Các chiến lược đặt cược của chủ sở hữu mã thông báo Cosmos có đa dạng không? Một bộ dữ liệu cho bạn biết câu trả lời

stakefish

特邀专栏作者

2019-09-21 07:44

Bài viết này có khoảng 3253 từ, đọc toàn bộ bài viết mất khoảng 5 phút

Làm cách nào để mọi người chọn hoa hồng và đa dạng hóa việc đặt cược trên các nút?

Tóm tắt AI

Mở rộng

Làm cách nào để mọi người chọn hoa hồng và đa dạng hóa việc đặt cược trên các nút?

Việc phân phối và đa dạng hóa mã thông báo là hai khía cạnh quan trọng để nghiên cứu mức độ phân cấp và phát triển sinh thái của mạng chuỗi khối PoS. Nó cũng có thể cho phép chúng tôi hiểu thêm về nền kinh tế đặt cược và thực tiễn của nhiều thiết kế lý thuyết mã thông báo.

stake.fish là một trong những nút xác minh chính trên mạng Cosmos. Nó sẽ không chỉ sử dụng kiến thức chuyên môn phong phú của mình để thực hiện xác minh an toàn và hiệu quả trên mạng mà còn khám phá nhiều cách khác nhau để đa dạng hóa hệ sinh thái mạng.

Các bài báo phân tích chọn lọc của stake.fish trong tuần này sử dụng dữ liệu để tóm tắt rõ ràng các đặc điểm của việc đặt cược trên mạng Cosmos. Sử dụng dữ liệu như lựa chọn tỷ lệ hoa hồng của chủ sở hữu, việc ủy thác cùng một địa chỉ cho các nút xác minh khác nhau, v.v., nó cho thấy các đặc điểm khác nhau của việc đặt cược của những người nắm giữ lớn và nhỏ trên mạng Cosmos hiện tại. Sau khi đọc bài viết này, bạn sẽ học được:

Liệu tổng thể mạng Cosmos có đa dạng hay không;
Sự khác biệt giữa kích thước của nút xác minh và hoa hồng thiết lập của nó;
Lựa chọn hoa hồng cho những người nắm giữ mã thông báo khác nhau;
Đặc điểm đặt cược đa dạng của chủ sở hữu mã thông báo lớn và nhỏ;
Ví dụ và phát hiện thú vị.

Tiêu đề gốc: Phân tích phân phối cổ phần và đa dạng hóa trên Cosmos Hub

Biên dịch: stake.fish

Phân cấp trên mạng PoS là một chủ đề nhiều lớp. Nhiều lý thuyết và thiết kế đã được đề xuất để đạt được sự phân phối phi tập trung sức mạnh mạng hệ sinh thái giữa các thực thể khác nhau và Cosmos Hub đã thực hành một số lý thuyết và thiết kế này trong vài tháng qua. Phần sau đây sẽ thảo luận chủ yếu về việc phân phối và đa dạng hóa việc đặt cược trên Cosmos Hub, để phân tích hiện trạng của những người nắm giữ mã thông báo tham gia vào mạng PoS ban đầu.

tiêu đề phụ

nói chuyện với dữ liệu

Để hiểu cách chủ sở hữu mã thông báo ATOM tham gia đặt cược, bài viết này sử dụng API Stargazer (do Certus One cung cấp) và sử dụng dữ liệu ảnh chụp nhanh vào ngày 5 tháng 9 để phân tích tất cả các ủy quyền đang hoạt động, quy mô, địa chỉ người ủy quyền và người xác thực tương ứng đã được phân tích. Cần lưu ý rằng các địa chỉ không bằng nhau đối với các thực thể tham gia. Tiền ở các địa chỉ khác nhau có thể đến từ cùng một chủ sở hữu hoặc có thể có những chủ sở hữu khác nhau (chẳng hạn như thông lệ trao đổi và người giám sát) chia sẻ cùng một địa chỉ. Các tình huống tương tự thì không sẽ được phản ánh trong phân tích của bài báo này.

tiêu đề phụ

Khám phá phân phối mã thông báo đặt cược

Trước khi đi sâu vào việc đa dạng hóa tiền đặt cược, trước tiên chúng ta hãy xem xét việc phân phối tiền đặt cược. Biểu đồ sau đây cho thấy việc phân phối mã thông báo ATOM đang được đặt cược. Biểu đồ được sắp xếp theo trình xác nhận và được tô màu theo tỷ lệ hoa hồng. Các tỷ lệ là "0-5%", "5%-10%" và "hơn 10% "ba khoảng thời gian.

