Deribit 옵션 시장 보고서: 0818 — 횡보 돌파

비트코인은 어젯밤 12,000 달러를 돌파했지만 IV는 계속 상승하지 못했습니다. 다양한 데이터로 판단할 때 비트코인은 현재 12,000달러에서 효과적으로 이탈하지 않았으며 향후 이 가격 주변에서 변동할 수 있습니다.시장은 이 위치에서 너무 오랫동안 힘을 축적해 왔습니다. Bitcoin의 IV는 상승하지 않았지만 가까운 장래에 Ethereum의 IV를 새로운 최고점으로 가져 왔습니다.

정규화된 각 기간의 내재 변동성:

【비트코인 옵션】

BTC 역사적 변동성

10d 40% 

30d 57%

90d 50%

1Y  80%

옵션 미결제약정은 16억 달러, 옵션 거래량은 1억 9,400만 달러였으며 비트코인 ​​가격은 12,000달러 이상으로 상승했습니다. 하지만 돌파 직후 다시 하락해 12,000달러에서 효과적으로 이탈하지 못했고 거래량도 크게 늘지 않았다.

정규화된 각 기간의 내재 변동성:

현재: 1m 70%, 3m 77%, 6m 78%

8/17：1m 68%, 3m 75%, 6m 76% 

왜도:

왜도:

현재: 1m +7.9%, 3m +9.3%, 6m +13.8%

8/17：1m +5.9%, 3m +8.3%, 6m +12.8%

상승은 스큐의 상승을 가져오고 단기 스큐는 크게 상승하며 중장기 콜옵션은 상대적으로 안정적입니다.

BTC 옵션 흐름은 강세 매도의 비율이 오늘날 매우 높다는 것을 알 수 있습니다. 한 가지 측면은 트렌드 트레이더가 이 돌파에서 너무 많이 거래하지 않았음을 확인시켜 주며, 이는 아직 매우 효과적인 돌파가 아닙니다.

미결제약정의 변화를 보면 오늘날 풋옵션이 거래의 중심이 되었습니다. 이번 강세장에서 풋 옵션은 항상 지원 역할을 했으며 오늘은 풋 옵션이 주류를 이루는 몇 안 되는 거래일 중 하나입니다.

보조 제목

ETH 역사적 변동성

ETH 역사적 변동성

10d 78% 

30d 83%

90d 67%

1Y 101% 

각 표준화 기간 IV:

각 표준화 기간 IV:

현재: 1m 99%, 3m 99%, 6m 91%

8/16 :  1m 103%，3m 103%，6m 99%

Ethereum의 가격은 상승하지 않았지만 IV는 상승했으며 모두 최근 몇 달 동안 최고 수준에 도달했습니다. 비트코인의 가격이 폭락하여 IV가 오르지 않고 대신 이더리움의 IV가 올라왔습니다.

Ethereum Call Sell은 어제 20,000 코인의 엄청난 명목 가치를 달성했으며 오늘날에도 여전히 5,000 코인이 있지만 오늘 Put Buy도 5,000 코인이 있습니다. 가격 데이터 관점에서 보면 위험 반전 포트폴리오처럼 보입니다.