ผู้เขียนต้นฉบับ: Jocy ผู้ก่อตั้ง IOSG

L2 ฤดูร้อนหรือภาวะที่กลืนไม่เข้าคายไม่ออก?

เมื่อเร็วๆ นี้ ฉันได้ยินเพื่อนหลายคนที่ทำงานในสตูดิโอทำผมบ่นกับฉันว่าในอดีตสตูดิโอหลายแห่งลงทุนทรัพยากรมหาศาลและขั้นตอนการทำธุรกรรมบน zkSync และ Linea แต่สุดท้ายกลับไม่พบสิ่งใดเลย พวกเขาช่วย L2 รายใหญ่หลายรายและบริจาคเงินนับสิบล้าน . รายได้ค่าธรรมเนียมดอลลาร์สหรัฐ ดังนั้น เมื่อสตูดิโอเหล่านี้เห็น L2 ใหม่มาทางออนไลน์ พวกเขาจึงมีความกระตือรือร้นน้อยลงในการสร้างข้อตกลง

เดิมทีเราคาดว่า L2 Summer จะเจริญรุ่งเรืองซึ่งไม่จำเป็นต้องมีสตูดิโอ แต่ตอนนี้เราพบว่าเมื่อสตูดิโอค่อยๆ หายไป ปริมาณธุรกรรมและ TVL ของ zkEVM หลักหลายรายการก็ไม่เป็นไปตามความคาดหวัง เมื่อนักเก็งกำไรในตลาดไม่มีส่วนร่วมใน L2 อีกต่อไป และไม่สร้างความมีชีวิตชีวาและความมีชีวิตชีวาให้กับระบบนิเวศอีกต่อไป ภาวะที่กลืนไม่เข้าคายไม่ออกของการเติบโตที่อ่อนแอและการหดตัวของระบบนิเวศก็จะปรากฏขึ้น

การแข่งขัน L2 ในสายตาของนักลงทุน

จากมุมมองของนักลงทุน ตรรกะการลงทุนสำหรับการวางโครงสร้างพื้นฐาน L2 อยู่ในความเชื่อของเราว่าทีมเหล่านี้จะเปิดตัวการแข่งขันเชิงนิเวศในมิติต่างๆ ด้วยการสนับสนุนเงินทุนที่เพียงพอ และส่งเสริมความเจริญรุ่งเรืองของแอปพลิเคชันภายในระบบนิเวศ อย่างไรก็ตาม การแข่งขันด้านอาวุธของ L2 ในปัจจุบันส่วนใหญ่ไม่ได้มุ่งเน้นไปที่การสร้างระบบนิเวศ และยังคงใช้เงินจำนวนมากในการสรรหา ZK และผู้เชี่ยวชาญด้านเทคโนโลยีจาก PSE ในราคาที่สูง (แน่นอนว่าในเชิงกลยุทธ์ การลงทุนของ L2 ในการวิจัยและพัฒนาเทคโนโลยี และความสามารถพิเศษ การแข่งขัน ไม่มีอะไรผิดปกติ) แต่ฉันคิดว่า Rollup ที่เข้ากันได้กับการทำงานพร้อมกันสูงโดยไม่มีแอปพลิเคชันนั้นมีคุณค่าเพียงเล็กน้อยและจะเป็นเพียงแค่ปราสาทในอากาศเท่านั้น

ภาวะที่กลืนไม่เข้าคายไม่ออกการเติบโตของระบบนิเวศ L2

การรอให้ระบบนิเวศเติบโตตามธรรมชาตินั้นเป็นกระบวนการที่ยาวนาน หากการแข่งขันด้านอาวุธนี้ไม่สามารถช่วยให้ Ethereum เติบโตอย่างรวดเร็วของระบบนิเวศของแอปพลิเคชัน และหากยังคงมีการลงทุนมากเกินไปและทำซ้ำการลงทุนในเทคโนโลยีพื้นฐาน เช่น ตัวเรียงลำดับการแบ่งปัน/ไบต์โค้ด/การออกแบบพื้นฐาน เราก็ไม่น่าจะเห็นการเกิดขึ้นของ ระบบนิเวศน์ที่เจริญรุ่งเรือง

