1. Tiến độ dự án mới nhất

Trong năm qua, World Liberty Financial (WLFI), tập trung vào đồng stablecoin 1 USD, đã từng bước xây dựng một hệ sinh thái DeFi bao gồm cho vay, giao dịch, thanh toán, meme, LSD, AI và blockchain công khai. Chiến lược tiếp cận của WLFI có thể được tóm tắt trong ba bước: Thứ nhất, triển khai các kịch bản DeFi như cho vay và giao dịch trên các chuỗi công khai chính thống như BSC, Ethereum và Solana để xây dựng nhu cầu nền tảng cho đồng 1 USD. Thứ hai, thông qua đầu tư và quan hệ đối tác, WLFI sẽ tích hợp đồng 1 USD vào các lĩnh vực mới nổi như meme, stablecoin và AI, từ đó tăng cường mức độ sử dụng và tương tác của người dùng. Cuối cùng, WLFI sẽ đầu tư chiến lược và tham gia vào các khoản đầu tư giai đoạn đầu vào các dự án đầy triển vọng, mua lại cổ phần token và thúc đẩy sự thâm nhập của đồng 1 USD.

WLFI đã hoàn thành bốn vòng gọi vốn lớn cho đến nay, bao gồm hai đợt chào bán công khai với giá lần lượt là 0,015 đô la và 0,05 đô la. Vòng gọi vốn chiến lược này đã thu hút các tổ chức hàng đầu như Justin Sun (Tron DAO), DWF Labs, Aqua 1 Fund và Web 3 Port. Sự kiện quan trọng nhất là việc WLFI tích hợp sâu rộng với Alt 5 Sigma được niêm yết trên Nasdaq. Trong hồ sơ S1 mới nhất, Alt 5 Sigma đã công bố kế hoạch đầu tư 1,5 tỷ đô la vào các token quản trị của WLFI. Thỏa thuận này được thị trường coi rộng rãi là tương tự như mô hình kho bạc Bitcoin của MicroStrategy, tích hợp các token vào tài chính doanh nghiệp thông qua việc nắm giữ bởi các công ty niêm yết, do đó mang lại cho họ các thuộc tính tài chính và tuân thủ cao hơn. Eric Trump đã tham gia hội đồng quản trị của Alt 5 Sigma, trong khi Giám đốc điều hành của WLFI, Zach Witkoff, đảm nhận vai trò chủ tịch.

Bảng chi phí mua WLFI cho mỗi vòng

2. Nền kinh tế token WLFI và hiệu suất thị trường

Theo blog WLFI, lượng phát hành ban đầu của TGE là 24.669.070.265 token, chiếm 24,6%, bao gồm

• 10 tỷ: Hệ sinh thái
• 7,78 tỷ: Có thể quy cho Alt 5
• 2,88 tỷ: dành cho thanh khoản và tiếp thị DEX & CEX
• 4 tỷ: Thuộc về các nhà đầu tư công

Phần token Alt 5 về mặt lý thuyết sẽ không được lưu hành tại TGE là một khoản dự trữ chiến lược. Theo một tweet từ một thành viên của bộ phận ví WLFI, phần hệ sinh thái liên quan đến chương trình điểm 1 USD và do đó sẽ không được lưu hành tại TGE. Do đó, phần lưu hành thực tế là 20% được mở khóa từ đợt chào bán công khai (tổng cộng 4,288 tỷ token), trong khi phần token còn lại sẽ vẫn bị khóa.

Hiệu suất thị trường

Sau khi ra mắt vào ngày 1 tháng 9, giá token WLFI khá thận trọng do thiếu minh bạch về quy mô lưu hành ban đầu. Giá đã tăng vọt lên 0,32 đô la trong đợt TGE, nhưng nhanh chóng giảm xuống do áp lực bán. Tính đến ngày 2 tháng 9, giá token đã giảm trở lại khoảng 0,225 đô la. Điều này mang lại cho WLFI vốn hóa thị trường lưu hành ban đầu khoảng 5,71 tỷ đô la và định giá pha loãng hoàn toàn (FDV) là 23,1 tỷ đô la.

