken Bonds를 출시했다는 사실을 상기할 가치가 있습니다.

치킨 본드는 새롭고 혁신적인 형태의 채권을 도입하는 동시에 LUSD 보유자에게 수익과 거래를 확대하고 LUSD 가격을 안정시킬 수 있는 기회를 제공합니다.

• 다른 채권 메커니즘과 비교하여 치킨 채권은 다음과 같은 장점이 있습니다.

• 당신의 교장은 보호됩니다

• 잠금 문제 없음

• bLUSD는 언제든지 LUSD로 교환할 수 있습니다.

• 자세한 내용은여기여기

확인하다.Qi DAO는 또한 Mai USD 고정 토큰을 발행하기 위해 0% 이자로 대출을 제공합니다.

Qi는 이 모델을 여러 사이드체인에서 테스트했으며 DeFi 채굴자들이 연구할 가치가 있는 메인넷에 배포할 것입니다.

보조 제목

제로 청산

제로 청산 대출의 개념도 매우 인기가 있습니다. cryptocurrencies의 변동성으로 인해 일시적인 가격 하락이 청산을 유발할 수 있으므로 청산은 차용자에게 좋지 않은 사용자 경험 문제입니다.

Alchemix는 청산 없는 자기 지불 대출의 개념을 대중화했습니다. 당신은 그들에게 돈을 주고, 돈은 잠겨 있고 당신은 대출금을 갚을 수 있는 수익금을 얻습니다. 이것은 특히 자신의 포지션을 적극적으로 관리하지 않는 사용자에게 우호적이고 수동적인 대출 옵션입니다.

Aladdin DAO의 CLever는 Alchemix의 모델을 확장하여 Convex 수율을 보완합니다. 또한 청산되지 않습니다. CLever는 자동 복리 수율을 관리합니다.

약세장에 진입하는 어려움에도 불구하고 CLever는 Convex 토큰을 축적한다는 목표를 성공적으로 달성했습니다.

그들은 또한 계속해서 제품을 성장시키고 Frax로 확장하고 있습니다.

CLever는 곧 CLEVER 토큰을 출시할 예정이며 에어드랍 기대가 있을 수 있습니다.

Lendflare는 또 다른 프로토콜입니다. 차용자 친화적인 조건을 제공합니다: 고정 금리, 고정 조건, 선별된 Curve LP 포지션에 대한 청산 없음.

Vendor Finance

그들은 유사한 자산 사이에서 모든 대출이 이루어지도록 관리합니다. 즉, USDC의 3pool에서 차입하므로 가격 변동의 위험이 거의 없습니다. 대부분의 금고가 사용되고 있습니다. 그들은 약세장에서 출시해야 하는 도전에 직면해 있기 때문에 우리는 그들이 계속해서 빠르게 발전하고 최근에 V2 릴리스를 출시하는 것을 보게 되어 기쁩니다.이번달 초,Vendor Finance, Arbitrum에서 공개 베타 출시". 이 계약은"청산 없음, 고정 금리, 영구 대출

이점들."이전에 논의된 프로토콜과 달리 공급업체는 대출 기관이 고정 대출 조건을 미리 설정하도록 요구함으로써 그들의 목표를 달성합니다."。

청산 대출 없음

공급업체에서 생성된 모든 대출에는 고정 종료 날짜와 고정(또는 감소) 이자율이 있습니다. 대출 기관은 조건을 설정하고 차용인은 대출 기관에서 직접 차용합니다.

마찬가지로 Vendor Finance에는 여전히 시스템에 기본 개념이 있습니다. 청산은 임의의 가격 변동으로 인해 비용이 발생할 수 있지만 Vendor에서는 사전에 동의한 조건을 이행하지 않아 손해만 볼 수 있습니다. 차용인이 만기일까지 갚지 않으면 담보를 몰수합니다. 가격 변동은 이 방정식에 영향을 미치지 않습니다.

차용자는 또한 만기일에 가까운 대출을 롤오버(원래 풀에서 상환 기간이 더 긴 대상 풀로 부채를 마이그레이션하는 프로세스)할 수 있는 옵션이 있습니다.

이로 인해 위험이 대출 기관으로 전가되는 경우 대출 기관의 융통성 있는 조건 설정으로 위험이 완화될 수 있습니다.

일반적으로 사용되는 자산($WETH, $WBTC, 주요 스테이블 코인) 및 $CRV, $FRAX, $UMAMI와 같은 기타 자산을 포함하는 화이트리스트의 모든 자산에 대해 누구나 조건 없이 풀을 시작할 수 있습니다.

이와 같이 프로토콜은 DAO가 금고에서 수익을 창출할 수 있는 전략을 만드는 것과 같이 대출 기관을 위한 새로운 잠재적 사용 사례를 열어줍니다. 예를 들어, DAO는 공급업체를 자금 조달 수단으로 사용하여 원하는 담보를 가져가면서 자금에서 자산을 대출할 수 있습니다.

커뮤니티의 몇 가지 생각:

UMAMI 토큰에 대해 낙관적이라면 20,000 상당의 UMAMI 토큰과 교환하여 10,000 USDC를 제공하는 50% LTV 풀을 만들 수 있습니다. 차용인이 갚지 못하면 저렴한 UMAMI 토큰을 얻습니다. 자산 가치가 대출 가치보다 더 떨어지면 이 계획이 역효과를 낼 수 있다는 점은 주목할 가치가 있습니다.