ในปัจจุบัน การแข่งขันของ L2 ในการใช้งานเชิงนิเวศน์นั้นรุนแรงมาก หากแอปพลิเคชันมีความสนใจในห่วงโซ่ L2 ก็จะกลายเป็นเรื่องยากมากที่จะได้รับการสนับสนุนจาก L2 อื่นๆ และแอปพลิเคชันดังกล่าวยังไม่พร้อมใช้งานในขั้นตอนนี้ กล้าที่จะโยกย้ายไปยัง L2 chains อื่น ๆ ได้อย่างง่ายดาย เพราะเมื่อย้ายแล้ว มันจะยากขึ้นสำหรับพวกเขาที่จะได้รับ Grant เดิมที่ผูกไว้กับ L2

ดังนั้นการเลือกพันธมิตรที่เหมาะสมจึงกลายเป็นปัญหาที่ยากสำหรับการสมัคร ด้วยเหตุนี้ L2 แต่ละตัวจึงต้องการมีแอปพลิเคชันพิเศษ จากนั้น แอปพลิเคชันจะถูกแบ่งออกเป็น L2 ที่แตกต่างกัน แน่นอนว่า เมื่อแอปพลิเคชันมีขนาดใหญ่ขึ้น กลุ่มแอปพลิเคชัน หรือการปรับใช้ L2 หลายรายการจะปรากฏขึ้น จากนั้น ปัญหาก็อยู่ที่ L2 เมื่อพวกเขา ไม่ต้องการ พวกเขาไม่ต้องการลงทุนมากเกินไปในขณะนี้เมื่อพวกเขารู้ว่าแอปพลิเคชันในอนาคตจะยังคงอยู่ใน L2 ของตนหรือไม่

นอกจากนี้เรายังมักจะเห็นว่าแอปพลิเคชัน L2 ที่ยังไม่โตไม่สามารถรับทุนหรือสิ่งจูงใจจาก L2 บางตัวได้ ทำให้พวกเขาเดินไปรอบๆ L2 ต่างๆ เพื่อหาการสนับสนุนทางการเงินเพื่อความอยู่รอด แล้ว L2 ตัวไหนที่ยังไม่เปิดเผยระบบนิเวศของตนเอง แล้ว Grant ล่ะ โปรแกรม?

วิธีหนึ่งในการทำลายสถานการณ์: โครงการ L2 ชั้นนำใช้ความคิดริเริ่มเพื่อดำเนินการงานสำคัญของการก่อสร้างเชิงนิเวศน์

แน่นอนว่าเราไม่ต้องการเห็นสถานการณ์ที่ L2 ซ้อนทับกัน ซึ่งส่งผลให้เกิดการกระจายตัวของระบบนิเวศ Ethereum บางทีนี่อาจเป็นผลิตภัณฑ์ของตลาดที่มีการแข่งขันสูง แต่ในความเห็นของเรา ด้วยความช่วยเหลือของโซลูชันพอร์ตโฟลิโอแอปพลิเคชัน L2 เพื่อบ่มเพาะและสนับสนุนการเกิดขึ้นของผลิตภัณฑ์แอปพลิเคชันที่หลากหลายมากขึ้น ในที่สุดก็จะรวมแอปพลิเคชันแบบรวมกลุ่มและปรับขนาดได้ ซึ่งจะมี จำเป็นต้องมีผลกระทบต่อระบบนิเวศ L2 ทั้งหมด