Phân phối đặt cược của 100 trình xác thực đang hoạt động trên Cosmos Hub. Hệ số Gini là 0,7366. (05/09/2019)

[Ghi chú của biên tập viên: Hệ số Gini thường được sử dụng trong nền kinh tế truyền thống để đo lường các đặc điểm của phân phối thu nhập. Hệ số nằm trong khoảng từ 0 đến 1. Dữ liệu càng nhỏ thì càng nghiêng về phân phối bình quân trong hệ thống. 】

Chúng ta có thể thấy rằng nút xác minh lớn nhất trong hình đặt tỷ lệ hoa hồng trong khoảng dưới 5% và có các nút có kích thước tương tự gần đó đặt tỷ lệ phí trên 10%. Điều này thường có nghĩa là nút có quỹ riêng để đặt cược hoặc tập trung nhiều hơn vào những người nắm giữ tiền tệ lớn.

[Ghi chú của biên tập viên: Hình ảnh hiển thị xếp hạng nút chính của Cosmos bị chặn bởi biên tập viên từ trình duyệt Stargazer vào ngày 20 tháng 9. Trong số đó, stake.fish đứng thứ ba. Hoa hồng do stake.fish đặt dưới phạm vi 5% được đề cập trong bài viết và hoa hồng 4% được tính trong phần thưởng khối mà người ủy quyền nhận được. Ví dụ: nếu người ủy quyền nhận được 100 mã thông báo ATOM làm phần thưởng, thì stake.fish sẽ tính 4 mã thông báo ATOM làm phí giao dịch và người ủy quyền sẽ nhận được 96 mã thông báo ATOM. Trong số các nút cung cấp dịch vụ xác minh mạnh mẽ, stake.fish là một trong những nút có mức phí thấp nhất. 】

Nhìn vào tập hợp các trình xác thực được sắp xếp theo cách đặt cược và trực quan hóa số lượng địa chỉ ủy quyền cho chúng, chúng ta có thể thấy rằng các trình xác thực có tỷ lệ hoa hồng thấp rất phổ biến, đặc biệt là đối với những người nắm giữ mã thông báo nhỏ. Được sắp xếp theo số lượng hoa hồng, 3 nút xác minh hàng đầu không tính phí hoặc đặt mức phí thấp hơn:

Số lượng người được ủy quyền trong 100 người xác thực đang hoạt động hàng đầu trên Cosmos Hub. (05/09/2019)

Biểu đồ cũng chứa một số ngoại lệ thú vị:

Ví dụ: Huobi Wallet, đứng thứ 43, có 636 địa chỉ ủy thác. Hãy xem Coinone Node, xếp thứ 15, với 745 địa chỉ ủy quyền. Cả hai trình xác nhận đều thuộc về các sàn giao dịch.

tiêu đề phụ

Tiết lộ sự đa dạng của đặt cược

Bây giờ chúng ta đã có cái nhìn tổng quan về phân phối đặt cược giữa các trình xác nhận, chúng ta hãy xem xét kỹ hơn về ủy quyền và nguồn gốc địa chỉ của nó:

Tóm tắt dữ liệu phân phối đặt cược của Cosmos Hub (ngày 5 tháng 9 năm 2019)

Những dữ liệu này giúp chúng tôi rút ra một số hiểu biết thú vị.

Đầu tiên, chỉ khoảng 1/4 số địa chỉ được đặt cược đa dạng, nhưng những địa chỉ này chiếm 64% tổng số lượng mã thông báo được đặt cược. Điều này có nghĩa là các địa chỉ đa dạng hóa việc đặt cược trên các nút khác nhau nắm giữ số lượng mã thông báo gấp 5 lần so với các địa chỉ không đa dạng hóa việc đặt cược. Chúng tôi có thể kết luận rằng những người nắm giữ mã thông báo lớn có xu hướng ủy quyền mã thông báo của họ cho các nút khác nhau.

