แรงบันดาลใจจากการประชุมผู้ถือหุ้นของบัฟเฟตต์
การประชุมผู้ถือหุ้นประจำปีของบัฟเฟตต์เพิ่งจัดขึ้น ครั้งนี้ บัฟเฟตต์และหุ้นส่วนระยะยาวของเขา ชาร์ลี มังเกอร์ จัดการประชุมออนไลน์
ฉันจะอ่านสุนทรพจน์ของบัฟเฟตต์อย่างละเอียดในการประชุมทุกครั้ง และครั้งนี้ก็ไม่มีข้อยกเว้น แต่ฉันรู้สึกว่ามีไฮไลท์ที่ดึงดูดใจฉันไม่มากนัก
ในการปราศรัยนี้ ชายชราสองคนวิจารณ์ Bitcoin ตามปกติ ซึ่งไม่น่าแปลกใจเลย แต่ Buffett ที่ทำให้ฉันประหลาดใจคือเสียใจที่ขายหุ้น Apple เมื่อปีที่แล้ว
ในปรัชญาการลงทุนของบัฟเฟตต์ การลงทุนในบริษัทเทคโนโลยีนั้นระมัดระวังอยู่เสมอ เนื่องจากบริษัทดังกล่าวไม่มีคูน้ำที่ยั่งยืนและแข็งแกร่ง และเกือบจะอยู่ในช่วงขาขึ้นของบริษัทเหล่านี้ เป็นเรื่องยากที่จะพบว่าราคาของพวกเขาต่ำกว่า "มูลค่า" " .
Apple เป็นหนึ่งในหุ้นเทคโนโลยีหายากของบัฟเฟตต์ ฉันสงสัยมาตลอดว่าบัฟเฟตต์ซื้อ Apple เพราะเงินสดจำนวนมหาศาลที่ถืออยู่ในมือของ Apple ทำให้มูลค่าของ Apple ดูสูงกว่าราคาหรือไม่?
มักจะพูดกันบนอินเทอร์เน็ตว่าสไตล์ของบัฟเฟตต์ไม่สามารถลงทุนในบริษัทอย่าง Google และ Tesla ได้ เพราะแทบจะเป็นไปไม่ได้เลยที่บริษัทดังกล่าวจะทำกำไรได้ในช่วงแรก และเมื่อทำกำไรได้ก็มักจะหมายความว่าความสำเร็จของพวกเขาอาจพลิกผัน ทั้งอุตสาหกรรมและครอบครองอุตสาหกรรมทั้งหมดอย่างรวดเร็วทั้งอุตสาหกรรม
อันที่จริง สไตล์ของบัฟเฟตต์ไม่เพียงแต่ยากต่อการลงทุนในบริษัทอย่างเช่น Tesla เท่านั้น แต่ยังมีโอกาสน้อยกว่าที่จะลงทุนในสินทรัพย์อย่างเช่น Bitcoin และ Ethereum เนื่องจากจนถึงตอนนี้ สกุลเงินดิจิทัลรวมถึง Bitcoin และ Ethereum ยังไม่ได้ให้บริการและผลิตภัณฑ์ใด ๆ ที่เอื้อต่อเศรษฐกิจที่แท้จริงแก่มนุษย์
นักลงทุนทุกคนมีขอบเขตความสามารถของตัวเอง และ Buffett ก็เช่นกัน บัฟเฟตต์เองก็ยอมรับในเรื่องนี้ --- เขาพูดเสมอว่าอย่าซื้อสิ่งที่เขาไม่เข้าใจ นี่คือเหตุผล ดังนั้นการที่เขาไม่สามารถลงทุนใน Tesla และ Bitcoin ได้จึงไม่ใช่เรื่องผิดในความคิดของฉัน แต่เป็นสิ่งที่ต้องเกิดขึ้นตามสไตล์การลงทุนของเขา
สำหรับพวกเรานักลงทุนสกุลเงินดิจิทัล แม้แต่ในด้านของสกุลเงินดิจิทัล ฉันไม่กล้าพูดว่าฉันสามารถเข้าใจและเข้าใจทุกสาขาย่อยได้ดี ดังนั้นจึงเป็นไปไม่ได้ที่ฉันจะเข้าใจทุกม้ามืด ทุกโครงการที่มีศักยภาพ
