Tiền kỹ thuật số nguyên tắc "đầu tư đa dạng"
Trong hai ngày qua, thị trường tiền kỹ thuật số tổng thể dường như đã tăng lên một chút, hôm nay giá Bitcoin đã đạt 7.200 đô la Mỹ và giá Ethereum đã đạt 180 đô la Mỹ. Kể từ khi thị trường sụp đổ vào ngày 12 tháng 3, đây là lần đầu tiên Ethereum đứng ở mức 180 đô la một lần nữa.
Tuy nhiên, không phải tất cả các loại tiền kỹ thuật số đều có sự phục hồi như vậy, một số đồng tiền xếp hạng hàng trăm hầu như không di chuyển sau đợt giảm mạnh vào ngày 12 tháng 3. Giá của chúng không những không tăng mà khối lượng giao dịch của chúng cũng gần như không đáng kể.
Những đồng tiền này là những gì chúng ta thường gọi là tiền thay thế. Khi nói đến tiền thay thế và tiền tệ chính thống, các nhà đầu tư mới làm quen với tiền tệ thường nói rằng khi họ nói về khoản đầu tư của mình, họ sẽ sử dụng một phần tiền của mình để mua các loại tiền tệ chính thống và họ sẽ sử dụng một phần tiền khác để mua một số rất kín đáo hoặc thậm chí không được chú ý là tiền thay thế và coi đó là "sự đa dạng hóa".
"Đa dạng hóa" là một thuật ngữ mà tất cả các nhà đầu tư sẽ đề cập đến khi đầu tư. Có một câu nói phổ biến hơn là "đừng bỏ tất cả trứng vào một giỏ". Nó có nghĩa là đầu tư vào nhiều tài sản cùng một lúc để phân tán rủi ro đầu tư.
Những người khác nhau có cách hiểu khác nhau về "đa dạng hóa đầu tư", theo tôi, đa dạng hóa đầu tư có một điểm cốt lõi rất quan trọng: đó là dù phân tán như thế nào thì mục tiêu đầu tư phải bằng nhau về rủi ro và lợi nhuận.
Nếu rủi ro đầu tư lớn hơn nhiều so với lợi nhuận kỳ vọng, thì điều này không được gọi là đa dạng hóa, mà là "đầu tư rủi ro", không những không phân tán được rủi ro mà còn làm tăng rủi ro không cần thiết.
Hãy lấy một ví dụ: Ví dụ: có bốn mục tiêu đầu tư tiềm năng được các nhà đầu tư lựa chọn: Bitcoin, Ethereum, BNB và một đồng xu được xếp hạng khoảng 500 (chúng tôi tạm gọi là S coin).
Trong những trường hợp bình thường, các đặc điểm được hiển thị bởi bốn đồng tiền này, cũng như sự đồng thuận và nhận thức của ngành về chúng là rất khác nhau.
Đối với Bitcoin, mọi người đều đồng thuận là "vàng kỹ thuật số" hay là vua của các loại tiền kỹ thuật số, các loại tiền kỹ thuật số khác có thể trở về 0 và khả năng nó trở về 0 là rất nhỏ nên rủi ro của nó gần như là rất nhỏ. Và những gì về sự gia tăng của nó?
Từ kinh nghiệm lịch sử, mọi thị trường giá lên, tốc độ tăng trưởng của nó đều tốt, nhưng khi giá của nó ngày càng cao hơn và giá trị thị trường của nó ngày càng lớn hơn, trong đợt tiếp theo của thị trường giá lên, liệu nó có còn tốc độ tăng trưởng như trước không ? Nhiều người hoài nghi. Vì vậy, về tổng thể, nó ít rủi ro nhất, nhưng lợi ích có thể bị hạn chế.
