Sequoia Capital Partner Maguire: Crypto จะเป็นเทรนด์ที่ยิ่งใหญ่ที่สุดใน 30 ปีข้างหน้า

ผู้เขียนบทความนี้: Gu Yu นักจับโซ่

หลังจากลงทุนในโครงการเข้ารหัสหลายโครงการ Sequoia Capital ซึ่งเป็นสถาบันร่วมทุนที่มีชื่อเสียงได้เปิดตัวกองทุนการลงทุนการเข้ารหัสอิสระอย่างเป็นทางการเมื่อวันที่ 17 กุมภาพันธ์ โดยลงทุนในโทเค็นสภาพคล่องและสินทรัพย์ดิจิทัลเป็นหลัก ซึ่งก่อให้เกิดความปั่นป่วนอย่างมากทั้งในแวดวงเงินร่วมลงทุนและ อุตสาหกรรมการเข้ารหัส ผลกระทบ

แม้ว่าจะมีสเกลเพียง 500-600 ล้านดอลลาร์สหรัฐ ซึ่งคิดเป็นสัดส่วนน้อยกว่าหนึ่งในสิบของสเกลการจัดการทั้งหมดแต่นี่เป็นกองทุนเฉพาะอุตสาหกรรมแห่งแรกของ Sequoia นับตั้งแต่ก่อตั้งในปี 2515ในเดือนตุลาคมปีที่แล้ว Sequoia Capital ระบุว่าได้ทำลายโครงสร้างองค์กรแบบดั้งเดิมที่อิงตามวัฏจักรของกองทุน และจัดตั้งกองทุน Sequoia Capital Fund ที่สนับสนุนพอร์ตการลงทุนที่มีสภาพคล่องแบบเปิดและโครงสร้างถาวรเดียวผ่านที่ปรึกษาการลงทุนที่ลงทะเบียน

“โครงสร้างใหม่นี้ลบกรอบเวลาเทียมทั้งหมดเกี่ยวกับระยะเวลาที่เราสามารถทำงานกับบริษัทต่างๆ ได้ มันช่วยให้เรามีส่วนร่วมในคณะกรรมการของพวกเขาและช่วยให้พวกเขาตระหนักถึงศักยภาพของพวกเขาในช่วงหลายทศวรรษที่ผ่านมา” Sequoia Capital ด่วน

Sequoia Encryption Fund เป็นกองทุนย่อยแรกของ Sequoia Capital Fund และยังเป็นความคืบหน้าสาธารณะครั้งแรกของการปฏิรูป Sequoia ที่กล่าวมาข้างต้น ต่อไป Sequoia Capital ยังวางแผนที่จะจัดตั้งกองทุนขยายและกองทุนระบบนิเวศ Michelle Bailhe หุ้นส่วนของ Sequoia Capital กล่าวว่า “เราต้องการสร้างสมดุลที่เราสามารถดำเนินการได้อย่างรวดเร็วและยืดหยุ่นด้วยความรู้ด้านการเข้ารหัสลับระดับผู้เชี่ยวชาญ และตรวจสอบให้แน่ใจว่า] ความรู้นั้นถูกแบ่งปันไปทั่ว Sequoia Capital”

ชื่อระดับแรก

1. การเพิ่มแทร็กการเข้ารหัส Sequoia Capital นั้นจริงจัง

Sequoia Capital ให้ความสำคัญกับการติดตามการเข้ารหัสมากแค่ไหน? สามารถเห็นได้จากคำให้สัมภาษณ์ล่าสุดของ Maguire หุ้นส่วนของ Sequoia Capital ในการให้สัมภาษณ์กับ The BlockMaguire ยืนยันว่า cryptocurrency จะกลายเป็นเทรนด์ที่ใหญ่ที่สุดในอีก 20-30 ปีข้างหน้า

