Cách phát hiện bong bóng mã hóa tiếp theo: một số suy nghĩ dựa trên công nghệ và nguyên tắc cơ bản

Bài viết này đến từMedium, tác giả gốc: Hansel

Người phiên dịch Odaily |

Người phiên dịch Odaily |

Trong năm qua, nếu có ba từ để mô tả trạng thái của thị trường tiền điện tử, đó có thể là: không chắc chắn.

Kể từ đầu năm 2018, thị trường tiền điện tử đã có xu hướng giảm và dường như không có đáy. Nhưng ngay sau đó, thị trường bắt đầu phục hồi nhanh chóng sau khi bước sang năm 2019 và giá Bitcoin đã từng gần 14.000 đô la Mỹ, lúc này, những người đầu cơ giá lên đã đắc thắng hét lên: “Hãy nhìn xem, tôi đã nói với bạn từ lâu rằng giá của Bitcoin sẽ tăng.” Điều đó không kéo dài lâu, khi những con gấu một lần nữa đẩy giá bitcoin xuống dưới 10.000 đô la – khoảng 8.179,32 đô la vào thời điểm viết bài, theo dữ liệu từ Coinmarketcap.

Chà, một điều cần được giải thích trước khi có lời giải thích chính thức, đó là chúng ta có một giả định lớn, đó là: làn sóng bong bóng tiếp theo chắc chắn sẽ xuất hiện. Không dài dòng nữa, chúng ta hãy đi thẳng vào vấn đề:

tiêu đề phụ

Phân tích kỹ thuật

Nếu bạn giao dịch trên thị trường tiền điện tử, bạn sẽ thấy rằng nó hoàn toàn khác với thị trường đầu tư/đầu cơ truyền thống. Thị trường truyền thống sẽ cho phép bạn kiểm tra lại mức hỗ trợ hoặc kiểm tra lại mức kháng cự và quy tắc thị trường tương đối đơn giản. Nhưng trong thị trường tiền điện tử, ngay cả khi mức hỗ trợ hoặc kháng cự được thiết lập, bạn có thể gặp phải xu hướng thị trường ngược lại và chín trên mười lần, tiền trong tài khoản của bạn sẽ bị rút trước mức mục tiêu mà bạn hy vọng đạt được" Đã cướp bóc. "

Nếu bạn không hiểu đoạn trên, bạn có thể cảm thấy rằng thị trường tiền điện tử đang bị thao túng.

Ví dụ: nếu chúng ta nhìn vào xu hướng thị trường trong hai tháng qua, bạn có thể cảm thấy rằng thị trường tương đối ổn định, nhưng cũng giống như cơn bão luôn bình lặng, mỗi khi thị trường ổn định trong một khoảng thời gian, sẽ luôn có những biến động mạnh, đột phá lên hoặc xuống (Odaily Jun Note: Đây thực sự là trường hợp, sự suy giảm của thị trường vào cuối tháng 9 và đầu tháng 10 đã khiến giá Bitcoin giảm xuống phạm vi 8.000 đô la). Những người không hiểu về công nghệ có thể nói: "Bạn không nói nhảm đâu, thị trường luôn tăng hoặc giảm." Nhưng sức hấp dẫn của công nghệ là nó có thể giúp bạn đưa ra dự báo thị trường tốt nhất, và nó cũng có thể một thị trường nhất định Cắt lỗ hoặc thậm chí kiếm lời trong phạm vi chịu đựng của mức giá.

Vì vậy, những gì chúng ta phải làm thực ra rất đơn giản: nhìn vào bề mặt từng điểm một.

tiêu đề phụ

Phân tích cơ bản

Trên thực tế, chúng ta cần phân tích một số yếu tố để đánh giá liệu thị trường có tăng giá hay không. Để hỗ trợ phân tích sâu hơn, có thể hữu ích khi hiểu thị trường giá lên năm 2013 và 2017.

Vào năm 2013, Phố Wall bắt đầu quan tâm đến Bitcoin và nhiều người dần chấp nhận khái niệm tiền điện tử, do đó kích thích thị trường tăng giá. Sau đó vào năm 2017, Ethereum (Ethereum), với tư cách là một mạng phi tập trung, đã đưa ra một phương thức tài trợ mới cho các dự án tiền điện tử: Cung cấp tiền xu ban đầu (ICO), khởi đầu cho thị trường tăng giá của năm.

Từ quan điểm này, nếu có một thị trường tăng giá vào năm 2019/2020, thì cũng nên có những “câu chuyện” tương tự. Điều đáng chú ý là giá Bitcoin đã thực sự bắt đầu tăng chậm, nhưng ngay cả như vậy, vẫn chưa quá muộn để tham gia thị trường. Sau đây, chúng ta hãy xem ba yếu tố cơ bản cấu thành làn sóng tiếp theo của thị trường tăng giá (bong bóng) (bong bóng):

1. Phần thưởng khối bitcoin giảm một nửa + Ethereum 2.0

Nếu bạn vẫn chưa biết phần thưởng giảm một nửa khối Bitcoin và Ethereum 2.0 là gì, bạn có thể tự mình tìm kiếm câu trả lời và chúng tôi sẽ không dành quá nhiều thời gian để giải thích ở đây. Theo thời gian được tiết lộ trước đó, dự kiến ​​cả 2 việc này sẽ hoàn thành vào quý I/2020.

