全景剖析以太坊質押堆棧：有哪些重要的生態參與者？
原文作者：Staking Rewards
原文作者：Staking Rewards
原文編譯：比得潘@BlockBeats
以太坊在合併後，已切換到了PoS 共識機制，PoS 培育了一個由參與者組成的質押生態系統，它們在保護以太坊網絡方面發揮著重要作用。
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以太坊協議
以太坊協議是以太坊節點運行的一組規則，這些節點體現了數千個去中心化應用程序的核心基礎設施。
以太坊上的交易由全節點簽署，它們將簽名的交易廣播到驗證節點網絡，驗證節點執行交易（執行層），驗證其資格並達成狀態共識（共識層/信標鏈）。然後，新的商定狀態再次存儲在具有最新塊的完整節點中。
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客戶端軟件
以太坊是一個分佈式計算機（節點）網絡，運行可以驗證區塊和交易數據的軟件。要參與以太坊網絡，用戶需要在自己的計算機上安裝稱為客戶端的軟件，以將其變成以太坊節點。
「節點」是以太坊客戶端軟件的任何實例，它連接到以太坊軟件的其他計算機，形成一個網絡。但並非以太坊上的所有節點都相同，主要分為了全節點和驗證節點：
1）全節點
全節點執行以太坊協議的共識規則，這樣它們就不會被欺騙接受不遵循它們的區塊，節點將會進行：
- 簽署交易
- 存儲完整的區塊鏈數據
- 驗證所有區塊和狀態
- 將簽名的交易廣播到驗證者節點
2）驗證節點
驗證者節點接收來自全節點的廣播交易，然後執行交易，驗證其資格並達成狀態共識（在共識層）。
由於客戶端軟件，所有節點僅與協議工作和交互。客戶端是以太坊的實現，它根據協議規則驗證數據並保持網絡安全。以太坊網絡中的每個驗證者都必須使用這些客戶端，無論用戶是在家中質押還是通過某種服務，客戶端都需要使用以太坊協議並與之交互，它們構成了質押堆棧的第一級。
合併後的以太坊有兩部分：執行層和共識層，兩個層都運行不同的客戶端並扮演特定的角色。
1）Execution Client（執行客戶端）
監聽網絡中廣播的新交易，在以太坊虛擬機（EVM）中執行它們，並保存一個數據庫和所有當前以太坊數據的最新狀態。以下是以太坊的一些主要執行客戶端：
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Lighthouse、Lodestar、Nimbus、Prysm、Teku
客戶端多元化
客戶端多樣性是建立彈性網絡的重要組成部分。通過讓節點使用的客戶端多樣化，它可以限制錯誤或攻擊對單個客戶端的影響並保護網絡。如果超過66% 的驗證者使用單個客戶端，並且該客戶端受到攻擊或遇到嚴重錯誤，將會對整個以太坊網絡構成風險，並可能導致區塊鏈中斷以及節點運營商的巨額損失。
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Flashbots / MEV
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MEV 機會是如何產生的？
1）清算
1）清算
2）Dex 套利
2）Dex 套利
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3）Sandwich trading
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Flashbots 從何而來？
此外，一些搜索者還會：
- 觀察內存池（交易所在的位置）以獲取有利可圖的交易；
- 複製可能有利可圖的交易並用他們自己的地址替換；
- 一旦領跑者確認交易確實有利可圖，他們就會提高交易的gas 價格以領先於原始交易並獲取原始搜索者找到的MEV。
作為回應，便出現了新的服務。 Flashbots 是一個獨立項目，它通過一項服務擴展了Go-ethereum 客戶端，該服務允許搜索者向礦工提交MEV 交易，而無需向公共內存池透露交易，這解決了領先者造成的問題，並有助於降低高昂的gas 價格。
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分佈式驗證技術
分佈式驗證技術（DVT：Distributed Validator Technology）是指在多個非信任節點上運行的以太坊驗證器，以提高容錯性和安全性。它消除了單點故障問題，如果DVT 集群中<33% 的參與節點下線，剩餘的活動節點仍然可以就簽署什麼內容達成共識，並為其Staking 職責生成有效簽名。
DVT 技術或分佈式客戶端的核心目標：
- 為委託人提供無削減的去中心化安全層，同時獲得質押獎勵；
- 為幾乎沒有或沒有技術知識或以前接觸過加密貨幣的人簡化設置驗證器的過程；
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傳統驗證者客戶端涉及的風險
驗證者客戶端是代表驗證者行動的軟件，通過持有和使用其私鑰對鏈的狀態進行證明。單個驗證器客戶端可以保存許多密鑰對，控制許多驗證器。
驗證者使用他們的抵押私鑰簽署消息，該私鑰只能由驗證者客戶端軟件訪問，該軟件用於根據分配給驗證器的職責安排消息的創建和簽名。而這種設置的風險主要有：
- 質押私鑰位於一個（集中式）位置，如果有人未經授權訪問此私鑰，則可能會產生衝突消息，從而可能導致驗證者的ETH 被削減；