นี่คือข้อสรุปที่ Sequoia Capital ได้รับหลังจากสำรวจเส้นทางการเข้ารหัสมาเกือบ 8 ปี ตั้งแต่ปี 2014 Sequoia Capital ได้สำรวจเส้นทางทั้งหมด โดยลงทุนในโครงการสกุลเงินดิจิทัลหลายโครงการผ่านธุรกรรมตราสารทุนและโทเค็น โครงการเข้ารหัสที่ลงทุนโดย Sequoia Capital China ได้แก่ Huobi, Bitmain, Nervos Network, Conflux, Animoca Brands เป็นต้น และโครงการเข้ารหัสที่ลงทุนโดย Sequoia Capital ได้แก่ Filecoin, FTX, Fireblocks, StarkWare, BitClout, Iron Fish, การเงินคู่ขนาน เป็นต้น

คำอธิบายภาพ

โครงการ crypto บางโครงการที่ลงทุนโดย Sequoia Capital ในปีที่ผ่านมา

เท่าที่เกี่ยวข้องกับเนื้อหาหลักของ Sequoia Capital ตามสถิติที่ไม่สมบูรณ์จาก Chain Catcher สถาบันได้ลงทุน 12 ครั้งในอย่างน้อย 10 โครงการตั้งแต่ต้นปีที่แล้ว และประเภทการลงทุนครอบคลุมเส้นทางหลักเกือบทั้งหมด รวมถึง Layer1 , Layer2, NFT, CeFi , DeFi ความเป็นส่วนตัว ฯลฯตามการเปิดเผย มากกว่า 20% ของการลงทุนสถาบันทั้งหมดของ Sequoia Capital ในปี 2021 ได้เข้าสู่ฟิลด์ cryptocurrency ในสหรัฐอเมริกาและยุโรป

นอกจากนี้ Sequoia Capital ยังให้ความสำคัญกับการลงทุนในช่วงต้นของโครงการชั้นนำด้วยการประเมินมูลค่าที่ค่อนข้างต่ำหลังจากเดือนพฤศจิกายนปีที่แล้ว ซึ่งสะท้อนถึงการขยายตัวเพิ่มเติมของการมีส่วนร่วมของ Sequoia Capital ในอุตสาหกรรมการเข้ารหัส

เป็นที่น่าสังเกตว่าเมื่อเดือนธันวาคมปีที่แล้ว Sequoia Capital ยังได้เผยแพร่บันทึกการลงทุนดั้งเดิมของ YouTube ในปี 2548 ในรูปแบบ NFT และประมูลบน OpenSea เพื่อรำลึกถึงบทบาทของ YouTube ในการพัฒนาอินเทอร์เน็ตและเฉลิมฉลองธรรมชาติของเทคโนโลยีพื้นฐานที่คาดเดาไม่ได้ เช่น การเข้ารหัส ความได้เปรียบ

ในเดือนมกราคมของปีนี้ Sequoia Capital ได้เปลี่ยนโปรไฟล์ Twitter อย่างเป็นทางการสั้นๆ จาก "เราช่วยผู้คนด้วยความกล้าหาญในการสร้างบริษัทระดับตำนาน ตั้งแต่แนวคิดไปจนถึงการเสนอขายหุ้น" เป็น "เราช่วยเหลือผู้คนด้วยความกล้าหาญในการสร้าง DAO ในตำนาน ตั้งแต่แนวคิดไปจนถึงโทเค็น Airdrops ”

Sequoia Capital มองอุตสาหกรรมการเข้ารหัสอย่างไร เราสามารถดูได้จากบทความที่เอเจนซี่พูดถึงเมื่อเดือนธันวาคมปีที่แล้วเกี่ยวกับเหตุการณ์ NFT ที่เกิดขึ้นก่อนหน้านี้