Về lợi nhuận, các nhà đầu tư tham gia đợt chào bán công khai đầu tiên ở mức giá 0,015 đô la đã đạt mức lợi nhuận cao nhất gần 20 lần. Ngay cả những người tham gia đợt chào bán công khai thứ hai ở mức giá 0,05 đô la cũng thấy lợi nhuận tăng gấp nhiều lần trong TGE. Một số nhà đầu tư chiến lược, chẳng hạn như Web 3 Port và DWF Labs, cũng đã thấy lợi nhuận đáng kể trong ngắn hạn. Ngược lại, ALT 5 Sigma đã gia nhập thị trường thông qua một thương vụ mua lại chiến lược quy mô lớn ở mức giá 0,20 đô la, với giá vốn gần tương đương với giá hiện tại, tạo ra một vùng hỗ trợ tâm lý tự nhiên trên thị trường. Giao dịch trước giờ mở cửa cho thấy WLFI đã chứng kiến lực mua lặp lại ở mức giá gần 0,20 đô la. Một đợt giảm giá tiếp theo xuống dưới vùng giá này có thể gây ra một đợt bán tháo cảm xúc lớn hơn.

Hiện tại, biến động giá của WLFI chủ yếu chịu ảnh hưởng bởi hai yếu tố: thứ nhất, áp lực bán định kỳ từ các nhà đầu tư trong đợt chào bán công khai, và thứ hai, liệu các khoản phân bổ của hệ sinh thái và quỹ dự trữ chiến lược ALT 5 Sigma có chảy vào thị trường thứ cấp hay không. Nếu token hệ sinh thái thực sự gắn chặt với chương trình 1 điểm USD như các quan chức đã tuyên bố, và nếu việc lưu hành thực tế gặp khó khăn trong ngắn hạn, áp lực bán trên thị trường sẽ tương đối dễ kiểm soát. Tuy nhiên, nếu có sự chênh lệch trong kỳ vọng tài trợ, chẳng hạn như việc rút tiền mặt sớm của ALT 5 Sigma hoặc một số quỹ hệ sinh thái, thì sự ổn định giá của WLFI vẫn có thể gặp phải những thách thức đáng kể.

3. Hệ sinh thái WLFI

Tài chính phi tập trung

1. Dolomit

Dolomite là một giao thức cho vay phi tập trung và giao dịch ký quỹ được triển khai trên Ethereum. Dolomite đã tiên phong trong việc tích hợp với USD 1 (1 USD) và đã điều chỉnh cặp giao dịch thị trường chính thành DOLO/USD 1, biến nó thành một trong những nền tảng DeFi 1 USD lớn nhất. Hiện tại, Dolomite cung cấp khoảng 90% thanh khoản cho vay 1 USD trên Ethereum và đóng vai trò là trung tâm quan trọng nhất cho WLFI trong hệ sinh thái Ethereum. Đồng sáng lập Dolomite, Corey Caplan, cũng là Giám đốc Công nghệ (CTO) của WLFI, đảm bảo sự tích hợp chặt chẽ với WLFI về cả cơ chế và hệ sinh thái.

2. Danh sách DAO

Lista DAO, một nền tảng cho vay và stablecoin hoạt động trên BSC, đã công bố quan hệ đối tác chiến lược với WLFI vào tháng 5 năm nay, tích hợp 1 USD vào hệ thống kho bạc của Lista DAO. Người dùng có thể sử dụng 1 USD làm tài sản thế chấp để vay lisUSD. Một quỹ thanh khoản 1 USD/lisUSD đã được thiết lập trên PancakeSwap. WLFI đã hỗ trợ tích hợp 1 USD vào Lista DAO, cải thiện các kịch bản cho vay và thanh khoản trên BSC.

3. StakeStone

StakeStone là một giao thức thanh khoản LSD toàn chuỗi. Vào tháng 5, StakeStone đã công bố hợp tác với WLFI để cung cấp cho người dùng USD 1 cơ sở hạ tầng thanh khoản toàn chuỗi và lợi nhuận staking xuyên chuỗi. Người dùng có thể nhận được nhiều thanh khoản và lợi nhuận hơn từ tài sản thế chấp của họ thông qua USD 1.

Nền tảng ra mắt mã thông báo

1. Lets.Bonk

Bonk.fun đã hợp tác với WLFI để trở thành bệ phóng chính thức cho đồng USD 1 trên Solana. Kế hoạch của họ là tận dụng sự phổ biến của stablecoin và cộng đồng meme để thúc đẩy việc ra mắt nhiều dự án mới dựa trên USD 1.

