Báo cáo nghiên cứu vĩ mô của SignalPlus (20230804): Vĩ mô đang được cải thiện và thị trường mã hóa tiếp tục sụt giảm
Nasdaq đã mở ra một sự điều chỉnh tương đối lớn sau một đợt tăng giá của thị trường, sau mười tháng liên tục sụt giảm, chỉ số VIX đã vượt qua mốc 17 USD trước thị trường ngày hôm nay, với mức tăng hàng tuần gần 30%.
Một số nhà phân tích cho rằng cơ quan xếp hạng đã hạ xếp hạng trái phiếu dài hạn của Mỹ xuống AA+, gây ra đợt điều chỉnh thị trường chứng khoán hiện nay, tuy nhiên, trong xã hội ngày nay, quốc gia hay đồng tiền nào dám nói rằng mình có đủ sức mạnh để soán ngôi Mỹ. đô la và thay thế quyền bá chủ của đồng đô la Mỹ? Các thuyết âm mưu là không nên, nhưng làn sóng hoạt động này của các cơ quan xếp hạng thực sự rất khó hiểu. Tác giả cho rằng xu hướng chứng khoán Mỹ sẽ không thay đổi xu hướng tăng dài hạn vì hoạt động vô nghĩa này.
Diễn biến thị trường ngày hôm qua chủ yếu là do lợi suất tăngMà còn,
Mà còn,Chuỗi dữ liệu việc làm tăng cường(Tỷ lệ sa thải của Challenger giảm 8,2% so với cùng kỳ so với tháng 6, tăng 25,2% so với cùng kỳ, số đơn xin trợ cấp thất nghiệp ban đầu trung bình trong 4 tuần giảm từ 233.750 xuống 228.250, dữ liệu ADP cũng tăng đột biến vào thứ Tư),Cùng với sự gia tăng bất ngờ của chỉ số giá dịch vụ ISM, sau gần 16 tháng giảm liên tục, mức tăng giá đạt mức tăng lớn nhất trong 2 năm, những số liệu này chắc chắn còn tồi tệ hơn đối với tình hình hiện tại.
Nhìn vào diễn biến lợi suất gần đây, lợi suất trái phiếu dài hạn tăng khoảng 30 điểm cơ bản trong 3 ngày, tương đương với mức lợi suất trong 3 tháng mà chúng ta đã thấy trước khi bước vào thời kỳ suy thoái mùa hè.Mặc dù Ngân hàng Anh lựa chọn chỉ tăng lãi suất thêm 25 điểm cơ bản (lên 5,25%) và thị trường trái phiếu chính phủ Anh cắt giảm lãi suất cuối kỳ xuống 5,75% nhưng vẫn chưa đủ để giải cứu thị trường trái phiếu Mỹ, giao dịch hoạt động chỉ là bán một chiều và toàn bộ phiên giao dịch tràn ngập việc ép bán trái phiếu dài hạn,Khối lượng giao dịch được báo cáo ở mức 150% mức bình thường và sự yếu kém của Kho bạc Hoa Kỳ cuối cùng cũng làm tăng chênh lệch tín dụng., đó cũng là một khả năng mà chúng tôi đã đề cập ngày hôm qua.
Cổ phiếu cũng bị kéo xuống, có thời điểm SPX giảm tới 0,8%, nhưng lại phục hồi và kết thúc bằng phẳng, trước kết quả thu nhập của Apple và Amazon sau khi đóng cửa.
Đầu tiên,Doanh thu Apple tăng nhẹ nhưng doanh số iPhone yếu khiến thị trường thất vọngBan lãnh đạo cũng dự báo kết quả hoạt động quý 4 sẽ kéo dài thời gian suy giảm trong quý 3, với doanh số bán máy Mac và iPad dự kiến sẽ giảm ở mức hai con số do hiệu ứng cơ sở khó khăn so với cùng kỳ năm trước và Tim Cook không đề cập bất cứ điều gì về lợi nhuận. Sản phẩm mới của AI.