การเพิ่มขึ้นของ blockchain สะท้อนถึงการเพิ่มขึ้นของ Internet เอง การไหลเวียนของข้อมูลโดยตรงและอิสระระหว่างผู้คนเป็นรากฐานสำหรับการไหลเวียนของมูลค่าโดยตรงและอิสระบน blockchain นี่เป็นการเปลี่ยนแปลงทางวัฒนธรรมและจิตใจพอๆ กับการเปลี่ยนแปลงทางเทคโนโลยีที่จะทำให้เกิดความเป็นจริงทางเศรษฐกิจแบบใหม่ทั่วโลก ในโลกของ NFT ทุกคนสามารถสร้างสินทรัพย์ดิจิทัลและทุกคนสามารถลงทุนได้ ซึ่งนำมาซึ่งความหลากหลายอย่างไม่เคยมีมาก่อนในการประเมินมูลค่าสินทรัพย์และการทำธุรกรรม

……

ในระยะต่อไปของวิวัฒนาการทางดิจิทัล บทบาทของผู้เฝ้าประตูการกระจายสินค้าจะลดลง ผู้สร้างจะได้รับการควบคุมสินทรัพย์และถ่ายโอนจากผู้รวบรวมไปยังผู้เข้าร่วมเครือข่าย แต่ผลกระทบของบล็อกเชนนั้นขยายไปไกลเกินกว่าวิธีการประเมินมูลค่าและซื้อขายสกุลเงินและสินค้าดิจิทัลโปรโตคอลแบบกระจายอำนาจและหน่วยงานใหม่ๆ เช่น DAO สามารถเปลี่ยนรูปแบบทุกอย่างตั้งแต่วิธีการสร้างผลิตภัณฑ์ไปจนถึงวิธีที่ผู้คนสื่อสารและสร้างชุมชน

เราไม่สามารถคาดเดาขอบเขตของการเปลี่ยนแปลงหรือว่าจะเปลี่ยนแปลงรูปแบบวัฒนธรรมได้อย่างไร ในช่วงเริ่มต้นนี้ เราไม่รู้ว่าอะไรจะกระตุ้น crypto หรือทิศทางที่มุ่งหน้าไป ตัวเร่งปฏิกิริยาเหล่านี้อาจเป็นเทคโนโลยี กฎระเบียบ หรือวัฒนธรรม ยังไม่ชัดเจนว่าการเปลี่ยนแปลงนี้มาจากความหลากหลายของสกุลเงินใหม่ของโลก หรือจากแอพพลิเคชั่นการกระจายอำนาจที่ขับเคลื่อนด้วยบล็อกเชน — หรือทั้งสองอย่าง

แต่เห็นได้ชัดว่าเทคโนโลยีบล็อกเชนกำลังเริ่มสร้างโปรโตคอลใหม่สำหรับการโต้ตอบทางดิจิทัลในระดับพื้นฐานนวัตกรรมกำลังเร่งความเร็วที่ระดับแอปพลิเคชันเหนือบล็อกเชนเลเยอร์ 1 และที่เลเยอร์แอปพลิเคชันด้านล่างเลเยอร์ 1 หนึ่งในการพัฒนาที่น่าตื่นเต้นที่สุดที่เราได้เห็นคือการแสวงหาโปรโตคอลที่ช่วยให้บล็อกเชนต่างๆ กับบล็อกเชนสามารถทำงานร่วมกันได้อย่างคล่องแคล่ว งานนี้สามารถเปรียบเทียบได้กับ TCP/IP สำหรับการเข้ารหัส สิ่งนี้สามารถปลดล็อกอะไรได้บ้าง เราสามารถจินตนาการได้เท่านั้น ผู้คลั่งไคล้เว็บในยุคแรกๆ รู้ว่ามันจะเปลี่ยนแปลงทุกอย่าง แต่พวกเขาคาดไม่ถึงว่าการซื้อขายหุ้นบน iPhone เช่นเดียวกับการเข้ารหัสในปัจจุบัน

ในบทความ "Ask Not Wen Moon–Ask Why Moon" ที่เขียนโดยหุ้นส่วนของ Sequoia Capital Michelle Bailhe เมื่อปลายปี 2021 เธอยังพูดถึงมุมมองของเธอเกี่ยวกับขั้นตอนการพัฒนาอุตสาหกรรมการเข้ารหัสด้วย:

บล็อกเชนจะเขียนวิธีที่เราเป็นเจ้าของ ขาย ซื้อ แลกเปลี่ยน แลกเปลี่ยน และให้รางวัลใหม่ในขณะที่ซอฟต์แวร์แทรกซึมอยู่ในโลกของเรา สกุลเงินดิจิทัล (เงินของซอฟต์แวร์) ก็จะแทรกซึมเข้าไปในเงินและทุกสิ่งที่เราทำกับมันเช่นกัน

……

ขั้นตอนที่หนึ่ง: การแยก การเข้ารหัสทำหน้าที่เป็นเกาะที่ตัดการเชื่อมต่อจากโลกที่ไม่ได้เข้ารหัส Crypto สร้างโปรโตคอลหลักเอง (คิดว่า TCP/IP สำหรับอินเทอร์เน็ต และเลเยอร์ 1 บล็อกเชน เช่น Bitcoin, Ethereum และ Solana สำหรับการเข้ารหัส) โปรโตคอลนั้นแยกออกจากโทเค็นดั้งเดิมไม่ได้ และโทเค็นต่าง ๆ สร้างความต้องการสำหรับการแลกเปลี่ยนและบริการทางการเงินอื่น ๆ ผู้เล่นที่จัดตั้งขึ้นส่วนใหญ่ขาดเจตจำนงด้านเทคนิคและกฎระเบียบเพื่อตอบสนองความต้องการนี้ อะนาล็อกแบบเข้ารหัสลับพื้นเมืองของบริการทางการเงินแต่ละรายการจะปรากฏตามลำดับประวัติโดยประมาณ: สกุลเงิน, การแลกเปลี่ยนเงินตราต่างประเทศ, การให้กู้ยืม, ตราสารอนุพันธ์, ประกัน, ออปชั่น, ETF เป็นต้น

ขั้นตอนที่สอง: การเชื่อมต่อ เชื่อมต่อโลกที่เข้ารหัสและไม่ได้เข้ารหัส โลกที่ไม่ใช่ crypto มองเห็นคุณค่าใน crypto และสร้าง/ซื้อโครงสร้างพื้นฐานเพื่อเข้าถึง การดูแล/กระเป๋าเงิน, ช่องทางเปิด/ปิดการเข้ารหัสลับ, ฟีดข้อมูล, โครงสร้างพื้นฐานเฉพาะของบล็อกเชนและเครื่องมือการพัฒนาได้เติบโตขึ้นอย่างทวีคูณในช่วงเวลานี้ กรณีการใช้งานใหม่ตั้งแต่ชุมชนศิลปะ NFT ไปจนถึงเกมไปจนถึงเครือข่ายโซเชียล Web3 ดึงดูดผู้ใช้ใหม่ ในขณะที่ตลาดมวลชนเริ่มเข้าร่วมในตลาด crypto แรงกดดันจากการแข่งขันทำให้ประสบการณ์ของผู้ใช้ง่ายขึ้นมาก และลดอุปสรรคในการเข้าถึงในทศวรรษหน้า จำนวนผู้ใช้และนักพัฒนาที่สามารถเข้าถึงการเข้ารหัสจะเพิ่มขึ้น 10-100 เท่า เราคิดว่าเราอยู่ในระยะที่ 2 ซึ่งเพิ่งเริ่มต้น