บริษัทยูนิคอร์นที่มีมูลค่ามากกว่าหนึ่งพันล้านดอลลาร์สหรัฐควรแบกรับความรับผิดชอบอันหนักหน่วงในการก่อสร้างเชิงนิเวศน์ ซึ่งมีความสำคัญมาก การสร้างระบบนิเวศมีหลายวิธี เช่น Starkware และ Optimisim มุ่งเน้นไปที่การสนับสนุนเครื่องยนต์ Dojo และ Mud ในเกม FOG แรงจูงใจจาก Arbitrum Grant พวกเขาทำได้ดีมากในการสนับสนุนการลงทุนด้านระบบนิเวศ ในระยะเวลาอันสั้น พวกเขาเปิดตัวธุรกรรม GMX บน Arbitrum โดยเฉพาะ ขนาดและประสบการณ์ผู้ใช้เทียบได้กับ dydx และพวกเขายังได้ร่วมกันลงทุนในแพลตฟอร์มเกมของ TreasureDAO กับ IOSG (หรือที่เรียกว่า 4399 บนเครือข่ายในอุตสาหกรรม) เปิดตัว Optimism และ Coinbase Base chain ขึ้นอยู่กับ Opstack และ Base chain สามารถปรากฏขึ้นได้Friend.techสำหรับการประยุกต์ใช้อันมหัศจรรย์ดังกล่าว รายได้จากข้อตกลงทะลุ 20 ล้านดอลลาร์สหรัฐในเวลาไม่ถึงสองเดือน และ TVL มีรายได้ทะลุ 20 ล้าน...

สิ่งที่พวกเขาทำนั้นง่ายมาก โดยดึงดูดนักพัฒนาภายในระบบนิเวศตามผลกระทบของเครือข่าย และกระตุ้นนวัตกรรมและการลงทุนที่หลากหลายมากขึ้นผ่านโทเค็นโปรโตคอลในรูปแบบต่างๆ แน่นอน เมื่อเร็ว ๆ นี้ฉันได้พูดคุยกับ zkEVM L2 บางทีมว่าทีมผู้ก่อตั้งจำนวนมากเชื่อว่าการให้การแจกทางอากาศและความคาดหวังด้านสิ่งจูงใจ รวมถึงวิธีการสนับสนุนโครงการเชิงนิเวศภายในไม่สามารถส่งเสริมให้เกิดนวัตกรรมได้ พวกเขาไม่ต้องการทำอะไรเลยและปล่อยให้โครงการในระบบนิเวศเป็นไปตามธรรมชาติ แข่งขัน. ในระดับนี้ ฉันคิดว่าแทนที่จะลงทุนจำนวนมากในกองทุนและโทเค็นเพื่อสร้างระบบนิเวศ กลยุทธ์ที่รุนแรงมากขึ้นจะสร้างข้อได้เปรียบในความสามารถของตลาดและตำแหน่งการ์ดในอนาคต แพลตฟอร์มที่ไม่ได้ใช้การลงทุนในระดับหนึ่งจะเผชิญกับปัญหาในการพัฒนาเช่นกัน คอขวด

วิธีที่สองในการทำลายสถานการณ์: การแข่งขันควรมุ่งเน้นไปที่ศิลปะของการรวมเส้นแนวตั้งและแนวนอน

ตามทฤษฎีแล้ว การแข่งขัน L2 จะแตกต่างจาก L1Ethereum ให้ความสำคัญกับความเท่าเทียมและความร่วมมือแบบเปิด ทุกคนมีเส้นทางทางเทคนิคที่แตกต่างกัน และต่างก็เผชิญกับความยากลำบากในการใช้งานทางเทคนิคที่แตกต่างกัน และโปรโตคอลการขยายทั้งหมดกำลังช่วยให้ Ethereum สร้างเอฟเฟกต์เครือข่ายที่ทรงพลังยิ่งขึ้น

