Deribit期权市场播报：0707 - 大举开仓

【标的表现】

BTC历史波动率

7d 26.99% 

14d 28.94%

30d 36.13%

60d 56.63%

1Y 85.03%

ETH历史波动率

7d 50.82% 

14d 48.21%

30d 51.51%

60d 67.13%

1Y 103.51%

现货市场昨日有3%的涨幅，期货市场反应不大，但是期权市场反应明显，虚值看涨期权正在大举开仓。

短期历史波动率小幅上升，但是还是小于股票市场的股指期权。耐心等待，新的波动可能不远了。 

【BTC期权】

持仓量9.04亿美元。

市场平静，今日deribit交易量占到市场总交易量的92%。

各标准化期限隐含波动率：

今日：1m 53%, 3m 65%, 6m 72%

7/6：1m 50%, 3m 64%, 6m 71%

短期隐含波动率小幅上升，中长期隐含波动率与昨天持平。

偏度：

今日：1m +2.6%, 3m +3.9%, 6m +4.5%

7/6：1m -5.2%, 3m-0.1%, 6m +1.9%

一月期skew重回正值，明显有短期限看涨期权的买家进场，中长期skew维持不变。

Put/Call Ratio持仓量之比为0.52。

从持仓量变化看，市场大举开仓短期虚值看涨期权，成交的IV不低，数据显示出宽跨式和裸看涨的购买热情高涨。

持仓分布如图所示，次周期权持仓明显上升，期权价格分布仍然集中在虚值看涨期权上。

【ETH期权】 

持仓量1.46亿美元，持仓量平稳。

交易量和昨天相比小幅上升。

各标准化期限IV：

今日：1m 57%，3m 68%，6m 75%

7/6：1m 51%，3m 65%，6m 73%

中长期隐含波动率相对平稳，短期隐含波动率明显上升。

偏度：

今日：1m +1.1%, 3m +7.7%, 6m +6.8%

7/6：1m -3.5%, 3m +6.1%, 6m +7.2% 

ETH的skew全部回到正值，盘中中短期一度高涨至15%，从成交数据看可能是开仓日历价差。市场明显还是对今天的上涨有所反应，看涨情绪开始释放。