- 如果用戶不操作自己的驗證器，則需要將質押私鑰交給用戶正在使用的運營商，而這需要產生一個假設，用戶要相信運營商安全可靠地存儲了質押私鑰；
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SSV Network
SSV 提供了用於將驗證器私鑰拆分和分發到多個「KeyShares」的基礎設施，以跨多個非信任節點運行以太坊驗證器。
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Obol Labs
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Solo-Staking
個人質押被稱為「Solo-Staking」，用戶至少需要存入32 枚ETH 才能激活驗證器軟件。作為驗證者，該用戶將負責向區塊鏈添加新區塊、處理交易和存儲數據，同時這個過程中，也在保護整個網絡，並將獲得新的ETH 獎勵。
在我們看來，在以太坊上單獨抵押是最好的抵押方法，它提供了充分的參與獎勵，改善了網絡的去中心化，並且永遠不需要用戶的資金信任其他方。
此外，用戶也可在家中運行物理專用硬件，這被稱為「Home-Staking」，該硬件將7x24 小時連接到互聯網，並具有穩定的電源。
Home-Staking 被廣泛認為是Staking 的黃金標準，主要優勢有：
- 直接從協議中獲得最大獎勵，以保持您的驗證器正常運行和在線；
- 徹底消除信任，永不放棄對資金鑰匙的控制權；
- 可以運行家用硬件並親自添加到以太坊網絡的安全性和去中心化；
劣勢：
劣勢：
劣勢：
- 放棄了將操作移交給其他人的便利；
- 必須對機器和網絡進行物理準備、維護和潛在的故障排除。
在家中進行Solo-staking 的推薦硬件要求：
- 具有4 個以上內核的快速CPU
- 16GB+ 內存
- 1+TB 快速SSD
- 25+ M/Bits 帶寬
不過，根據用戶選擇的客戶端，所需的硬件也會略有不同。人們通常面臨的最大瓶頸是磁盤空間，即使在與以太坊區塊鏈同步之後，最好還是使用具有大量額外空間的SSD。二級標題二級標題
Cloud-Staking
優勢：
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劣勢：
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Staking Providers
Staking Providers（質押提供者）是進入以太坊質押生態中更大的類別之一，它們設置、維護和運行硬件和日常驗證節點操作。它們被視為運行所有計算機和物理基礎設施的後端操作員，這些計算機和物理基礎設施使PoS 區塊鏈發揮作用。
Staking Providers 也是提供Staking 服務機構的總稱，主要有以下質押提供者：
- 基礎設施提供商
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基礎設施提供商
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VaaS (驗證即服務)
驗證即服務，也稱為質押即服務(SaaS)，代表了一種質押服務類別，用戶可以在其中為驗證者存入32 枚ETH 並生成密鑰。但在這種情況下，用戶將節點操作委託給了第三方。此外，用戶不是在家裡運行硬件或使用預配置的節點（Solo staking），而是使用第三方提供商來進行硬件或云設置、維護和升級。
這與雲質押有何不同？關鍵區別在於，在Cloud Staking 中，用戶選擇了雲服務並且仍在進行驗證者節點的整個設置、監控和升級的人。而在VaaS 中，用戶無需管理、監控或運行節點的任何操作，只需將其32 枚ETH 帶到VaaS 並為其服務支付月費。
VaaS 具有三個主要優勢：
1）仍然是用戶自己的驗證器
2）容易上手
2）容易上手
VaaS 提供商從頭到尾幫助用戶完成整個過程，用戶可以忘記硬件規格、設置、維護和任何需要完成的升級。
3）限制了風險
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質押池服務
質押池是一種協作方式，允許許多擁有少量ETH 的不同用戶獲得激活一組驗證者密鑰所需的32 個ETH。這使得較小的參與者有可能參與網絡上的質押，並導致建立更多的驗證節點。
值得注意的是，以太坊協議本身並不支持質押池服務，因此單獨構建了共享服務解決方案來滿足這一需求，它具有三個主要優勢：
1）進入門檻低
大多數質押池允許用戶以低至0.01 ETH 進行質押，這比滿足單獨質押的32 ETH 要求更容易實現。
2）像Token 交換一樣簡單
用戶無需擔心維護和設置節點，並且存入池的過程通常就像將一個Token 換成另一個Token 一樣簡單。
3）流動性Token
質押池通常會為用戶提供代表其質押的ETH 的Token。該Token 可以像使用任何其他Token 一樣使用，使投資者能夠獲得質押獎勵，同時能夠跨去中心化金融協議進行轉移、存儲、交易和賺取收益。流動性Token 將在下面的「流動性質押協議」下進一步討論。
此外，質押池服務通常使用智能合約運行，其中資金存入管理和跟踪用戶的股份並向其發放Token 以代表合約中的股份。質押池可以進一步分為三類，根據它們是否允許開放、有限或專門策劃的驗證器集將它們分開。
1）作為驗證者公開參與