หลังจากที่ Ethereum เปลี่ยนจากแผนงาน ETH 2.0 เป็น Rollup ความรับผิดชอบด้านเทคโนโลยีเชิงนิเวศน์ก็ลดลงเหลือ L2 โอกาสของอุตสาหกรรมอยู่ที่การเข้ามาของแอปพลิเคชันขั้นสูงและผู้ใช้ขนาดใหญ่ Capital จะดำเนินการตามแผนงาน Ethereum โดยเร็วที่สุดเสมอ จากนั้นรับทุนควร -Backed L2 เปิดตัวการแข่งขันด้านอาวุธโดยอิงจากการสร้างแอปพลิเคชันเชิงนิเวศน์? การประเมินมูลค่าหลายหมื่นล้านดอลลาร์และการลงทุนมากกว่า 5 พันล้านดอลลาร์จะถูกส่งไปยังปลายน้ำของนวัตกรรมแอปพลิเคชันที่มุ่งเน้นผู้ใช้เป็นหลักของอุตสาหกรรมได้อย่างไร

ผมเชื่อว่านอกเหนือจากการอนุญาตให้เงินทุนลงทุนมหาศาลต่อไปและสนับสนุนระบบนิเวศของแอปพลิเคชันแล้ว zkEVM ยังแสดงถึงความหวังในพลังแห่งนวัตกรรมของอุตสาหกรรม และควรแบกรับพันธกิจของอุตสาหกรรมในการเปลี่ยนตำแหน่งแผนการพัฒนาระบบนิเวศ L2 ควรเรียนรู้จาก DeFi Lego ผู้ประกอบการและนักพัฒนาไม่ควรเพียงสร้างกองบริการด้านเทคนิคที่คล้ายกันซ้ำ ๆ แต่ควรสำรวจแนวคิดที่แตกต่างกันเพื่อสร้างมุมมองและทิศทางใหม่ ๆ มากขึ้น และลองแนวคิดและความเป็นไปได้มากขึ้น ในโปรโตคอลและทิศทางเทคโนโลยีโอเพ่นซอร์สบางตัวควรใช้มาตรฐานเดียวกันให้มากที่สุดเท่าที่จะเป็นไปได้เพื่อลดความซ้ำซ้อนและการสิ้นเปลืองทรัพยากรการลงทุน การแข่งขันต้องใช้เทคนิคแนวตั้งและแนวนอนร่วมกันเพื่อปรับใช้ทรัพยากรทางการเงินมากขึ้นในแอปพลิเคชันที่ก้าวหน้า ติดตามแอปพลิเคชัน เราควรมุ่งมั่นที่จะสนับสนุนแอปพลิเคชันเช่น GMX/Friend.tech โดยเสียค่าใช้จ่ายทั้งหมดบนทุกแพลตฟอร์ม

จุดสิ้นสุดของระบบนิเวศที่ดอกไม้นับร้อยบาน - L3 และเครือข่ายแอปพลิเคชันเริ่มเติบโต

ขณะนี้อุตสาหกรรมอยู่ในกระบวนการสร้างสรรค์นวัตกรรมที่คดเคี้ยว เราได้เห็นช่วงเวลาถอนหายใจในตลาดหมีมากเกินไป ผู้ก่อตั้งครั้งแรกจำนวนมากเผชิญกับความยากลำบากต่างๆ ในการที่จะหลุดพ้นจากสถานการณ์นี้ ผู้ก่อตั้งโครงการ L2 จำเป็นต้องเข้าใจพวกเขาอย่างแท้จริง ความสำคัญของ อุตสาหกรรม และในช่วงเวลาที่ยากลำบากเช่นนี้ ไม่ควรพิจารณาการแข่งขันเพียงอย่างเดียว แต่ควรมีความร่วมมือมากขึ้นในการสนับสนุนและสนับสนุนการเติบโตของระบบนิเวศ Ethereum

โครงการ Mainstream VC และ L2 สามารถก่อสร้างได้บางส่วนสำหรับสภาพแวดล้อมของนักพัฒนาและระบบนิเวศของนักพัฒนา อุตสาหกรรมต้องกล้าสนับสนุนบางโครงการที่ไม่อยู่ในสกุลเงินและกุญแจสำคัญคือการมอบคุณค่าให้กับโครงการอื่น ๆ สร้าง ชุมชนโอเพ่นซอร์สและนำนักพัฒนามารวมกัน เริ่มสร้างประสบการณ์ สร้างส่วนหน้าของแอปพลิเคชัน และเริ่มการฝึกอบรมการศึกษาสำหรับนักพัฒนา ฉันเชื่อมั่นอย่างยิ่งว่า L2 Summer ที่มีแอปพลิเคชั่นมากมายสามารถพาเราออกจากตลาดหมีได้!

