Báo cáo nghiên cứu vĩ mô của SignalPlus (20230830): Grayscale thắng kiện và thị trường mã hóa phục hồi mạnh mẽ
Thị trường thu nhập cố định đã buộc phải đối mặt với thực tế vào ngày hôm qua khi dữ liệu kinh tế của Hoa Kỳ gặp khó khăn, với dữ liệu việc làm JOLTS và niềm tin của người tiêu dùng đều thấp hơn nhiều so với kỳ vọng của thị trường, số lượng vị trí tuyển dụng trong tháng 7 là 8,827 triệu, chênh lệch khoảng 4 độ lệch chuẩn so với dự kiến 9,5 triệu, thậm chí còn thấp hơn dữ liệu sửa đổi của tháng 6 là 9,165 triệu. ; , tỷ lệ từ chức giảm từ 2,4% xuống 2,3%, mức thấp nhất kể từ tháng 1, phù hợp với mức trước dịch bệnh, với mức giảm lớn nhất trong ngành dịch vụ lưu trú và ăn uống, từ 5,1% xuống 3,9%; Các vị trí tuyển dụng ưa thích của Powell là nhất quán với Tỷ lệ thất nghiệp trên dân số giảm xuống 1,5 từ 1,6, mức thấp nhất kể từ tháng 9 năm 2021, nhưng vẫn cao hơn nhiều so với mức 1,2 thể hiện thị trường lao động lành mạnh hơn, mặc dù các dữ liệu khác đã làm tăng kỳ vọng về bảng lương phi nông nghiệp yếu hơn vào thứ Sáu .
Chỉ số niềm tin người tiêu dùng của Conference Board cũng suy yếu, đạt 106,1, thấp hơn mức dự kiến là 116, giảm 8 điểm so với số điều chỉnh của tháng trước, trong đó chỉ số tình hình hiện tại và chỉ số kỳ vọng đều yếu. Ngoài ra, chỉ số chênh lệch thị trường việc làm cũng giảm từ 32,4 xuống 26,2, khiến là 26,2 vào năm 2021. Mức thấp nhất kể từ tháng 4 năm nay, phù hợp với sự yếu kém trong dữ liệu JOLTS.
Dữ liệu kinh tế bất ngờ yếu đi và mâu thuẫn với dự báo tăng trưởng GDP 5,8% theo mô hình GDPNow của Fed Atlanta.Thị trường lãi suất đã trải qua một số điều chỉnh, lợi suất 2 năm đã giảm 16 điểm cơ bản, trong khi đường cong lợi suất 2/10 đã dốc 7 điểm cơ bản., xác suất tăng lãi suất trong tháng 11 đã giảm từ mức cao 47% xuống 30%, thị trường chứng kiến rất nhiều khối lượng bán khống và cuộc đấu giá trái phiếu kỳ hạn 7 năm bị siết chặt, mang lại lợi nhuận 4,212%, Thấp hơn 2 điểm cơ bản so với dự kiến, tổng số tiền đặt thầu là 95,9 tỷ USD và hệ số giá thầu cao tới 2,66 lần, mức cao nhất kể từ tháng 1.
Khi thị trường vật lộn với lợi suất thực tế ngày càng tăng,Tỷ lệ yêu cầu đặt hàng hết hạn trong 0 ngày (0 DTE) đã chạm mức thấp nhất trong năm nay vào tháng 8, thời điểm bán khống đã chín muồi, với các chỉ số chứng khoán chính của Mỹ tăng 1,5-2%, trong khi những cổ phiếu bán khống nhiều nhất tăng gấp đôi; Ngoài ra, giao dịch trong ngày và chiến lược ngắn hạn vẫn là xu hướng chủ đạo,0 Khối lượng giao dịch quyền chọn DTE chiếm 50% tổng khối lượng giao dịch trong tháng qua, đạt mức cao kỷ lục và thị trường dự kiến sẽ tiếp tục chứng kiến sự biến động lớn hơn trong ngày trong NFP, CPI và FOMC tháng 9, một dấu hiệu nổi bật của câu chuyện phụ thuộc dữ liệu hiện tại.
Đã có một số tin tức tích cực trên mặt trận tiền điện tử, với phán quyết của tòa phúc thẩm ủng hộ Grayscale, phán quyếtSEC phải xem xét lại đơn đăng ký Bitcoin Spot ETF của Grayscale, Thẩm phán tòa án Neomi Rao nói,"Việc từ chối đề xuất của Grayscale là tùy tiện và thất thường, đồng thời Ủy ban đã không giải thích được cách đối xử khác biệt của mình đối với các sản phẩm tương tự"Đồng thời, SEC đã phê duyệt quỹ ETF tương lai Bitcoin; vụ kiện này bắt đầu vào tháng 6 năm ngoái, khi SEC từ chối yêu cầu của Grayscale về việc chuyển quỹ Bitcoin của họ thành quỹ ETF với lý do phát hiện các sản phẩm BTC ẩn chứa những lo ngại về việc thao túng thị trường.
Chiến thắng quyết định này đã tạo ra một đợt phục hồi mạnh mẽ trên thị trường tiền điện tử, với GBTC NAV thu hẹp từ -25% xuống -18%, Coinbase tăng 15%, BTC/ETH tăng 5% trong 12 giờ qua, thật thú vị,Mối tương quan của BTC với SPX và giá vàng đã lặng lẽ phục hồi từ mức 0 vào tháng 7 đến gần mức cao nhất của năm nay, với sự quan tâm tham gia từ xu hướng phổ thông đang quay trở lại sau một năm tạm lắng, sẽ rất thú vị để xem liệu các tin tức quản lý tích cực gần đây có thể giữ mức độ phù hợp ở mức hiện tại hay không.
Bạn có thể tìm kiếm SignalPlus trong Plugin Store của ChatGPT 4.0 để lấy thông tin mã hóa theo thời gian thực. Nếu bạn muốn nhận thông tin cập nhật của chúng tôi ngay lập tức, vui lòng theo dõi tài khoản Twitter @SignalPlus_Web 3 của chúng tôi hoặc tham gia nhóm WeChat của chúng tôi (thêm trợ lý WeChat: chillwzq), nhóm Telegram và cộng đồng Discord để liên lạc và tương tác với nhiều bạn bè hơn.
SignalPlus Official Website：https://www.signalplus.com
