Charles Schwab: การจัดสรรเพียง 1%–3% ของ BTC หรือ ETH ในพอร์ตการลงทุนสามารถส่งผลกระทบอย่างมีนัยสำคัญต่อลักษณะความเสี่ยงโดยรวม
Odaily งานวิจัยล่าสุดของ Charles Schwab แสดงให้เห็นว่า แม้การจัดสรรเพียง 1%–3% ของ Bitcoin (BTC) หรือ Ethereum (ETH) ในพอร์ตการลงทุน ก็สามารถส่งผลกระทบอย่างมีนัยสำคัญต่อลักษณะความเสี่ยงโดยรวมได้ งานวิจัยชี้ให้เห็นว่า Bitcoin และ Ethereum ในอดีตต่างเคยมีราคาตกลงมากกว่า 70% ซึ่งสูงกว่าระดับความผันผวนของหุ้นหรือพันธบัตรอย่างมาก ดังนั้น การจัดสรรจำนวนเล็กน้อยก็สามารถสร้างผลกระทบที่เห็นได้ชัดในช่วงที่ตลาดมีความผันผวน Charles Schwab เสนอวิธีการจัดสรรสินทรัพย์คริปโตสองวิธี:
1. วิธีตามทฤษฎีพอร์ตการลงทุนแบบดั้งเดิม: การจัดสรรตามผลตอบแทนที่คาดหวัง ความผันผวน และความสัมพันธ์ แต่สมมติฐานเกี่ยวกับผลตอบแทนมีความแตกต่างกันมาก หากผลตอบแทนที่คาดหวังต่ำกว่า 10% แม้แต่นักลงทุนที่ชอบความเสี่ยงก็ยากที่จะสนับสนุนการจัดสรรจำนวนมาก
2. วิธีงบประมาณความเสี่ยง: การกำหนดสัดส่วนของสินทรัพย์คริปโตตามความเสี่ยงที่ยินดีจะรับ โดยเปลี่ยนจุดเน้นจากผลตอบแทนไปสู่ความสามารถในการรับความเสี่ยง แต่ความผันผวนของสินทรัพย์คริปโตยังอาจเกินความคาดหวังได้
Charles Schwab เน้นย้ำว่า สินทรัพย์คริปโตเป็นสินทรัพย์ที่มีความผันผวนสูง ไม่เหมาะกับนักลงทุนทุกคน นักลงทุนจำเป็นต้องพิจารณาความสามารถในการรับความเสี่ยง ระยะเวลาการลงทุน และความคุ้นเคยกับสินทรัพย์อย่างรอบคอบในการจัดสรร พร้อมทั้งต้องระวังความเสี่ยงด้านสภาพคล่อง การโจรกรรม และการฉ้อโกง (CoinDesk)