Đối với Ethereum, hệ sinh thái của nó phong phú và đa dạng nhất trong số tất cả các loại tiền kỹ thuật số. Tuy nhiên, vấn đề lớn nhất của Ethereum hiện tại là hiệu suất kém, điều này không chỉ hạn chế nghiêm trọng sự phát triển hơn nữa của hệ sinh thái mà còn hạn chế nghiêm trọng chức năng của các ứng dụng phi tập trung khác nhau ở trên.
Mặc dù nhóm Ethereum đã đề xuất Ethereum 2.0 đầy tham vọng, nhưng sẽ mất vài năm trước khi nó có thể được thực hiện. Những người lạc quan tin rằng tương lai của nó rất tươi sáng, giá hiện tại không cao, và sẽ có nhiều cơ hội phát triển trong tương lai. Do đó, rủi ro của nó lớn hơn Bitcoin, nhưng mức tăng trong tương lai có thể cao hơn Bitcoin.
Đối với BNB, nó tương đương với các cổ phiếu do Binance phát hành ở một mức độ nhất định, do đó, sự gia tăng và rủi ro của nó có liên quan mật thiết đến sự phát triển của Binance. Binance có mô hình kinh doanh rõ ràng và lợi nhuận đáng kể. Đây là một dự án ổn định và có lợi nhuận hiếm có trong ngành công nghiệp blockchain. Tuy nhiên, rủi ro lớn nhất của Binance là không được giám sát. Việc xử lý BNB hoàn toàn do Binance quyết định và không bị ràng buộc bởi bất kỳ quy định pháp luật. .
Vì vậy, đối với các nhà đầu tư, điều này tương đương với việc giao tiền của họ cho một người có thể làm bất cứ điều gì họ muốn. Người này đang có tâm trạng tốt, và khi anh ta có lý trí, anh ta có thể chia sẻ phước lành, và BNB sẽ tăng lên, nhưng nếu một tai nạn xảy ra, BNB có thể trở nên vô giá trị. Do đó, rủi ro của BNB lớn hơn nhiều so với Ethereum, nhưng thu nhập có vẻ tốt hơn nhiều so với Ethereum và thậm chí còn lạc quan hơn trong tương lai.
Đối với S coin, đây là một dự án không ai quan tâm, nhóm dự án đã lâu không cập nhật tiến độ của dự án, cộng đồng dự án cũng vô hồn, hoạt động kinh doanh và kịch bản của dự án không mới. Những đồng tiền như vậy rất có thể sẽ trở về con số 0 trong tương lai và rất khó có khả năng được hồi sinh trở lại. Đối với một loại tiền tệ như vậy, những gì chúng ta thấy gần như đầy rủi ro, nhưng không có lợi ích.
Do đó, việc đưa những đồng tiền như vậy vào danh mục đầu tư của chúng tôi không phải để đa dạng hóa rủi ro, mà là để tăng rủi ro và kéo lợi nhuận xuống.
Trong quá trình phát triển của tiền kỹ thuật số, chúng ta phải đánh giá từng loại tiền tệ trong danh mục đầu tư của mình theo sự phát triển bất cứ lúc nào. Một khi chúng ta thấy rằng rủi ro của một sản phẩm nào đó vượt xa lợi ích của nó, chúng ta phải hành động ngay lập tức. .
Phương pháp đầu tư của Fisher, khi nói đến nguyên tắc bán, có một điểm là chúng ta sẽ bán khi sản phẩm đầu tư không còn giá trị. Nhìn vào đây, trên thực tế, giá trị của sản phẩm đầu tư ngày càng nhỏ hơn, và khi nó thấp hơn nhiều so với rủi ro của nó, chúng tôi sẽ bán nó.
Do đó, đa dạng hóa đầu tư không phải là chọn những sản phẩm đầu tư tốt và giữ nguyên chúng, mà là liên tục xem xét rủi ro và lợi nhuận của chúng khi môi trường phát triển và thay đổi, một khi nhận thấy rủi ro quá cao thì những sản phẩm đó sẽ bị giảm bớt, thậm chí bị loại bỏ . .