2. Xây dựng

Buildon là một dự án meme được ra mắt trên BSC. Dự án dự kiến sẽ ra mắt tính năng Launchpad độc quyền với giá 1 USD trong tương lai. Cơ chế này sẽ tích hợp USD 1 vào bối cảnh meme và tận dụng hiệu ứng giao thông để tăng cường ảnh hưởng sinh thái của WLFI.

3. Phố Block

Blockstreet là nền tảng ra mắt chính thức cho WLFI và người đồng sáng lập Matthew Morgan là cố vấn cho WLFI và CIO (Giám đốc thông tin) của ALT 5 Sigma, một công ty niêm yết trên Nasdaq đã huy động được 1,5 tỷ đô la để ra mắt quỹ WLFI.

4. AOL

AOL là đồng tiền Meme được cố vấn WLFI @cryptogle ra mắt trên Bonk.fun, người đã công bố ra mắt dự án Launchpad America.fun.

RWA và Stablecoin

1. 1 đô la Mỹ

USD1 là đồng stablecoin đô la Mỹ do WLFI phát hành vào tháng 3. Tính đến ngày 1 tháng 9, vốn hóa thị trường của đồng tiền này đã vượt quá 2,4 tỷ đô la Mỹ. Đồng tiền này đã được triển khai trên BNB Chain, Ethereum, Tron và Solana, trong đó BNB Chain chiếm hơn 88,5% và trở thành mạng lưới lưu thông chính.

2. Chainlink (LIÊN KẾT)

WLFI đã đạt được khả năng tương tác xuyên chuỗi là 1 USD thông qua công nghệ CCIP của Chainlink, mở rộng các ứng dụng đa chuỗi của mình.

3. Ethena (ENA)

WLFI đã thiết lập quan hệ đối tác với Ethena Labs vào tháng 12 năm ngoái và hai bên đã sử dụng sUSDe làm điểm khởi đầu để tìm hiểu về sự hợp tác lâu dài.

4. Tài chính Ondo (ONDO)

Vào tháng 2, WLFI đã hợp tác với Ondo Finance, lên kế hoạch đưa các sản phẩm RWA của Ondo (USDY, OUSG, v.v.) vào dự trữ để tăng cường khả năng hỗ trợ tài sản của 1 USD.

5. Tài chính Falcon

Falcon Finance là một nền tảng stablecoin tổng hợp do DWF Labs ra mắt, sử dụng mô hình token kép: USDf (stablecoin) và sUSDf (chứng chỉ lợi suất). WLFI đã đầu tư chiến lược 10 triệu đô la và cho phép người dùng tham gia vào hoạt động đúc và kiếm lời của Falcon với 1 đô la Mỹ.

6. Mạng lưới Plume

Plume Network là một chuỗi công khai EVM tập trung vào RWA, hỗ trợ việc phát hành các stablecoin gốc như pUSD. WLFI đã chọn 1 USD làm tài sản dự trữ để hỗ trợ tính ổn định của pUSD. 1 USD đã trở thành đồng tiền cơ sở của hệ sinh thái Plume, giúp WLFI thâm nhập sâu hơn vào RWA.

Các dự án khác

1. Vaulta (trước đây là EOS)

Vaulta, blockchain công khai được đổi tên từ EOS, được định vị là cơ sở hạ tầng ngân hàng Web 3, hỗ trợ lưu ký tài sản, thanh toán xuyên chuỗi và cho vay. WLFI đã cam kết đầu tư 6 triệu đô la và tích hợp 1 đô la Mỹ làm tài sản thanh toán cốt lõi.

2. EGL 1

EGL 1 là người chiến thắng trong cuộc thi giao dịch trị giá 1 USD do Four.Meme tổ chức.

3. Tự do

Đồng tiền meme được triển khai trên BNB Chain, một nền tảng từ thiện dựa trên 1 USD.

4. Bạn

Ví công khai WLFI nắm giữ hơn 45% nguồn cung tiền Meme trên BNB Chain.

5. Người gắn thẻ

Tagger là một nền tảng dữ liệu AI phi tập trung sử dụng 1 USD làm đơn vị tiền tệ thanh toán cho các đơn hàng doanh nghiệp của khách hàng Web 2 và có kế hoạch thưởng cho người chú thích dữ liệu 1 USD.