ขั้นตอนที่สาม: วุฒิภาวะ การผสมผสานระหว่างโลกของ crypto และ non-crypto จึงไม่แตกต่างกันอีกต่อไป เช่นเดียวกับอุปกรณ์พกพา เมื่อการเข้าถึงแบบเข้ารหัสเป็นเรื่องปกติพอ แอพจะมีพื้นฐานที่จำเป็นเพื่อให้บรรลุศักยภาพสูงสุด พวกเขาจะเชื่อมช่องว่างจาก crypto เข้ากับชีวิตประจำวัน ต้องชัดเจนว่ามีบุคลากรจำนวนมากที่สร้างธุรกิจการเงินเพื่อผู้บริโภค, DeFi, NFT, Web3 และสาขาอื่นๆ อยู่แล้ว แต่มีเพียงไม่กี่ร้อยล้านคนและสถาบันเท่านั้นที่สามารถเข้าถึงได้ เมื่อมีการขยายการเข้าถึง การมีส่วนร่วมของผู้ใช้กับแอปจะเพิ่มขึ้นตามลำดับความสำคัญ

จากแนวคิดข้างต้น จึงมีเหตุผลมากที่ Sequoia Capital จะลงทุนอย่างมากในอุตสาหกรรมการเข้ารหัส การจัดตั้งกองทุนเข้ารหัสแยกต่างหากโดย Sequoia Capital ในครั้งนี้ ไม่เพียงแต่รักษาการลงทุนในอุตสาหกรรมการเข้ารหัสต่อไปเท่านั้น แต่ยังสนับสนุนการพัฒนาอุตสาหกรรมจากหลายระดับ เช่น การจำนำและการกำกับดูแล

“ในขณะที่เราลงทุนในตราสารทุนและโทเค็นในช่วง 5 ปีที่ผ่านมา ผู้ก่อตั้งโครงการจำนวนมากได้ขอให้เรามีบทบาทมากขึ้นในการจัดการโทเค็นรวมถึงการปักหลัก จัดหาสภาพคล่อง มีส่วนร่วมในการกำกับดูแล และทำธุรกรรมผ่านแพลตฟอร์มของพวกเขา"Sequoia Capital กล่าวในการประกาศว่า "เครือข่ายผู้สร้างของเราใน Ethereum, Solana, โปรโตคอล DeFi ที่สำคัญและสาขาอื่นๆ ก็กระตุ้นให้เราทำเช่นเดียวกัน"

สำหรับทิศทางการลงทุนต่อไป Maguire กล่าวในการให้สัมภาษณ์ว่า Sequoia Capital สนใจเป็นพิเศษในโครงการ cross-chain interoperability และ GameFi และ multi-chain คืออนาคต ปัจจุบัน Sequoia กำลังตรวจสอบกิจกรรมของนักพัฒนาซอฟต์แวร์ทั่วทั้งเครือข่าย ได้แก่ Terra, Avalanche, NEAR, Polkadot และ Cosmos เป็นต้น

Michelle Bailhe หุ้นส่วนอีกรายของ Sequoia Capital กล่าวในการให้สัมภาษณ์กับ CoinDesk ว่ากองทุนกำลังลงทุนในโครงการ "full-stack" รวมถึง Layer 1, Layer 2, ชั้นข้อมูล, การเงินแบบกระจายอำนาจ (DeFi), แอปพลิเคชันส่วนกลาง, การชำระเงิน , เกม, Web 3, NFT และโครงสร้างพื้นฐานสำหรับผู้บริโภคและองค์กร

“หากตลาด crypto เข้าสู่ช่วงตลาดหมี กองทุนจะถูกนำไปใช้อย่างเต็มที่ภายในหนึ่งปี และหากเข้าสู่ช่วงตลาดกระทิง กองทุนจะถูกนำไปใช้อย่างสมบูรณ์ภายในเวลามากกว่าหนึ่งปี”แม็กไกวร์กล่าว

นอกจากนี้ Maguire ยังเปิดเผยในการให้สัมภาษณ์กับ Financial Times ว่าSequoia Capital จะใช้มาตรการ '20 ปี' ในการถือครอง Cryptoชื่อระดับแรก