Tất nhiên, giả sử rằng Bitcoin luôn có giá trị, thì điều này có nghĩa là việc giảm một nửa phần thưởng khối sắp tới sẽ khiến Bitcoin thậm chí còn có giá trị hơn. Ngoài ra, nếu "Sự thanh thản" (Serenity) của Proof of Stake (PoS) của Ethereum có thể được hoàn thành thành công và phân phối đúng hạn, thì giá của Ethereum sẽ tự nhiên ngày càng cao hơn - mặc dù chúng ta đã thấy Ethereum hard fork nhiều lần bị trì hoãn. , có lẽ việc chuyển đổi từ bằng chứng công việc sang bằng chứng cổ phần sẽ không suôn sẻ.

Tuy nhiên, nếu những điều này xảy ra, chắc chắn rằng giá Bitcoin và Ethereum sẽ dần phục hồi trong những tháng dẫn đến thị trường tăng giá. Do đó, ít nhất chúng ta cần để mắt đến hard fork Istanbul sắp tới.

2. Sự chấp nhận và phổ biến của tiền điện tử

Trên thực tế, chúng tôi đã thấy rất nhiều công ty thúc đẩy mọi người chấp nhận và sử dụng tiền điện tử, bao gồm cả Facebook, Telegram và các mạng xã hội khác. Tất nhiên, tất cả họ đều phải đối mặt với rất nhiều sự phản kháng.

Vấn đề với tiền kỹ thuật số của Facebook, Lirba, là việc tập trung các nguồn lực, khiến chúng nhanh chóng trở thành mục tiêu của các cơ quan quản lý. Mặt khác, Bitcoin được phân cấp, đây vừa là ưu điểm vừa là nhược điểm, bởi vì bản chất phi tập trung rất khó để người bình thường sử dụng trên quy mô lớn.

Vì vậy, tại sao những gã khổng lồ truyền thông xã hội muốn thúc đẩy sự phổ biến của tiền điện tử? Rất đơn giản, bởi vì các mạng truyền thông xã hội này đã có lượng khán giả và người dùng mục tiêu rất rộng. Xem xét mức độ cải thiện của ngành thanh toán trong hai năm qua, tính bảo mật, khả năng sử dụng và các kênh điện tử đều được cải thiện, vì vậy không khó để tưởng tượng tiền điện tử sẽ được tích hợp vào các ứng dụng nhắn tin tức thì trong tương lai gần và được nhiều người sử dụng.

3. Tiền điện tử và các loại tiền ổn định khác

Bây giờ có một đề xuất giá trị rất thú vị: sau trái phiếu, chúng ta nên lập mô hình tiền điện tử như thế nào. Trái phiếu là một khoản đầu tư có thu nhập cố định mà bạn cho một tổ chức hoặc công ty vay tiền và thu lãi từ số tiền đó. Tương tự như vậy, bằng cách đặt cược tiền điện tử của bạn vào một quỹ hoặc công ty nào đó, họ sẽ trả lãi cho bạn. Tất nhiên, bạn có thể nhận được lợi nhuận cao hơn nếu tiếp tục giữ tiền hoặc giao dịch tiền điện tử trực tiếp, nhưng nếu bạn có thể nhận được tới 10% (con số thực tế thay đổi) nếu bạn đặt cược tiền điện tử, thì rõ ràng là hấp dẫn hơn. Do đó, bạn có thể chọn đặt tiền điện tử của mình vào một quỹ tổ chức, ít nhất thì nó tốt hơn nhiều so với việc giữ 0% trong ví cá nhân.

Nhân tiện, stablecoin USDT đang gây tranh cãi, bạn không biết rằng nguồn cung USDT đã vượt quá 4 tỷ đô la Mỹ, nhưng giá trị thị trường thực của nó chỉ hơn 2 tỷ đô la Mỹ? Bạn đã bao giờ tự hỏi "tiền thừa" đi đâu chưa?

tiêu đề phụ

Bong bóng tiền điện tử tiếp theo

Chà, sau khi đọc loạt lý do được liệt kê ở trên, những người sành điệu đã thực sự nhìn ra một điều: giá tiền điện tử hiện tại sẽ không tiếp tục tăng mãi mãi. Nhưng mặt khác, sẽ thật ngu ngốc và thiển cận khi nói rằng thị trường tiền điện tử sẽ đi xuống mãi mãi, bởi vì ngành công nghiệp tiền điện tử có quá nhiều đổi mới và không ngừng phát triển.

Trong vài năm qua, đã có nhiều yếu tố tiêu cực ảnh hưởng đến giá của tiền điện tử, chẳng hạn như nhiều mối quan hệ đối tác mờ ám, công việc phát triển không hoàn hảo, hard fork, v.v. Cách đáng tin cậy duy nhất là cho phép nhiều tiền hơn tham gia vào thị trường tiền điện tử và giúp mọi người tự tin bỏ tiền vào tiền điện tử, nhưng thị trường hiện tại vẫn ở trạng thái quá thận trọng.