เมื่อ dydx เลือกที่จะออกจาก Starkware พวกเขาตัดสินใจปรับใช้กลุ่มเครือข่ายแอปพลิเคชันใน Cosmos โปรเจ็กต์แอปพลิเคชันจำนวนมากขึ้นเรื่อยๆ เริ่มแยกตัวออกจาก L2 กระแสหลัก และสร้างตรรกะการประเมินค่าแอปพลิเคชัน infra+ และสถาปัตยกรรมผลิตภัณฑ์ของตนเองขึ้นใหม่ ในเวลาเดียวกัน เราได้เห็นการเกิดขึ้นขนาดใหญ่ของโปรเจ็กต์ Rollup as a Service เช่น Conduit/Caldera/Gelato จากการปรับใช้ opStack และเพิ่มความพยายามในการสนับสนุนเกมและระบบนิเวศของแอปพลิเคชัน

ตัวอย่างเช่น Caldera ช่วยโปรโตคอลและเกมสร้างฟีเจอร์เฉพาะกิจขนาดเล็ก คุณสมบัติแต่ละอย่างต้องใช้เวลา 2 ถึง 5 วันทางวิศวกรรม มอบคุณสมบัติการใช้งานที่ตอบสนองสูงและออกแบบเฉพาะ (ตัวเลือกสำหรับการชำระเงินรายเดือนและคุณสมบัติ) และ Gelato ช่วยให้ Astar ดำเนินการออก zkEVM บน Polygon chain ได้สำเร็จ และตามรายงานของ Raas press ค่าธรรมเนียมรายเดือน. โครงการเกิดใหม่ เช่น มูลนิธิ Arbitrum Orbit/Risc 0/Nil ต่างก็แข่งขันกันและสร้างโปรโตคอลทางนิเวศน์ภายใต้ภูมิทัศน์ Raas ใหม่นี้

ในปีที่ผ่านมากลยุทธ์การลงทุนของ IOSG ได้ลดสัดส่วนการลงทุนในอินฟาเรดจาก 80% เหลือ 60% ในปัจจุบัน และสัดส่วนการลงทุนในแอปพลิเคชันก็เพิ่มขึ้นเป็นมากกว่า 40% เรามองโลกในแง่ดีมากเกี่ยวกับการลงทุนของทีมเอเชีย ในการโต้ตอบกับผู้ใช้ผลิตภัณฑ์/แอปพลิเคชันที่ขับเคลื่อนด้วย AI/ นวัตกรรมในเกมโซเชียลและแทร็กอื่นๆ และเรายังจะสนับสนุนทีมงานแอปพลิเคชันเหล่านี้ในการร่วมมือกับบริษัท L2 ต่างๆ เพื่อรับการสนับสนุนทางนิเวศวิทยาในวงกว้าง

บทความนี้เป็นเพียงมุมมองส่วนตัวของฉันเท่านั้นและไม่ถือเป็นคำแนะนำในการลงทุนใดๆ ขอขอบคุณ Jiawei/Weikeng สำหรับคำแนะนำในการแก้ไข จากการเปิดเผยข้อมูลที่น่าสนใจ ปัจจุบัน IOSG เป็นผู้ลงทุนในโปรโตคอล L2 ส่วนใหญ่ (รวมถึงแต่ไม่จำกัดเพียง Arbitrum/Optimisim/Starkware/zkSync/Aztec/Scroll/Risc 0/Linea/Taiko ฯลฯ)

ลิงค์เดิม