Mặt khác, do sự tăng trưởng ổn định của AWS,Amazon đánh bại kỳ vọng của thị trường về doanh thu, lợi nhuận và dự báo quý 3, khiến cổ phiếu của hãng tăng 10% sau nhiều giờ;Ngoài ra, mặc dù doanh số bán hàng trực tuyến đã hoạt động tốt trong năm nay, ban quản lý lưu ý rằng lạm phát cao tiếp tục đè nặng lên người tiêu dùng, những người đang nhận thấy xu hướng giảm trong việc lựa chọn thương hiệu khi người tiêu dùng trở nên nhạy cảm hơn về giá.
Hôm nay sẽ công bố dữ liệu việc làm phi nông nghiệp. Xem xét dữ liệu việc làm mạnh mẽ gần đây và các chỉ số việc làm dựa trên dữ liệu lớn khác cũng cao hơn dự kiến,Thị trường cho rằng số liệu hôm nay có cơ hội cao hơn dự báo 200.000;Mà còn,Thị trường cũng sẽ đặc biệt chú ý đến thu nhập trung bình mỗi giờ (AHE), nếu dữ liệu đó phục hồi (như chỉ số dịch vụ ISM), nó có thể buộc FOMC hoạt động trở lại trong quý 4 và thị trường tương lai hiện đang định giá chỉ có 20% khả năng xảy ra một đợt tăng lãi suất khác vào cuối quý. năm.
Giá tiền điện tử tiếp tục chịu áp lực trong bối cảnh các sự kiện DeFi, với các giao thức thanh khoản như Curve, Uniswap, Maker và Aave giảm trong 24 giờ qua; BTC và ETH vẫn ở mức được thấy trong hai tuần qua, mặc dù tỷ giá có thể tăng. là những cơn gió ngược, cũng như lãi suất cao cũng tạo ra những cơn gió ngược về giá đối với vàng và các tài sản thay thế khác.
Coinbase đã công bố kết quả hoạt động ngày hôm qua. Doanh thu cao hơn một chút so với dự kiến (-12% so với dự kiến -22%). Do giá tiền điện tử phục hồi trong nửa đầu năm cũng như thu nhập lãi và cam kết cao hơn dự kiến thu nhập, khoản lỗ (97 triệu trong quý này), mặc dù các nhà phân tích lo ngại về khả năng tồn tại lâu dài của hoạt động kinh doanh đặt cược của công ty vì việc đặt cược có thể trở thành một hoạt động được quản lý ở Hoa Kỳ.
Cuối cùng, để chia sẻ một số tin tức tích cực, khi Hồng Kông tiếp tục nỗ lực chuyển đổi thành một trung tâm kỹ thuật số,Ủy ban Điều tiết Chứng khoán Trung Quốc (cơ quan quản lý) đã chính thức cấp giấy phép cho hai sàn giao dịch (Hashkey Exchange và OSL), hiện có thể phục vụ hợp pháp các nhà đầu tư bán lẻ trong nước và cung cấp các kênh nhập tiền tệ fiat đã được phê duyệt; Sự quan tâm của thị trường đối với giấy phép vẫn còn khá nóng và chúng tôi hy vọng rằng sẽ có nhiều tổ chức hơn được phê duyệt trong vài quý tới và Châu Á có thể tiếp tục dẫn đầu về quy định tài sản kỹ thuật số và khuôn khổ pháp lý rõ ràng.
Bạn có thể tìm kiếm SignalPlus trong Plugin Store của ChatGPT 4.0 để lấy thông tin mã hóa theo thời gian thực. Nếu bạn muốn nhận thông tin cập nhật của chúng tôi ngay lập tức, vui lòng theo dõi tài khoản Twitter @SignalPlus_Web 3 của chúng tôi hoặc tham gia nhóm WeChat của chúng tôi (thêm một trợ lý nhỏ WeChat: chillwzq), nhóm Telegram và cộng đồng Discord để giao tiếp và tương tác với nhiều bạn bè hơn.
SignalPlus Official Website: https://www.signalplus.com