2. สถาบันร่วมทุนรวมตัวกันเพื่อเข้าสู่ตลาด

ในความเป็นจริง ยกเว้น Sequoia Capital สถาบันร่วมทุนที่มีชื่อเสียงส่วนใหญ่ของโลกเกือบเข้าสู่อุตสาหกรรมการเข้ารหัส การจัดอันดับ 100 Global Unicorn Investment Institutions List ประจำปี 2021 ที่เผยแพร่โดย Hurun เป็นการเปรียบเทียบ ยกเว้น สถาบันจำนวนน้อยมาก เช่น Ali และ Tencent ต่างก็ลงทุนในโครงการเข้ารหัส

ชื่อเรื่องรอง

ไทเกอร์โกลบอล

Tiger Global ก่อตั้งขึ้นในปี 2544 บริษัทในเครือ ได้แก่ กองทุนหุ้นเอกชนและกองทุนหุ้นสาธารณะ นอกจากนี้ ยังเป็นหนึ่งในสถาบันร่วมทุนที่มีชื่อเสียงที่สุดในโลกและติดอันดับสองในรายชื่อสถาบันการลงทุนระดับยูนิคอร์น 100 อันดับแรกของโลกในปี 2564

คำอธิบายภาพ

ชื่อเรื่องรอง

วิสัยทัศน์ SoftBank

Softbank เป็นหนึ่งในสถาบันร่วมทุนที่มีชื่อเสียงที่สุดในโลก มีชื่อเสียงจากผลตอบแทนเป็นพันเท่าของ Ali โครงการลงทุนอื่น ๆ ที่มีชื่อเสียง ได้แก่ Uber, Wework, Didi, ARM เป็นต้น และขนาดการจัดการสินทรัพย์ในปัจจุบันก็เกิน 100 พันล้านเหรียญสหรัฐ

ชื่อเรื่องรอง

Accel

Accel เป็นบริษัทร่วมทุนในระยะเริ่มต้นและระยะเติบโตที่ก่อตั้งขึ้นในปี 2526 การลงทุนที่มีชื่อเสียง ได้แก่ Dropbox, Facebook, Slack, Spotify, Supercell เป็นต้น

โกลด์แมน แซคส์

โกลด์แมน แซคส์

Goldman Sachs ก่อตั้งขึ้นในปี 2412 เป็นหนึ่งในธนาคารเพื่อการลงทุนที่เก่าแก่และใหญ่ที่สุดในโลก

ชื่อเรื่องรอง

Insight partner

Insight Partner ก่อตั้งขึ้นในปี 2538 เป็นบริษัทการลงทุนหุ้นเอกชนชั้นนำของโลกที่มุ่งเน้นการลงทุนในบริษัทร่วมทุนระดับกลางถึงปลายและบริษัทที่กำลังเติบโต โดยเฉพาะอย่างยิ่งบริษัทพัฒนาซอฟต์แวร์ ปัจจุบัน ขนาดการจัดการสินทรัพย์มีมูลค่าเกิน 3 หมื่นล้านเหรียญสหรัฐ ลงทุนในบริษัทมากกว่า 400 แห่ง และทำธุรกรรมควบรวมกิจการมากกว่า 200 รายการสำหรับบริษัทพอร์ตโฟลิโอ

ชื่อเรื่องรอง

a16z

แม้ว่า a16z ก่อตั้งขึ้นในปี 2552 แต่ก็ลงทุนอย่างรวดเร็วในบริษัทที่มีชื่อเสียง เช่น Facebook, Twitter, Groupon และ Skype จำนวนเงินทุนภายใต้การจัดการเกินกว่า 10 พันล้านเหรียญสหรัฐทำให้เป็นหนึ่งในสถาบันร่วมทุนชั้นนำของโลก

ในเวลาเดียวกัน a16z ยังเป็นหนึ่งในสถาบันร่วมทุนที่เก่าแก่ที่สุดและลงทุนมากที่สุดเพื่อเข้าสู่อุตสาหกรรมการเข้ารหัส โครงการเข้ารหัสกระแสหลักส่วนใหญ่เช่น Coinbase, Compound, Dapper Labs, Arweave, Solana และ Opensea มีการลงทุนของ a16z อยู่เบื้องหลัง และ ได้กลายเป็นรายใหญ่ที่สุดในอุตสาหกรรมการเข้ารหัส สถาบันร่วมทุนที่ทรงอิทธิพล