Xem xét kỹ hơn, xem xét số lượng đơn đặt hàng đang hoạt động của họ và đếm số lượng địa chỉ, chúng tôi thấy một đường cong giảm dần nhanh chóng. Hiện tại, có 786 địa chỉ có 2 ủy thác, 347 địa chỉ có 3 ủy thác và địa chỉ có hơn 5 ủy thác là tương đối hiếm.

Một số ngoại lệ thú vị không được thể hiện trong cốt truyện. Cụ thể, có một địa chỉ do B-Harvest duy trì được sử dụng cho mục đích theo dõi và giám sát, và 119 khoản hoa hồng đã được thực hiện, nhưng có tương đối ít mã thông báo ATOM trong đó. Có 6 địa chỉ khác có mô hình tương tự (dưới 500 mã thông báo ATOM được ủy quyền cho 67 đến 83 trình xác thực).

Thống kê địa chỉ dựa trên số lượng nút xác minh được ủy quyền. Trục X biểu thị số lượng hoa hồng và trục Y biểu thị số lượng địa chỉ (05/09/2019)

Cuối cùng, nếu chúng ta trực quan hóa số lượng mã thông báo ATOM đặt cược từ các địa chỉ này, được sắp xếp theo số lượng trình xác thực đặt cược đa dạng từ các địa chỉ này, thì chúng ta sẽ thấy một số điểm dữ liệu nổi bật hơn:

Được sắp xếp theo số nút xác minh được ủy quyền, hãy xem phân phối nắm giữ mã thông báo ATOM. Trục X là số lượng hoa hồng và trục Y là số lượng mã thông báo ATOM. (05/09/2019)

Điểm cao đầu tiên ở nửa bên phải của hình chứa 36 địa chỉ được ủy thác, từ nhóm Tendermint và số lượng đặt cược là khoảng 21 triệu mã thông báo ATOM;

Điểm cao thứ hai chứa 46 khoản hoa hồng từ các địa chỉ ICF và số lượng đặt cược là khoảng 7 triệu mã thông báo ATOM. Các địa chỉ đa dạng nhất đã đặt cược mã thông báo cho 51 trình xác thực khác nhau.

Ở nửa bên trái của hình, hai chủ sở hữu mã thông báo lớn có hai địa chỉ với 16 và 18 giao dịch được ủy thác cũng đã đạt được mức độ đa dạng hóa tốt hơn.

Tóm lại là

Nhìn chung, dữ liệu được trình bày cho thấy rõ ràng rằng những người nắm giữ ATOM phần lớn không đa dạng hóa việc đặt cược trên nhiều trình xác thực. Ngoài ra, chúng tôi cũng thấy rằng những người nắm giữ mã thông báo nhỏ hơn có xu hướng chọn trình xác thực có mức phí thấp hơn.

Nhóm tin rằng chiến lược đa dạng hóa đặt cược là rất quan trọng để xây dựng một tập hợp các nút xác minh thịnh vượng, có thể đạt được sự tham gia đầy đủ của mạng và đóng góp vào sự phát triển của hệ sinh thái.

Có lẽ đó là do những người nắm giữ mã thông báo không chú ý đến việc đa dạng hóa đặt cược và không hiểu lợi ích của việc làm như vậy, hoặc có thể đơn giản là vì việc này khó thực hiện hơn hoặc do rủi ro bị cắt giảm thấp nên cần phải đa dạng hóa nghiên cứu sâu hơn về các nút xác minh, quy trình ủy quyền và Không đáng để thực hiện vì nhiều lý do, chẳng hạn như trải nghiệm người dùng kém đối với nhiều quy trình giao dịch để trích xuất phần thưởng.

Hiện tại, chúng tôi cũng đang nghiên cứu các cách để tăng cường tham gia đặt cược và đa dạng hóa, đồng thời tiếp tục chú ý đến dữ liệu và mối tương quan trên các mạng PoS khác.

Cosmos

Chào mừng tham gia cộng đồng chính thức của Odaily