เมื่อเร็ว ๆ นี้ มีคำพูดที่เป็นที่นิยมในแวดวง: การเพิ่มขึ้นของ Bitcoin ทำให้บุคคลภายนอกเชื่อมั่น และการเพิ่มขึ้นของ Dogecoin ทำให้บุคคลภายในเชื่อมั่น ประโยคนี้อธิบายความรู้สึก FOMO ที่เกิดจากเหรียญทั้งสองนี้อย่างชัดเจนในวงกลมต่างๆ ในตลาดขาขึ้นรอบนี้ โดยเฉพาะอย่างยิ่ง Dogecoin ทำให้คนวงในหลายคนประหลาดใจ ในบทความล่าสุดของเรา ผู้อ่านมักฝากข้อความถามว่าการเพิ่มขึ้นอย่างต่อเนื่องของ Dogecoin จะเป็นอย่างไร
ในบทความก่อนหน้านี้ฉันได้แบ่งปันมุมมองของฉันเกี่ยวกับ Dogecoin ฉันคิดว่าโชคนี้อาจไม่ใช่ของฉัน ตอนนี้ฉันยังคิดอย่างนั้น ครั้งหนึ่งฉันเคยซื้อ Dogecoin ในปี 2017 เมื่อตลาดกระทิงยังไม่ขึ้น ราคาต่ำมากในตอนนั้น แต่ฉันมองไม่เห็นค่าของมันและขายมันอย่างรวดเร็วหลังจากนั้นไม่นาน ตั้งแต่นั้นมา ฉันไม่เคยศึกษา Dogecoin อีกเลย ดังนั้นฉันจึงไม่สามารถให้คำแนะนำและคำตัดสินที่ดีเกี่ยวกับการพัฒนาที่ตามมาได้
ในความเป็นจริงไม่ได้มีแค่ Dogecoin เท่านั้น แต่ยังมีสกุลเงินอื่น ๆ อีกด้วย ฉันไม่ได้ซื้อพวกมันในช่วงแรกเพราะฉันไม่เห็นค่าของมัน แต่ปรากฎว่า อัตราการเติบโตของพวกมันนั้นน่าทึ่งมาก
แต่ฉันไม่เสียใจกับมันมากนัก เพราะฉันลงทุนในรูปแบบอื่นที่ฉันเข้าใจ และฉันยังได้รับผลตอบแทนที่น่าพอใจจากมัน ซึ่งก็เพียงพอแล้ว
ผมคิดว่าสิ่งสำคัญที่สุดในประสบการณ์การลงทุนของบัฟเฟตต์ไม่ใช่การให้ยาครอบจักรวาลที่สามารถคว้าโอกาสทั้งหมดได้ แต่ให้การควบคุมอารมณ์และวิธีการคิดที่ใช้ได้กับทุกสาขาการลงทุน การควบคุมอารมณ์คือ "โลภเมื่อประชาชนกลัว และกลัวเมื่อประชาชนโลภ" วิธีคิดคือ "ซื้อพันธุ์ที่เข้าใจได้" ที่ผมกล่าวไว้ตอนต้น
ในแง่ของการควบคุมอารมณ์และความคิด ผมว่ามันยากกว่าสำหรับนักลงทุนทั่วไปที่จะควบคุมอารมณ์ ตัวอย่างเช่น สำหรับพวกเรานักลงทุนสกุลเงินดิจิทัล ตราบใดที่เรามีความคิดพื้นฐาน เรารู้ว่าเราควรลงทุนใน Bitcoin และ Ethereum แต่เมื่อตลาดหมีมาถึงจริง ๆ และ Bitcoin และ Ethereum ตกลงสู่ระดับที่น่ากลัว พวกเราหลายคนเริ่มที่จะ กลัวเท้า นี่เป็นอาการทั่วไปที่ไม่สามารถควบคุมอารมณ์ได้
ทัศนคติที่มีเหตุผลของบัฟเฟตต์ต่อการลงทุนและความคิดในการลงทุนได้มาถึงระดับสูงสุดแล้ว
นอกจากนี้ โครงการที่เพิ่งเปิดตัวเกือบทั้งหมดมีราคาสูงอย่างน่าขันแทบจะในทันทีที่ออกสู่ตลาดซึ่งได้รับผลกระทบจากอารมณ์ตลาดอย่างเห็นได้ชัด แม้ว่ามีหลาย ๆ โครงการที่ผมคิดว่ามีมูลค่าแต่ผมก็ไม่ได้ซื้อสักโครงการ . ฉันตั้งตารอเป็นอย่างยิ่งที่จะได้เห็นว่าพวกมันจะตกลงไปได้ไกลแค่ไหนในตลาดหมีครั้งต่อไป ถึงตอนนั้น ก็ถึงเวลาที่จะต้องเก็บสมบัติจากทุกที่แล้ว