ชื่อเรื่องรอง

Coatue

Coatue เป็นบริษัทจัดการการลงทุนระดับโลกที่ก่อตั้งขึ้นในปี 2542 โดยมุ่งเน้นไปที่บริษัทภาครัฐและเอกชนในอุตสาหกรรมเทคโนโลยี สื่อ และโทรคมนาคม โดยมีสินทรัพย์ภายใต้การบริหาร 48 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ

คำอธิบายภาพ

ชื่อเรื่องรอง

USV (ยูเนี่ยน สแควร์ เวนเจอร์ส)

USV ยังเป็นหนึ่งในสถาบันร่วมทุนชั้นนำของโลกอีกด้วย ตั้งแต่ปี 2546 เป็นต้นมา บริษัทได้ลงทุนในบริษัทมากกว่า 100 แห่งที่ใช้พลังของอินเทอร์เน็ตเพื่อพลิกโฉมตลาด

USV ได้ลงทุนในเส้นทางการเข้ารหัสตั้งแต่ปี 2013 โครงการแรกสุดคือ Coinbase ตั้งแต่นั้นมา บริษัทยังได้ลงทุนในโครงการต่างๆ เช่น Algorand, Filecoin และ Blockstack ในปีที่ผ่านมา บริษัทได้นำการลงทุนในโครงการเข้ารหัสหลายโครงการ เช่น Matter Labs, Mirror, Dune Analytics และ 3Box Labs หนึ่งในนักลงทุนที่กระตือรือร้นที่สุดในอุตสาหกรรมการเข้ารหัส

ในเดือนมกราคม 2021 USV Partners ระบุว่ามีแผนที่จะลงทุน "ประมาณ 30%" ของกองทุนใหม่มูลค่า 250 ล้านดอลลาร์ในอุตสาหกรรมคริปโต

ชื่อเรื่องรอง

พันธมิตร Lightspeed Venture

Lightspeed Venture Capital ก่อตั้งขึ้นในปี 2543 เป็นกองทุนร่วมลงทุนระดับโลกที่ลงทุนในบริษัทมากกว่า 400 แห่ง โดย 1 ใน 3 ได้รับการเสนอขายหุ้นหรือเข้าซื้อกิจการ โครงการที่มีชื่อเสียงซึ่งลงทุนโดย Lightspeed Venture Capital ได้แก่ Snapchat, Nest, OYO, GrubHub และบริษัทที่มีชื่อเสียงอื่น ๆ โดยมีสินทรัพย์ภายใต้การจัดการมากกว่า 10 พันล้านเหรียญสหรัฐ

Lightspeed Venture Capital ยังเป็นหนึ่งในสถาบันร่วมทุนแบบดั้งเดิมที่กว้างขวางที่สุดที่เข้าร่วมในระบบนิเวศของ crypto ตั้งแต่ปีที่แล้ว บริษัทได้ลงทุนใน Zerion ผู้รวบรวม DeFi, ผู้พัฒนาเชนสาธารณะ Terraform Labs, ผู้ผลิตตลาด cryptocurrency Wintermute, แพลตฟอร์มการพัฒนา Web3 Alchemy และ cryptocurrency มีโครงการเข้ารหัสอย่างน้อย 16 โครงการ รวมถึง FTX.US โครงการ Metaverse Everyrealm ผู้พัฒนาโครงสร้างพื้นฐาน Web3 Mysten Labs และโซลูชัน Arbitrum ของ Layer2