IV. Tóm tắt

Theo quan điểm về giá WLFI, có hai khả năng tiềm ẩn cho sự lưu hành thực tế của WLFI:

1. Ước tính lưu thông lý tưởng

Theo dữ liệu chính thức của WLFI, chỉ có khoảng 24,66 tỷ token được mở khóa trong đợt TGE ban đầu, bao gồm 4 tỷ token được phân bổ cho các nhà đầu tư đại chúng (khoảng 20% trong số đó có thể giao dịch được), 2,88 tỷ token được phân bổ cho thanh khoản và tiếp thị, và 2,88 tỷ token được phân bổ cho các quỹ dự trữ Alt-5 và phân bổ hệ sinh thái. Mặc dù các token này trên danh nghĩa là "đã mở khóa", các quan chức lưu ý rằng chúng được gắn với các quỹ dự trữ chiến lược hoặc chương trình 1 điểm USD và về lý thuyết, sẽ không được đưa vào lưu thông ngay lập tức. Dựa trên logic này, nguồn cung lưu hành thực tế hiện tại là khoảng 6,88 tỷ token, tương đương với vốn hóa thị trường khoảng 1,58 tỷ đô la (dựa trên giá giao dịch hiện tại là 0,23 đô la).

2. Giải phóng rủi ro áp lực bán tiềm ẩn trong cấu trúc

Ngược lại, cả dự trữ chiến lược của Alt 5 Sigma và dự trữ của hệ sinh thái đều mang lại sự linh hoạt để trở thành kênh bán tháo trong tương lai. Mặc dù Alt 5 có thể không bị bán tháo ngay lập tức, nhưng nếu lợi nhuận thị trường hấp dẫn, sẽ có nhu cầu kiếm lời. 10 tỷ token được phân bổ bởi hệ sinh thái đại diện cho một nguồn cung tiềm năng. Một khi một lượng lớn được giải phóng và đưa vào thị trường, nó sẽ gây áp lực đáng kể lên độ sâu giao dịch và giá cả, trở thành một yếu tố gây bất ổn trên thị trường WLFI.

Nhìn về tương lai, sự phát triển của WLFI sẽ tiếp tục tập trung vào hệ sinh thái stablecoin 1 USD. Khi WLFI thiết lập quan hệ đối tác với nhiều dự án hơn hoặc ra mắt các tính năng mới như staking và cho vay, dự kiến sẽ không chỉ thúc đẩy giá trị thị trường của các token dự án liên quan mà còn làm phong phú thêm các kịch bản ứng dụng và sự đa dạng của hệ sinh thái token WLFI. Hơn nữa, khoản đầu tư 1,5 tỷ đô la của ALT 5 Sigma và mối quan hệ sâu sắc với hội đồng quản trị cho thấy sự tích hợp thành công của WLFI vào cốt lõi của hệ thống tài chính tuân thủ. Nếu có thể sao chép mô hình "kho bạc doanh nghiệp" Bitcoin của MicroStrategy, WLFI dự kiến sẽ được công nhận rộng rãi hơn trên các thị trường tài chính truyền thống và nâng cao tiềm năng tài chính hóa dài hạn.

Cảnh báo rủi ro:

Thông tin trên chỉ mang tính chất tham khảo và không nên được hiểu là khuyến nghị mua, bán hoặc nắm giữ bất kỳ tài sản tài chính nào. Mọi thông tin được cung cấp một cách thiện chí. Tuy nhiên, chúng tôi không đưa ra bất kỳ tuyên bố hay bảo đảm nào, dù rõ ràng hay ngụ ý, về tính chính xác, tính đầy đủ, tính hợp lệ, độ tin cậy, tính khả dụng hoặc tính đầy đủ của những thông tin đó.

Tất cả các khoản đầu tư tiền điện tử (bao gồm cả các sản phẩm tài chính) đều mang tính đầu cơ cao và tiềm ẩn rủi ro thua lỗ đáng kể. Hiệu suất trong quá khứ, kết quả giả định hoặc dữ liệu mô phỏng không nhất thiết phản ánh kết quả trong tương lai. Giá trị của tiền kỹ thuật số có thể tăng hoặc giảm, và việc mua, bán, nắm giữ hoặc giao dịch tiền kỹ thuật số có thể tiềm ẩn những rủi ro đáng kể. Trước khi giao dịch hoặc nắm giữ tiền kỹ thuật số, bạn nên cân nhắc kỹ lưỡng xem các khoản đầu tư đó có phù hợp hay không dựa trên mục tiêu đầu tư, tình hình tài chính và khả năng chịu rủi ro của bạn. BitMart không cung cấp bất kỳ tư vấn đầu tư, pháp lý hoặc thuế nào.