對驗證者開放參與意味著每個人都可以參與共識過程，並成為網絡中的節點運營商，無論你是機構還是個人。它不依賴於投票過程來決定誰可以或不可以成為網絡上的驗證者，用戶與任何其他節點運營商一樣被對待。
這種民主化的質押系統不偏袒任何一方，是無許可質押的縮影，使用該協議的一個示例是RocketPool。
2）有限策劃的驗證器集
一組有限的驗證者是指某些協議採取的方法，其中精心挑選專業驗證者以最大化收益並限制削減處罰。該協議有一個委員會來選擇一流的驗證者以最小化賭注風險，這意味著由一組決策者決定誰可以成為驗證者，這使其成為一個許可協議。
但這種方法可能出現的問題是：
- 一旦操作員進入集合，就幾乎沒有改進的動力；
- 運行自己的基礎設施的專業節點運營商並不多，這可能導致協議耗盡候選池。
此外，如果這種選擇過程長期持續下去，它可能會形成一個全面的壟斷聯盟，並導致以太坊的反烏托邦結果。雖然這不太可能，但集中在少數Token 持有者手中的決策權並不是以太坊的最佳結果，而且從長遠來看，對於選擇這條道路的網絡來說，結局也不是很好，其中一個示例是Lido Finance。
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一級標題Ankr Staking、Alluvial Finance、Stakewise、Stafi。
流動性質押解決方案
Staking Pools 的一個獨特主張是他們發行流動性Token，這些Token 代表了質押的ETH，並允許用戶在DeFi 應用程序中交易或使用該Token，以及作為新交易/投資機會的回報。為質押資產發行流動性Token 的概念被稱為流動質押，這是大多數質押池為其用戶提供的。
傳統上，在基於PoS 的項目上進行質押涉及鎖定期，在此期間用戶的資產無法交易或撤回。以以太坊為例，在上海昇級完成之前，無法從信標鏈上的驗證者提取資金，這限制了用戶實際兌換自己的流動性Token 以獲得鎖定在共識層中的ETH 獎勵的能力。
這就是為什麼流動性質押如此受投資者歡迎的原因，因為它被允許提取他們的ETH，而無需實際從質押合約中移除ETH。
流動質押的主要好處還有：
- 使質押過程變得簡單，無需管理或設置硬件；
- 存款規模沒有限制，這使得較小的玩家可以參與；
- 流動性池允許用戶參與其他DeFi 協議。
一些常見的示例：
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Lido Finance(stETH)、RocketPool(rETH)、Ankr Staking(aETHc)、Alluvial Finance、Stakewise(SETH2)、Stafi(rETH)；
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Binance(BETH)、Kraken(ETH2.S)、Coinbase、cbETH。
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數據供應商
數據供應商是提供數據供第三方使用的組織或企業，一些數據供應商免費提供對數據集的訪問，還有一些銷售數據有償，以及一些數據供應商提供免費和收費的混合數據服務。
絕大多數以太坊數據提供商免費提供他們的服務，並致力於通過公正和實時的Staking 市場數據為社區提供見解。此外，數據供應商可以分為：
1）投資者數據
Staking Rewards: 加密質押行業的中央信息中心和數據聚合器
Dune: 基於社區的區塊鏈生態系統分析
Token Terminal: 聚合區塊鍊和去中心化應用程序的收益數據分析
2）驗證者數據
Rating.Network：驗證者評級
Nodewatch.io：以太坊節點分析
Ethernodes.org：以太坊節點瀏覽器
Clientdiversity.org：以太坊分析
Migalabs：以太坊分析
Eth2-fork-mon: 一組可配置信標節點的分叉監視器
Ethstats3）其他
3）其他
Beaconcha.in：信標鏈區塊瀏覽器
工具
以太坊社區已經開發了一些工具來使質押過程更加安全、高效和可擴展。這些工具大部分都是開源的，可以在Github 上找到：
Consensus-monitor：通過其信標API 檢查用戶的以太坊共識層節點的Web UI
dshackle: 用於區塊鏈api 的容錯負載均衡器，包括Ethereum RPCfauceth，使用Hcaptcha 的EIP1559 兼容網絡水龍頭
ganache: 用於執行層開發和測試目的的模擬器
genesis-generator：為執行層和共識層客戶端生成和公開創世文件的工具
rpc-proxy: Web3 JSONRPC 的代理，速率限制和方法過濾
testnet-faucet：可用於向用戶分發測試網ETH 的Web 水龍頭
testnet-homepage：簡單的網站，可用於顯示有關用戶測試網的有用信息
checkpointz：一級標題
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託管質押
託管質押意味著用戶通過一個中心化實體（即Binance、Kraken、Coinbase）質押加密貨幣，但這意味著交易所是用戶資產的保管人，用戶將私鑰的管理委託給了交易所，並受其條款的約束。
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總結
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