คำอธิบายภาพ

ส่วนหนึ่งของพอร์ตโฟลิโอ crypto ของ Lightspeed ตั้งแต่ปี 2021

นอกจากนี้ Founders Fund ยังได้ลงทุนในโครงการอย่างน้อย 5 โครงการ ได้แก่ StarkWare ผู้พัฒนา Ethereum Layer 2, โครงการ Polkadot ระบบนิเวศ DeFi Parallel, แพลตฟอร์มเพลง NFT Royal, แพลตฟอร์มการซื้อขาย NFT Opensea และแพลตฟอร์มการดูแลสกุลเงินดิจิตอล Paxos

DST Global ลงทุนในโครงการ crypto อย่างน้อย 5 โครงการ รวมถึง Matrixport แพลตฟอร์มบริการทางการเงินที่เข้ารหัส, การดูแลที่เข้ารหัสและแพลตฟอร์มการจัดการสินทรัพย์ Cobo, การแลกเปลี่ยนที่เข้ารหัสและผู้ให้บริการกระเป๋าเงิน Blockchain.com, นายหน้าค้าปลีกที่เข้ารหัส Bitpanda และบริษัทให้กู้ยืมที่เข้ารหัส Figure

Qiming Venture Partners ได้ลงทุนในโครงการอย่างน้อย 3 โครงการ ได้แก่ Imoken กระเป๋าเงินดิจิทัล, แพลตฟอร์มรวมข้อมูล NFT NFTGo และผู้ให้บริการโครงสร้างพื้นฐานบล็อกเชน InfStones ซึ่งล้วนเป็นนักลงทุนชั้นนำ

IDG Capital ได้ลงทุนในผู้ผลิตเครื่องขุด Bitmain, แพลตฟอร์มการชำระเงินข้ามพรมแดน Ripple และการแลกเปลี่ยนสกุลเงินดิจิทัล Coinbase มีโครงการเข้ารหัสอย่างน้อย 7 โครงการ รวมถึง Circle ผู้ออกสกุลเงิน USDC ที่เสถียร, ImToken กระเป๋าเงินดิจิตอลเข้ารหัส, Klaytn เชนสาธารณะ และบริษัทตรวจสอบความปลอดภัยการเข้ารหัส CertiK

KKR ลงทุนอย่างเป็นทางการในโครงการเข้ารหัสเมื่อเดือนธันวาคมปีที่แล้ว นั่นคือ Anchorage ผู้ให้บริการโซลูชันสินทรัพย์ดิจิทัลระดับสถาบัน และเป็นผู้นำในการจัดหาเงินทุน 350 ล้านดอลลาร์สหรัฐในโครงการ D ซึ่งมีมูลค่ามากกว่า 3 พันล้านดอลลาร์สหรัฐเล็กน้อย ข่าวประชาสัมพันธ์ระบุว่านี่เป็นการลงทุนครั้งแรกของ KKR ในด้านการเข้ารหัส ตั้งแต่นั้นเป็นต้นมา KKR ก็มีข่าวลือว่าสนใจที่จะลงทุนใน Animoca Brands ผู้พัฒนาเกมลูกโซ่

โดยทั่วไปแล้ว สถาบันร่วมทุนส่วนใหญ่เริ่มลงทุนในเส้นทางการเข้ารหัสเมื่อกลางปีที่แล้ว และเน้นไปที่โครงการ CeFi และโครงสร้างพื้นฐานเป็นหลัก และมักจะปรากฏตัวในฐานะนักลงทุนชั้นนำ แน่นอนว่าจำกัดเฉพาะโครงสร้างกองทุน การลงทุนส่วนใหญ่เป็นการลงทุนในตราสารทุน

ในฐานะหนึ่งในสถาบันร่วมทุนที่มีชื่อเสียงที่สุด Sequoia Capital เป็นผู้นำในการปรับโครงสร้างกองทุนและจัดตั้งกองทุนการเข้ารหัสแยกต่างหากซึ่งจะส่งสัญญาณที่ชัดเจนยิ่งขึ้นไปยังแวดวงเงินทุนว่ายุคของการเข้ารหัสอาจมาถึง