モルガン・スタンレー：AI株の売りは行き過ぎのようだ、データセンターの延期は供給制約を緩和し価格を支える可能性

Odaily星球日报讯 モルガン・スタンレーは、米国の選挙結果がデータセンター建設を鈍化させる可能性への市場の懸念がAI関連株の売りを引き起こしたが、この売りは行き過ぎのようだとの見方を示した。同社は、AI支出は引き続き拡大する可能性があると述べ、当初2028年に予定されていた約5ギガワットの米国データセンター計画容量が、中止されるのではなく2029年に延期される可能性があると指摘した。

モルガン・スタンレーによると、これによりハイパースケーラー（超大规模云服务提供商）の支出計画はほぼ変わらない。アナリストは、今回の延期が供給制約を緩和し価格を支えることでAI投資サイクルを延長する可能性があると述べた。同社はアマゾン、マイクロソフト、Meta、グーグルを含む主要なAI受益者を引き続き強気に見ており、同時に半導体、インフラ、ソフトウェア企業にも機会を見出している。